A Strategy (anteriormente MicroStrategy), liderada por Michael Saylor, pretende arrecadar $2 bilhões através de uma oferta de dívida conversível. Este movimento destaca a estratégia contínua da empresa de aumentar significativamente suas reservas de Bitcoin.
A empresa de inteligência de software Strategy, negociada sob Nasdaq: MSTR, divulgou planos para garantir $2 bilhões através de uma venda privada de notas conversíveis seniores, com vencimento em 2030. Esta iniciativa exemplifica a abordagem ousada de financiamento da Strategy para adquirir mais Bitcoin.
A oferta tem como alvo compradores institucionais qualificados, em conformidade com a Regra 144A da Lei de Valores Mobiliários, dependendo de condições de mercado favoráveis. A empresa declara sua intenção de usar os recursos para fins corporativos gerais, que incluem aquisição de Bitcoin e atender às necessidades de capital de giro.
Essas notas seniores conversíveis são não garantidas e carregam uma taxa de juros de 0%, com vencimento em 1º de março de 2030, a menos que sejam recompradas, resgatadas ou convertidas antes dessa data. Os investidores têm opções para converter as notas em dinheiro, ações ordinárias da Classe A da Strategy, ou uma mistura de ambos, com base na preferência da empresa. Há também uma opção para compradores iniciais adquirirem $300 milhões adicionais em notas. A Strategy pode optar por resgatar essas notas em dinheiro, parcial ou totalmente, a partir de 5 de março de 2027, se suas ações excederem 130% da taxa de conversão durante um período especificado. Os detentores de notas podem solicitar que a Strategy recompre as notas se ocorrer uma mudança corporativa fundamental ou em 1º de março de 2028.
Após o anúncio, as ações da Strategy (MSTR) experimentaram uma ligeira queda de 1%, encerrando no vermelho em 18 de fevereiro, mas não mostraram movimento no pregão após o expediente, de acordo com dados do Google Finance. Apesar dessa reação imediata do mercado, as ações tiveram um aumento impressionante de 372% no último ano, posicionando-se entre as ações de melhor desempenho nos EUA nos últimos 12 meses.
Este último esforço de financiamento alinha-se com a dedicação da Strategy ao Bitcoin como um ativo de reserva de tesouraria.
A empresa continua a utilizar financiamento por ações e dívida para aumentar seu portfólio de Bitcoin, enquanto preserva sua reputação em análises empresariais impulsionadas por IA. Em 17 de fevereiro, a Strategy possui 478.740 BTC, adquiridos a um custo total de $31,1 bilhões, com preço médio de $65.033 por Bitcoin. Michael Saylor, cofundador e presidente executivo da empresa, defende apaixonadamente o Bitcoin.
Ele prevê que seu valor pode alcançar $13 milhões até 2045, com projeções variando de otimistas $49 milhões a pessimistas $3 milhões, enfatizando ainda mais o papel do Bitcoin como ativo chave para retenção de valor a longo prazo.