โครงการสเตกกิ้งแบบลิควิดเตรียมเปิดตัวบน Monad ได้เผชิญกับข้อกล่าวหา จากลิงก์นี้ ว่าหน่วยงานเดียวเอาเปรียบการกระจายโทเคนของตน ระบบวิเคราะห์ Bubblemaps ระบุกระเป๋าเงินเชื่อมต่อ 14,000 ใบที่อ้างสิทธิ์มากกว่า 60% ของ airdrop aPriori ซึ่งทำให้เกิดความกังวลต่อโครงการที่ได้รับทุน $30 ล้านจากบริษัทลงทุนระดับต้น
สิ่งที่ควรรู้:
-
aPriori เปิดพอร์ทัลการอ้างสิทธิ์ airdrop เมื่อวันที่ 23 ตุลาคม เพื่อให้ผู้เข้าร่วมเลือกว่าต้องการอ้างสิทธิ์ส่วนที่น้อยลงทันทีหรือรอการเปิดตัว Monad mainnet เพื่อปลดล็อกส่วนใหญ่
-
Bubblemaps ได้ระบุกระเป๋าเงิน 14,000 ใบที่ได้รับรูปแบบการระดมทุนที่เหมือนกันผ่านการแลกเปลี่ยน Binance โดยแต่ละใบได้รับประมาณ 0.001 BNB ก่อนการอ้างสิทธิ์โทเคน APR
-
รูปแบบการอ้างสิทธิ์ที่หนาแน่นนี้ทำให้เกิดการขายและการลดลงในมูลค่าตลาดอย่างรุนแรง, การค้นพบการอ้างสิทธิ์เหล่านี้ตั้งคำถามเกี่ยวกับระบบยืนยันในการแจกจ่ายแบบกระจายอำนาจ
การวิเคราะห์กลุ่มเผยความร่วมมือในกิจกรรมของกระเป๋าเงิน
ระบบวิเคราะห์ภาพ Bubblemaps ที่ให้การวิเคราะห์การทำธุรกรรมบนบล็อกเชนพบรูปแบบการกระจายที่ไม่ปกติในวันที่ 23 ตุลาคม การสืบสวนของแพลตฟอร์มเผยว่ามีกระเป๋าเงินที่สร้างใหม่หลายพันใบที่แสดงพฤติกรรมการระดมทุนและการอ้างสิทธิ์ที่เหมือนกัน
กระเป๋าเงินแต่ละใบในกลุ่มได้รับการระดมทุนผ่านการแลกเปลี่ยน Binance ในช่วงเวลาที่กระชับ
กระเป๋าเงินดังกล่าวจากนั้นก็อ้างโทเคน APR และโอนให้กับที่อยู่ที่สดใหม่ สร้างสิ่งที่ Bubblemaps อธิบายเป็นชั้นที่สองภายในกลุ่ม
รูปแบบนี้บ่งชี้ถึงกิจกรรมที่รวบร่วมกันมากกว่าการกระจายตามธรรมชาติในหมู่ผู้ใช้ที่อิสระ
โปรเจคได้ออกแบบการแจก airdrop โดยมีตัวเลือกการอ้างสิทธิ์สองแบบ: ผู้เข้าร่วมสามารถอ้างสิทธิ์ส่วนที่น้อยลงทันทีหรือรอจนถึงการปล่อย Monad mainnet เพื่อปลดล็อกส่วนใหญ่ของการจัดสรร ระบบอ้างสิทธิ์แยกที่ดูเหมือนว่าจะถูกใช้ประโยชน์โดยกระเป๋าเงินในกลุ่ม
การตอบสนองทางตลาดและผลกระทบทางชื่อเสียง
โทเคนประสบปัญหาการลงแรงขายทันทีหลังจากที่มีการระบุการเคลื่อนไหวของกลุ่ม ข้อมูลมูลค่าตลาดจาก CoinGecko แสดงการลดลงอย่างรวดเร็วในมูลค่า APR หลังจากการเปิดตัว, สะท้อนถึงความกังวลของนักลงทุนเกี่ยวกับการคุมกำหนดจำนวนโทเคนที่กระจาย
การแจกจ่ายโทเคนใน cryptocurrencies มักมีเป้าหมายที่จะกระจายโทเคนอย่างกว้างขวางและสร้างเอฟเฟกต์เครือข่ายผ่านการเป็นเจ้าของโดยกระจายในตลาด เมื่อมีหน่วยหนึ่งคุมการกระจายโทเคนส่วนมาก, ประโยชน์ที่ตั้งใจไว้ก็จะล่มสลาย
การกระจายที่หนาแน่นนี้สร้างปัญหาสามอย่าง: การคุมกำหนดปริมาณโทเคน, ความไม่มั่นคงทางเศรษฐกิจจากการขายในขนาดใหญ่, และความเสียหายทางชื่อเสียงที่อาจกระทบต่อความร่วมมือในอนาคตและการระดมทุน
สำหรับ aPriori ที่ได้ถูกโปรโมทว่าเป็นหนึ่งในโครงการที่สำคัญบน Monad, เรื่องราวนี้คุกคามทั้งเวลาการเดินสู่การใช้งานบน Monad และความเชื่อมั่นในระบบนิเวศกว้างขวาง Bubblemaps รายงานว่าได้ติดต่อกับทีมงาน aPriori แต่ยังไม่ได้รับการตอบสนอง โครงการยังไม่ได้แถลงออกมาเพื่อรับรองหรือปฏิเสธผลการวิเคราะห์กลุ่ม
เหตุการณ์เกิดขึ้นในขณะที่โปรเจคการเงินแบบกระจายอื่น ๆ แสดงวิธีการที่แตกต่างกับการมีส่วนร่วมขององค์กร Lighter แพลตฟอร์มแลกเปลี่ยนแบบ decentralized layer-two เพิ่งระดมทุนได้ $68 ล้านและรายงานปริมาณการซื้อขายรายสัปดาห์เกิน $73 พันล้าน แพลตฟอร์มดังกล่าวดำเนินการโมเดล orderbook แบบอิงความรู้ศูนย์ที่ออกแบบมาเพื่อดึงดูดผู้ให้บริการสภาพคล่องจากสถาบันผ่านการดำเนินการบนเชนที่โปร่งใส
ความแตกต่างระหว่างการเติบโตแบบเน้นสถาบันของ Lighter และปัญหาการกระจายของ aPriori แสดงให้เห็นว่าโทเคโนมิกส์สามารถถูกลบล้างได้ด้วยระบบยืนยันที่ไม่ครอบคลุม กรณีของ aPriori คล้ายกับการโจมตี Sybil ซึ่งหน่วยเดียวสร้างตัวตนเทียมมากมายเพื่อให้มีอิทธิพลหรือทรัพยากรในกลุ่มอย่างไม่สมเหตุสมผล
ความเข้าใจในกลไกการแจก airdrop และความท้าทายในการตรวจสอบ
การแจก airdrop ทำหน้าที่เป็นกลไกการกระจายโทเคนที่ตอบแทนผู้ใช้แรก ๆ หรือสมาชิกในชุมชน โปรเจคมักดำเนินการสร้างเกณฑ์การรับสิทธิ์จากกิจกรรมบนเชน, อายุของกระเป๋าเงิน, หรือการเข้าร่วมใน testnets การแจกจ่ายมีเป้าหมายเพื่อสร้างฐานถือเงินที่กว้างขวางรองรับการเติบโตของเครือข่ายและการเข้าร่วมในการออกเสียง
ระบบยืนยันพยายามระบุผู้ใช้ที่ถูกต้องและกรองออกการอ้างสิทธิ์ที่อัตโนมัติหรือรวมกลุ่ม แต่กรณีของ aPriori แสดงให้เห็นถึงการที่ผู้เล่นซับซ้อนสามารถหลีกเลี่ยงการยืนยันพื้นฐานโดยการสร้างที่อยู่จำนวนมากที่เลียนแบบพฤติกรรมของผู้ใช้แต่ละคน ความท้าทายนี้ยิ่งเพิ่มมากขึ้นบนเครือข่ายที่มีต้นทุนการทำธุรกรรมต่ำซึ่งการระดมทุนกระเป๋าเงินหลายพันใบเป็นไปได้ทางเศรษฐกิจ