Топ-20 криптопроектов, на которые стоит обратить внимание в 2025 году: отчет Grayscale сосредоточен на DeFi и ИИ

Рынок криптовалют переживает значительные изменения благодаря ИИ и децентрализованным финансам (DeFi), согласно последнему отчету Grayscale Research, который подчеркивает топ-20 криптоактивов на первый квартал 2025 года. Обновленный список управляющего цифровыми активами свидетельствует о значительном изменении рыночной динамики, где протоколы DeFi и проекты, ориентированные на ИИ, занимают центральное место на фоне резкого роста рынка.

Криптовалютный рынок стал свидетелем беспрецедентного роста в четвертом квартале 2024 года, с общим рыночным капиталом, увеличившимся на 200% с 1 триллиона долларов до 3 триллионов долларов. "Эта замечательная экспансия ставит рынок цифровых активов наравне с традиционными финансовыми секторами," отмечает Сара Чен, главный аналитик по рынку в CryptoMetrics. "Мы видим, как институциональный капитал течет в крипто со скоростью, превосходящей бычий рынок 2021 года."

Особенное внимание привлекает производительность сектора платформ смарт-контрактов, где доходы Solana обошли лидера категории Ethereum. Данные о торговых объемах от DeFiLlama показывают, что DEX на базе Solana обработали более $89 млрд в транзакциях за четвертый квартал 2024 года, что представляет собой увеличение на 340% по сравнению с предыдущим годом.

Лидеры списка — DeFi токены

Среди шести новых дополнений в топ-20 списка Grayscale, протоколы DeFi показали исключительную силу. Hyperliquid (HYPE) стал выделяющимся исполнителем, с его DEX бессрочных фьючерсов, зарегистрировавшим $12,5 млрд в месячных объемах торгов к декабрю 2024 года.

"Успех Hyperliquid демонстрирует рыночный спрос на сложные инструменты DeFi," объясняет Маркус Родригес, глава исследовательского отдела в DeFi Pulse. "Их полностью цепная книга заказов достигла замечательного 98,7% времени работы, устанавливая новые стандарты для децентрализованной торговли деривативами."

Инновационная стабильная монета Ethena (ENA), USDe, быстро получила распространение, достигнув рыночной капитализации в $2,1 млрд в течение шести месяцев после запуска. Протоколная версия с залогом в настоящее время предлагает впечатляющую 18,2% годовую доходность, полученную от арбитражных стратегий спот-фьючерсов.

ИИ занял второе место

Пересечение ИИ и блокчейн-технологий породило несколько прорывных проектов. Virtuals Protocol (VIRTUAL) на базе развернули более 100 000 агентов ИИ, которые коллективно обработали 2,5 миллиона транзакций на блокчейне в четвертом квартале 2024 года.

"Мы являемся свидетелями рождения автономных блокчейн-агентов," говорит доктор Эмили Чжан, директор по исследованиям ИИ в Blockchain Institute. "Агенты VIRTUAL продемонстрировали 92% точности в сложных задачах принятия решений, приближаясь к человеческой производительности в конкретных областях."

Grass (GRASS) стал ключевым игроком в децентрализованной инфраструктуре данных, с его сетью из 750 000 активных пользователей, вносящих вклад в сбор данных для обучения ИИ. Протокол доложил о доходах четвертого квартала в $75 млн от продажи данных крупным компаниям, занимающимся ИИ.

Бум экосистемы Solana

Экосистема Solana продолжает свой экспоненциальный рост, с Jupiter (JUP), захватившим 78% всех объемов агрегации DEX в сети. Данные о транзакциях показывают, что Jupiter обработал более $45 млрд в объемах торговли в четвертом квартале, с токенами, связанными с ИИ, составляющими 35% всех сделок.

Jito (JTO) утвердился как доминирующий протокол ликвидного стейкинга на Solana, с $550 млн в доходах от комиссий и $4,2 млрд в общей заблокированной стоимости (TVL). "Успех Jito отражает растущий спрос на решения по ликвидному стейкингу," отмечает Алекс Фостер, старший аналитик DeFi в TokenMetrics.

Институциональное принятие продолжит расти

Институциональное присутствие Grayscale остается значительным, фирма управляет:

$6,62 млрд в ETH
249,029 BTC стоимостью $23,33 млрд
$46,23 млн в различных альткоинах, включая LINK, LPT, AVAX, и BAT

"Расширение индекса секторов крипто Grayscale до 283 токенов сигнализирует об увеличении институциональной уверенности в более широком рынке цифровых активов," говорит Майкл Довер, главный инвестиционный директор в Digital Asset Capital. "Мы видим, как опытные инвесторы все чаще диверсифицируются не только в Bitcoin и Ethereum, но и в протоколы с фокусом на DeFi и ИИ."