InvoiceMate đã ra mắt DeFa, một giao thức cho vay tài sản thực dựa trên trí tuệ nhân tạo cung cấp lợi suất có bảo hiểm tín dụng đầu tiên trong tài chính phi tập trung, sau khi suy thoái gần đây của thị trường tiền điện tử đã loại bỏ hơn $500 tỷ giá trị tổng cộng và $26 tỷ riêng từ lĩnh vực DeFi. Giao thức này, được xây dựng trên công nghệ kênh trạng thái Yellow Network để xác minh ngoài chuỗi, đã xử lý $400 triệu hóa đơn được mã hóa và duy trì tỷ lệ nợ xấu 0,2% trong hoạt động của mình.
Điều cần biết:
- DeFa sử dụng các kênh trạng thái Yellow để xác minh các hành động hành chính ngoài chuỗi trước khi cam kết các giao dịch đã xác thực trên chuỗi, giảm chi phí trong khi duy trì sự minh bạch trong hoạt động cho vay DeFi.
- Giao thức đã định giá hơn $70 triệu hóa đơn và đã đảm bảo các quan hệ đối tác với các nhà cung cấp bảo hiểm tín dụng để bảo vệ các nhà cung cấp thanh khoản khỏi vỡ nợ của người vay, làm nổi bật nó với các nền tảng cho vay DeFi truyền thống.
- Mạng thử nghiệm của DeFa hoạt động trên Arbitrum và IOTA với 250,000 người dùng, cung cấp lợi nhuận vượt quá 10% thông qua tài trợ hóa đơn thực tế được hỗ trợ bởi các cơ chế bảo vệ cấp tổ chức.
Các giao thức DeFi lớn như Aave, Lido và EigenLayer đã chịu tổn thất đáng kể trong đợt suy thoái thị trường gần đây, lộ ra những điểm yếu trong các mô hình cho vay phi tập trung truyền thống dựa chủ yếu vào các khoản vay mật mã thế chấp. Nhiều nền tảng hiện hữu để nhà đầu tư phải tự định hướng thị trường biến động, tuân thủ triết lý "Tự Nghiên Cứu" mang lại bảo vệ hạn chế trước sự xóa giá trị đột ngột.
DeFa giải quyết những điểm yếu hệ thống này thông qua cách tiếp cận công nghệ mới xử lý xác minh quản trị ngoài chuỗi blockchain.
Công nghệ kênh trạng thái Yellow
Hạ tầng của DeFa dựa trên công nghệ kênh trạng thái Layer-3 của Yellow Network, một giải pháp mở rộng blockchain xử lý giao dịch ngoài chuỗi trong khi duy trì đảm bảo bảo mật mật mã.
Công nghệ này cho phép thanh toán thời gian thực giữa các bên mà không cần xác minh liên tục trên chuỗi cho từng hành động.
Các kênh trạng thái hỗ trợ hàng tỷ thông điệp hàng ngày thông qua kiến trúc xử lý ngoài chuỗi, làm cho chúng phù hợp cho các ứng dụng yêu cầu tốc độ thực thi nhanh, tương đương với môi trường giao dịch tần suất cao truyền thống. Hệ thống duy trì khả năng thực thi thông qua các hợp đồng thông minh có thể giải quyết tranh chấp dựa trên trạng thái giao dịch được đồng ý gần nhất, loại bỏ nhu cầu cho các trình xác thực tập trung.
Các hành động hành chính trong cho vay DeFi thường yêu cầu các giao dịch trên chuỗi tốn kém không thể đảo ngược. Việc triển khai các kênh trạng thái Yellow bởi DeFa cho phép giao thức xác minh các hoạt động hành chính ngoài chuỗi trước khi cam kết các hành động đã xác thực lên blockchain, giảm đáng kể chi phí hoạt động trong khi duy trì sự minh bạch được chứng minh. Lớp xác minh này đảm bảo rằng chỉ những giao dịch hợp pháp, đã được phê duyệt trước mới đạt quyết toán cuối trên chuỗi.
Kiến trúc giao thức phân chia tài chính phi tập trung
DeFa kết nối các nhà đầu tư tiền điện tử với các doanh nghiệp cần vốn ngắn hạn qua việc liên kết tạo lợi nhuận với các khoản thanh toán hóa đơn thực tế thay vì giao dịch mật mã đầu cơ.
Giao thức sử dụng các bể thanh khoản tài sản đơn nơi các thành viên đóng góp stablecoin như USDC để kiếm lợi suất được điều chỉnh rủi ro hàng năm từ các hóa đơn thương mại đã được xác minh. Cấu trúc này khác biệt cơ bản so với các nền tảng DeFi thông thường tạo ra lợi nhuận thông qua các khoản vay mật mã thế chấp biến động.
Mô hình của nền tảng dựa trên Tài sản thực được hỗ trợ hóa đơn để cung cấp thanh khoản, giảm thiểu các rủi ro liên quan đến cho vay DeFi truyền thống phụ thuộc vào dao động thị trường tiền điện tử.
DeFa cấu trúc lợi suất trên cơ sở Lợi suất Phần trăm Theo Quý thay vì điều khoản hàng năm, đồng bộ hóa lịch chi trả với các chu kỳ kinh doanh điển hình và mang lại lợi nhuận ổn định, nhất quán. Cách tiếp cận này đảm bảo các nhà đầu tư kiếm lợi nhuận thông qua hoạt động kinh tế thực tế thay vì đầu cơ thị trường.
InvoiceMate ban đầu thiết lập sự hiện diện của mình trong các giải pháp quản lý hóa đơn dựa trên blockchain trước khi mở rộng sang Web3 thông qua DeFa.
Công ty đã xử lý $400 triệu hóa đơn được mã hóa và định giá hơn $70 triệu giá trị thương phiếu thông qua các nền tảng của mình. Bằng cách tích hợp khả năng phân chia tài chính phi tập trung, InvoiceMate duy trì dịch vụ cho cơ sở khách hàng Web2 hiện có của mình đồng thời phát triển hạ tầng cho các ứng dụng tài chính phi tập trung.
Quản lý rủi ro đa lớp
DeFa bảo vệ các nhà cung cấp thanh khoản thông qua bốn cơ chế bảo mật tích hợp được thiết kế để loại bỏ nợ xấu khỏi phương trình cho vay. CARA, tác nhân trí tuệ nhân tạo của DeFa, thực hiện các đánh giá tín dụng toàn diện trước khi phê duyệt vốn, đánh giá tín nhiệm của đối tác và kéo cờ các rủi ro tiềm tàng theo thời gian thực.
Hệ thống dựa trên AI cung cấp các thông tin có thể hành động và liên tục cải thiện phân tích của nó với mỗi hóa đơn được xem xét, đảm bảo chỉ những hóa đơn chất lượng cao, có tín dụng tốt mới vào đường ống tài trợ.
Giao thức bổ sung điều tra tỉ mỉ của AI bằng các quan hệ đối tác bảo hiểm tín dụng để bảo vệ chống lại việc không thanh toán, tạo ra một cơ chế an toàn độc lập với điều kiện thị trường. Nếu người mua không thanh toán hóa đơn, bảo hiểm kích hoạt để bảo vệ tổn thất, cung cấp cho các nhà cung cấp thanh khoản sự bảo đảm ngoài các biện pháp phòng ngừa.
Hợp đồng thông minh theo dõi các nghĩa vụ thanh toán liên tục, xác định ngay lập tức các sự chậm trễ hoặc sai lệch mà không cần can thiệp thủ công, kết quả là cải thiện sự minh bạch và giải quyết nhanh hơn.
DeFa phân phối vốn qua các bể thanh khoản đa dạng thay vì tập trung sự phơi bày vào một kênh tài trợ đơn lẻ, tối thiểu hóa tác động từ các thất bại thanh toán cá nhân.
Chiến lược đa dạng hóa này, được cải thiện bởi khả năng phân tích của CARA, phân tán sự phơi bày rủi ro ra nhiều bên và đảm bảo rằng vấn đề với một thực thể có tác động tối thiểu đến hiệu suất tổng thể của bể.
Mô hình tái gửi tiền nhiều lớp của giao thức tích hợp một token nhà cung cấp thanh khoản cấp tổ chức gọi là DLP, được thiết kế cho tái gửi tiền lỏng với tỷ lệ cho vay trên giá trị 70%. Cấu trúc này cho phép đòn bẩy vị trí lên đến 260% để tăng cường tạo ra lợi suất trong khi duy trì an toàn thông qua bảo hiểm tín dụng. Các quan hệ đối tác bảo hiểm của DeFa định vị lợi suất bảo vệ của giao thức tương đương với trái phiếu kho bạc theo ý nghĩa an toàn trong khi mang lại lợi suất vượt quá 10% hàng năm.
Suy nghĩ cuối cùng
DeFa đại diện cho sự thay đổi hướng tới cho vay DeFi quản lý rủi ro bằng cách kết hợp phân tích tín dụng trí tuệ nhân tạo, các cơ chế bảo hiểm tín dụng và các dòng doanh thu thực tế thay vì dựa vào tài sản thế chấp mật mã đầu cơ. Sự tích hợp kênh trạng thái Yellow của giao thức để xác minh ngoài chuỗi giải quyết các mối lo ngại về chi phí và hiệu suất đã hạn chế khả năng mở rộng DeFi trong lịch sử. Với 250,000 người tham gia thử nghiệm mạng và không dung thứ nợ xấu thông qua cấu trúc bảo hiểm của nó, DeFa định vị bản thân là một giải pháp thay thế đối với các giao thức DeFi truyền thống đã chịu tổn thất lớn trong sự biến động thị trường gần đây.