過去一週，加密貨幣市場展現出顯著的韌性和增長，全球市值達3.63萬億美元，日交易量達1279.7億美元。恐慌與貪婪指數顯示市場情緒強烈偏向「貪婪」，達到77分。
這種樂觀情緒與山寨幣季指數的64/100互相呼應，顯示市場動能正由比特幣轉向山寨幣。即使 CoinMarketCap 100 指數微跌0.49%，整體市場依然樂觀，尤其是帶動活躍度和應用度的熱門山寨幣。
Chainlink (LINK)
7日漲跌幅： +18.95% 現價： $29.67
新聞： Chainlink 最近市值升至185.9億美元，反映機構與散戶對此幣種的強烈興趣。這波上漲受惠於 Lista DAO 決定在 BNB Chain 上採用 Chainlink Price Feeds 升級基礎設施，為其1.8億美元的BNB-USD市場和 lisUSD提供高質量、防篡改的數據，確保穩定性。這次整合突顯 Chainlink 作為領先去中心化預言機網絡的地位，獲得 Swift、 Aave 和 GMX 等主流機構與 DeFi 平台信任，累計保護交易價值已超過17兆美元。
透過升級，Lista DAO 能夠在市況波動時提供更高安全性與可靠性。集成 Chainlink 基礎設施後，加強了 Lista DAO 的流動質押和 CDP 機制，讓用戶在保持流動性的同時賺取回報。這一舉動進一步提升了市場對 Chainlink 生態的信心，使其成為區塊鏈經濟中不可或缺的一員。
預測： Chainlink 展現出極強牛市動能，成功突破長達三年的下降趨勢。現價已逼近30.32美元的重要阻力位，中短期目標分別為32.50與55.39美元。RSI 指標（67.73）顯示上升動力健康，但正接近超買區。多年至今形成的下降楔形技術型態也支持多頭反轉，近期突破亦與過往大漲行情一致。
若 LINK 能維持成交量並突破30.32美元阻力，有望進入價格探索階段並衝擊更高水平。27.50和25.00美元是下方重要支持，可能成為投資者回補機會。MACD 指標的收斂進一步說明行情強勢，但短期整固需審慎觀察。隨著機構與 DeFi 用途日漸普及，Chainlink 2025年後潛力可期。
Virtuals Protocol (VIRTUAL)
7日漲跌幅： +42.75% 現價： $2.44
新聞： Virtuals Protocol 在Binance Futures 於12月10日上線後，用戶與交易量顯著提升，流動性大增。此外，協議與Hyperbolic Labs合作，允許協議智能代理直接對接 Hyperbolic 基礎設施，進一步提升效率及擴展性。新推出的Agent Prompting Interface 也讓外部應用與 Virtuals Agent Composer 無縫結合，鞏固其在 AI 計算領域的領先地位。
預測： Virtuals Protocol 近期利好不斷，具備持續升值潛力。Binance Futures 上線與 Hyperbolic 合作為後續擴張奠定基礎，創新的智能代理工具進一步提振市場情緒及投資者信心。儘管多頭趨勢預料仍可延續，短線或會出現部分獲利調整。隨 AI 結合需求攀升，長線前景被看好。
Aave (AAVE)
7日漲跌幅： +33.38% 現價： $372.56
新聞： Aave 三年來首次突破300美元大關，受World Liberty Financial（與 唐納·特朗普 有關的 DeFi 協議）大額買盤帶動。WLFI 的積極買入不僅推高 AAVE 幣價及交易量，也喚醒了長期「休眠」的代幣流動，使 AAVE 的Mean Dollar Invested Age 顯著下降，有助於行情持續。Aave 市值與 TVL 比0.2509，基本面穩健，多頭動能明顯回升。
預測： Aave 多頭情緒濃厚，若突破366.25美元阻力有望再創新高。技術指標方面，RSI 指數為81.51，說明市場短線超買，後市或有回調。若能短線整固續維持動能，價格有望上試390美元以上。長遠而言，Aave 憑其 DeFi 領域實用性及機構採納而前景樂觀。留意下方支持位，急跌時或為良好進場時機。
Ethena (ENA)
7日漲跌幅： +14.22% 現價： $1.16
新聞： Ethena 本週交投活躍，部分受到 DeFi 項目 World Liberty Financial（WLFI，與特朗普有關）大量購買推動。WLFI 以均價$0.98購入509,954枚 ENA，助推需求增強。Ethena Labs 預計12月16日推出USDe穩定幣，其創新採用 Delta-Neutral 策略，年息高達29%，於 DeFi 生態中具獨特競爭力。然而，該模式亦被拿來與 Terra-Luna 崩盤作比較，市場對其能否於熊市下維持有疑慮。
預測： Ethena 短線前景審慎樂觀，靠近期投資與穩定幣發行炒熱話題。由於鯨魚持有流通量85%，價格或繼續受大戶波動左右。市值與 TVL 比僅0.5672，存在被低估空間，若持續推廣仍有增長。但能否維持高息收益模式，將直接影響市場信心。預料短期有望延續漲勢，惟資金成本波動與市場效率或挑戰其抗壓性。
Lido DAO (LDO)
7日漲跌幅： +4.89% 現價： $2.26
新聞： Grayscale 宣布推出 LDO 和 Optimism (OP) 單一資產投資信託後，Lido DAO 成為市場關注焦點，為機構帶來參與其流動質押的新管道。作為 TVL 排名一位的 DeFi 協議，Lido 管理逾$400億資產，加強以太坊網絡的安全與普及。Grayscale 新信託有助推動 ETH 質押民主化，進一步提升 LDO 投資吸引力。Lido 已成以太坊生態不可或缺的擴展與質押基礎設施。
預測： Lido DAO 憑 Grayscale 機構背書及其於 DeFi 領域主導地位，有望穩步成長。現時 TVL 達400億美元，CertiK 安全評分93.53，整體表現穩健。隨以太坊質押量增長，LDO 前景受關注，市值/TVL 僅0.05308，估值仍有空間。短線2.30美元為主要阻力，如突破可看向2.50美元。後續需關注總體經濟變化及以太坊生態發展。 以下是根據你的要求翻譯並格式化的結果（markdown 連結已略過翻譯）：
15.12.png](https://media.yellow.com/uploads/ONDO_15_12_171977b4e1.png)
價格變動（7日）： +9.06%
現價： $1.86
新聞：
Ondo Finance 與 BounceBit 建立合作，將代幣化的實體資產（RWA）整合到 BounceBit 的 CeDeFi V2 平台。這次合作是將傳統金融與去中心化生態系統結合的重要一步。Ondo 的美國國債代幣化產品（包括 USDY 金庫）在多條區塊鏈上的 TVL 超過 6 億美元。該金庫由美國國債支持，提供每日流動性、機構級安全和浮動月利率。此外，Ondo 最近亦與 Wellington Management 合作，加強其美國國債基金代幣化產品的流動性，為國債在區塊鏈上的表現鋪路。此合作強調了 Ondo 在將實體資產納入 DeFi 基礎設施中的關鍵角色。
預測：
Ondo Finance 有望把握代幣化實體資產需求上升的趨勢，這已成為機構級 DeFi 採用的基石。CertiK 的安全評分 87.50 顯示其運營與治理標準強勁，能提升投資者信心。不過，目前有 79.83% 持倉由巨鯨所控，價格波動對大額交易高度敏感。與 BounceBit、Wellington Management 等機構的持續合作，顯示採用程度與機構興趣持續增加。若 ONDO 能保持現有動能，突破 $2.00 阻力有望持續上揚至 $2.20。投資者應關注成交量趨勢及宏觀經濟環境，特別是利率波動，作為潛在阻力參考。
Mantle Network (MNT)
價格變動（7日）： +6.12%
現價： $1.23
新聞：
Mantle Network 透過 Mantle Rewards Station 推廣活動和如 EIGEN、Ethena 等策略合作夥伴，持續擴展生態圈。作為以太坊 Layer-2 網絡，Mantle 採用模組化架構，將交易執行、數據可用性和最終性分拆為可升級模組。網絡聚焦於提供超高擴展性、低費用及高吞吐量，並由以太坊 roll-up 安全與去中心化數據層（例如 EigenDA）支援。此外，Mantle 是首個由 DAO 孕育的 Layer-2 協議，突顯其在去中心化治理及擴展性上的承諾。近期包括 COOK Feast、Mantle Yield Lab 等 推廣活動 進一步增加社群參與與生態採用。
預測：
Mantle Network 對 Layer-2 擴容的創新定位，令其在以太坊生態有領導地位。CertiK 安全評分 80.19 顯示運作上穩健，但基本面及程式碼可靠性有提升空間。持續的推廣與合作預計會進一步推動採用和網絡活躍度。MNT 短期阻力位在 $1.30，如能突破，下一目標將是 $1.40。長線發展則依賴能否持續提供低費用、吸引 dApp 開發者，以及擴展去中心化基礎設施。投資者應留意治理更新和生態採用數據，以觀察增長可持續性。
Raydium (RAY)
價格變動（7日）： +3.85%
現價： $5.31
新聞：
Raydium 已連續兩個月在月交易量上超越 Uniswap，成為首位的去中心化交易所（DEX）。11 月 Raydium 錄得約 $1250 億美元交易量，比 Uniswap 的約 $910 億 高出近三成。這反映出 Solana 生態系 DEX 在低手續費、高容量上已逐步主導以太坊。Raydium 的增長亦得益於 meme 幣交易升溫，現已佔其日交易量的 65%。Binance Futures 於 12 月 10 日新增 $RAY 永續合約，為 Raydium 帶來更高流動性與市場所見度。
預測：
Raydium 預計將持續受 meme 幣熱潮及 Solana 生態發展帶動。憑藉 Solana DEX 主導地位與策略升級（包括 V3 介面上線），Raydium 有望進一步擴大市場份額。分析指出，只要 Solana 的升勢持續，$RAY 可望挑戰 $6.50-$7 區間，並受平台吸引交易者與流動性提供者追求低費用而支持。
Helium (HNT)
價格變動（7日）： +1.54%
現價： $9.00
新聞：
Helium 網絡活動增加，去中心化物理基建網絡（DePIN）需求上升。分析人士指出，HNT 作為用於兌換數據點數（數據信用）的實用幣，在用量增加下需求同步上升。Helium Foundation 最近宣布 HIP 139 成功通過，以 85.2% 社群支持逐步淘汰 CBRS 無線電。目的是簡化獎勵分配並提升生態效率。加上 DePIN 生態（如 Helium、GEODNET、Hivemapper）需求加速，鞏固了 Helium 在去中心化無線通訊領域的領先地位。
預測：
Helium 近期呈強勢，與整體市場走勢及生態發展一致。分析師預測 HNT 短線可測試 $10.25-$11 阻力區，若能突破則有望上探先前高點 $52.76。網絡用量上升、訂閱人數增長以及 DePIN 生態擴展將持續推動 Helium 於 2025 年延續升勢。
Sui (SUI)
價格變動（7日）： +2.93%
現價： $4.44
新聞：
Sui Blockchain 宣布與 螞蟻數碼科技（中國螞蟻集團旗下技術部門）合作，推動實體資產（RWA）代幣化，聚焦環境、社會及企業管治（ESG）。首個項目是發行與中國太陽能材料生產商相關的代幣化票據，讓投資者可透過區塊鏈獲得更透明且可持續投資選擇。這顯示 Sui 積極將新鏈技術與傳統資產管理結合，以滿足 ESG 投資透明度與問責需求的升溫。
預測：
Sui 的策略合作與技術創新令其在資產代幣化領域領先。同時具備可擴展、用戶友好的架構及 object-centric 數據模型，為全球採用做好準備。分析師預期 SUI 短線可挑戰 $4.75 - $5.00 區間，未來隨著代幣化資產及 ESG 相關解決方案需求持續增加，有更高增長潛力。
總結
過去一週市場走勢偏向 牛市，山寨幣成為焦點，機構採用及策略合作帶動整體增長。Chainlink、Raydium 及 Helium 等領導項目表現強勢，而新興項目如 Virtuals Protocol 與 Sui 則透過創新解決方案展示潛力。
恐懼及貪婪指數反映市場持續樂觀，但投資者應留意市場整固及宏觀經濟狀況，以維持增長。展望未來，實體資產代幣化及 Layer-2 擴容方案的影響力將持續推動加密市場於 2024 年進一步擴張。