The Bank of Japan is expected to raise interest rates ขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานในสัปดาห์นี้
นักวิเคราะห์เตือนว่าการปรับขึ้นดังกล่าวอาจกดดันให้ บิตคอยน์ (BTC) ร่วงลงสู่ระดับ 70,000 ดอลลาร์
การประชุมกำหนดนโยบายของธนาคารกลางจะเริ่มในวันพุธ โดยมีกำหนดประกาศผลการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยในวันพฤหัสบดี scheduled
ตลาดทำนายให้น้ำหนักความเป็นไปได้ 98% ต่อการขึ้นดอกเบี้ยครั้งนี้ according ตามข้อมูลจาก Polymarket
เกิดอะไรขึ้น
ธนาคารกลางญี่ปุ่นเตรียมปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยมาตรฐานจาก 0.5% เป็น 0.75%
การขึ้นดอกเบี้ยครั้งนี้จะถือเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนมกราคม และจะทำให้ดอกเบี้ยอยู่ในระดับสูงสุดตั้งแต่ปี 1995
แหล่งข่าวไม่เปิดเผยชื่อให้ข้อมูลกับหนังสือพิมพ์ Japan Times ว่าผู้กำหนดนโยบายส่วนใหญ่เห็นชอบกับการขึ้นดอกเบี้ย 0.25% หากไม่มีเหตุการณ์รุนแรงแทรกแซง
การตัดสินใจนี้สะท้อนให้เห็นถึงการที่ญี่ปุ่นกำลังก้าวออกจากยุคอัตราดอกเบี้ยต่ำมากและอัตราดอกเบี้ยติดลบที่ยืดเยื้อมานานหลายทศวรรษ
ในอดีต บิตคอยน์มักเผชิญการปรับฐานลงแรงหลังการขึ้นดอกเบี้ยของธนาคารกลางญี่ปุ่น
ในเดือนมีนาคม 2024 บิตคอยน์ dropped ลง 23% หลังญี่ปุ่นขึ้นดอกเบี้ย 10 จุดพื้นฐาน
ในเดือนกรกฎาคม 2024 สกุลเงินดิจิทัลนี้ร่วงลง 26% หลังมีการขึ้นดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐาน
ล่าสุดในเดือนมกราคม บิตคอยน์ดิ่งลง 31% หลังการขึ้นดอกเบี้ยอีก 25 จุดพื้นฐาน
รูปแบบดังกล่าวบ่งชี้ว่ามีโอกาสที่ราคาจะปรับฐานลงมาบริเวณ 70,000 ดอลลาร์ หากประวัติศาสตร์ซ้ำรอย
ปัจจุบันบิตคอยน์ซื้อขายอยู่ใกล้ระดับ 89,000 ดอลลาร์ ลดลงจากจุดสูงสุดล่าสุดที่เคยทะลุ 100,000 ดอลลาร์
อ่านเพิ่มเติม: SEC Dropped 60% of Crypto Cases After Trump Returned to Office, NYT Finds
ทำไมเรื่องนี้จึงสำคัญ
การขึ้นดอกเบี้ยของญี่ปุ่นคุกคามกลยุทธ์ “เยนแคร์รี่เทรด” ซึ่งเป็นกลยุทธ์ลงทุนยอดนิยม
ตลอดหลายทศวรรษที่ผ่านมา นักลงทุนกู้ยืมเงินเยนที่มีต้นทุนต่ำเพื่อนำไปลงทุนในสินทรัพย์ที่ให้ผลตอบแทนสูงกว่า เช่น บิตคอยน์
ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้นบีบให้เทรดเดอร์ต้องปิดสถานะเหล่านี้ด้วยการขายคริปโตที่ถืออยู่
ญี่ปุ่นถือครองหนี้รัฐบาลสหรัฐมากที่สุดในโลก ทำให้การเปลี่ยนนโยบายการเงินของญี่ปุ่นมีนัยสำคัญต่อเศรษฐกิจโลก
การแข็งค่าของเงินเยนจะทำให้สภาพคล่องทั่วโลกตึงตัวขึ้น ซึ่งกระทบต่อสินทรัพย์เสี่ยงอย่างบิตคอยน์มากเป็นพิเศษ
อย่างไรก็ตาม นักวิเคราะห์บางส่วนมองว่าสัญญาณเตือนล่วงหน้าบ่งชี้ว่าตลาดอาจสะท้อนปัจจัยไปแล้วพอสมควร
กระแสเงินไหลเข้าสู่ตลาดซื้อขายเพิ่มขึ้นก่อนการประกาศ แสดงให้เห็นว่ามีการขายทำกำไรมาก่อนหน้าโดยเทรดเดอร์
อัตราค่าธรรมเนียมกู้ยืมเพื่อเทรดฟิวเจอร์สและเลเวอเรจร่วงแรง สะท้อนว่าตลาดกำลังลดการใช้เลเวอเรจก่อนเหตุการณ์สำคัญ
ช่วงเวลานี้ยังซ้อนทับกับสัปดาห์ที่มีการประกาศข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคจำนวนมาก
ตัวเลขการว่างงานและการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐมีกำหนดประกาศในวันอังคาร
ข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภคและจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานจะประกาศในวันพฤหัสบดี
ธนาคารกลางยุโรปก็จะประกาศผลการตัดสินใจด้านอัตราดอกเบี้ยในสัปดาห์นี้เช่นกัน
นักวิเคราะห์แนะนำให้นักลงทุนเตรียมตัวรับความผันผวน เนื่องจากการตัดสินใจของธนาคารกลางหลายแห่งจะเกิดขึ้นพร้อมกัน
อ่านต่อ: JPMorgan Launches $100M Tokenized Money Fund on Ethereum