Fold Holdings погасила два непогашені конвертовані векселі із загальною основною сумою $66,3 млн, звільнивши 521 Bitcoin (BTC), що раніше утримувався як застава, і прибравши з розрахунку повністю розведеної капіталізації орієнтовно 8–10 млн потенційних акцій.
Ці угоди спрощують баланс, який від моменту виходу компанії на Nasdaq на початку 2025 року був обтяжений обмежувальними умовами кредитних договорів.
Реструктуризація була здійснена переважно без розмивання капіталу, хоча й передбачала одне нове зобов’язання: однорічний незабезпечений старший простий вексель на $13 млн, випущений на користь SATS Credit Fund L.P., пов’язаної сторони, разом із 520 000 звичайних акцій.
Що сталося
Двома погашеними інструментами були: забезпечений конвертований вексель на $46,3 млн, випущений у березні 2025 року й забезпечений 500 Bitcoin, а також окремий старший забезпечений інвесторський вексель від грудня 2024 року, забезпечений 521 BTC.
Fold спрямувала приблизно $27,5 млн грошовими коштами на погашення інвесторського векселя, а решту було врегульовано за рахунок нового фінансування від SATS.
Звільнені з-під застави 521 BTC, за даними компанії, можуть бути використані для операційних витрат, виконання резервних вимог за кредитною карткою або для майбутнього фінансування. Загальний біткоїн-трезор Fold становив 1 526 BTC згідно з останнім розкриттям інформації.
Читайте також: CME Group Says Its Crypto Futures Suite Now Covers 75% Of Total Market Cap After Adding ADA, LINK, And XLM
Чому це важливо
Списання боргу прибирає ковенанти, які обмежували операційні та фінансові рішення Fold, — важливий фактор, оскільки компанія готується запустити біткоїн-кредитну картку з брендингом Visa, у черзі на яку вже 75 000 осіб.
Картка, розроблена спільно зі Stripe, дозволятиме користувачам отримувати до 4% кешбеку в біткоїні за покупки, без річної плати за обслуговування.
Fold повідомила про $7,4 млн виручки за третій квартал 2025 року, що на 41% більше у річному вимірі, при цьому скоригований показник EBITDA залишився від’ємним і становив $(4,2) млн. Акції компанії FLD 27 лютого торгувалися на рівні $1,49 — значно нижче своїх 50- та 200-денних ковзних середніх, що відображає загальні труднощі дрібних публічних компаній, сфокусованих на біткоїні, із підтриманням вартості капіталу в поточних ринкових умовах.
Читайте далі: Iran's Bitcoin Mining Share Is Shrinking - But Its $7.78B Crypto Economy Is A Different Risk