根據 CBC News、Radio-Canada、多倫多星報及 La Presse 於星期一發表的聯合調查，加拿大存有龐大的未註冊加密貨幣兌現現金網絡，讓人幾乎無需任何身份審查就能兌換數百萬加元。
調查發現，無論是街坊錢莊還是海外數碼平台，都在脫離加拿大防洗黑錢制度下協助大額加密與現金兌換，專家形容這等於給犯罪活動無限機會。
記者在多倫多進行暗查時，走入一間已登記的匯款店，只驗證一張$5紙幣上的號碼，就提取了$1,900現金。該記者先透過 Telegram 向來自烏克蘭的 001k 交易所轉交 tether 加密幣。按加拿大法律，逾$1,000加元匯款需收集收款人資料；該店並無要求。
被問到時，經理聲稱用的現金是「合法賺來」，而櫃員表示對交易毫不知情。該生意仍然在加拿大金融情報機構「金融交易及報告分析中心」（FINTRAC）註冊，該中心負責防洗黑錢執法。
無驗證文件 隨時提百萬現金
兌換行為不止於多倫多浮現。在魁北克，記者收到由 001k 及另一服務的邀請，只需轉賬 tether 加密幣，即可有人上門交付高達$100萬加元現金，無需出示任何身份證明。
區塊鏈分析公司 Chainalysis 的數據顯示，001k自2022年8月起處理過逾148億美元加密貨幣交易。該平台在加拿大並無 FINTRAC 註冊。
追蹤加密兌現網絡的調查員 Richard Sanders表示：「零監管的服務為任何罪案創造無限溫床。」CBC 報道引述。
Crystal Intelligence 的 Nick Smart 對調查人員稱，香港的加密對現金業務去年處理至少25億美元交易，是「罪犯天堂，沒有人會多問一句。」
执法能力遠遠追唔上
加拿大傳統領域如賭場、地產及銀行，長期以來都難敵黑錢流動。專家指出，加密現金兌換進一步鑽同一監管漏洞。
加拿大錢服務業協會執行總監 Joseph Iuso 告訴 CBC，FINTRAC 沒足夠能力全面監察國內2,600多間註冊錢莊。註冊和監管之間的落差，讓註冊和未註冊業者一樣可避開法規。
網上目錄顯示，Halifax至溫哥華有二十幾間未註冊加密現金業者。有多倫多業者更明言，大交易都唔睇身份。
FINTRAC 未有直接回應調查，只表示「已準備採取必要重大行動」，如發行政罰款及交警方處理。該機構近年曾多次重罰違規公司。去年10月，FINTRAC對Cryptomus平台罰177百萬加元，原因是沒有申報1,000多宗涉暗網、兒童色情和制裁逃避的可疑交易。
史上最大加密充公 行動創里程碑
即使有大型執法行動，漏洞依然存在。剛於九月，加拿大皇家騎警執行有史以來最大宗加密幣充公行動，在TradeOgre交易所回收5,600多萬美元，並將平台徹底瓦解。
這項調查由Europol提供線報後於2024年6月展開。調查顯示TradeOgre未有註冊FINTRAC，亦無驗證用戶身份。警方相信大部分資金源自犯罪。
這是加拿大警方首次將整個加密幣交易平台瓦解。當局於魁北克 Beauharnois 充公疑用作非法交易的電腦設施。此案涉及皇家騎警洗黑錢專隊，亦用區塊鏈技術追蹤TradeOgre與暗網市集、勒索軟件及詐騙之間的資金流。
穩定幣規管即將出台
加拿大正透過新立法，收緊相關監管。2025年聯邦預算於11月公布，計劃引入全面穩定幣法規，將法幣支持穩定幣視作支付工具，不再視為證券。
新框架要求發行商必須持有足額儲備，制定明確贖回政策，設立風險管理系統，包括保障個人及財金數據。加拿大央行將於2026-2027年兩年內投放千萬加元監督落實，隨後每年約500萬監管成本由受規管者承擔。
這做法緊隨美國於七月通過GENIUS Act，首次建立聯邦穩定幣監管框架。加拿大法例跟歐盟「加密資產市場」法規、英國2026年預期制度類似。
加拿大加密平台Shakepay法務總顧問Eric Richmond指：「業界多年來渴求有明確穩妥穩定幣規則，新框架終於帶來清晰度。」
總結
雖然監管挑戰不斷，加密幣在加國應用依然活躍。數據顯示，2023年有3%加拿大人用比特幣支付。機構投資急升，2024 KPMG調查有39%機構投資者涉足加密資產，高於2021年的31%。
加拿大全國有3,000多部比特幣ATM，為全球第二多。這些ATM需守FINTRAC規定，但CBC去年十月發表調查發現，詐騙集團視其為套現首選。2024年受害人經ATM損失1,420萬加元，預計2025年損失更嚴重。
加拿大政府最大挑戰，是如何在鼓勵加密創新與有效打擊非法資金之間取得平衡。區塊鏈技術雖可追蹤交易流向，但加密對現金服務卻令監控在資金進出傳統系統時失效。
最新調查顯示，全國境內這種資金進出點仍非常鬆散，任何有網絡的人都可無阻地轉走巨額資金，無人細查。