分散型取引所（DEX）の取引量が増加しており、暗号取引のシフトが進んでいます。ユーザーはセントラル取引所（CEX）からオンチェーン取引に移行し始めています。彼らは自己保管、強化されたセキュリティ、低料金を選びます。
DEXs saw a 15.7% quarter-on-quarter increase in spot trading volume, while CEX experienced a 12.2% decline.
DEXとCEXの取引比率は過去最高に達しており、ユーザーの習慣と好みが変化していることを示しています。トレーダーは暗号の分散型の性質を称賛して習慣を変えます。これは、サトシ・ナカモト本人も確実に評価するでしょう。おそらく彼も評価しているでしょう。
現在、BinanceやCoinbaseなどの確立されたCEXは依然として暗号空間を支配している名前ですが、勢いを増している新しいDEXもたくさんあります。
ここにリストに現在のトップ10のDEXを示します。何が彼らを特別なものにしているのか、特に数字の面で見てみましょう。
分散型取引所 vs セントラル取引所 - 主な違い
完全に理解していない人のための簡単なリマインダーから始めましょう。
分散型取引所（DEX）は、中央機関なしで運営される暗号通貨取引所の一種です。 第三者に資金を保持させるのではなく、取引は通常スマートコントラクトを使用してユーザー間で直接自動化されたプロセスで行われます。
このシステムは、取引中もユーザーが自分の資産を制御できるため、セキュリティとプライバシーを向上させます。 DEXは一般的にピアツーピア取引をサポートし、セントラル取引所に比べて手数料が低いことが多いです。しかし、流動性が低く、初心者にとっては使いにくい場合もあります。
DEXはセントラル取引所（CEX）とはいくつかの重要な点で異なります。
セントラル取引所（CEX）は、プラットフォームを管理し、ユーザーの資金を保持する中央組織によって運営されています。これは、ユーザーが取引所を信頼しなければならない場合が多いです。 CEXは通常、より高い流動性、迅速な取引、およびよりユーザーフレンドリーなエクスペリエンスを提供しますが、DEXはユーザーにより大きな自律性を提供し、ハッキングや資金の不正使用のリスクを減らします。
2024年トップ10のベスト分散型取引所
Uniswap – DeFiの世界最大のDEX
Uniswapは、2018年に元シーメンスエンジニアによって作成され、Ethereum上に構築され、分散型金融の基盤となっています。
伝統的な注文書を流動性プールに置き換える自動マーケットメーカー（AMM）モデルを採用しています。
このモデルは、トレーダーに継続的な流動性を提供します。 Uniswap V3は集中流動性を導入し、ユーザーが資金をより効率的に割り当て、資本使用を最適化できるようにしました。
もう一つの素晴らしい特徴は、クロスチェーン互換性です。 UniswapはEthereum、Polygon、Optimism、Arbitrum、Celo、BNB Chain、Avalancheなど複数のブロックチェーンをサポートしています。アクセス可能性とユーザーオプションはほぼ無限です。 Uniswapは、MetaMaskや他のEthereum互換の人気のある暗号ウォレットと簡単に使用できます。
毎日の取引量が30億ドルを超え、複数のチェーンをサポートしているため、真のDeFi参加者にとっては力強い存在です。
dYdX – デリバティブの王
dYdXはデリバティブ取引に特化しており、最大20倍のレバレッジで永久契約を提供しています。
レイヤー2で運営されており、ガス料金を削減し、取引速度を向上させます。
プラットフォームには、0ガス取引とリミット、ストップ、トレーリングストップオーダーなど高度な注文タイプが統合されており、洗練されたトレーダー向けに設計されています。
そしてもちろん、競争力のある手数料は特に平均的なトレーダーにとって有利です。月間取引量が10万ドル未満のユーザーに取引手数料は発生しません。
dYdXは、MetaMask、Coinbase Wallet、Ledger、Trezorなど、市場で最も人気のあるウォレットのいくつかをサポートしています。
毎日の取引量が10億ドルを超え、深い流動性と機関レベルの取引体験を提供するdYdXは際立っています。
PancakeSwap – Binance Smart Chain上の最大のDEX
PancakeSwapはBinance Smart Chain（BSC）上で運営され、低取引手数料と高スループットを提供しています。利回り農業、ステーキング、初期ファームオファリング（IFOs）など、さまざまなDeFiサービスを提供しています。
プラットフォームはAMMモデルを使用し、BEP-20トークンをサポートします。
真に分散型の取引を提供します。ユーザーはアカウントを作成せずに、自分のウォレットから直接トークンを交換でき、プライバシーと匿名性を気にする人にはシームレスな取引体験を提供します。
ちなみに、ここの匿名性については面白いことがあります。
PancakeSwapを開発しているチーム（ユーザーはほぼ公式に彼らを「シェフ」と呼んでいます）は匿名のままです。誰がPancakeSwapを始めたのか、誰が開発しているのかなどは誰も知りません。これこそ、真の暗号のスタイル、サトシ流と言えるでしょう。
総ロックバリュー（TVL）が120億ドル以上あり、数百万人のアクティブユーザーを抱えるPancakeSwapは、BSCエコシステムにおける主要な力であり、高い利回りとコミュニティ駆動型アプローチで知られています。
SundaeSwap – Cardanoファンのためのベストチョイス
SundaeSwapは、Cardano上の主要なDEXであり、UTXOモデルの特長を活かしてセキュリティとスケーラビリティを向上させています。
AMMモデルを使用してADAおよび他のCardanoネイティブ資産用の流動性プールを提供します。
2022年のSundaeSwapの立ち上げはCardanoエコシステムにとって重要なマイルストーンとなり、多くのユーザーベースを引きつけました。分散化と低取引手数料に重点を置いているため、Cardanoネットワーク内のトレーダーにとって重要です。
SundaeSwapを利用するには、Nami Wallet、Flint Wallet、ccVault、Yoroi Walletなど、あまり知られていないウォレットをインストールする必要があります。
SunSwap – TRON愛好者のための場所
SunSwapはTRONエコシステム内で運営されており、TRONの高性能ブロックチェーンのおかげで低手数料と高速取引を提供しています。
すべてのTRC20トークンをサポートし、流動性マイニングの機会を提供します。
SunSwapのSun.ioとの統合により、ガバナンスおよび利回り農業機能が追加され、多用途性が向上します。 深い流動性と拡大するユーザーベースを持つSunSwapは、TRONユーザーがリターンを最大化するためのプラットフォームです。
Bitget Wallet、Ledger、OKXなどの人気暗号ウォレットはSunSwapと連携するのに最適です。
Osmosis – CosmosのためのDEXをお探しなら
OsmosisはCosmosエコシステム内でトップのDEXであり、Inter-Blockchain Communication（IBC）プロトコルを通じてクロスチェーンスワップを促進します。
50以上のブロックチェーンをサポートし、低手数料でシームレスな資産移転を提供します。
Osmosisは、ユーザーが異なる比率や手数料でプールを作成できるカスタマイズ可能な流動性プールも提供します。独自のスワップ手数料や報酬インセンティブを設定することができ、より大きな柔軟性と制御を提供します。
増大するTVLとアクティブなコミュニティガバナンスを持つOsmosisは、クロスチェーンDeFi活動において重要な役割を果たしています。
Curve Finance – ステーブルコインの聖域
Curve Financeはステーブルコイン取引のための主要なDEXであり、スリッページやインパーマネントロスを最小限に抑えるよう設計されています。
独自のボンディングカーブを使用して、ステーブルコインや他のペッグ資産の深い流動性を提供します。Yearn Financeなどの他のDeFiプラットフォームとの統合により、利回り生成能力が向上します。
Curve Financeは非常に低い手数料で知られています。ユーザーは0.04%の固定取引手数料を享受します。他の多くのDEXよりも格段に低いです。
サポートされているウォレットのリストには、MetaMask、Trust Wallet、Coinbase Wallet、Ledger、Trezorなどの「常連」が含まれています。
TVLが200億ドルを超え、Curveはステーブルコイン市場で重要な役割を果たしており、最も低い手数料と最も効率的な取引ルートを提供しています。
Balancer – 自動化された暗号プール
一部の人々は、Balancerは暗号取引所というよりも、伝統的なインデックスファンドのDeFi版だと言います。さて、分散型インデックスファンドを見たことがありますか？
このようにユニークでありながら、Balancerには他にも多くの特徴があります。
ユーザーがカスタマイズ可能なウェイトで自動化された流動性プールを作成および管理できるようにします。複数トークンプールをサポートしており、ユーザーが単一プール内で多様化したポートフォリオを作成できるようにします。
Balancerのスマートオーダールーティング（SOR）システムは、プール全体での取引を最適化し、より良い価格を提供します。
その柔軟性と革新的なアプローチにより、Balancerは複雑なマルチアセット戦略を管理しようとする人々にとってDeFi空間で重要な位置を確保しています。
BalancerはMetaMask、Coinbase Wallet、およびWalletConnect内の複数のウォレットをサポートしています。
Raydium – Solanaの最大のDEX
RaydiumはSolana上の主要なDEXであり、その高速で低コストの取引で知られています。 Serumの注文書と統合されており、Solanaエコシステム全体の流動性にアクセスできます。
Raydiumは利回り農業とステーキングオプションを提供し、包括的なDeFiプラットフォームとなっています。
Solanaの人気が高まる中、RaydiumはSolanaの高性能ブロックチェーンを利用しようとするトレーダーや流動性プロバイダーの中心となっています。
しかし、それだけではありません。
Raydiumの秘密のソースはOpenBookです。この巧妙な技術は、Raydiumの自動マーケットメーカー（AMM）と昔ながらの注文書を組み合わせています。これはよくあるAMMではありません。
真の魅力は、彼らの集中流動性マーケットメーカー（CLMM）です。複雑な名前ですが、要するに：流動性プロバイダーがアクションが集中する場所を選ぶことができます。プール内の取引の甘いスポットを選ぶのです。
Uniswapのアプローチとは大いに異なります。そこでは、流動性はゼロから無限に広がります。Raydiumの方法は？それはルーレットテーブル全体をカバーするのではなく、赤にチップを置くようなものです。
Jupiter – Solanaのもう一つの宝石
Jupiterは、Solana上での価格発見に優れ、最適な取引レートを保証するためにさまざまなソースから流動性を集約しています。 トークンスワップのために複数のDEXプロトコルから流動性を集約することで、ユーザーに最良のレートを提供することを目的としています。まるでスイスアーミーナイフのようです。
To achieve this Jupiter... supports a wide range of tokens and integrates with various Solana-based DeFi protocols. 広範なトークンをサポートし、さまざまなSolanaベースのDeFiプロトコルと統合しています。
Jupiter’s advanced routing algorithms help users achieve the best possible prices for their trades. Jupiterの高度なルーティングアルゴリズムは、ユーザーが取引で可能な限り最高の価格を達成するのを助けます。
There are some other clever features. 他にもいくつか巧妙な機能があります。
Take the DCA (Dollar-Cost Averaging). This function allows users to buy a fixed amount of tokens within a set price range over a specified period, with flexible intervals (minutes, hours, days, weeks, or months). DCA（ドルコスト平均法）を例にとりましょう。この機能により、ユーザーは設定された価格範囲内で指定された期間中に一定量のトークンを柔軟な間隔（分、時間、日、週、月）で購入することができます。
Jupiter itself does not charge transaction fees but has fees for specific features. For instance, there are Limit Order Fees: 0.2% on taker orders. And partners integrating Jupiter Limit Order receive 0.1% referral fees, while Jupiter collects the remaining 0.1% as platform fees. As for DCA, there is a small 0.1% fee upon order completion. Jupiter自体にはトランザクション手数料はありませんが、特定の機能には手数料があります。例えば、成行注文には0.2%の手数料がかかります。そして、Jupiterリミットオーダーを統合するパートナーは0.1%の紹介手数料を受け取り、Jupiterは残りの0.1%をプラットフォーム手数料として収集します。DCAについては、注文完了時に0.1%の小額の手数料がかかります。
The list of supported wallets is vast. It includes OKX Wallet, Trust Wallet, Phantom, Coinbase Wallet. サポートされているウォレットのリストは広範で、OKX Wallet、Trust Wallet、Phantom、Coinbase Walletが含まれます。
As Solana continues to grow, Jupiter’s role in the ecosystem is set to expand, offering traders an indispensable tool for navigating Solana’s dynamic market. Solanaが成長を続ける中で、Jupiterのエコシステム内での役割も拡大し、トレーダーがSolanaのダイナミックな市場をナビゲートするための不可欠なツールを提供することになるでしょう。