21Shares، واحدة من أكبر مصدري المنتجات المتداولة في البورصة للعملات الرقمية في العالم بما يقارب 8 مليارات دولار من الأصول تحت الإدارة، أدرجت ستة منتجات إضافية على ناسداك ستوكهولم، مما وسع حضورها بشكل كبير في المنطقة الشمالية حيث يستمر ازدياد شهية المستثمرين للوصول إلى الأصول الرقمية المنظمة.
الإدراجات الجديدة المعلنة يوم الخميس تشمل 21Shares Aave ETP (AAVE)، و21Shares Cardano ETP (AADA)، و21Shares Chainlink ETP (LINK)، و21Shares Polkadot ETP (ADOT)، ومنتجين من سلال العملات الرقمية المتنوعة: 21Shares Crypto Basket Index ETP (HODL) و21Shares Crypto Basket 10 Core ETP (HODLX). توسع الشركة إجمالي عروضها على ناسداك ستوكهولم إلى 16 منتجًا تمتد عبر العملات الرقمية ذات القيمة السوقية الكبيرة، واستراتيجيات الستاكينج، ومنتجات المؤشرات الموضوعية.
جميع ETPs من 21Shares مدعومة بالكامل و100% مدعومة فعلياً بالأصول الأساسية، مما يوفر وصولاً بمستوى المؤسسات إلى العملات الرقمية دون الحاجة إلى إدارة الأمان المباشر أو المحافظ الرقمية. يتم الاحتفاظ بالأصول في تخزين بارد بواسطة وصاء مؤسساتيين، مما يوفر مستويات أمان تفوق بشكل عام ما يمكن أن يحققه المستثمرون الفرديون بمفردهم.
الطلب الشمالي القوي يقود التوسع
"نواصل رؤية طلب قوي من المستثمرين الشماليين الباحثين عن سبل وصول متنوعة وفعالة من حيث التكلفة إلى الأصول الرقمية عبر البورصات المنظمة"، قال أليستير باياس بيري، رئيس الاستثمارات الرأسمالية في الاتحاد الأوروبي في 21Shares. "هذا التوسع يمكّننا من تقديم مجموعة أدوات أوسع من ETPs القائمة على العملات الواحدة والمؤشرات، مما يمنح كل من المستثمرين الأفراد والمؤسسات القدرة على تخصيص تعرضهم للأصول الرقمية في إطار عمل موثوق وشفاف."
يمثل الإداراج في ناسداك ستوكهولم جزءاً فقط من الحضور الأوروبي الواسع ل21Shares، والذي يشمل منتجات متداولة في SIX Swiss Exchange، وDeutsche Börse Xetra، وEuronext Amsterdam، وEuronext Paris، وLondon Stock Exchange. تتيح استراتيجية التبادل المتعدد للشركة تلبية الطلب في مختلف الولايات القضائية مع التنقل عبر أطر تنظيمية متنوعة.
عقب الإعلان، شهدت الرموز الأساسية زيادات طفيفة في الأسعار، حيث ارتفع Aave من حوالي $175 إلى أكثر من $178، وتحرك Chainlink من $13.60 نحو $14، وتقدم Polkadot من $2.70 إلى تقريباً $2.80.
إطلاق ETF سولانا في الولايات المتحدة يسبق التوسع الأوروبي
وصل التوسع في ناسداك ستوكهولم بعد يوم واحد من إطلاق 21Shares ETF سولانا في الولايات المتحدة (TSOL) على بورصة Cboe BZX، بما يمثل إنجازًا آخر في مجموعة منتجات الشركة المتنامية في الولايات المتحدة. بدأت الصندوق بمجموعة أولية من أصول بقيمة 100 مليون دولار ويضم الستاكينج لتعزيز العوائد المحتملة، مع نسبة مصاريف إجمالية تبلغ 0.21% فقط.
الغزو الأمريكي يبني على المسار الثابت لـ21Shares، بما في ذلك ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB)، الذي أُطلق بالشراكة مع ARK Invest التابعة لكاثي وود في يناير 2024، والتي لديها الآن أكثر من 8 مليارات دولار من الأصول تحت الإدارة. كما قدمت الشركة 21Shares Ethereum ETF (TETH) في يوليو 2024.
21Shares تعمل كشركة تابعة لFalconX، واحدة من أكبر الوسطاء الرئيسيين للأصول الرقمية في العالم، وتواصل عملياتها بشكل مستقل. قامت الشركة بإدراج أول ETP مدعوم فعليًا للعملات الرقمية في العالم في عام 2018 وبنت لها مسارًا يمتد سبع سنوات في إنشاء المنتجات على البورصات العالمية الرئيسية. وفقًا لبيانات من CoinShares، نصف تقريبا من AUM العالمي ل21Shares يحتفظ في ETFs العملات الرقمية الأمريكية الصادرة من خلال الشراكة مع ARK.
طرح XRP ETFs في تدفق كبير للمنتجات الجديدة بالولايات المتحدة
يتزامن التوسع الأوروبي مع موجة إطلاق صناديق العملات الرقمية الجديدة في الولايات المتحدة.
Canary Capital's spot XRP ETF
(XRPC)
ظهر لأول مرة على ناسداك في 13 نوفمبر ليحقق طلب لا مثيل له،
وحقق حجم تداول يومه الأول مبلغ $58 مليون، وهو الأكبر لأي
ETF تم إطلاقه هذا العام بين أكثر من 900 إطلاق لصندوق.
استقطب الصندوق حوالي $245 مليون من التدفقات الصافية في يوم افتتاحه، مما يجعله أكبر
ظهور لصندوق ETF في عام 2025.
تتابع صناديق XRP الإضافية بسرعة. Bitwise أكدت أن صناديق XRP ETF بدأت التداول اليوم في بورصة نيويورك، بينما من المقرر أن يُطلق صندوق Grayscale's XRP يوم الاثنين، 24 نوفمبر. ومن المتوقع أن يقدم فرانكلين تمبلتون و21Shares صناديق XRP ETF قبل نهاية الشهر.
إريك بالشوناس، المحلل المالي في Bloomberg ETF لاحظ أن XRP أصبح سادس أصل يدعم صناديق ETF قائمة على الأصول الفردية في الولايات المتحدة، بعد البيتكوين، الإثريوم، سولانا، اللايتكوين، والهيديرا. وقد جمعت XRP ETF Canary بالفعل ما يقرب من 300 مليون دولار من الأصول منذ إطلاقها أقل من أسبوع مضى.
صناديق البيتكوين تواجه رياح معاكسة على الرغم من التفاؤل الأوسع
بينما تُحدث إطلاقات ETF العملات البديلة الحماس، تكافح صناديق البيتكوين الرئيسية التي أشعلت حركة ETF العملات الرقمية حاليًا خلال فترة صعبة. BlackRock's iShares Bitcoin Trust (IBIT) سجلت أكبر تدفق خارجي في يوم واحد منذ إطلاقها في يناير 2024، حيث غادر الصندوق مبلغ $523.2 مليون يوم الثلاثاء.
مدد التدفق الخارجي سلسلة سلبية IBIT إلى خمسة أيام متتالية وبلغت عمليات الاسترداد في نوفمبر من الصندوق وحده حوالي $2.1 مليار. عبر 11 صناديق ETF البيتكوين الأمريكية، وصلت التدفقات الخارجة الشهرية إلى $2.96 مليار، مما يجعل نوفمبر بالفعل ثاني أسوأ شهر لهذه المنتجات منذ انطلاقها.
تراجعت التدفقات الواردة إلى صناديق ETF البيتكوين هذا العام إلى حوالي $27 مليار، وفقًا لبيانات CoinShares، وهي أقل بنسبة 30% تقريبًا من إجمالي العام الماضي الذي بلغ $41.7 مليار. متوسط سعر الشراء عبر جميع التدفقات الواردة إلى صناديق ETF البيتكوين منذ يناير 2024 هو $90,146، حسب رئيس Bianco Research جيم بيانكو، مما يعني أن المشتري المتوسط الآن يكاد يحقق الربح مع تداول البيتكوين فوق $91,000.
الأفكار النهائية
يعكس التوسع المتزامن الذي تشهده عروض ETP العملات الرقمية في أوروبا وانتشار ETF العملات البديلة في الولايات المتحدة هيكل السوق الناضج الذي أصبحت فيه المنتجات الاستثمارية المنظمة بشكل متزايد المدخل الأساسي لكل من رؤوس الأموال المؤسسية والفردية إلى الأصول الرقمية.
تدير 21Shares الآن حوالي $8 مليارات من الأصول عالميًا، مما يمثل حوالي 4% من إجمالي $191.5 مليار في صناديق ETF العملات الرقمية الصادرة عالميًا. واستراتيجية الشركة في الحفاظ على إدراجات عبر بورصات متعددة أوروبية مع توسيع العروض الأمريكية تضعها في موقف يمكنها من استقطاب التدفقات بغض النظر عن أي من قطاعات السوق يظهر أقوى طلب.
بالنسبة للمستثمرين الشماليين خاصة، فإن الإدراجات الجديدة في ناسداك ستوكهولم تلغي الحاجة إلى الوصول إلى المنتجات عبر بورصات أجنبية، مما يقلل من التعقيد وقد يقلل من تكاليف المعاملات. يضمن الهيكل المدعوم فعليًا أن يحصل المستثمرون على تعرض فعلي للأصول الأساسية بدلاً من المشتقات أو العقود الآجلة التي قد لا تتتبع الأسعار الفورية بدقة.
حيث توفر الأطر التنظيمية مثل لائحة MiCA الأوروبية الخاصة بالأصول الرقمية توجيهات أوضح للمنتجات الرقمية، يبدو أن الجهات المصدرة مثل 21Shares في وضع جيد لتوسيع العروض أكثر، تلبية لما يصفه مديرو الشركات بأنه طلب مؤسسي متزايد باستمرار للحصول على تعرض شفاف ومنظم للعملات الرقمية عبر بنية سوقية مألوفة.