元Bitcoinマイニング会社が、AIインフラストラクチャのゴールドラッシュの最新の受益者となり、技術史上最大のクラウドサービス契約の1つを確保したかもしれません。IREN Limitedは月曜日に、Microsoftが最新のNVIDIA GPU容量へのアクセスのための5年契約、97億ドルの契約に合意したと発表しました。この取引はIRENの株価を急騰させ、「ネオクラウド」セクターが暗号マイニングからAIコンピューティングにシフトしたことを証明しました。
この契約は、IRENにとって目覚ましい変革を意味します。IRENは最近まで、主に再生可能エネルギーを使用したビットコインマイニング事業で知られていましたが、現在は技術の最も重要なインフラストラクチャ戦争の中心にあります。それは、ますます洗練されたAIモデルをトレーニングおよび実行するのに十分な計算能力を確保することです。
MicrosoftはNVIDIAの最新のGB300ベースのAIシステムにアクセスでき、IRENのテキサスの施設でホストされます。この契約には、Microsoftからの20％の前払い、約20億ドルの前渡し金が含まれており、IRENにその野心的なインフラ構築を実行するための大きな資本を提供します。
契約を履行するために、IRENはNVIDIA GB300 GPUsおよび関連する機器の購入のためにDell Technologiesと58億ドルの別の契約を締結しました。これらのチップはNVIDIAの最新の「ブラックウェル・ウルトラ」アーキテクチャを表し、1ラックあたり72個のGPU、毎秒130テラバイトの帯域幅を備え、高度なAIモデルに必要なメモリ集中型ワークロード用に設計されています。
これらのGPUは2026年まで段階的に導入され、IRENのテキサス州チャイルドレスにある750メガワットのキャンパスで、合計で200メガワットの重要なIT負荷をサポートする新しい液冷データセンターと共に、4つの段階で指定された「Horizon 1-4」として展開されます。
IRENは、Microsoft契約から年間約19億ドルの収益を上げる予定であり、暗号からAIインフラプロバイダーに進化したデータセンターファームの新しいカテゴリー「ネオクラウド」セクターにおける最も有利な取引の1つとなります。
市場反応：投資家はAIシフトを評価
市場の反応は即座で熱狂的でした。発表後、IREN株は市場開始前取引で30％以上急上昇し、今年すでに達成した500％の急騰に加わりました。
株価は金曜日の終値60.75ドルから月曜日の早朝に約$73まで取引され、IRENが技術の成長セクターの1つに成功裏に位置付けたことを示す投資家の信頼を反映しています。
この急成長は、AI業界が直面する重大なボトルネックに解決策を提供できる企業に対する広範な熱意を反映しています。それは十分なGPU計算能力へのアクセスです。AIモデルが規模と能力で指数関数的に成長する中で、彼らを動かす特別なチップへの需要は供給を大幅に上回り、非伝統的なプロバイダーが市場に参入する機会を生み出しています。
ネオクラウド革命：暗号通貨マイニングからAIコンピューティングへ
IRENのビットコインマイナーからAIインフラストラクチャプロバイダーへの旅は、暗号通貨マイニング業界を席巻する広範な変革を体現しています。CoreWeaveやCrusoeなどの企業がこの変革を先駆け、暗号通貨で成功を収めた同じスキル - 電力効率、高密度冷却、大規模な計算管理 - を利用して、AIワークロードの爆発的な需要に対応しています。
ビットコインマイニングとAIコンピューティングの間の類似性は、続きを読む想像されるよりも深いです。どちらも大量の電力、効率的な冷却システム、および最大性能で動作する何千もの専門的なプロセッサを管理する専門知識を必要とします。ビットコインマイナーはこれらの能力をマスターすることを余儀なくされましたが、AI時代においてそのスキルが非常に貴重になりました。
ネオクラウドと伝統的なクラウドプロバイダー(アマゾン・ウェブ・サービス、Microsoft Azure、Google Cloud)を区別するのは、彼らの生のGPU計算能力へのレーザーフォーカスです。ハイパースケーラーは、柔軟で一般的な用途のワークロードのためにインフラを構築しましたが、ネオクラウドは、大規模言語モデルのトレーニングと実行専用に最適化された、高速ネットワークで接続されたNVIDIA GPUの密集したクラスターに特化しています。
この専門化により、ネオクラウドは伝統的なプロバイダーに比して競争力のある価格設定と迅速な展開時間を提供することができ、これらのプロバイダーは、AIの電力集約型、熱生成のワークロード用に既存のデータセンターを改造する制約に直面しています。 コンテンツ: マイナー。ビットコインの2024年4月の半減期にブロック報酬が減少した後、マイニングの収益性が大幅に低下しました、ビットコイン1枚あたりのコストは7万ドルと見積もられています。多くのマイナーにとって、AIインフラストラクチャへの転換は、暗号通貨市場の変動性に比べて、より安定し予測可能な収益源への道を提供します。
最後の考察
IRENにとって、マイクロソフトとの契約は巨大な機会であると同時に、相当な実行リスクを伴います。会社は、世界最大のGPUクラスターのひとつを運営しながら、巨額の最先端ハードウェアを攻撃的なスケジュールで展開する必要があります。
IRENのCEO、ダニエル・ロバーツ氏は、この契約を会社の変革の証として位置づけました。「これは、北米における3GWの確保された電力ポートフォリオ全体で大規模なGPU展開を拡大し続けるにあたって、IRENのもう一つの重要な一歩を示しています。これにより、AIクラウドサービスプロバイダーとしての我々の地位が強化されます。」
マイクロソフトの視点からすると、この関係は重要な柔軟性を提供します。マイクロソフトのビジネス開発・ベンチャー件社長、ジョナサン・ティンター氏は、パートナーシップの戦略的性質を強調しました。「IRENと共同で、マイクロソフトは顧客向けに最先端のAIインフラを提供しています。データセンターからGPUスタックまでの完全統合型AIクラウドを構築・運営するというIRENの専門知識と、その確保された電力キャパシティが、彼らを戦略的パートナーにしています。」
AIの競争が激化し、モデルがますます大規模で洗練されていく中で、大量のGPUキャパシティへのアクセスは、すべての主要技術企業にとって戦略的必須事項となっています。暗号通貨マイナーから主要なAIインフラストラクチャプロバイダーへのIRENの変革は、競争環境がいかに急速に進化しているかを示しており、一つのコンピューティング革命で培われたスキルが次の革命の推進にいかに貴重であるかを証明しています。
この大規模な試みの成功または失敗は、暗号通貨業界とAI業界の両方で注目されています。IRENが効果的に実行できれば、ネオクラウドセクターのAIインフラの重要な柱としての役割を確立するでしょう。失敗すれば、資本集約型産業での急速な転換と攻撃的な拡大のリスクに対する警告の物語としての役割を果たすでしょう。
現時点では、市場は成功に賭けており、マイクロソフトはAIの未来がもともとはデジタルゴールドを採掘するために作られたデータセンターを通じて進むと信じて、97億ドルを賭けています。