ธนาคารยักษ์ใหญ่ของสเปน BBVA เริ่มแนะนำให้ลูกค้าส่วนตัวที่มั่งคั่งจัดสรร 3% ถึง 7% ของพอร์ตการลงทุนของพวกเขาไปยังเงินดิจิทัล ส่วนใหญ่คือ Bitcoin ซึ่งเป็นการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญจากแนวทาง ที่ระมัดระวังของธนาคารดั้งเดิมต่อสินทรัพย์ดิจิทัล คำแนะนำนี้ เป็นการรับรอง ที่ก้าวร้าวที่สุดจากสถาบันการเงินรายใหญ่ของยุโรป
ข้อมูลที่ควรรู้:
- แผนกธนาคารส่วนตัวของ BBVA แนะนำการจัดสรรเงินดิจิทัล 3-7% จากปัจจัยเสี่ยงของลูกค้า โดยมุ่งเน้นที่บิตคอยน์และอีเทอเรียม
- ธนาคารดำเนินการซื้อขายเงินดิจิทัลสำหรับลูกค้าตั้งแต่ปี 2021 แต่เพิ่งเริ่มแนะนำการลงทุนจริงจังในเดือนกันยายน 2023
- สถาบันการเงินยูโรปาส่วนใหญ่ยังคงลังเลต่อเงินดิจิทัล 95% ของสถาบันการเงินสหภาพยุโรปหลีกเลี่ยงกิจกรรมคริปโตทั้งหมด
Philippe Meyer หัวหน้าฝ่ายโซลูชันดิจิทัลและบล็อคเชนของ BBVA สวิตเซอร์แลนด์ เปิดเผยกลยุทธ์เงินดิจิทัลของธนาคารในการประชุม DigiAssets ที่ลอนดอนเมื่อวันอังคาร Meyer กล่าวว่าการจัดสรรเปอร์เซ็นต์ขึ้นอยู่กับโปรไฟล์ ความเสี่ยงของลูกค้าแต่ละราย โดยนักลงทุนที่ระมัดระวังได้รับคำแนะนำในเปอร์เซ็นต์ที่ต่ำกว่า
"กับลูกค้าส่วนตัว ตั้งแต่เดือนกันยายนปีที่แล้ว เราเริ่มแนะนำบิตคอยน์แล้ว" Meyer อธิบายให้ผู้เข้าร่วมประชุมเข้าใจ "โปรไฟล์ที่เสี่ยงมาก ขอนุญาตการจัดสรรถึง 7% ในคริปโต"
เวลาในการยอมรับคริปโตของ BBVA ทำให้ตรงกับการฟื้นตัวของตลาดสินทรัพย์ดิจิทัลในวงกว้างขึ้น บิตคอยน์ได้ทำสถิติขึ้นสูงใหม่ในเดือนพฤษภาคม ต่อจากการฟื้นตัวอย่างน่าทึ่ง จากระดับต่ำสุดที่ประสบในปี 2022
การฟื้นตัวของตลาดกระตุ้นความสนใจของสถาบัน
การเกิดขึ้นใหม่ของภาคส่วนคริปโตเคอเรนซี่เกิดขึ้นหลังจากความวุ่นวาย ที่เริ่มขึ้นในปี 2022 เมื่อการลงทุนนายหน้าหลายรายล่มสลายลงอย่างน่าทึ่ง FTX ซึ่งครั้งหนึ่งเคยเป็นแพลตฟอร์มการซื้อขายคริปโตที่ใหญ่ที่สุดในโลก ได้ยื่นล้มละลายและทิ้งให้นักลงทุนหลายล้านคนต้องประสบปัญหาขาดทุนมหาศาล
อย่างไรก็ตาม ตลาดได้กลับมาฟื้นตัวอย่างน่าทึ่ง ได้แรงสนับสนุนอย่างมีนัยสำคัญ จากนโยบายที่น่าต้อนรับของประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์แห่งสหรัฐเกี่ยวกับคริปโต รัฐบาลของทรัมป์ได้ส่งสัญญาณความชัดเจนในการกำกับดูแลและสนับสนุนสินทรัพย์ดิจิทัล กระตุ้นให้เกิดการยอมรับในระดับสถาบัน ในหลายภาคส่วน
แนวทางของ BBVA แตกต่างอย่างชัดเจนจากสถาบันธนาคารเอกชนส่วนใหญ่ ซึ่งปกติจะจำกัดการมีส่วนร่วมคริปโตของตนไว้เพียงการดำเนินการที่ลูกค้าร้องขอซื้อ แทนที่จะเป็นการแนะนำการลงทุน Meyer เชื่อว่า BBVA แสดงถึงหนึ่งในธนาคารใหญ่ทั่วโลกแรก ๆ ที่แนะนำให้ลูกค้าร่ำรวยลงทุนในคริปโต
กรอบการให้คำปรึกษาปัจจุบันของธนาคารมุ่งเน้นที่บิตคอยน์และอีเทอเรียม สองคริปโตแย่งกันใหญ่ที่สุดตามยอดเงินตลาด Meyer บอกว่า BBVA มีแผนที่จะขยายการแนะนำสินทรัพย์ดิจิทัลเพิ่มเติม ก่อนสิ้นปี 2024
"หากมองภาพรวมพอร์ตที่สมดุล หากแนะนำคริปโต 3% จะช่วยเพิ่มประสิทธิภาพ" Meyer บอกกับรอยเตอร์ในบทสัมภาษณ์ที่แยกออกมา "ที่ 3% นั้นไม่ถือว่าเป็นความเสี่ยงใหญ่"
คำเตือนตามกฎข้อบังคับยังคงมีอยู่แม้จะมีการยอมรับของสถาบัน
หน่วยงานการเงินทั่วยุโรปยังคงเตือนอย่างเคร่งครัดเกี่ยวกับการลงทุนคริปโต โดยแนะนำให้นักลงทุนเตรียมพร้อมที่จะต้องสูญเสียทั้งหมด อำนาจการเงินยูโรปในตลาดและหลักทรัพย์ได้ออกข้อมูลในต้นปีนี้ แสดงให้เห็นว่า 95% ของธนาคารยูโรปมีนโยบายที่ห้ามเกี่ยวข้องกับกิจกรรมคริปโต
ความกังวลด้านการกำกับดูแลเหล่านี้สะท้อนถึงความผันผวนและไม่แน่นอนอย่างต่อเนื่อง ที่อยู่รอบ ๆ สินทรัพย์ดิจิทัล แม้จะมีการปรับราคาขึ้น สถาบันการเงินดั้งเดิมเคยหลีกเลี่ยงคริปโตเพราะความผันผวนราคา ไม่ชัดเจนด้านการกำกับดูแล และความเกี่ยวข้องกับกิจกรรมผิดกฎหมาย
การแนะนำคริปโตของ BBVA แสดงถึงความเสี่ยงที่คิดคำนวณไว้ซึ่งแตกต่างอย่างมาก จากแนวทางที่ระมัดระวังของภาคธนาคารในวงกว้างขึ้น ธนาคารได้อำนวยความสะดวกให้นักลงทุนสามารถซื้อขายคริปโตตั้งแต่ปี 2021 จนมีประสบการณ์มาก่อน ในการทำธุรกรรมสินทรัพย์ดิจิทัลก่อนการเปิดบริการคำปรึกษาอย่างเป็นทางการ
Meyer รายงานว่าลูกค้าได้ตอบรับบวกต่อคำแนะนำการลงทุนในคริปโต โดยมีหลายคนมั่งคั่งที่สนใจเปิดขยายพอร์ตฟอลิโอของตนให้มากกว่าสินทรัพย์แบบดั้งเดิม
กรอบการบริหารความเสี่ยงของธนาคารทำให้แน่ใจได้ว่า แม้เปอร์เซ็นต์สูงสุดในการจัดสรรคริปโตยังอยู่ภายในพารามิเตอร์ความเสี่ยงพอร์ตที่ยอมรับได้
ข้อเสนอแนะจากลูกค้า "ตอบรับได้ดีจนถึงตอนนี้" ตามคำกล่าวของ Meyer ซึ่งไม่สนใจความกังวลที่ว่า คริปโตเป็นความเสี่ยงการลงทุนเกินไปเมื่อถูกผสมลงในพอร์ตฟอลิโอที่มีความหลากหลาย
การเปลี่ยนแปลงของอุตสาหกรรมการเงินสู่สินทรัพย์ดิจิทัล
บริการคำปรึกษาคริปโตของ BBVA ส่งสัญญาณถึงการเปลี่ยนแปลงที่อาจจะเกิดขึ้น ในวิธีการที่สถาบันการเงินหลักเข้าถึงสินทรัพย์ดิจิทัล แม้ว่าธนาคารส่วนใหญ่ยังคงระมัดระวัง แต่บางแห่งได้เริ่มเห็นคริปโตเคอเรนซี่ เป็นยานพาหนะการลงทุนที่ชอบด้วยกฎหมาย แทนที่จะเป็นเครื่องมือการซื้อขายเสี่ยง
กลยุทธ์ของธนาคารสเปนมุ่งเน้นที่คริปโตที่มีการตลาดและปริมาณการซื้อขายแย่งขัน หลีกเลี่ยงโทเค็นดิจิทัลขนาดเล็กและมีความผันผวนมากขึ้น
แนวทางระมัดระวังนี้ในพื้นที่คริปโตสะท้อนถึงความพยายามของ BBVA ในการสมทธำระนวัตกรรมกับหลักการบริหารความเสี่ยงแบบดั้งเดิม
การนำเสนอในที่ประชุมของ Meyer เน้นย้ำว่า คำแนะนำคริปโตของธนาคารเป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์บริหารความมั่งคั่งที่ครอบคลุม แทนที่จะเป็นคำแนะนำการลงทุนเพียงอย่าง ช่วงการจัดสรร 3% ถึง 7% ทำให้มั่นใจได้ว่า การสูญเสียคริปโตที่อาจจะเกิดขึ้นจะไม่ทำลายพอร์ตของลูกค้าทั้งหมด แม้ในสถานการณ์ที่แย่ที่สุด
ข้อสรุป
การตัดสินใจของ BBVA ในการแนะนำการลงทุนคริปโตอย่างแข็งขันให้กับลูกค้าที่มีความร่ำรวย แสดงถึงก้าวสำคัญในการยอมรับสินทรัพย์ดิจิทัลในแวดวงการเงินทั่วไป วิธีการที่วัดระวังของธนาคารซึ่งจำกัดการแนะนำไว้เฉพาะคริปโตที่มั่นคง ภายในเปอร์เซ็นต์พอร์ตที่ควบคุมได้ อาจส่งผลต่อสถาบันการเงินอื่น ๆ ในการพิจารณานโยบายคริปโตของพวกเขาอีกครั้งเมื่อมีการปรับตัวของตลาดเพิ่มขึ้น