หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ Apollo อย่าง ทอร์สเตน สเลิค (Torsten Sløk) ออกมาเตือนว่า เอไอเอเจนต์อย่าง Muse ของ Meta อาจช่วยย้ายเงินสดในครัวเรือนจากบัญชีดอกเบี้ยต่ำไปยังบัญชีดอกเบี้ยสูงได้อย่างเป็นระบบและต่อเนื่อง ซึ่งจะกดดันฐานเงินฝากต้นทุนต่ำที่ธนาคารพาณิชย์พึ่งพาอยู่ในปัจจุบัน
ประเด็นสำคัญ
- สเลิคระบุว่า เอไอเอเจนต์อาจพาเงินจากบัญชีเดินสะพัดที่ให้ดอกเบี้ยเฉลี่ยราว 0.1% ไหลไปสู่บัญชีออนไลน์ที่ให้ผลตอบแทนราว 3.3% ถึง 5%
- เงินฝาก 10,000 ดอลลาร์ จะได้ดอกเบี้ยเพียงประมาณ 10 ดอลลาร์ต่อปีที่อัตรา 0.1% เทียบกับราว 500 ดอลลาร์หากได้ 5%
- Muse สามารถเชื่อมต่อกับบัญชีการเงินผ่าน Plaid แต่ข้อมูลที่เปิดเผยยังไม่ได้ระบุชัดเจนว่าสามารถสั่งโอนเงินอัตโนมัติระหว่างธนาคารได้จริงหรือไม่
คำเตือนเรื่องเงินฝากของสเลิค
สเลิค ระบุ ในบันทึกวิเคราะห์ของ Apollo ลงวันที่ 27 กันยายนว่า การใช้เอไอเอเจนต์อย่างแพร่หลายจะทำให้ “การช็อปดอกเบี้ยเงินฝาก” ทำได้ง่ายและรวดเร็วขึ้นมาก Apollo ยกตัวอย่างฟินเทคและบัญชีออนไลน์ 11 แห่งที่ให้ดอกเบี้ยตั้งแต่ 3.3% ถึง 5% ขณะที่ตัวเลขเฉลี่ยทั่วประเทศของ FDIC อยู่ที่ 0.4% สำหรับบัญชีออมทรัพย์ และ 0.1% สำหรับบัญชีเดินสะพัด
สำหรับเงินฝาก 10,000 ดอลลาร์ ส่วนต่างระหว่างดอกเบี้ย 0.1% และ 5% คิดเป็นดอกเบี้ยต่อปีที่หายไปราว 490 ดอลลาร์ โดยทั่วไปธนาคารจะ ใช้ เงินฝากเหล่านี้เป็นแหล่งทุนปล่อยกู้ ดังนั้นหากเกิดการย้ายเงินฝากครั้งใหญ่และรวดเร็วไปยังบัญชีที่ให้ดอกเบี้ยสูง ต้นทุนเงินของธนาคารจะสูงขึ้นตามไปด้วย
“ถ้าทุกครัวเรือนใช้เอไอเอเจนต์เพื่อเพิ่มผลตอบแทนจากเงินสดในบัญชี ธนาคารอาจสูญเสียส่วนแบ่งเงินฝากต้นทุนต่ำในสัดส่วนสูง ซึ่งเป็นฐานสำคัญของการปล่อยสินเชื่อ” สเลิคเขียนในบันทึก
Meta เปิดตัว Muse เมื่อวันที่ 8 กันยายน โดยใช้ Plaid เป็นตัวเชื่อมต่อเข้ากับบัญชีการเงินต่าง ๆ Plaid ระบุว่าการเชื่อมต่อดังกล่าวทำให้ผู้ใช้ดูยอดเงิน การเคลื่อนไหวของบัญชี การลงทุน และข้อมูลสินเชื่อที่อยู่อาศัยได้ แต่ในประกาศยังไม่ได้ระบุชัดว่า Muse สามารถ “กวาดเงินสด” โอนข้ามบัญชีธนาคารโดยอัตโนมัติได้หรือไม่
อ่านเพิ่มเติม: ความปลอดภัยคริปโตถูกทดสอบ 11 ล้านดอลลาร์ หลังเหตุเจาะระบบ Payy, Duelbits และ Meter
มุมมอง “Zaccardi” ต่อการย้ายเงินสด
ด้าน ไมค์ แซ็กการ์ดี (Mike Zaccardi) นักวิเคราะห์การลงทุนที่ได้รับใบอนุญาต (CFA) เปิดเผยว่า เขานำเงินสดส่วนตัวไปลงทุนในกองทุน ETF ชื่อ BOXX ซึ่งออกแบบมาให้ให้ผลตอบแทนใกล้เคียงพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุสั้น เขาชี้ว่าผู้ฝากเงินไม่จำเป็นต้องมีเอไอเพื่อค้นหาดอกเบี้ยที่ดีกว่า แต่เอไอเอเจนต์จะทำให้พฤติกรรมนั้นเกิดขึ้นได้ “เร็วขึ้นและอัตโนมัติยิ่งขึ้น”
ขณะที่ เนต เกราซี (Nate Geraci) ผู้ร่วมก่อตั้ง ETF Institute มองว่า ทั้งเอไอและคริปโตต่างกำลังกดดันและท้าทายโมเดลธุรกิจธนาคารแบบดั้งเดิม อีกด้านหนึ่ง JPMorgan ก็ชี้ให้เห็นความสนใจที่เพิ่มขึ้นของผู้บริโภคต่อ Muse โดยประเมินว่าเอเจนต์ดังกล่าวอาจกลายเป็นแอปพลิเคชันเอไอสำหรับผู้บริโภคที่มีการใช้งานแพร่หลายที่สุดนับจาก ChatGPT
สเลิคไม่ได้ประเมินตัวเลขคร่าว ๆ ว่าจะมีเม็ดเงินย้ายออกจากระบบเงินฝากเท่าไรหรือเร็วแค่ไหน ทั้งยังย้ำว่าคำเตือนนี้ขึ้นอยู่กับการยอมรับของครัวเรือนในวงกว้าง ทำให้ขนาดของความเสี่ยงยังไม่แน่นอน แม้ในอนาคตเอไอเอเจนต์จะได้อำนาจในการสั่งโอนเงินอัตโนมัติก็ตาม
Muse เองยังถือเป็นตัวอย่างระยะเริ่มต้นของการเปลี่ยนผ่านนี้ นับตั้งแต่เปิดตัวเมื่อ 8 กันยายน Meta โปรโมต Muse ในฐานะ “เอเจนต์” ที่สามารถทำงานเชื่อมต่อหลายบริการได้ ขณะที่การเชื่อมต่อผ่าน Plaid ในปัจจุบันแสดงให้เห็นเพียงความสามารถเข้าถึงข้อมูลบัญชีการเงิน แต่ยังไม่ชัดเจนว่าจะรองรับการกวาดเงินสดอัตโนมัติจากธนาคารหนึ่งไปอีกธนาคารหนึ่งหรือไม่
อ่านต่อ: เม็ดเงินไหลเข้า Dogecoin ETF แตะ 2.89 ล้านดอลลาร์ ก่อน Bitwise เตรียมถอนตัวตุลาคมนี้
