Tiền điện tử đã từng được tôn vinh là một thiên đường của tính ẩn danh và tự do tài chính. Nhưng đến năm 2025, thực tế là nếu bạn sử dụng tiền điện tử, ai đó có khả năng cao đang dõi theo ví của bạn.
Trên khắp thế giới, cơ quan thực thi pháp luật và các công ty phân tích blockchain đang tận dụng công cụ tiên tiến – thậm chí là trí tuệ nhân tạo – để truy vết giao dịch và liên kết ví điện tử với thực thể thực. Sổ cái công khai của tiền điện tử có nghĩa là mọi thanh toán đều để lại dấu vết rõ ràng, và điều tra viên đã học cách theo dõi dấu vết đó.
Bài phân tích sâu này sẽ xem xét trạng thái của giám sát tiền điện tử năm 2025: cuộc đẩy mạnh toàn cầu về minh bạch, khả năng của các công ty như Chainalysis, cách FBI và các cơ quan khác theo dõi quỹ phi pháp, vai trò của AI trong giám sát blockchain, và cuộc giằng co không ngừng giữa quyền riêng tư và giám sát.
Cuộc Đẩy Mạnh Toàn Cầu Vì Sự Minh Bạch Trong Tiền Điện Tử
Năm 2025, các chính phủ trên toàn thế giới đã tăng cường nỗ lực làm sáng tỏ lĩnh vực tiền điện tử từng bị coi là bí ẩn. Nhóm Hành động Tài chính (FATF), cơ quan giám sát tội phạm tài chính toàn cầu, đã thúc giục các quốc gia thực hiện những quy định chặt chẽ hơn cho giao dịch tiền điện tử. Thế nhưng tiến độ không đồng đều – tính đến tháng 4 năm 2025, chỉ có 40 trong số 138 khu vực pháp lý được đánh giá là “tuân thủ phần lớn” với các tiêu chuẩn của FATF cho tài sản ảo, mặc dù đã tăng từ 32 vào năm trước. FATF cảnh báo rằng những kẽ hở trong quy định tạo ra điểm yếu toàn cầu: với đồng tiền số không biên giới, “sự thất bại trong quy định ở một khu vực có thể có hậu quả toàn cầu,” cơ quan cảnh báo trong báo cáo tháng 6 năm 2025.
Một thách thức lớn mà các nhà quản lý phải đối mặt là xác định ai đứng sau hoạt động tiền điện tử. Các giao dịch được ghi lại dưới dạng bí danh – gắn với địa chỉ ví thay vì tên pháp lý – làm cho việc xác định cá nhân hay tổ chức tham gia trở nên khó khăn. FATF lưu ý rằng các cơ quan trên toàn thế giới “tiếp tục gặp khó khăn trong việc xác định ai đứng sau các giao dịch tài sản ảo”. Sự mờ ám này từ lâu đã thu hút tội phạm đến với crypto, từ các băng nhóm ransomware đến kẻ buôn ma túy. Thực tế, đến năm 2024, các địa chỉ tiền điện tử phi pháp đã nhận tới 51 tỷ đô la Mỹ giá trị crypto, theo dữ liệu từ công ty phân tích blockchain Chainalysis. Những con số kinh hoàng này đã làm rung lên hồi chuông báo động cho các cơ quan giám sát tài chính.
Giá trị tích lũy bị đánh cắp từ các dịch vụ tiền điện tử theo năm (2022–2025). Năm 2025 chứng kiến sự gia tăng chưa từng có về quỹ bị hack và đánh cắp, vượt xa những năm trước.
Các tội ác tiền điện tử nổi bật với các hậu quả địa chính trị cũng đang thúc đẩy việc giám sát. Hãy lấy vụ hack sàn giao dịch ByBit vào tháng 2 năm 2025 – một vụ trộm 1,5 tỷ đô la crypto, được quy cho nhóm Lazarus được nhà nước Bắc Hàn tài trợ, làm ví dụ. Các quan chức Mỹ đã nhấn mạnh làm thế nào những vụ hack như vậy tài trợ cho các chương trình vũ khí phi pháp, và các cơ quan toàn cầu đang tích cực để ngăn chặn các chế độ "bất mãn" khai thác crypto. Ngay cả trước ByBit, các tin tặc mạng của Bắc Hàn đã trở nên nổi tiếng; vào năm 2024 họ đã tấn công hơn một chục công ty crypto bằng cách giả dạng là nhân viên IT. Các hoạt động của Bắc Hàn nhấn mạnh lý do tại sao các nhà quản lý và thực thi pháp luật ở Mỹ, Châu Âu và Châu Á bây giờ tập trung "tạnh" vào dòng chảy crypto. Ví dụ, Liên minh Châu Âu đã triển khai những quy định toàn diện về crypto (MiCA) và đang thực hiện "quy tắc du lịch" trên toàn cầu, yêu cầu các sàn giao dịch chia sẻ thông tin nhận dạng cho các giao dịch lớn. Ở Mỹ, các nhà quản lý và cơ quan cũng đã tăng cường giám sát, với mục tiêu đảm bảo rằng tiền điện tử “không phải là chốn an toàn cho tội phạm”, như lời Phó Tổng Chưởng lý Hoa Kỳ Lisa Monaco phát biểu.
Bối cảnh toàn cầu này đã tạo nền tảng: hàng nghìn tỷ đô la giá trị crypto hiện đang lưu hành trong dòng chính, và cả các doanh nghiệp hợp pháp và những kẻ xấu đều đang sử dụng nó. Câu hỏi không còn là liệu nhà chức trách có thể theo dõi hoạt động crypto không, mà là họ thực hiện như thế nào và họ có thể thấy được điều gì. Đến năm 2025, câu trả lời là họ có thể thấy rất nhiều thứ. Giám sát blockchain đã tiến hóa thành một ngành công nghiệp tinh vi.
Chainalysis và sự phát triển của các công ty giám sát Blockchain
Nếu có một biểu tượng của giám sát tiền điện tử ngày nay, đó chính là Chainalysis. Được thành lập vào năm 2014, công ty có trụ sở tại New York này đã trở thành nền tảng thông minh blockchain hàng đầu cho các chính phủ, ngân hàng và sàn giao dịch trên toàn thế giới. Sứ mệnh cốt lõi của nó là lập bản đồ thực thể thực đối với hoạt động trên chuỗi – cơ bản là vạch trần ai kiểm soát ví tiền nào – và công ty này đã thực hiện nhiệm vụ đó bằng cách kết hợp máy học tiên tiến và công việc điều tra truyền thống. Chainalysis nổi bật với một vài chỉ số nổi bật: tính đến năm 2025, công ty này đã xác định hơn 107.000 thực thể duy nhất (như sàn giao dịch, thị trường darknet, kẻ lừa đảo, v.v.) đứng sau các địa chỉ blockchain, đã phân cụm hơn 1 tỷ địa chỉ ví thành các nhóm được cho là bị kiểm soát bởi cùng một thực thể, và đã giúp phục hồi khoảng 12,6 tỷ đô la cryptocurrency bị đánh cắp.
Làm sao mà một công ty như Chainalysis biết được ai là ai trên blockchain giả danh? Quy trình bắt đầu bằng những gì họ gọi là “xác nhận chân lý gốc” – về cơ bản là liên kết chắc chắn những địa chỉ nhất định với những dịch vụ hoặc thực thể đã biết thông qua bằng chứng có thể xác minh. Ví dụ, nếu một sàn giao dịch lớn công khai danh sách địa chỉ nạp tiền Bitcoin của mình, hoặc nếu điều tra viên biết địa chỉ ví của một kẻ tội phạm từ một vụ án, thì những địa chỉ đó trở thành điểm hội âm. Đội tình báo toàn cầu của Chainalysis thu thập các điểm dữ liệu như vậy (thường ở các khu vực khó tiếp cận hoặc các khu vực bị cấm) và đưa chúng vào cơ sở dữ liệu của mình. Những liên kết đã được xác nhận này cung cấp các hạt giống mà các thuật toán của họ có thể mở rộng.
Lớp tiếp theo là heuristics clustering. Chính các giao dịch trên blockchain cung cấp manh mối: trên Bitcoin, chẳng hạn, nếu hai địa chỉ được sử dụng cùng nhau làm đầu vào cho một giao dịch, đó là một dấu hiệu mạnh mẽ rằng chúng thuộc sở hữu của cùng một người (một heuristic clustering thông thường). Chainalysis và các đối thủ sử dụng hàng trăm heuristics như vậy, một số chung và một số được tùy chỉnh theo các mẫu cụ thể của các dịch vụ nhất định. Họ quét hàng tỷ giao dịch trên hàng chục blockchain, sử dụng nhận diện mẫu để gom địa chỉ có khả năng thuộc về cùng một ví hoặc thực thể. Với các đường dẫn chuyên dụng và mô hình máy học, họ có thể xác định các “mẫu độc đáo” tinh tế trong cách di chuyển của quỹ, liên tục lặp lại để cải thiện độ chính xác của việc phân cụm. Kết quả là bản đồ của thế giới crypto: thay vì một biển địa chỉ ngẫu nhiên, các điều tra viên thấy các cụm xác định được gắn nhãn là "Exchange X", "Darknet Market Y", "Scammer Group Z", hoặc có thể là "ví của John Doe". Như Chainalysis cho biết, nhiều khách hàng sàn giao dịch thậm chí còn tình nguyện chia sẻ thông tin địa chỉ để xác nhận các cụm này – tạo một vòng tuần hoàn xác minh mạnh mẽ giữa khu vực tư nhân và các điều tra viên.
Trên thực tế, điều này có nghĩa là nếu ví cá nhân của bạn từng tương tác với một sàn giao dịch, thương gia, hoặc dịch vụ đã biết, có lẽ Chainalysis đã gắn thẻ ít nhất một số địa chỉ của bạn hoặc phân cụm chúng với nhau. Nền tảng của họ, Reactor, cho phép các nhà phân tích trực quan hóa đồ thị giao dịch của ví, theo dõi tiền qua những bước dạo và kết nối. Ví dụ, một nhà phân tích có thể bắt đầu từ một địa chỉ nghi ngờ và thấy rằng nó đã nhận được 5 BTC từ một cụm gắn nhãn là ví ransomware, sau đó gửi 2 BTC đến một địa chỉ liên kết với một sàn giao dịch lớn – và sàn giao dịch đó có thể bị triệu tập để cung cấp hồ sơ khách hàng. Thật vậy, Chainalysis nhấn mạnh rằng việc kết nối dữ liệu blockchain với danh tính thực là mục tiêu cuối cùng của họ: “loại bỏ tính ẩn danh” đạt được thông qua liên kết địa chỉ giả danh với thông tin bên ngoài, từ dữ liệu KYC đến tình báo mã nguồn mở. Họ tự hào về độ chính xác dữ liệu, tuyên bố rằng các sàn giao dịch tham gia xác nhận hàng nghìn địa chỉ với họ hàng ngày và sự sai lệch hầu như bằng không. Nói tóm lại, các công ty như Chainalysis hoạt động như một viên đá Rosetta của blockchain – chuyển đổi các địa chỉ mật mã thành các thực thể biết.
Chainalysis không phải là cá nhân duy nhất trong ngành này. Các đối thủ như Elliptic, TRM Labs, và các công ty khác cung cấp các công cụ phân tích blockchain và tuân thủ tương tự. Những công ty này hỗ trợ hơn 25+ blockchain (bao gồm Bitcoin, Ethereum, và nhiều loại khác) và thậm chí là hàng nghìn token và NFT. Phân tích đã theo kịp sự đa dạng hóa của tiền điện tử: nếu nghi phạm chuyển quỹ qua một giao dịch Bitcoin UTXO hoặc nhảy qua một giao thức DeFi Ethereum vào stablecoin, các công cụ này vẫn cố gắng truy vết nó. Các nền tảng thông minh blockchain hiện đại cũng có thể theo dõi giao dịch trên chuỗi – ví dụ như TRM Labs tự hào khả năng truy vết chỉ với “một cú nhấp” qua các chuỗi nhờ vào cơ sở dữ liệu hơn 74 triệu trường hợp chuỗi hoán đổi được biết. Nếu một kẻ rửa tiền cố gắng ẩn mình bằng cách hoán đổi Ethereum lấy Bitcoin thông qua một cầu nối chuỗi, các điều tra viên vẫn có thể kết nối các điểm.
Tất cả điều này có nghĩa là đến năm 2025, lớp mặt nạ của tính giả danh mỏng hơn bao giờ hết đối với người dùng tiền điện tử. Một địa chỉ ví đơn thuần có thể không gọi tên chủ sở hữu của nó, nhưng khi ví đó từng chạm vào hệ sinh thái tiền điện tử rộng lớn hơn, nó để lại những gợi ý. Có phải nó gửi quỹ đến một sàn giao dịch được quy định? Nếu vậy, có lẽ sàn giao dịch đó đang sử dụng các công cụ giám sát giao dịch tự động để đánh dấu nếu quỹ xuất phát từ nguồn nguy hiểm. Các sàn giao dịch và doanh nghiệp tiền điện tử ngày càng phụ thuộc vào việc giám sát blockchain như vậy để tuân thủ. Họ đánh giá các giao dịch đang diễn ra về các yếu tố rủi ro như lịch sử ví, nguồn gốc quỹ, và thậm chí là các mẫu hình học. Các chuyển khoản rủi ro cao – chẳng hạn như đồng tiền từng ở trong ví thị trường ma túy darknet được biết – sẽ tự động được đánh dấu và có thể gây ra một cuộc đánh giá hoặc đóng băng. Sàn giao dịch có thể yêu cầu người dùng giải thích, nộp báo cáo hoạt động đáng ngờ hoặc thậm chí đình chỉ tài khoản và đóng băng quỹ nếu lời giải thích không thỏa đáng. Theo chỉ dẫn của Chainalysis, các nền tảng crypto thường sẽ ít nhất yêu cầu người dùng làm rõ và có thể nộp báo cáo theo quy định; đối với các báo động nghiêm trọng hơn, họ có thể tạm thời đóng băng tài sản của người dùng hoặc cấm họ hoàn toàn. Đây là một thay đổi lớn so với những ngày "Miền Tây hoang dã" của crypto – vào năm 2025, chạm vào crypto "ố bẩn" Here's the translation of the provided content from English to Vietnamese, maintaining the specified format:
Crypto có khả năng làm dấy lên cảnh báo tại các sàn giao dịch.
Quan trọng là, các sàn giao dịch không có khả năng ngăn chặn một khoản tiền gửi crypto đáng ngờ giữa hành trình (vì bản thân các blockchain là mạng lưới mở) – nhưng một khi tiền đã vào tài khoản người dùng, họ có thể và sẽ ngăn không cho các đồng tiền đó di chuyển vào hệ thống tài chính truyền thống. Ví dụ, nếu ai đó gửi cho bạn Bitcoin đã qua một máy trộn bị trừng phạt, sàn giao dịch có thể khóa tài khoản của bạn khi bạn cố gắng rút tiền. Họ có thể đóng băng số tiền, báo cáo sự việc với cơ quan thực thi pháp luật và từ chối trả lại crypto nếu nó liên quan đến hoạt động tội phạm. Điều này minh họa một điểm quan trọng: ví crypto “ẩn danh” của bạn không phải là riêng tư như bạn nghĩ. Bức tranh lớn về hoạt động của ví của bạn – nó chứa bao nhiêu, đã đi đâu, và đã tương tác với ai – có thể được biết đến bởi các cơ sở dữ liệu tuân thủ. Chainalysis tự dưng quảng bá một sản phẩm gọi là KYT (Know Your Transaction - Biết Giao Dịch của Bạn) được các doanh nghiệp sử dụng để kiểm tra các giao dịch trong thời gian thực và gán điểm rủi ro, đảm bảo rằng “các điểm đầu vào và ra biết địa chỉ nào nên bị đưa vào danh sách đen hoặc bị đóng băng số tiền”. Trong thực tế, điều này có nghĩa là nếu ví của bạn có liên kết (thậm chí là một vài bước) đến điều gì đó xấu xa trên chuỗi, bạn có thể thấy tài khoản sàn giao dịch của mình bị xem xét kỹ lưỡng. Các doanh nhân crypto đôi khi than thở "địa chỉ bị đưa vào danh sách đen" như một thực tế đang nổi lên giống như cách ngân hàng xử lý các quỹ fiat đáng ngờ.
Từ một góc độ trung lập, các công ty giám sát blockchain tự cho mình là mang đến sự tin cậy và an toàn cho crypto. Bằng cách truy dấu tiền bất hợp pháp, họ giúp thu hồi tài sản bị đánh cắp và hỗ trợ cơ quan thực thi pháp luật trong việc đưa những kẻ xấu phải chịu trách nhiệm. Chainalysis thường xuyên công bố các nghiên cứu điển hình chúc mừng những thành công như vậy. Trong một ví dụ từ năm 2025, công ty tiết lộ rằng các công cụ của mình đã giúp FBI theo dõi và đóng băng hàng triệu đô la tiền chuộc mà hacker đã tống tiền từ Caesars Entertainment trong một vụ tấn công ransomware sòng bạc nổi bật.
Các hacker nghĩ rằng chuyển đổi tiền chuộc của họ thành cryptocurrency sẽ giúp họ biến mất với số tiền – nhưng các đặc vụ, sử dụng Chainalysis, đã lần theo các khoản thanh toán qua nhiều ví và thậm chí qua các blockchain khi bọn tội phạm cố gắng rửa tiền qua mạng lưới Avalanche. Với hành động nhanh chóng, họ đã khiến một nhà điều hành bridge đóng băng một phần lớn chiến lợi phẩm giữa lúc chuyển khoản, và sau đó họ đóng băng thêm tại một sàn giao dịch nơi bọn trộm cố gắng rút tiền. Bài học rút ra, như Chainalysis đã nói, là sự minh bạch của crypto có thể đảo ngược tình thế với tội phạm, làm cho việc theo dõi dòng tiền trở nên có thể theo những cách chúng không ngờ tới. Mỗi thành công như vậy, họ lập luận, “giúp hoàn thiện phương pháp và tạo dựng tiền lệ” – một cách hiệu quả làm cho blockchain trở nên an toàn hơn theo thời gian.
Tất nhiên, mặt trái của sự giám sát phổ biến này là cuộc tranh luận ngày càng tăng về quyền riêng tư và tự do dân sự trong không gian crypto. Như chúng ta sẽ khám phá, không phải ai cũng thoải mái với việc các công ty tư nhân xác định ai sở hữu crypto gì. Nhưng trước tiên, hãy xem thêm về cách chính phủ tự áp dụng những công cụ này để phơi bày người dùng crypto tham gia vào các tội phạm.
Cách FBI và cơ quan thực thi pháp luật theo dõi tội phạm Crypto
Không lâu trước đây, một điều tra viên blockchain trong cơ quan thực thi pháp luật là một điều hiếm có; vào năm 2025, nó gần như là yếu tố cơ bản của các cơ quan lớn. FBI, IRS, U.S. Secret Service, Homeland Security Investigations (HSI), Europol, Interpol – tất cả đều có đơn vị hoặc lực lượng chuyên trách cryptocurrency. Họ đã đào tạo các chuyên gia theo dấu crypto và họ đăng ký các công cụ từ các công ty như Chainalysis, TRM Labs và Elliptic. Ở Mỹ, các cơ quan liên bang đã đổ nguồn lực vào việc thực thi crypto: Bộ Tư pháp đã khởi động một “Đội Thực thi Cryptocurrency Quốc gia” (NCET) tập trung vào việc sử dụng bất hợp pháp tài sản kỹ thuật số, và mặc dù cấu trúc của nó có thể thay đổi với các chính quyền mới, ưu tiên cho tội phạm crypto vẫn cao.
Thông điệp từ các quan chức hàng đầu là rõ ràng và nhất quán. “Cryptocurrency không phải là nơi trú ẩn an toàn cho tội phạm,” tuyên bố của Phó Bộ trưởng Tư pháp Lisa Monaco khi công bố vụ tịch thu tài chính lớn nhất trong lịch sử DOJ – việc thu hồi 3,6 tỷ USD Bitcoin từ vụ hack sàn giao dịch Bitfinex năm 2016. Trong vụ việc năm 2022 đó, các điều tra viên đã mất nhiều năm để theo dõi dấu giấy kỹ thuật số. Các kẻ rửa tiền bị buộc tội, một cặp vợ chồng ở New York, đã chuyển các bitcoin bị đánh cắp thông qua hàng ngàn giao dịch, hy vọng xóa sạch nguồn gốc của chúng. Nhưng các đặc vụ đã theo dõi dòng tiền thông qua một “mê cung giao dịch” và cuối cùng đã thu hồi 94,000 BTC sau khi phát hiện ra các khóa cá nhân trong một tài khoản lưu trữ đám mây.
Vụ án này là một cột mốc quan trọng, cho thấy rằng ngay cả sau nhiều năm, các cơ quan liên bang vẫn có thể săn lùng chiến lợi phẩm crypto. Như Trợ lý Bộ trưởng Tư pháp Kenneth Polite Jr. đã nói, “chúng tôi có thể theo dõi tiền qua blockchain, và chúng tôi sẽ không cho phép cryptocurrency là một vùng đất vô luật pháp”.
Các cuộc điều tra crypto của cơ quan thực thi pháp luật hoạt động như thế nào? Trong thực tế, chúng thường diễn ra theo các giai đoạn quen thuộc từ các cuộc điều tra tài chính truyền thống – nhưng được tăng tốc bởi dữ liệu blockchain. Theo một giải thích của Chainalysis, một quy trình làm việc điển hình của việc thực thi luật pháp là:
-
Thu thập thông tin: Xác định địa chỉ ví và các giao dịch có liên quan, thường qua các báo cáo từ nạn nhân, sàn giao dịch hoặc người cung cấp thông tin. Các đặc vụ sẽ thu thập bất kỳ địa chỉ nào đã biết liên quan đến các nghi phạm hoặc tội phạm (ví dụ, một nạn nhân ransomware cung cấp địa chỉ Bitcoin nơi họ đã gửi thanh toán).
-
Theo dõi dấu vết blockchain: Sử dụng phần mềm phân tích blockchain, các điều tra viên theo dõi dòng tiền từ những địa chỉ đó. Họ tìm kiếm manh mối như: Liệu số tiền có kết thúc ở một sàn giao dịch hoặc dịch vụ đã biết không? Nó có được chuyển qua các máy trộn hoặc hoán đổi chéo chuỗi không? Có liên kết nào tới các tội phạm khác hoặc ví tội phạm đã biết không? Các công cụ hiện đại sản sinh các đồ thị trực quan và đánh giá rủi ro, gắn cờ, chẳng hạn, nếu một ví đã nhận tiền được liên kết với “hoạt động thị trường ngầm” hoặc “thực thể bị trừng phạt”. Bước này thường cho thấy nơi kẻ tình nghi rút tiền hoặc nơi họ giữ tiền.
-
Triệu tập và tịch thu: Nếu phân tích chỉ ra rằng crypto vào một sàn giao dịch hoặc nền tảng nhất định, cơ quan thực thi pháp luật sẽ gửi yêu cầu pháp lý tới doanh nghiệp đó để lấy thông tin. Nhờ luật KYC, các sàn giao dịch lớn thường có thể cung cấp tên thật, email, và nhật ký giao dịch của tài khoản đã nhận crypto. Với thông tin đó trong tay, các đặc vụ có thể nhận được lệnh để tịch thu số tiền hoặc thực hiện bắt giữ. Trong nhiều tài phán, các tòa án đã xác nhận rằng tài sản crypto là tài sản có thể bị đóng băng và tịch thu giống như các quỹ ngân hàng. Các cơ quan chức năng của Mỹ, chẳng hạn, thường xuyên nhận được lệnh tịch thu cho tài khoản trao đổi hoặc thậm chí cho ví riêng (nếu họ có thể nhận được các khóa).
Chúng ta đã thấy điều này diễn ra liên tục. Trong một vụ ransomware năm 2023, FBI đã theo dõi 15 triệu USD Bitcoin được một sòng bạc Las Vegas thanh toán (một vụ liên quan đến nhóm hacker Scattered Spider) qua nhiều ví và chuỗi. Các điều tra viên đã theo dõi tiền khi hacker cố gắng chia nhỏ và chuyển đổi nó qua một Avalanche Bridge. Hành động nhanh chóng, họ làm việc với một công ty bridge crypto để đóng băng một phần giữa lúc chuyển khoản, và sau đó với một sàn giao dịch (Gate.io) để khóa một phần khác khi bọn tội phạm cố gắng gửi tiền vào đó. Hồ sơ tòa án từ vụ án đó bao gồm các đồ thị Chainalysis Reactor chi tiết cho thấy cách tiền chuộc di chuyển qua “Ví Tống Tiền 1” và “Ví Tống Tiền 2”, được kết hợp, đi qua bridge, và chuyển đổi thành stablecoins và Monero, và cuối cùng đến một ví sàn giao dịch – nơi cơ quan chức năng can thiệp.
Mỗi mũi tên trên những đồ thị đó đại diện cho một manh mối mà các đặc vụ đã theo dõi để thu hồi quỹ của nạn nhân. Cuối cùng, hàng triệu đã được thu hồi, hàng tháng sau khi tội phạm ban đầu xảy ra, nhấn mạnh rằng các khoản thanh toán crypto không nằm ngoài khả năng thực thi của pháp luật.
Trên toàn cầu, đã có những thành công tương tự. Cảnh sát châu Âu đã dỡ bỏ các chợ ngầm và truy tìm lợi nhuận cryptocurrency; Cảnh sát Metropolitan London đã tịch thu hơn 500 triệu USD trị giá crypto từ các cuộc điều tra khác nhau. Các hoạt động quốc tế đã đánh sập các băng đảng ransomware – vào năm 2024, một nỗ lực phối hợp của các cơ quan Mỹ và châu Âu đã dẫn đến việc phá dỡ nhóm ransomware LockBit khét tiếng và những nhóm khác, đóng góp vào việc giảm 35% thanh toán ransomware trong năm đó. Mỗi trường hợp này đều dựa vào khả năng theo dõi tiền và thường đóng băng nó kịp thời. Cơ quan thực thi pháp luật hiện hợp tác chặt chẽ với các sàn giao dịch và doanh nghiệp blockchain, tạo ra các mạng lưới chia sẻ thông tin. Nhiều quốc gia có luật yêu cầu các công ty crypto tuân thủ các yêu cầu đóng băng hoặc ra lệnh chuyển giao, giống như ngân hàng. Và nếu các thủ phạm nghĩ rằng họ có thể ẩn núp trong các khu vực tài phán có quy tắc lỏng lẻo, các cơ quan ngày càng hợp tác qua biên giới (với hiệp định trợ giúp pháp lý lẫn nhau và trao đổi thông tin không chính thức) để đảm bảo rằng ngay cả các dòng crypto xuyên biên giới cũng có thể được theo dõi.
Điều quan trọng cần lưu ý là trong khi các cơ quan có các công cụ công nghệ cao mới, việc truy tìm cổ điển vẫn đóng vai trò lớn. Trong vụ Bitfinex, “phát hiện” là tìm thấy các khóa riêng trong một tài khoản trực tuyến thuộc về các nghi phạm – về cơ bản, lệnh tìm kiếm truyền thống mang lại chìa khóa kỹ thuật số đến kho báu. Trong các trường hợp khác, các đặc vụ chìm có thể xâm nhập vào các diễn đàn trực tuyến hoặc sử dụng người cung cấp thông tin để làm cho tội phạm tiết lộ địa chỉ ví. Một khi địa chỉ đã được biết, blockchain sẽ làm phần còn lại bằng cách ghi lại bất hủy các giao dịch. Không giống như tiền mặt có thể được truyền từ tay này qua tay khác mà không có hồ sơ, mỗi di chuyển của crypto được khắc vào một sổ cái mà bất kỳ ai (bao gồm cả FBI) có thể kiểm tra.
Sự bất biến này là một lợi ích cho các điều tra viên pháp y: ngay cả nhiều năm sau, họ có thể phân tích các giao dịch khi các kỹ thuật phân tích mới trở nên khả dụng hoặc khi một nghi can được xác định.
Như một kết quả, chính phủ liên bang đã tích lũy được một lượng lớn tài sản crypto bị tịch thu. Bởi cuối năm 2022, các cơ quan Mỹ đã tịch thu ít nhất 7.1 tỷ USD trị giá cryptocurrency từ các vụ án hình sự. Các nước khác đã tịch thu hàng tỷ thêm nữa. Các chính phủ bây giờ thậm chí phải đối mặt với câu hỏi làm gì với tất cả các tài sản kỹ thuật số này – liệu bán đấu giá chúng, giữ chúng, hay sử dụng chúng để bồi thường cho nạn nhân. Những điều đó là mới...Below is the translation of the provided content from English to Vietnamese, in the format requested (skipping translation for markdown links):
Các vấn đề không tồn tại một thập kỷ trước.
Từ góc nhìn của một người sở hữu crypto thông thường, điều đáng chú ý là cơ quan thực thi pháp luật không nhất thiết cần bạn mắc phải sai lầm để nhận diện bạn – họ chỉ cần một điểm tiếp xúc. Nếu đồng tiền của bạn từng qua một sàn giao dịch yêu cầu KYC hoặc bạn đã trả tiền cho một doanh nghiệp đã xác minh KYC, một điều tra viên quyết tâm cuối cùng có thể kết nối điều đó với bạn thông qua trát hầu tòa. Ngay cả khi bạn không phạm bất kỳ tội gì, các giao dịch của bạn vẫn có thể bị xem xét nếu chúng liên quan đến quỹ bất hợp pháp của người khác. Ví dụ, bạn vô tình nhận Bitcoin mà tại một thời điểm nào đó đã qua ví của sàn giao dịch bị hack; nếu các nhà điều tra đang theo dõi vụ hack đó, địa chỉ của bạn có thể sẽ xuất hiện trong phân tích. Bạn có thể nhận được một cuộc gọi hỏi hoặc email từ sàn giao dịch của bạn về việc này. Đây là lý do một số nhà vận động bảo mật cảnh báo rằng cơ sở hạ tầng xây dựng để bắt tội phạm cũng có thể được sử dụng để giám sát người dùng tuân thủ pháp luật.
Tuy nhiên, từ quan điểm của cơ quan thực thi pháp luật, các công cụ này đang được sử dụng một cách có mục tiêu. Họ đang giải quyết vấn đề ransomware, gian lận, ma túy, khai thác trẻ em, tài trợ khủng bố – những thứ tồi tệ nhất của tồi tệ nhất. Khi họ “theo dõi tiền” trên sổ cái công khai, họ đang thu thập chứng cứ giống như kiểm tra hồ sơ ngân hàng, nhưng thường với ít ma sát hơn nhiều. Họ đang đối mặt với các thách thức: tội phạm có những chiêu thức thích ứng, rào cản về thẩm quyền làm chậm điều tra, và một số công nghệ có thể che giấu dấu vết. Chúng ta sẽ thảo luận về những chiến thuật mèo vờn chuột đó ngay sau đây. Nhưng tính đến năm 2025, tổng thể là rõ ràng: cảnh sát có thể theo dõi crypto, và họ đang thực hiện điều đó trên quy mô lớn. Huyền thoại về Bitcoin không thể truy vết đã bị phá vỡ hoàn toàn bởi các vụ như vụ Bitfinex và nhiều vụ khác.
Cũng đáng chú ý rằng cơ quan thực thi pháp luật không chỉ phản ứng với tội phạm; họ đang dần dần có thái độ chủ động. Các cơ quan hiện nay sử dụng phân tích blockchain cho tình báo – lập bản đồ toàn bộ mạng lưới tội phạm và xác định các nghi phạm thậm chí chưa có trong tầm ngắm của họ. Ví dụ, nếu một thị trường chợ đen bị phá vỡ và các địa chỉ ví của nó bị lộ, các đại lý có thể theo dõi người mua và người bán đã tương tác với nó. Những cá nhân đó có thể trở thành mục tiêu của các cuộc điều tra riêng, ngay cả khi họ ban đầu ẩn danh. Dữ liệu blockchain do đó trở thành nguồn tình báo phong phú, không chỉ là bằng chứng cho truy tố mà còn là điểm bắt đầu để khám phá các mạng lưới. Trong một vụ việc, các nhà điều tra Mỹ đã sử dụng phân tích để theo dõi luồng crypto từ doanh số bán opioid trực tuyến, dẫn đến việc họ triệt phá được một băng nhóm buôn lậu fentanyl và tịch thu 15 triệu đô la crypto với sự giúp đỡ của công cụ TRM Labs (như được TRM báo cáo vào năm 2023). Mỗi thành công củng cố lòng tin rằng tội phạm có thể bị đấu tranh trên blockchain như trong tài chính truyền thống.
AI: Đôi mắt mới trên Blockchain
Một trong những phát triển lớn nhất trong giám sát thị trường crypto vào năm 2025 là sự nổi lên của trí tuệ nhân tạo như một nhân tố nhân lên sức mạnh. Với khối lượng dữ liệu blockchain khổng lồ – hàng triệu giao dịch mỗi ngày trên nhiều mạng lưới – phân tích thủ công hoặc hệ thống dựa trên quy tắc đơn giản gặp khó khăn trong việc bắt kịp. AI ra đời. Các mô hình học máy đang tuần tra blockchain, phát hiện các mẫu hình và bất thường mà con người có thể bỏ lỡ. Điều này đang diễn ra cả phía tuân thủ (trong các sàn giao dịch và tổ chức tài chính) và phía điều tra.
Các sàn giao dịch crypto, ví dụ, đã bắt đầu triển khai các hệ thống điều khiển bằng AI làm xương sống cho tuân thủ của họ. Như Nils Andersen-Röed, người đứng đầu Đơn vị Tình báo Tài chính toàn cầu của Binance, giải thích, “AI có thể giám sát trực tiếp, phát hiện các mẫu hình bất thường và hiểu hành vi phức tạp” theo cách mà quy trình thủ công cũ không thể làm được. Theo báo cáo ngành công nghiệp, vào năm 2025, hơn 65% sàn giao dịch đang sử dụng thuật toán AI cho các hoạt động như phân tích dự đoán và phát hiện gian lận, một bước nhảy đáng kể từ chỉ vài năm trước đó. Việc áp dụng AI trong tuân thủ crypto đã tăng hơn 150% kể từ năm 2021, phản ánh sự quan trọng đã trở thành. Các hệ thống này tiếp nhận dòng dữ liệu giao dịch và hoạt động người dùng, và chúng học cách đánh dấu “bình thường” so với hành vi đáng ngờ. Ví dụ, một AI có thể học rằng một người dùng nhất định thường chỉ giao dịch trong giờ làm việc của Mỹ từ một địa chỉ IP của Mỹ – vì vậy nếu đột nhiên tài khoản đó bắt đầu gửi crypto lúc 3 giờ sáng từ một IP của Nga theo mẫu giống những chủ đề rửa tiền đã biết, AI sẽ phát hiện và cảnh báo tức thì. Andersen-Röed đã lưu ý rằng tại Binance, các mô hình AI giờ đây thậm chí còn giả lập các kế hoạch rửa tiền trước khi chúng xảy ra, kiểm tra hệ thống phòng ngự của sàn giao dịch bằng cách tiên đoán cách tội phạm có thể cố gắng tránh bị phát hiện. AI của họ cũng theo dõi các mối đe dọa bên ngoài như các trang web phishing – nhận diện các tên miền lừa đảo khi chúng được đăng ký và làm việc cùng dịch vụ vô hiệu hóa – điều này giúp ngăn chặn các cuộc tấn công vào người dùng ngay từ nguồn.
Đối với cơ quan thực thi pháp luật và các công ty tình báo blockchain, AI cung cấp khả năng rà soát lượng dữ liệu blockchain khổng lồ với tốc độ và quy mô. Những mẫu hoạt động bất hợp pháp mà trải dài qua hàng trăm giao dịch hoặc nhiều loại tiền tệ có thể khó phát hiện với các quy tắc tĩnh. Nhưng học máy vượt trội trong việc tìm kiếm các kết nối không rõ ràng. TRM Labs, chẳng hạn, có một hệ thống gọi là “Chữ ký” sử dụng ML để tự động phát hiện các mẫu nghi ngờ trên nhiều giao dịch mà có thể bị bỏ qua. Những mẫu này có thể là một nhóm địa chỉ cấu trúc các giao dịch chỉ dưới ngưỡng báo cáo, hoặc một loại dịch vụ ngụy trang mới tái cấu trúc quỹ theo thuật toán. Bằng cách đào tạo trên các trường hợp đã biết về hành vi bất hợp pháp, các mô hình AI có thể khái quát và bắt lấy các kế hoạch mới. Chainalysis tương tự tận dụng học máy trong việc nhóm cụm và phát hiện bất thường; người ta có thể hình dung ra các thuật toán của họ học cách nhận diện “dấu tay chuỗi” của một số chiến thuật rửa tiền.
Quan trọng là, AI có thể kết hợp dữ liệu trên chuỗi với dữ liệu ngoài chuỗi theo những cách thông minh. Ví dụ, một số nhà nghiên cứu nói về việc sử dụng xử lý ngôn ngữ tự nhiên (NLP) để quét các diễn đàn dạn khai thác darknet để tìm kiếm nhắc đến các địa chỉ nhất định hoặc để sắp xếp các mẫu hành vi được miêu tả trong các cuộc trò chuyện tội phạm với những gì đang xảy ra trên chuỗi. Một AI có thể liên quan đến sự gia tăng giao dịch thông qua một giao thức DeFi cụ thể với một lỗ hổng mới được thảo luận trên các diễn đàn hacker. Việc hợp nhất các nguồn này mở rộng ý nghĩa của “giám sát crypto” – nó không chỉ nhìn vào các địa chỉ, mà là toàn bộ dấu chân kỹ thuật số xung quanh chúng.
Từ quan điểm về những gì họ biết về ví của bạn, AI có ý nghĩa là nhanh chóng hơn và phong phú hơn về lược đồ. Một AI tinh vi có thể về mặt lý thuyết phân tích toàn bộ lịch sử của ví của bạn và đưa ra suy luận về bạn: Bạn có khả năng là một nhà đầu tư bán lẻ hay một nhà giao dịch tổ chức? Bạn có đánh bạc trên một số dApps nhất định không? Quỹ của bạn có khả năng được tự quản hay đến từ một tài khoản sàn giao dịch? Một số mô hình AI có thể đánh giá rủi ro bằng cách xem xét có bao nhiêu độ tách biệt quỹ của bạn có từ các cụm bất hợp pháp đã biết, để ra điểm số rủi ro chi tiết. Điều này vượt xa khỏi danh sách đen nhị phân thành một phổ rủi ro. Nếu bạn đã từng nhận được đồng tiền mà tại một thời điểm nào đó đã qua gần một địa chỉ bị trừng phạt (dù gián tiếp), hệ thống tuân thủ AI thông minh có thể đánh dấu ngữ cảnh đó nhưng cũng ghi chú lại các yếu tố giảm thiểu (có lẽ đó là hai năm trước và chỉ là một phần rất nhỏ của quỹ bạn). Mức độ chi tiết này có thể giúp quyết định liệu ví của bạn có bị điều tra sâu hay chỉ là một cảnh báo phòng ngừa.
Một biên giới khác là ghép nối AI với việc đối sánh danh tính. Nếu bạn đã liên kết ví crypto của mình với bất kỳ loại nhận dạng cá nhân nào trực tuyến – giả sử bạn đã đăng địa chỉ Ethereum của bạn trên hồ sơ Twitter – các công cụ chỉ số AI có thể phát hiện điều đó và kết hợp nó với tên thật của bạn. Các công ty đang làm việc về tích hợp OSINT (tình báo nguồn mở) mà AI quét internet để tìm các đề cập đến ví, địa chỉ nạp sàn giao dịch trong các bài viết diễn đàn, đóng góp GitHub với các tip ví, v.v., để làm phong phú hồ sơ của chủ ví. Do đó, lưới giám sát mở rộng vượt ra ngoài chính blockchain.
Mặt tích cực, AI đang giúp chống lại dòng tội phạm crypto hiệu quả. Binance báo cáo rằng riêng trong năm 2023, các hệ thống phát hiện điều khiển bằng AI đã giúp ngăn chặn hơn 1,2 tỷ đô la giao dịch bất hợp pháp xảy ra. Điều này có thể bao gồm chặn rút tiền dường như đang chuyển đến địa chỉ lừa đảo hoặc ngăn chặn việc chiếm đoạt tài khoản bằng cách phát hiện hành vi bất thường. Sự "thích nghi" của AI là chìa khóa – tội phạm liên tục chỉnh sửa chiến thuật của họ, nhưng các mô hình học máy tái huấn luyện và điều chỉnh trong một thời gian gần như thực tế. Andersen-Röed mô tả học máy của Binance như liên tục học từ mỗi mối đe dọa mới, với các mô hình "vẫn sắc bén trong thị trường chuyển động nhanh, phản ứng với sự tăng đột ngột, bot tần suất cao và các tác nhân xấu" tự động. Trên thực tế, các sàn giao dịch đang triển khai cảnh sát AI hoạt động 24/7, nhanh hơn nhiều so với đội ngũ nhân viên con người có thể làm.
Thậm chí còn viễn tưởng hơn, một số đang tán dương “AI đại diện” – các agent AI tự phát triển có thể tự động săn lùng các lỗ hổng và phản hồi các cuộc tấn công trên các mạng crypto. Mặc dù vẫn còn đang thử nghiệm, ý tưởng là các hệ thống AI không chỉ đánh dấu mối đe dọa mà còn hành động, như cách ly quỹ đáng ngờ hoặc tương tác với giao kèo để giảm thiểu lỗ hổng ngay trên đường đi. Sự hội tụ của AI với mật mã kiến thức không cũng đang nổi lên như một cách để cân bằng giám sát và bảo mật. Chứng minh bằng mật mã không cho phép người dùng chứng minh tuân thủ với các quy tắc (ví dụ: “ví của tôi không liên quan đến tài trợ khủng bố”) mà không tiết lộ tất cả các chi tiết giao dịch của họ. Andersen-Röed chỉ ra rằng việc kết hợp AI tiên tiến với công nghệ bảo vệ bảo mật như ZKPs có thể đem lại "tốt nhất của cả hai thế giới – phát hiện rủi ro thông minh hơn và tuân thủ tích hợp mà không làm ảnh hưởng đến bảo mật người dùng". Đến năm 2025, hàng tá dự án đang thực sự khám phá các giải pháp dựa trên ZKP sao cho, ví dụ, bạn có thể trải qua kiểm tra AML qua chứng minh mật mã thay vì tiết lộ toàn bộ lịch sử giao dịch của bạn. Đây là xu hướng phát triển nhằm đáp ứng nhu cầu của nhà quản lý trong khi t Respecting individual privacy.
Tuy nhiên, cũng giống như AI đang hỗ trợ “những người tốt”,它 cũng ...
Please note that the translated content was left unfinished due to the source text being cut off.Content: đồng thời cũng tăng cường sức mạnh cho những kẻ xấu – một cuộc chơi mèo đuổi chuột thực sự. Tội phạm đã bắt đầu sử dụng AI để che giấu dấu vết và lừa gạt nạn nhân, điều này làm phức tạp hơn bức tranh giám sát. FBI đã phát đi cảnh báo vào cuối năm 2024 rằng tội phạm đang lợi dụng AI sinh ra để thực hiện các hành vi lừa đảo và âm mưu lớn hơn. Ví dụ, văn bản do AI tạo ra và hình ảnh deepfake đã giúp tạo ra các chiến dịch lừa đảo và lừa giả vờ cực kỳ thuyết phục. Những kẻ lừa đảo có thể tạo ngay lập tức hàng ngàn email lừa đảo cá nhân hóa với ngữ pháp hoàn hảo – điều mà trước đây thường là dấu hiệu để phát hiện lừa đảo. Chúng làm giả toàn bộ danh tính và hồ sơ mạng xã hội bằng cách sử dụng ảnh hồ sơ do AI tạo ra, khiến việc phân biệt giữa thật và giả trở nên khó khăn hơn với các nhà điều tra (và người dùng). Chúng ta đang chứng kiến AI deepfake của CEO hoặc người thân trong các cuộc gọi video để lừa mọi người phê duyệt chuyển khoản hoặc cung cấp chìa khóa. Tại Brazil, đã có báo cáo về việc chatbot AI được sử dụng để lừa kỹ thuật xã hội các nhà đầu tư tiền điện tử, hoặc phần mềm độc hại sử dụng học máy để thích nghi tấn công tùy thuộc vào hành vi của mục tiêu.
Ngay cả ở phía blockchain, AI cũng có thể giúp tội phạm. Có những suy đoán rằng AI có thể được sử dụng để tạo ra các thuật toán trộn coin thông minh hơn, học hỏi cách tránh các phương pháp dò tìm đã biết, hoặc tự động tạo ra địa chỉ và mẫu giao dịch mới gây khó khăn cho việc phát hiện. Ví dụ, một bot rửa tiền có thể sử dụng học tăng cường để liên tục ngẫu nhiên hóa các đường đi của mình để phản hồi với những mẫu có xu hướng bị các sàn giao dịch gắn cờ. Nếu các sàn giao dịch triển khai AI, tội phạm muốn biết những điểm mù của nó và khai thác chúng.
Một ví dụ sinh động về mức độ mà tội phạm cố gắng là trận đánh đang diễn ra trên các đồng tiền riêng tư như Monero. Monero được thiết kế với các tính năng bảo mật tích hợp (địa chỉ và số tiền bị che khuất), làm cho việc theo dõi trở nên rất khó khăn. Trong nhiều năm, các công ty phân tích chuỗi khối phần lớn phải đối diện với Monero. Tuy nhiên, một video huấn luyện Chainalysis bị rò rỉ vào năm 2024 đã gợi ý rằng ngay cả Monero cũng có thể không hoàn toàn ngoài giới hạn. Trong lần rò rỉ đó, một đại diện của Chainalysis đã thảo luận về các phương pháp theo dõi các giao dịch Monero bằng cách chạy một số lượng lớn các "nút Monero độc hại" để thu thập các địa chỉ IP của người dùng và thông tin thời gian. Về cơ bản, bằng cách sở hữu nhiều nút trong mạng Monero, Chainalysis có thể quan sát khi nào các giao dịch chạm vào mạng từ các địa chỉ IP cụ thể và sử dụng phân tích thống kê (cùng với việc giới thiệu một số lưu lượng giả mạo) để giảm nhóm ẩn danh. Điều này không phải là một phá vỡ hoàn toàn mã hóa của Monero – đáng chú ý là Chainalysis đã thừa nhận trong cùng video rằng Monero vẫn là không thể liên kết và không thể theo dõi theo nghĩa truyền thống (bạn không thể hẳn xác định đầu vào và đầu ra hoặc xem số tiền). Nhưng ngay cả việc theo dõi một phần qua các cuộc tấn công cấp độ mạng cho thấy quyết tâm xuyên thấu mọi màn che. Các nhà bảo vệ quyền riêng tư đã được an ủi vì lõi bảo mật của Monero vẫn đáng tin cậy đối với hầu hết người dùng, trong khi những người bảo vệ Chainalysis lập luận rằng "họ chỉ đang làm công việc của mình... giống như hacker mũ trắng làm cho Monero an toàn hơn" bằng cách tìm ra các điểm yếu. Trò chơi mèo đuổi chuột tiếp tục: khi các nhà phát triển Monero cải thiện giao thức để đánh bại những công cụ do thám như vậy, các công ty phân tích sáng tạo ra những kỹ thuật mới.
Trò Chơi Mèo-Đuổi-Chuột: Công Nghệ Quyền Riêng Tư so với Phân Tích Chuỗi Khối
Tất cả các giám sát này không ngạc nhiên đã thúc đẩy một phong trào phản kháng giữa những người dùng tiền điện tử quan tâm đến quyền riêng tư và những người chống lại lực lượng pháp luật. Một cuộc đua vũ trang quyền riêng tư đang diễn ra song song với sự nổi lên của giám sát tiền điện tử. Một bên là các thám tử chuỗi khối và các cơ quan quản lý chính phủ; bên kia là các nhà bảo vệ quyền riêng tư, các nhà công nghệ và tất nhiên là tội phạm, tất cả đều cố gắng duy trì ẩn danh trong lĩnh vực tiền điện tử.
Công cụ đơn giản nhất trong bộ công cụ quyền riêng tư đã là bộ trộn tiền điện tử – các dịch vụ hoặc giao thức trộn lẫn tiền từ nhiều người dùng, làm mờ đi các dấu vết. Một bộ trộn thu nhận tiền từ Alice, Bob, và Carol, sau đó trả lại (trừ một khoản phí) dưới dạng các mảnh ghép khác nhau, sao cho không rõ output thuộc về ai. Bộ trộn đã tồn tại cho Bitcoin kể từ những ngày đầu của nó, và trên Ethereum có các bộ trộn dựa trên hợp đồng thông minh như Tornado Cash. Trong một thời gian, các bộ trộn rất hiệu quả trong việc phá vỡ các dấu vết điều tra, buộc các nhà phân tích phải xem xét các khoản tiền đã pha trộn như một điểm dừng chết (hoặc ít nhất là rất đáng ngờ nếu chúng xuất hiện từ bộ trộn).
Nhưng giai đoạn 2022-2025 chứng kiến một cuộc đàn áp tập trung vào các bộ trộn – dấu hiệu cho thấy mức độ nghiêm trọng của các cơ quan chức năng về giám sát tiền điện tử. Trong một động thái chưa từng có, Văn phòng Kiểm soát Tài sản Nước ngoài (OFAC) của Bộ Tài chính Hoa Kỳ đã phạt Tornado Cash vào tháng 8 năm 2022, thực tế cấm người Mỹ sử dụng nó. Các biện pháp chế tài này đã chỉ ra vai trò của Tornado trong việc rửa hơn 455 triệu USD do nhóm Lazarus của Triều Tiên đánh cắp (từ vụ hack cầu Axie Infinity/Ronin) và hơn 1 tỷ USD trong các khoản tiền bất hợp pháp nói chung. Đây là lần đầu tiên một giao thức phần mềm phi tập trung được thêm vào danh sách chế tài. Tác động là cực kỳ lớn: việc sử dụng Tornado Cash giảm xuống khoảng 85% sau các biện pháp chế tài. Người dùng tuân thủ pháp luật bỏ đi để tránh hậu quả pháp lý, và thậm chí nhiều tội phạm cũng tránh xa vì dịch vụ giờ đã bị giám sát chặt chẽ. Theo phân tích chuỗi khối, các hacker Triều Tiên thường xuyên sử dụng Tornado đã từ bỏ dịch vụ này và chuyển lại sang các bộ trộn Bitcoin cũ.
Chính phủ Hoa Kỳ không dừng lại ở các biện pháp chế tài. Năm 2023, Bộ Tư pháp đã công bố các cáo trạng đối với các nhà phát triển Tornado Cash, cáo buộc họ hỗ trợ rửa tiền và vi phạm các biện pháp chế tài. Một nhà phát triển bị bắt vào năm 2023 và một người khác được thêm vào danh sách chế tài của Hoa Kỳ. Những động thái này đã gửi đi một thông điệp rõ ràng: những ai xây dựng hoặc vận hành các công cụ trộn công cộng có thể bị quy trách nhiệm nếu dịch vụ của họ được sử dụng nhiều bởi tội phạm. Đây là một thông điệp đáng sợ đối với cộng đồng tiền bảo mật. Trong khi có người cho rằng mã là phát ngôn và các công cụ như Tornado có những mục đích hợp pháp (ví dụ, cung cấp quyền riêng tư tài chính cho người dùng tuân thủ pháp luật), các cơ quan chức năng đã thực tế xem chúng như là các tổ chức tài chính không thực thi bất kỳ biện pháp chống rửa tiền (AML) nào.
Đáp lại cuộc đàn áp Tornado, những người rửa tiền điện tử đã điều chỉnh. Như đã đề cập, các thực thể Triều Tiên chuyển sang các lựa chọn thay thế – ví dụ, một bộ trộn có tên là “Sinbad” (được tin là do người Triều Tiên điều hành theo Bộ Tài chính Hoa Kỳ) trở thành bộ trộn yêu thích của họ sau khi Tornado bị cấm. Những người khác đã chia nhỏ việc rửa tiền của họ qua nhiều bộ trộn nhỏ hơn hoặc chuyển chuỗi (di chuyển các khoản tiền bất hợp pháp qua một loạt các loại tiền điện tử và chuỗi khối khác nhau để gây nhầm lẫn cho những người theo dõi). Chainalysis báo cáo rằng các tội phạm ngày càng sử dụng cầu cross-chain và thậm chí hoán đổi trên sàn giao dịch phi tập trung thay vì một bộ trộn lớn duy nhất gây thu hút sự chú ý. Như đã đề cập trước đó, cộng đồng phân tích đã đáp ứng bằng cách mở rộng khả năng theo dõi cross-chain, để không mất dấu khi các quỹ thay đổi hình thức.
Các loại tiền điện tử lấy bảo mật làm trung tâm, thường được gọi là tiền bảo mật, là một phần khác của trận đấu này. Monero (XMR) và Zcash (ZEC) là những ví dụ hàng đầu. Các loại tiền này sử dụng các kỹ thuật mã hóa để che giấu chi tiết giao dịch, làm cho chúng riêng tư hơn nhiều mặc định so với Bitcoin hoặc Ethereum. Trong nhiều năm, Monero đã là một cái gai trong mắt các nhà điều tra – các báo cáo của Chainalysis thường ghi chú rằng một số thống kê nhất định không bao gồm Monero vì nó không thể theo dõi bằng phương pháp của họ. Các thị trường tội phạm như các trang web dark web lâu nay đã chấp nhận Monero vì lý do này. Tuy nhiên, tiền bảo mật chưa đạt được sự chấp nhận rộng rãi vì nhiều lý do (áp lực quy định buộc các sàn giao dịch phải loại bỏ chúng, và sự tiện lợi – Bitcoin và stablecoin vẫn thanh khoản hơn). Do đó, các tội phạm thường đối mặt với tình huống khó xử: họ có thể chuyển đổi tài sản bị đánh cắp sang Monero để đảm bảo ẩn danh, nhưng cuối cùng nếu họ muốn rút tiền mặt sang fiat, họ có khả năng phải chuyển lại sang một loại tiền có thể theo dõi để sử dụng một sàn giao dịch lớn, tái giới thiệu khả năng theo dõi ở điểm đó. Tuy nhiên, miễn là họ vẫn ở trong Monero, họ tận hưởng sự che chắn.
Video Chainalysis bị rò rỉ về Monero gợi ý rằng ngay cả các đồng bảo mật cũng đang được chú ý. Điều này cho thấy không công nghệ nào nằm ngoài tầm của các nỗ lực giám sát. Nếu các nhà phân tích chuỗi không thể phá vỡ mã hóa, họ có thể thử các cuộc tấn công cấp độ mạng hoặc phân tích thống kê để giảm nhóm ẩn danh. Trong trường hợp của Monero, một cuộc tấn công đề xuất bao gồm ngập mạng bằng các nút gián điệp để bắt các nguồn gốc giao dịch và sử dụng phân tích giả mạo để cải thiện việc dự đoán đầu vào thực. Thiết kế của Monero sử dụng "chữ ký vòng" để trộn mỗi giao dịch với các giả mạo, nhưng những giả mạo này không hoàn hảo nếu ai đó kiểm soát nhiều mạng và có thể thấy các gợi ý về thời gian và IP. Đây là một trò chơi mèo và chuột: tính đến năm 2025, Monero vẫn được coi là rất an toàn đối với hầu hết người dùng (cộng đồng thường xuyên nâng cấp công nghệ để tăng cường bảo mật), nhưng sự tồn tại của một vụ rò rỉ cho thấy Chainalysis đang làm việc về nó cho thấy sự bền bỉ của bên giám sát.
Các kỹ thuật khác mà mọi người sử dụng để bảo mật bao gồm coinjoin (pha trộn phối hợp giữa một nhóm người dùng – phổ biến trong các ví như Wasabi và Samourai cho Bitcoin) và địa chỉ ẩn (địa chỉ dùng một lần cho mỗi giao dịch để tránh tái sử dụng). Các điều tra viên đã đạt được một số thành công trong việc chống lại coinjoin – ví dụ, đã có các vụ việc mà việc triển khai không cẩn thận hoặc sử dụng dẫn đến việc giải trộn các giao dịch. Một trường hợp như vậy vào năm 2023 chứng kiến FBI và Europol giúp triệt phá một dịch vụ rửa tiền dark web tên là ChipMixer; họ có khả năng đã sử dụng phân tích chuỗi khối để theo dõi các quỹ đã đi qua ChipMixer và xác định hạ tầng của nó.
Từ góc nhìn rộng hơn, những biện pháp quyền riêng tư này có ý nghĩa gì đối với "những gì họ biết về ví của bạn"? Nếu bạn, như một người dùng quan tâm đến quyền riêng tư, sử dụng các kỹ thuật này, lượng thông tin mà Chainalysis hoặc FBI có thể thu thập sẽ giảm. Ví dụ, nếu bạn thực hiện coinjoin cho Bitcoin của mình một cách tôn giáo, một nhà phân tích có thể thấy cụm ví của bạn như một phần của cụm lớn hơn đã pha trộn với không có đầu mối rõ ràng về nơi mà các coin của bạn ban đầu đến từ đâu. Hoặc nếu bạn sử dụng Monero cho một số giao dịch nhất định, những giao dịch cụ thể đó.Nội dung: có thể không bị phát hiện khi truy vết (mặc dù các điểm mà bạn vào hoặc ra khỏi Monero – chẳng hạn như mua XMR trên một sàn giao dịch – có thể nhìn thấy và trở thành tâm điểm). Về cơ bản, các công cụ bảo mật có thể khôi phục một mức độ ẩn danh nào đó, nhưng thường phải đánh đổi với sự tiện lợi và với nguy cơ bị giám sát thêm. Nổi tiếng là việc sử dụng dịch vụ trộn tiền hoặc các đồng tiền bảo mật sẽ đưa các quỹ đó vào tầm ngắm bất cứ khi nào chúng chạm vào một sàn giao dịch được quản lý; các hệ thống tuân thủ gán điểm rủi ro cao hơn cho các quỹ đi ra từ dịch vụ trộn tiền, bởi vì một phần lớn khối lượng trộn tiền là bất hợp pháp, như dữ liệu đã cho thấy. (Thực tế là, sau khi Tornado Cash bị cấm và hầu hết các hoạt động hợp pháp biến mất, tỷ lệ khối lượng Tornado còn lại mà là bất hợp pháp gần như tăng gấp đôi, mặc dù tổng khối lượng nhỏ hơn nhiều. Điều này có nghĩa là gần như mọi thứ phát sinh từ Tornado hiện nay đều được cho là "bẩn", khiến việc chặn nó được dễ dàng biện minh.)
Đối với những người dùng tuân thủ pháp luật, có lý do chính đáng để lo lắng về giám sát quá mức. Crypto được xây dựng với triết lý tự do cá nhân và quyền riêng tư. Khi thấy các doanh nghiệp tự hào về việc vạch ra ví và liên kết danh tính có thể gây khó chịu. Có một luận điểm cho rằng quyền riêng tư tài chính là một thành phần của tự do dân sự – mọi người có thể không muốn mọi giao dịch mà họ thực hiện, khoản quyên góp mà họ trao đi, hoặc khoản đầu tư mà họ giữ được theo dõi bởi cả các tập đoàn hoặc chính phủ. Các tổ chức như Electronic Frontier Foundation (EFF) đã bày tỏ lo ngại về giám sát blockchain không phân biệt và đã ủng hộ những thách thức chống lại các lệnh cấm như của Tornado Cash trên cơ sở quyền tự do ngôn luận.
Trong khi đó, các cơ quan quản lý khẳng định rằng các quy định tương tự áp dụng cho việc ngăn chặn rửa tiền và tài chính bất hợp pháp trong các ngân hàng phải được áp dụng cho crypto. Họ cho rằng crypto không nên là một lỗ hổng trong hệ thống tài chính toàn cầu nơi tội phạm có thể hoạt động không bị kiểm soát. Thách thức là tìm sự cân bằng: đảm bảo những kẻ xấu có thể bị bắt, mà không coi mọi người dùng như một nghi phạm. Trên thực tế, trọng tâm vào năm 2025 chủ yếu vẫn là hoạt động bất hợp pháp – đó là những gì thúc đẩy các nỗ lực giám sát. Không có bằng chứng cho thấy các nhà chức trách sử dụng phân tích blockchain để giám sát thói quen chi tiêu của người dùng thông thường vì lý do tùy tiện. Nhưng cơ sở hạ tầng đang được xây dựng có thể, về lý thuyết, cho phép theo dõi chi tiết hoạt động tài chính của bất kỳ ai nếu nó bị lạm dụng. Đây là lý do tại sao một số người trong cộng đồng crypto nhấn mạnh tầm quan trọng của phân quyền và mã hóa – để ngăn chặn một tương lai nơi kiểm duyệt tài chính hoặc chấm điểm tín dụng xã hội có thể được áp đặt bằng cách phân tích dữ liệu blockchain.
Kết luận: Một Kỷ Nguyên Mới của Tính Ẩn Danh Có Trách Nhiệm?
Khi năm 2025 tiếp tục, thế giới crypto đang trưởng thành dưới sự giám sát cẩn trọng của cả máy móc và điều tra viên. Chúng ta đang bước vào một kỷ nguyên mà có thể gọi là "tính ẩn danh có trách nhiệm." Bề ngoài, bạn vẫn giao dịch với một chuỗi chữ cái và số (địa chỉ ví của bạn) và có thể kiểm soát tiền của mình một cách độc lập. Nhưng đằng sau hậu trường, phân tích blockchain và giám sát do AI điều khiển đã khiến cho sự ẩn danh đó trở nên rất điều kiện. Nếu hoạt động của bạn không nêu ra bất kỳ dấu hiệu đáng báo động nào, bạn có thể cảm thấy tự do như trước. Nhưng nếu ví của bạn giao thoa với các hoạt động sai trái – thậm chí chỉ là gián tiếp – đừng ngạc nhiên nếu nó bị báo hiệu trong cơ sở dữ liệu tuân thủ hoặc nếu cơ quan thực thi pháp luật gõ cửa để đặt câu hỏi.
Đối với người dùng crypto phổ thông, thực tế mới này có vài hệ quả rõ ràng. Quyền riêng tư đòi hỏi nỗ lực: nếu bạn coi trọng nó, bạn phải thực hiện các bước có ý thức (và chấp nhận một số đánh đổi) bằng cách sử dụng các công cụ hoặc đồng tiền tăng cường quyền riêng tư, và ngay cả khi đó, nó cũng không phải là tuyệt đối. Ngược lại, nếu bạn đang thực hiện giao dịch minh bạch, thì sẽ rất khôn ngoan khi cho rằng các giao dịch của bạn về cơ bản là công khai và có thể truy tìm được đến bạn, đặc biệt là khi bạn đã sử dụng một sàn giao dịch. Như một khẩu hiệu nào đó đã nói: Đừng làm bất cứ điều gì trên crypto mà bạn sẽ không làm khi gắn với tên của mình, bởi vì có thể nó sẽ như vậy.
Từ góc độ của các cơ quan quản lý và thực thi pháp luật, sự minh bạch gia tăng chủ yếu là một điều tốt. Crypto không còn là Miền Tây hoang dã không được điều tiết như một thập kỷ trước. Những khoản tiền khổng lồ mà các tội phạm nghĩ rằng họ đã thoát thân đã bị thu hồi lại – riêng sự trợ giúp của Chainalysis đã giúp thu hồi hơn 12.6 tỷ đô la vào năm 2025. Những kẻ tấn công ransomware và hacker giờ đây biết rằng ngay cả khi họ được trả bằng crypto, họ có thể không giữ lại những khoản tiền đó nếu các điều tra viên tìm thấy kẽ hở trong kế hoạch rửa tiền của họ. Điều này có thể có tác dụng răn đe: nếu tỷ lệ bị bắt (hoặc mất hàng hóa) tăng lên, động lực để thực hiện những tội phạm như vậy giảm xuống. Thực tế, chúng ta đã thấy các khoản thanh toán ransomware giảm vào năm 2024 một phần do sự theo dõi và thực thi quy định quyết liệt.
Trong khi đó, ngành công nghiệp crypto tự nó đang cố gắng xây dựng cầu nối với các cơ quan quản lý để xây dựng các quy định hợp lý, nhằm khai thác những khả năng giám sát mới này mà không kìm hãm đổi mới. Các nhà lãnh đạo ngành thường nói về một tương lai nơi blockchain và AI cải thiện tính toàn vẹn tài chính ở mức độ hệ thống. Trong kịch bản lý tưởng, các nhà quản lý có thể nhận được báo cáo theo thời gian thực về các động thái crypto đáng ngờ (tương tự như việc các ngân hàng gửi thông báo gian lận tức thì), có thể ngăn chặn tội phạm khi chúng diễn ra. Nạn nhân của các vụ hack có thể có cơ hội tốt hơn để khôi phục tiền nếu sự hợp tác toàn cầu trở nên nhanh chóng đủ – vụ việc của sòng bạc Caesars nơi các quỹ bị đóng băng chỉ vài giờ sau khi di chuyển là một ví dụ đầy hứa hẹn.
Đồng thời, cũng có sự nhấn mạnh vào việc không coi tất cả các hoạt động crypto là tội phạm. Các công nghệ như chứng minh thông tin không tiết lộ (zero-knowledge proofs) gợi ý một sự thỏa thuận nơi người dùng có thể giữ quyền riêng tư cho các giao dịch hợp pháp trong khi chứng minh tuân thủ. Ví dụ, bạn có thể chứng minh "Tôi không đang trộn tiền từ Triều Tiên hoặc khủng bố" mà không tiết lộ tất cả các địa chỉ của mình – điều mà các nhà nghiên cứu đang tích cực làm việc. Một số giao thức DeFi đang khám phá việc tích hợp các kiểm tra tuân thủ như vậy để chúng sẽ không chấp nhận các quỹ bị ô nhiễm, về lý thuyết giữ các tác nhân xấu ngoài cửa mà không ghi lại tất cả dữ liệu người dùng. Đây là những giải pháp phức tạp, nhưng chúng cho thấy hướng mà ngành đang hướng tới: cố gắng dung hòa bản chất mở, phi tập trung của crypto với nhu cầu giám sát để ngăn chặn lạm dụng.
Tổng kết lại, giám sát crypto vào năm 2025 vừa trở nên phổ biến hơn và cũng tinh tế hơn bao giờ hết. Các công ty như Chainalysis và các công cụ được hỗ trợ bởi AI đã cung cấp cho các cơ quan một cửa sổ độ nét cao vào hoạt động blockchain, chuyển đổi dòng chảy kỹ thuật số từng không rõ ràng thành thông tin có thể hiểu và hành động được. FBI và các đối tác quốc tế của họ đã Thực hiện khẩu hiệu "theo dõi tiền, bất kể dạng nào" – và dấu vết tiền đang ngày càng nhường giặt trước sự theo đuổi của họ. Tuy nhiên, sự đổi mới từ phía bảo mật vẫn tiếp tục, đảm bảo rằng trò mèo bắt chuột trong crypto còn lâu mới kết thúc.
Đối với những người dùng crypto phổ thông đọc điều này, chìa khóa là nhận thức. Hãy biết rằng ví của bạn không vô hình như bạn có thể nghĩ. Mỗi giao dịch đều kể một câu chuyện, và các phân tích ngày nay có thể đọc hầu hết các câu chuyện đó. Nhưng cũng hãy biết rằng sự minh bạch này là một phần trong việc crypto trưởng thành – nhận được lòng tin bằng cách loại bỏ sự lạm dụng. Nhiều người trong cộng đồng tin rằng tiền điện tử có thể đạt được sự chấp nhận phổ biến chỉ khi các lạm dụng tồi tệ nhất (như các vụ hack lớn và rửa tiền cho các chế độ tội phạm) bị hạn chế, và các công cụ giám sát là cần thiết cho việc đó. Thách thức sẽ là duy trì tinh thần ban đầu của crypto – trao quyền cho cá nhân – trong khi hoạt động trong một khuôn khổ nơi các tác nhân xấu không thể trốn trong đám đông.
Năm 2025 chứng kiến crypto tại ngã ba này. Chainalysis, FBI, các thuật toán AI – họ đã biết nhiều về ví của bạn. Cân bằng quyền lực giữa ẩn danh và trách nhiệm đang được thương lượng trong thời gian thực, trên mọi blockchain, với mỗi công cụ mới và mỗi chiến thuật mới. Liệu điều này dẫn đến một tương lai an ninh lớn hơn hay một sự mất mát về tự do tài chính sẽ phụ thuộc vào cách mà quyền lực này được thực thi khôn ngoan và nơi mà cộng đồng vạch ra ranh giới. Một điều chắc chắn: kỷ nguyên hoàn toàn ẩn danh trong crypto đang kết thúc, và một mô hình tài chính minh bạch mới – cho tốt hơn và cho tệ hơn – đang hình thành.