З моменту, коли MicroStrategy отримала потрійний приріст після покупки біткойна (BTC), великі технології раптом зацікавилися криптовалютою, як видно з участі Amazon та Microsoft у гонці за покупкою BTC.
Хоча акціонери Amazon подали пропозицію до конгломерату інвестувати принаймні 5% в біткойн 6 грудня, у п'ятницю, рада директорів Microsoft голосуватиме за рішення щодо BTC 10 грудня, у вівторок. Це викликало гонку великих технологій за інвестиціями в біткойн, і ринок криптовалют стежить за тим, хто інвестуватиме першим, що може сильно вплинути на коливання цін на найбільший цифровий актив у світі.
«Хоча біткойн наразі є волатильним активом — як і акції Amazon у різні моменти своєї історії — корпорації мають обов’язок максимально підвищувати вартість акціонерів у довгостроковій перспективі, а не лише у короткотерміновій», — сказано у пропозиції від гіганта електронної комерції.
Amazon повідомляють, що скликав екстрену нараду, щоб визначитися з додаванням біткойну до скарбниці компанії, обговорюючи, чи допоможе це компанії чи ні.
«Amazon повинен — і, можливо, має фідуціарний обов’язок розглянути питання про додавання активів до своєї скарбниці, які цінується більше за облігації, навіть якщо ці активи більш волатильні в короткостроковій перспективі… За останні п'ять років ціна біткойна зросла на 1246%, перевершивши корпоративні облігації в середньому на 1242%. MicroStrategy, яка тримає біткойн на своєму балансі, її акції перевершили акції Amazon на 537% у минулому році. І вони не єдині… Акціонери просять Раду провести оцінку, щоб визначити, чи є додавання біткойна до скарбниці компанії в найкращих довгострокових інтересах акціонерів», — йдеться в записці компанії.
Акціонери Amazon вважають, що диверсифікація балансу цифровими активами, такими як BTC, може максимізувати їхню цінність без великої волатильності. Amazon підкреслила успіх MicroStrategy з монетою, інвестуючи 402 000 BTC на суму 40 мільярдів доларів. За даними Bloomberg, такі компанії, як IBM та Nike, отримали величезні прибутки від купівлі, які більші за їхні інші активи.
Тим часом Microsoft зазначила у своїй записці до великого голосування, що вона «продовжує стежити за тенденціями та розробками пов’язаними з криптовалютами, щоб інформувати про прийняття майбутніх рішень». Рада Microsoft вже охарактеризувала цю пропозицію щодо інвестування в BTC як «безпідставну», підкресливши, що техногігант вже має належні способи диверсифікації інвестицій.
Однак великі технології, такі як Apple, віддали перевагу біткойну зі $250 мільйонами інвестицій до кінця 2024 року та інтеграції крипто способів платежу в їхні продукти. Apple Pay уклала партнерство з криптобіржею Coinbase, роблячи варіанти криптовалютних платежів доступними для користувачів Apple.
Навіть генеральний директор Apple Тім Кук підкреслив цю ідею, розкривши перед цим свої особисті володіння BTC протягом трьох років, що викликало надію на перехід до криптовалюти.
Але деякі технологічні компанії зазнали невдач у впровадженні біткойна, як це було видно у доказах з Meta Марка Цукерберга, яка була змушена закрити свій проект DIen у 2019 році, через 3 роки після запуску. Відомий як Libra, цей криптовалютний проєкт на базі Facebook мав на меті створити цифровий актив на базі блокчейну для грошових переказів і платежів в усьому світі, але уряди по всьому світу заблокували його, побоюючись незаконних транзакцій і знецінення національних валют.
Чи вигідно утримувати біткойн для технологічних компаній?
Інтерес до біткойна додатково підтверджується Національним центром досліджень державної політики, який описує його як «відмінний» захист від інфляції, зазначивши, що компанії повинні мати принаймні 1% своїх активів у BTC.
«У такі інфляційні часи корпорації повинні — і, можливо, мають фідуціарний обов’язок — розглянути можливість диверсифікувати свої баланси активами, які цінується більше, ніж облігації, навіть якщо ці активи є більш волатильними в короткостроковій перспективі», — сказав NCPPR. Аналітичний центр пропонує таку ж ідею для гіганта електронної комерції Amazon, пропонуючи, щоб компанія мала принаймні 5% цифрових активів.
«За останні п'ять років ціна біткойна зросла на 1246%, перевершивши корпоративні облігації в середньому на 1242%», — сказав аналітичний центр, додавши, що Amazon має «фідуціарний обов’язок» додати біткойн.
Це відбувається в той час, коли біткойн піднявся вище позначки у 100 000 доларів завдяки перемозі Дональда Трампа на президентських виборах у США та наступним подіям, таким як вибір на посаду нового голови SEC прихильника криптовалюти Пола Аткіна.
Оскільки цього року BTC зріс майже на 491%, MicroStrategy стала найбільшим вигодонабувачем, заробивши величезні прибутки. Однак рада Microsoft сподівається, що інвестори проголосують «ні» за ідею інвестицій у біткойн, оскільки гігант електронної комерції шукає стабільності у своїх скарбницьких активах, яка, ймовірно, буде порушена через волатильність ціни BTC.
«Microsoft має міцні та належні процеси управління та диверсифікації корпоративних скарбниць на довгострокову користь акціонерів, і ця запитувана публічна оцінка є безпідставною», — йдеться у поданні компанії.
Однак Polymarket передбачив, що існує 13% шанс на те, що Microsoft отримає голоси на користь інвестування в біткойн, адже нещодавно Майкл Сейлор, генеральний директор MicroStrategy, зробив презентацію в Microsoft, запропонувавши, що компанія може збільшити свою ринкову вартість на 4,9 трильйона доларів, або $584 за акцію, якщо вона купуватиме BTC протягом наступних 10 років. Станом на понеділок Microsoft має ринкову капіталізацію в розмірі 3,3 трильйона доларів, що робить її третьою за розміром компанією у світі.
Обидві компанії прагнуть до високих біржових прибутків
Microsoft готова першою оголосити про інвестиції в біткойн 10 грудня, якщо все піде добре на зустрічі. Обидві Amazon і Microsoft прагнуть досягати високих акцій через ці інвестиції, причому перша націлюється на $239, а друга - на $285, на основі останнього аналізу цільових показників за 12 місяців. Це показує зростання на 5,27% від ціни Amazon у $227.
Тим часом аналітики встановили ціль для Microsoft в $497,36, з найнижчим і найвищим прогнозами акцій на рівні $425 і $550 відповідно, що свідчить про зростання на 12,13% від його поточної ціни акцій у $443,57.