Автоматизированный протокол ликвидности для обмена токенов на блокчейне.

Информационный лист Uniswap (UNI)

• Uniswap по сути является проектом, который выполняет роль децентрализованного обменного протокола (DEX), построенного на блокчейне Ethereum (ETH) и предлагает некастодиальную торговлю всеми токенами на основе ERC-20.
• Существуют многочисленные версии Uniswap. К ним относятся Uniswap V1, Uniswap V2 и Uniswap V3, каждая из которых внесла множество улучшений и обновлений в общую функциональность.
• Uniswap позволяет пользователям обменивать токены, добавлять токены в пул для получения комиссий или даже размещать токены без доверия к любому центральному посреднику. Поскольку все транзакции выполняются на блокчейне и требуют оплаты в виде газа, Uniswap является одним из самых активных участников использования газа на Ethereum.
• Uniswap построен на системе, известной как автоматизированный маркетмейкер (AMM), и ликвидность создается пулами, которые содержат два токена ERC-20.
• UNI — это нативная криптовалюта, которая питает протокол Uniswap и является токеном на основе ERC-20 на сети Ethereum.

Что такое Uniswap (UNI)?

Uniswap — это проект децентрализованного обмена (DEX) с смарт-контрактами, работающими на блокчейне Ethereum (ETH).

1. Uniswap Labs — это компания, ответственная за разработку платформы Uniswap в целом.
2. Протокол Uniswap — это основное программное обеспечение, которое определяет, как работает децентрализованный обмен (DEX) и взаимодействует с блокчейном Ethereum.
3. Платформа Uniswap, с другой стороны, это само приложение, работающее как на вебе, так и на мобильных устройствах, где пользователи могут фактически выполнять транзакции и обмены, и оно построено и развернуто на блокчейне Ethereum.
4. Токен Uniswap (UNI) — это нативная криптовалюта, которая позволяет пользователям покупать, голосовать, а также торговать или обмениваться на криптовалютных биржах.

Uniswap имеет основную цель — мотивировать свою сеть пользователей поддерживать ликвидность обмена и предоставлять часть комиссий за транзакции, а также вновь выпущенные токены UNI для тех, кто принимает участие.

Со временем Uniswap стал одним из самых популярных протоколов в пространстве Decentralized Finance (DeFi) и использует множество криптоактивов, включая нативный токен UNI, как средство предоставления услуги, которая практически идентична традиционному обмену, с дополнительными преимуществами, соответствующими его децентрализации.

Основная цель, которую преследовал Uniswap при начале разработки, заключалась в том, чтобы полагаться на поставщиков ликвидности для создания пулов ликвидности, что позволит пользователям беспрепятственно обменивать любые токены ERC-20 без необходимости полагаться на книгу заказов.

Более того, поскольку протокол Uniswap полностью децентрализован, нет реального процесса листинга, как у централизованного обмена. Это означает, что любой ERC-20 токен может быть запущен для торговли на платформе Uniswap, если доступен пул. Из-за этого Uniswap не взимает никаких комиссий за листинг, что делает его отличным ресурсом для любого проекта, основанного на стандарте токена ERC-20.

• Ликвидность — это легкость, с которой актив или криптовалюта могут быть конвертированы в наличные или другую криптовалюту без влияния на рыночную цену. Иными словами, это легкость, с которой токены могут быть обменены на другие токены или на фиатные валюты.
• Поставщики ликвидности — это те, кто предоставляет свои криптоактивы на платформу как средство помощи в децентрализации торгового процесса, и их также часто называют маркетмейкерами. В награду за это они обычно получают комиссионные, генерируемые сделками на платформе, что можно рассматривать как форму пассивного дохода.
• Пулы ликвидности — это по сути цифровые кучи криптовалют, которые заблокированы в смарт-контрактах с основной целью обеспечить ликвидность для более быстрых транзакций, и ключевым компонентом в них являются автоматизированные маркетмейкеры (AMM).
• Автоматизированные маркетмейкеры (AMM) позволяют торговать цифровыми активами без разрешения, и этот процесс может быть завершен автоматически с использованием пулов ликвидности вместо традиционных рынков для покупателей и продавцов. Это система, которая позволяет автоматически и без разрешения торговать криптовалютами, используя пулы ликвидности вместо традиционного рынка, состоящего из покупателей и продавцов.

Как используется Uniswap (UNI)?

Uniswap позволяет любому стать маркетмейкером и даже обменивать свои собственные токены. В 2018 году появилась Uniswap V1 как концепция, затем V2, продакшн-релиз в 2020 году, и V3, последняя версия, запущенная в 2021 году.

Uniswap используется трейдерами для прямого обмена криптовалют, где они обменивают один токен ERC-20 на другой токен ERC-20.

Основное отличие заключается в том, что они не торгуют напрямую друг с другом, а торгуют с пулом токенов, в котором содержатся оба токена.

Этот пул токенов известен как пул ликвидности. Токены в пуле ликвидности добавляются пользователями, которых называют Поставщиками Ликвидности.

Поставщики Ликвидности должны добавлять свои токены в пул, поскольку они могут зарабатывать комиссии, когда трейдеры обменивают свои токены с пулом Ликвидности.

Все пулы ликвидности в Uniswap используются для торговли определенными парами токенов ERC-20. Поскольку существует много пар токенов, Uniswap может направить трейдеров и Поставщиков Ликвидности в соответствующий пул ликвидности для их транзакций.

Случаи использования Uniswap (UNI)

Так же, как в любом другом децентрализованном проекте, у Uniswap есть своя демократическая система продвижения будущего развития и направления.

В Uniswap существует множество решений, которые необходимо принять относительно будущего проекта, включая комиссии за обмен, новые функции для исследования, а также то, как токен UNI распределяется среди различных участников экосистемы.

Таким образом, токен UNI был выпущен в 2020 году, несмотря на то, что сеть была изначально запущена в 2018 году. Более того, в отличие от других криптовалют, UNI не распространялся через предпродажу или использование Initial Coin Offering (ICO). Однако он был раздан пользователям и инвесторам платформы в рамках эйрдропа.

В ходе первого раунда эйрдропа было распределено 150 миллионов токенов UNI среди всех, кто когда-либо использовал платформу, что на тот момент составляло 400 токенов UNI на человека.

Используемость и основные функции Uniswap (UNI)

В Uniswap есть три основных типа участников, которые формируют общую функциональность сети.

1. Поставщики Ликвидности (LP), которые добавляют активы в пулы Uniswap, после чего получают доли ликвидности, известные как пулевые токены, в качестве компенсации. Они могут создавать новые пулы, добавлять ликвидность в существующие пулы или даже удалять токены из резервов, в которые они вносят вклад, путем отправки долей LP.
2. Трейдеры — это лица, которые хотят обменять два токена, и им нужно оплатить комиссию за обмен, которая добавляется в резерв пула.
3. Арбитражники следят за любыми отклонениями цен на других торговых платформах, чтобы извлечь из этого прибыль, что обеспечивает механизм цены на уровне пула.

Протокол

Что касается структуры протокола Uniswap, любая сторона имеет возможность зарабатывать комиссию за вклад своих токенов в пул ликвидности, что, в свою очередь, обеспечивает доступность токенов, когда они необходимы для торговых операций.

За каждый обмен на Uniswap взимается комиссия в размере 0,3%, и Поставщики Ликвидности (LP) получают эти комиссии в качестве вознаграждения, которое напрямую зависит от их вклада в соответствующий пул. Таким образом, Uniswap опирается на постоянную функцию продукта как средство определения рыночной цены. Используемая здесь формула — x * y = k, где x и y равны резервным балансам пары, а k является константой.

Комиссии собираются при каждом обмене, и это увеличивает константу k в предыдущей формуле, так как после каждой сделки они реинвестируются прямо в резерв.

Реестр

Многие биржи обычно работают в режиме книги ордеров. В этой модели рыночные цены определяются по самой высокой цене покупки и самой низкой цене продажи.

Однако Uniswap отличается тем, что использует пулы ликвидности, где цена формируется из соотношения одного токена к другому в пуле. Эта система работает следующим образом: в момент, когда трейдер выполняет обмен между двумя токенами, баланс резервов меняется, и это, в свою очередь, приводит к новой цене пула. арбитражер может купить или продать его с прибылью на другой бирже, пока его цена не сбалансируется.

Поддержка смарт-контрактов

Uniswap по сути представляет собой бинарную систему смарт-контрактов, где основные контракты предоставляют фундаментальные гарантии безопасности для всех сторон, взаимодействующих с Uniswap.

Помните, что Uniswap построен для обмена токенов ERC-20, основанных на Ethereum, и Ethereum поддерживает смарт-контракты.

Токеномика и распределение предложения

Общий объем поставок внутренней криптовалюты и токена управления Uniswap, известного как UNI, составляет 1 миллиард единиц.

Это предложение распределяется следующим образом:

• 60,00% всех UNI выделено членам сообщества Uniswap.
• 21,51% всех UNI выделено команде и будущим сотрудникам с четырехлетним периодом наделения.
• 17,80% всех UNI выделено инвесторам с четырехлетним периодом наделения.
• 0,069% всех UNI выделено советникам с четырехлетним периодом наделения.

Команда и история

Uniswap был разработан командой, которая заявляет, что не намерена участвовать в будущем развитии протокола, аудитах или других вопросах; вместо этого сообщество несет полную ответственность и даже поощряется консультироваться с квалифицированными юридическими и регулировочными специалистами перед реализацией любого предложения в сети.

С учетом этого, первоначальная команда разработчиков Uniswap состояла из:

• Хэйден Адамс – Основатель
• Ной Зинсмайстер – Ведущий инженер
• Ян Лафэм – Инженер
• Муди Сейлем – Инженер
• Маттео Лейбовиц – Лидер стратегии

Деятельность и сообщество

Когда мы смотрим на сообщество вокруг Uniswap на (Official Uniswap Twitter page), мы видим, что у проекта огромное количество подписчиков – более 918,300 человек.

Затем, когда мы взглянем на (Uniswap Official Discord Page), мы увидим, что там в общей сложности более 92,566 участников, что говорит о довольно большом сообществе вокруг этого проекта.

Деятельность разработки и репозитории на GitHub

Когда мы посмотрим на деятельность разработки вокруг Uniswap, нам нужно поглядеть на (Uniswap Labs GitHub Page).

Здесь мы видим, что в проекте всего 72 репозитория.

Из них в качестве основных отмечены 6, включая:

• (V3-core) - это основной смарт-контракт репозитория Uniswap V3.
• (V3-periphery) - Переферийные смарт-контракты для взаимодействия с Uniswap V3.
• (Interface) - Это интерфейс с открытым исходным кодом, используемый для протокола Uniswap.
• (V3-sdk) - Набор программных разработок (SDK) для создания приложений на основе Uniswap V3.
• (V2-core) - Основные смарт-контракты для Uniswap V2.
• (V2-periphery) - Переферийные смарт-контракты для взаимодействия с Uniswap V2.

On-Chain активность

Мы видим, что максимальный общий объем поставок составляет 1,000,000,000 UNI, и всего 381,457 владельцев криптовалюты.

Деятельность и партнеры

• (Uniswap launched on Arbitrum) - пользователям была предоставлена возможность торговать на развертывании Uniswap V3 на Arbitrum с низкими затратами на газ и мгновенным подтверждением транзакций.
• (The Introduction of the Swap Widget) - Uniswap запустил Swap Widget, который объединил весь опыт Uniswap в одном компоненте React, который разработчики могли легко встроить в свои приложения одной строкой кода.

Ссылки и отчеты

Ссылки

• (Official Uniswap Twitter page)
• (Uniswap Official Discord Page)
• (Uniswap Labs GitHub Page)
• (V3-core)
• (V3-periphery)
• (Interface)
• (V3-sdk)
• (V2-core)
• (V2-periphery)
• (Uniswap launched on Arbitrum)
• (The Introduction of the Swap Widget)
• (Uniswap Acquired Genie)
• (Introducing UNI)
• (How Uniswap works - Uniswap Blog)
• (Uniswap v2 Core - Whitepaper)
• (Uniswap.org)
• (What Is a DEX (Decentralized Exchange)? - Chainlink)
• (What is Ethereum - Ethereum.org)
• (Smart Contracts - Investopedia)
• (Decentralized Finance (DeFi) Definition - Investopedia)
• (UNDERSTAND THE ERC-20 TOKEN SMART CONTRACT - Ethereum.org)
• (What Is Liquidity in Crypto? - Openware)
• (Core Liquidity Provider - Investopedia)
• (What Are Liquidity Pools in DeFi, and How Do They Work? - Binance Academy)
• (What Is an Automated Market Maker (AMM)? - Binance Academy)

Рыночные исследования

• (TradingView)
• (Etherscan)
• (info.uniswap.org.)