Dubai, VAE, 28. April 2026, Chainwire
Aufbauend auf Symbiotic Core und integriert in die Open Liquidity Architecture von Midas, fügt die Partnerschaft eine kapitaleffiziente RFQ‑Abwicklungsschicht für tokenisierte Vermögenswerte hinzu: T+0‑atomare Abwicklung ohne ruhendes Kapital und ohne vorfinanzierten Bestand.
Die meisten tokenisierten Vermögenswerte bleiben faktisch illiquide. Rücknahmen können 60 bis 180 Tage oder länger dauern und blockieren Kapital zwischen den Abwicklungsereignissen. Tokenisierung hat den Zugang gelöst, doch tiefe, verlässliche Liquidität in großem Maßstab bleibt das offene Problem.
Symbiotic und Midas gaben heute den Umfang des Instant‑Liquidity‑Produkts für tokenisierte Vermögenswerte bekannt, aufgebaut auf Symbiotic Core V2. Symbiotic Instant Liquidity ist eine RFQ‑basierte Liquiditätslösung, die als Teil der Open Liquidity Architecture von Midas integriert ist. Sie bietet einen hochgradig kapitaleffizienten Ansatz für On‑Chain‑RWA‑Rücknahmen: Verpflichtetes Kapital wickelt Rücknahmen atomar ab, ohne vorfinanzierten Bestand oder ruhende Kapitalpuffer zu benötigen, während es seine volle Funktion behält. Die Lösung zielt auf die meisten Midas‑Vermögenswerte ab, einschließlich Fasanaras mGLOBAL, das kürzlich auf der Midas‑Plattform gestartet wurde.
Das Modell ist einfach. Ein Asset Manager reicht eine Rücknahmeanfrage ein, und bei Symbiotic registrierte Market Maker und Kuriatoren antworten mit Geboten über ein On‑Chain‑RFQ‑System. Der Vermögenswert wird bepreist, das beste Gebot wird ausgeführt und die Abwicklung erfolgt in einer einzigen Transaktion. Market Maker müssen keinen Bestand vorfinanzieren und verdienen den Spread bei der Ausführung. Dasselbe System wickelt auch Liquidationen von Kreditmärkten über Redstone Settle ab, die historisch eine zentrale Einschränkung in DeFi‑Systemen auf Basis tokenisierter Vermögenswerte waren.
Möglich wird dies durch Symbiotic Core. Das bevorstehende V2‑Upgrade führt Kapitalfazilitäten ein, die es Kapital in Symbiotic‑Vaults erlauben, durchsetzbar zu bleiben, während es zwischen Abwicklungsereignissen eingesetzt wird. Anstatt untätig zu sein, kann es Whitelist‑DeFi‑Protokollen wie Morpho und Euler zugewiesen und automatisch zurückgerufen werden, wenn Verpflichtungen ausgelöst werden. So wird sofortige Abwicklung ohne vorfinanzierte Liquidität ermöglicht. Weitere beteiligte Partner sind unter anderem Keyring und Term Finance.
"Liquidität ist das, was eine Anlageklasse in einen Markt verwandelt. Der RWA‑Sektor ist auf Billionen zugewachsen – ohne sie. Symbiotic Core ändert das: Verpflichtetes Kapital fungiert nun als Liquiditätshülle und wickelt Rücknahmen ab, ohne untätig zu bleiben. Genau dafür wird Infrastruktur für Sicherheitenmärkte gebaut." - Misha Putiatin, Mitgründer, Symbiotic
Midas recently closed a $50 million Series A, um tokenisierte Finanzprodukte in institutioneller Qualität aufzubauen. mGLOBAL ist Fasanaras Flaggschifffonds, tokenisiert auf Midas und der erste Vermögenswert, der auf Symbiotic Instant Liquidity live ist. Integriert in die Open Liquidity Architecture von Midas erweitert diese RFQ‑Schicht bestehende Funktionen für sofortige Rücknahmen um einen vollständig On‑Chain, kapitaleffizienten Abwicklungsweg, der qualifizierten Market Makern offensteht.
"Der größte Reibungspunkt für tokenisierte Produkte waren immer die Rücknahmen. Man kann einen Fonds On‑Chain bringen, aber wenn der Ausstieg weiterhin mehrere Wochen dauert, ist das Problem nicht wirklich gelöst. Symbiotic Instant Liquidity als Teil der Open Liquidity Architecture von Midas ändert diese Gleichung. Zudem bleibt das Kapital, das Rücknahmen absichert, produktiv bis zu dem Moment, in dem es benötigt wird, und wird dann atomar abgewickelt." - Dennis Dinkelmeyer, Mitgründer & CEO, Midas
Instant Liquidity ist ein Produkt im Ökosystem der Sicherheitenmärkte von Symbiotic. Cap Labs, tätig im Kreditbereich, und Nexus Mutual, tätig im Versicherungsbereich, sind bereits live. Drei unterschiedliche Finanzprodukte, drei verschiedene Märkte, eine gemeinsame Infrastruktur.
Jeder Emittent kann integrieren. Jeder Market Maker kann teilnehmen.
Über Symbiotic
Symbiotic betreibt Sicherheitenmärkte, in denen Kapital an finanzielle Verpflichtungen gebunden und durch Code durchgesetzt wird. Kapital bleibt produktiv, während es gebunden ist, und beseitigt den Zielkonflikt zwischen Sperre und Ertrag. Es besichert Produkte in den Bereichen Kredit, Versicherung, Stablecoins und RWA. Symbiotic betreibt über 80 Vaults, mehr als 74.000 aktive Staker und 111 Operatoren; Chainlink, Nexus Mutual und Cap Labs sind produktiv im Einsatz. Unterstützt von Paradigm, Pantera, Cyber.fund und Coinbase Ventures.
Über Midas
Midas ist eine Plattform für komponierbare On‑Chain‑Investmentprodukte, die es Strategiemanagern ermöglicht, ihre institutionellen Strategien zu tokenisieren. Diese „mTokens“ bieten Anlegern volle Transparenz, sofortige Rücknahmen und native Komponierbarkeit über DeFi‑Protokolle wie Morpho und Pendle. Gegründet 2024 von Dennis Dinkelmeyer (ehemals Goldman Sachs), Fabrice Grinda (FJ Labs) und Romain Bourgois (ehemals Ondo Finance), wird Midas von führenden Investoren wie RRE, Creandum, Framework Ventures, HV Capital, Ledger Cathay und Coinbase Ventures unterstützt. Das Unternehmen hat kürzlich 50 Mio. USD in einer Series‑A‑Finanzierungsrunde eingeworben und baut damit auf einer Erfolgsbilanz von über 1,7 Mrd. USD emittierten Vermögenswerten und 37 Mio. USD ausgezahlter Erträge auf.
Kontakt
Mia Adriaens
Symbiotic
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