موسم العملات البديلة قد جاء. أو ربما لا؟ ما هو موسم العملات البديلة وكيف نعرف أنه قادم؟

الأسباب مثل معنويات المستثمرين وإطلاق المنتجات الجديدة والظروف الاقتصادية الدولية تسبب في مرور سوق العملات الرقمية بفترات ازدهار وانخفاض دورية. "موسم العملات البديلة"، حيث تشهد العملات الرقمية الأخرى غير البيتكوين زيادات مذهلة في الأسعار، هو واحد من أكثر الأوقات إثارة.

هذه الأوقات ليست مثيرة فقط للمتداولين، بل إنها أيضًا تشير إلى تغييرات كبيرة في ديناميكيات السوق.

يتفاعل استقرار بيتكوين ونضوج مشاريع العملات البديلة لخلق مواسم العملات البديلة. إنهم يمثلون تنوع العملات الرقمية والابتكار والعملية التي توفرها العملات البديلة. خلال موجات العملات البديلة السابقة، لعبت عوامل مثل العقود الذكية لـ إيثريوم والتركيز على الاستدامة لـ كاردانو وقابلية التوسع لـ سولانا دورًا في توليد الحماس في السوق.

بسبب سجلها في تحقيق الأرباح، ينتظر المشاركون في السوق مواسم العملات البديلة بشغف. حيث أن أعلى 100 عملة بديلة في عام 2021 كانت لها عوائد تجاوزت أداء البيتكوين، بمتوسط عائد يزيد عن 300%، وفقًا لبيانات من ذلك الموسم. إذا كان المستثمرون على دراية بعلامات كشف عن موسم العملات البديلة القريب، سيكونون أكثر استعدادًا للاستفادة من الفرص بينما يقللون من المخاطر.

ما هو موسم العملات البديلة؟

إذا كانت العملات البديلة تحقق أداءً أفضل بكثير من البيتكوين خلال فترة زمنية معينة، فإن تلك الفترة تُسمى "altseason". لقد كانت البيتكوين منذ فترة طويلة العملة الرقمية الأكثر شهرة، لكن العملات البديلة تُظهر كيف يمكن استخدام تقنية البلوكشين لعدد متزايد من الأغراض المختلفة، من التمويل اللامركزي (DeFi) إلى الرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) وغير ذلك.

تاريخيًا، تبعت مواسم العملات البديلة أنماطًا يمكن التنبؤ بها ضمن الدورة الكبرى للعملات الرقمية.

على سبيل المثال، بعد أن وصلت البيتكوين إلى نقطة عالية تقرب من 20,000 دولار في بداية عام 2018، انفجرت العملات الرقمية الأخرى مثل الريبل (XRP). ووصلت القيمة السوقية لـ XRP إلى أكثر من 120 مليار دولار.

وبالمثل، حققت عملات بديلة مثل كاردانو وعملة بينانس مكاسب بنسبة 500% و600% في عام 2021، عندما استقرت أسعار البيتكوين بعد أن بلغت 64,000 دولار.

يُعتمد على الشعور الاستثماري في حركة السوق خلال مواسم العملات البديلة.

يبحث المتداولون عن الأصول ذات النمو المرتفع المحتمل بينما تظل أسعار البيتكوين ثابتة أو تسير في خط مستقيم. تصبح العملات البديلة بدائل جذابة عندما تُحتسب بالقيمة دون الحد المناسب مقارنًة بالبيتكوين.

تضيف مشاريع العملات البديلة التي تضمن مزايا جديدة، مثل حلول الطبقة الثانية أو بروتوكولات التشغيل البيني، إلى شعبيتها.

يمكن أن تجلب مواسم العملات البديلة مكافآت كبيرة، لكنها تحمل أيضًا مخاطر أكبر.

عندما تقارن بالبيتكوين، تكون العملات البديلة عادة أكثر تقلبًا. في عام 2022، فقدت العديد من العملات البديلة أكثر من 80% من قيمتها من أعلى مستوياتها. للاستفادة القصوى من هذه الفرص، من المهم معرفة كيفية تحديد علامات موسم العملات البديلة.

10 إشارات لموسم العملات البديلة

دعونا نقوم بتحليل إشارات موسم العملات البديلة الوشيك واحدة تلو الأخرى.

انخفاض في سيطرة البيتكوين

سيطرة البيتكوين تعني مقدار القيمة الإجمالية لسوق العملات الرقمية التي تُحسب للبيتكوين.

يعتبر انخفاض واضح في شعبية البيتكوين إشارة رئيسية على اقتراب موسم العملات البديلة. في الماضي، عندما انخفضت حصة السوق للبيتكوين إلى أقل من 50%، عادة ما يعني ذلك أن الناس يتحركون نحو العملات البديلة. هذا هو السبب في أن هذه الإشارة هي الأهم.

خلال مواسم العملات البديلة السابقة، انخفضت سيطرة البيتكوين بشكل كبير مع تدفق الأموال إلى العملات الرقمية الأخرى. يُظهر هذا الاتجاه أن المستثمرين يتوزعون على مقتنياتهم لتحقيق عوائد أفضل من العملات البديلة.

ارتفاع في القيمة السوقية للون البديل

هنا مؤشر هام آخر لموسم altseason.

يشير ارتفاع في القيمة الإجمالية للسوق للعملات البديلة إلى اهتمام متزايد من المستثمرين وتدفق رأس المال إلى هذه الأصول.

على سبيل المثال، في نوفمبر 2024، ارتفعت القيمة السوقية الإجمالية للعملات البديلة بنسبة 35%، مقتربة من 1.13 تريليون دولار، عندما بدأ المستثمرون في نقل رأس المال نحو العملات البديلة.

هذا الارتفاع في القيمة السوقية غالبًا ما يسبق أو يتزامن مع موسم العملات البديلة، لأنه يعكس زيادة الطلب والاستثمار في العملات الرقمية البديلة.

زيادة في حجم التداول في العملات البديلة

يعتبر ارتفاع كبير في أحجام التداول للعملات البديلة مؤشرًا آخر على اقتراب موسم العملات البديلة.

يشير زيادة النشاط التجاري إلى اهتمام مستثمر متزايد وتكهنات في هذه الأصول.

تذكر الانتعاش الأخير في السوق، عندما ارتفع حجم التداول الأسبوعي للعملات البديلة ليصل إلى أكثر من 100 مليار دولار، وهو أعلى مستوى منذ مارس. إنها إشارة واضحة على أن المستثمرين يتجهون نحو العملات البديلة.

واحدة من الطرق السهلة لمتابعة التحديثات هنا هي مراقبة حجم التداول. يمكن أن يوفر فهم حول مشاعر السوق وإمكانية موسم العملات البديلة. وأيضًا، ترافق حجم التداول العالٍ غالبًا ارتفاعات في الأسعار، مما يشير إلى مشاركة قوية لتاجر.

تطورات إيجابية في العملات البديلة الكبرى

يدرك التجار المتمرسون أهمية هذه الإشارة، وكذلك يجب أن تفعل.

التقدم التكنولوجي والشراكات الاستراتيجية داخل مشاريع العملات البديلة الكبرى غالبًا ما تعمل كمحفزات لنمو السوق، مما يشير إلى بداية موسم العملات البديلة.

هذه التطورات تُحسن من فائدة وجاذبية العملات البديلة، مما يجذب اهتمام متزايد من المستثمرين وتدفق رأس المال.

يعد مثالًا بارزًا هو الانتقال إلى آلية إثبات الحصة المعروفة باسم Ethereum 2.0. يهدف هذا الترقية إلى تحسين قابلية التوسع والأمان وكفاءة الطاقة. منذ الإعلان عن Ethereum 2.0، شهدت ETH تقدير ملموس في الأسعار، مما يعكس ثقة المستثمرين المتزايدة في جدواها على المدى الطويل.

وبالمثل، حصلت سولانا على اهتمام بسبب بلوكتشين عالي الأداء قادر على معالجة آلاف المعاملات في الثانية. توسعت نظام سولانا البيئي بسرعة، مع اختيار العديد من التطبيقات اللامركزية والمشاريع لمنصتها للتطوير. ساهم هذا النمو في زيادة كبيرة في القيمة السوقية لـ SOL.

قامت كاردانو أيضًا بتحقيق خطوات هامة من خلال تنفيذ وظيفة العقد الذكي عبر ترقيتها المسماة ألونزو. تتيح هذه التحسين إمكانية للمطورين لبناء تطبيقات لامركزية على بلوكتشين كاردانو، مما يجعلها منافسة لإيثريوم في مجال تطبيقات dApp. بعد ترقية ألونزو، شهدت ADA زيادة كبيرة في الأسعار، مما يُشير إلى استقبال إيجابي من السوق.

توضح هذه الأمثلة كيف يمكن أن تعمل التطورات الإيجابية في مشاريع العملات البديلة الكبرى كمقدمات لموسم العملات البديلة.

يجب أن تبدأ يومك بالأخبار. مراقبة التقدم التكنولوجي والشراكات ونمو النظام البيئي في مشاريع العملات البديلة يمكن أن يجلب لك جميع التحديثات التي تحتاجها.

انخفاض في سيطرة العملات المستقرة

كيف ترتبط العملات المستقرة بمواسم العملات البديلة؟ سعيد أنك سألت.

انخفاض في سيطرة العملات المستقرة، مثل USDT وUSDC، غالبًا ما يُشير إلى تحول في معنويات المستثمرين من الأصول المحافظة إلى العملات الرقمية المتقلبة، بما في ذلك العملات البديلة.

عادة ما تُستخدم العملات المستقرة من قبل المستثمرين للتحوط ضد تذبذب السوق أو للاحتفاظ بالأموال دون مغادرة النظام البيئي للعملات الرقمية.

لذلك عندما ينفق المستثمرون مقتنياتهم من USDT على بعض العملات الأخرى، فإنها إشارة.

يُشير انخفاض سيطرة العملات المستقرة إلى أن المستثمرين يعيدون تخصيص رأس المال في الأصول ذات المخاطر والعوائد المحتملة الأعلى.

تشير البيانات الحديثة إلى انخفاض في سيطرة العملات المستقرة. على سبيل المثال، إذا انخفضت القيمة السوقية لـ USDT بشكل مفاجئ بمقدار 3 مليارات دولار، فهذا يعني أنه كان هناك نقل يقارب 3 مليارات دولار إلى العملات الرقمية الأخرى.

يعد هذا الاتجاه مهمًا لأنه يشير إلى زيادة ثقة المستثمرين في السوق الرقمية الأوسع، مما يؤدي إلى زيادة الاستثمارات في العملات البديلة. تاريخياً، سبقت هذه التحولات مواسم العملات البديلة، حيث تُحقق العملات الرقمية البديلة أداءً أفضل من البيتكوين.

لذلك لا تهمل هذا النوع من المراقبة أيضًا. مراقبة سيطرة العملات المستقرة يمكن أن يوفر قيمة فهم حول مشاعر السوق والاتجاهات المرتقبة الممكنة في مجال العملات الرقمية.

تقوية نسبة ETH/BTC

البيتكوين قوي. ولكن في بعض الأحيان، يمكن أن يصبح الإيثريوم، زعيم مجموعة العملات البديلة، قويًا جدًا أيضًا.

تقيس نسبة ETH/BTC قيمة الإيثريوم نسبةً للبيتكوين.

يُشير ارتفاع النسبة إلى أداء الإيثريوم فوق البيتكوين، مما يُشير غالبًا إلى زيادة ثقة المستثمرين في العملات البديلة. تاريخياً، كانت نسبة ETH/BTC القوية دائمًا بمثابة مقدمة لموسم العملات البديلة، حيث تحقق العملات الرقمية البديلة مكاسب كبيرة.

نعم، هناك مناقشات نشطة حول مستقبل إيثريوم، حتى أن بعض الخبراء يقولون إن سولانا على وشك قلب إيثريوم، لكن لا يزال إيثريوم العملة البديلة الرائدة التي ترغب في مراقبتها.

اعتبارًا من نوفمبر 2024، ارتفعت نسبة ETH/BTC إلى 0.085، بعد أن كانت 0.075 في سبتمبر 2024. يشير هذا الزيادة بنسبة 13% خلال شهرين إلى تفضيل متزايد للإيثريوم على البيتكوين بين المستثمرين.

ظهور الاتجاهات والمشاريع الجديدة

كانت ظهور التمويل اللامركزي (DeFi) والرموز غير القابلة للاستبدال (NFTs) قد أدى سابقًا إلى زيادة الاهتمام بالعملات البديلة ذات الصلة.

على سبيل المثال، أثر ارتفاع منصات DeFi بشكل كبير على سوق العملات البديلة. قدمت مشاريع مثل Uniswap (UNI) و Aave (AAVE) التداول والإقراض اللامركزي، مما جذب استثمارات كبيرة. دعونا نلقي نظرة على ما حدث في الدورة السوقية السابقة. تجاوز حجم التداول في Uniswap 100 مليار دولار في عام 2021، مما يبرز زيادة الاهتمام بمنصات DeFi. وبالمثل، بلغت القيمة الإجمالية المحتجزة (TVL) لـ Aave أكثر من 20 مليار دولار في نفس العام، مما يشير إلى تدفق رأس مال كبير على مشاريع DeFi.

ستكون هذه الدورة تحت تأثير كبير من توكنات الذكاء الاصطناعي.

هناك اتجاه جدير بالاهتمام: دمج الذكاء الاصطناعي (AI) مع تكنولوجيا البلوكشين. مشاريع مثل Content: تهدف SingularityNET (AGIX) إلى إنشاء أسواق للذكاء الاصطناعي لا مركزية، مما يتيح للمطورين مشاركة وتسييل تقنيات الذكاء الاصطناعي.

لقد أثارت إمكانيات الذكاء الاصطناعي في تقنية البلوكشين اهتمام المستثمرين، مما ساهم في نمو العملات الرقمية البديلة المرتبطة بهذا الاتجاه. وهذا مجرد البداية لعملات الذكاء الاصطناعي.

اعتمدت صناعة الألعاب أيضًا على تقنية البلوكشين، مما أدى إلى تطوير ألعاب تعتمد على مبدأ اللعب للكسب (P2E). يُعد Axie Infinity (AXS) مثالًا رئيسيًا، حيث يكسب اللاعبون رموزًا من خلال اللعب. تجاوزت إيرادات Axie Infinity مليار دولار في عام 2021، مما يظهر التأثير الكبير لألعاب البلوكشين على سوق العملات الرقمية البديلة.

الشعور الإيجابي في السوق والتغطية الإعلامية

يلعب الشعور في السوق والتغطية الإعلامية أدوار حاسمة في سوق العملات الرقمية، وخاصة فيما يتعلق بالعملات البديلة. من الآمن القول إن وسائل الإعلام وقادة الرأي يمكن أن يؤثروا حقًا في تقلبات السوق الجادة.

يمكن للشعور الإيجابي وزيادة الاهتمام الإعلامي أن يعزز اهتمام المستثمرين وتدفق رؤوس الأموال إلى العملات البديلة. في بعض الأحيان إلى حد ربما يؤدي إلى موسم العملات البديلة.

على سبيل المثال، كان ارتفاع قيمة عملات الميم مثل Dogecoin (DOGE) وShiba Inu (SHIB) متأثرًا بشكل كبير بوسائل التواصل الاجتماعي وتأييد الشخصيات الشهيرة. أسهمت تغريدات إيلون ماسك عن Dogecoin في ارتفاع سعره، حيث بلغت القيمة السوقية للعملة أكثر من 80 مليار دولار في مايو 2021.

وبالمثل، أثرت التغطية الإعلامية لتطورات Ethereum التكنولوجية، مثل الانتقال إلى Ethereum 2.0، بشكل إيجابي على أدائها في السوق. لقد جذبت التقارير التي تسلط الضوء على تحسينات Ethereum في القابلية للتوسع وكفاءة الطاقة اهتمام المستثمرين، مما ساهم في ارتفاع سعرها. وفي الآونة الأخيرة، ساهمت عدد كبير من المنشورات المكرسة للتقدم التكنولوجي لـ Solana بشكل واضح في ارتفاع سعر SOL.

حظي اعتماد صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) للبيتكوين والإيثيريوم باهتمام إعلامي كبير، مما أدى إلى زيادة ثقة المستثمرين في سوق العملات الرقمية.

وفرت إطلاق هذه الصناديق وسائل منظمة للاستثمار، مما جذب المستثمرين المؤسسيين وساهم في نمو سوق العملات الرقمية البديلة.

يمكن للشعور الإيجابي في السوق والتغطية الإعلامية إنشاء حلقة ردود فعل، حيث يؤدي الاهتمام المتزايد إلى استثمارات أعلى، مما يزيد من اهتمام وسائل الإعلام.

يمكن أن تسهم هذه الدورة في بدء موسم العملات البديلة، حيث يصبح المزيد من المستثمرين على دراية بالاستثمار في العملات الرقمية البديلة.

التطورات التنظيمية الداعمة للعملات البديلة

تلعب التطورات التنظيمية دورًا محوريًا في تشكيل landscape العملات الرقمية، خصوصًا فيما يتعلق بالعملات البديلة.

يمكن للتنظيمات المواتية تعزيز ثقة المستثمرين، مما يؤدي إلى زيادة تدفق رؤوس الأموال إلى العملات الرقمية البديلة.

وعلى العكس من ذلك، قد تثني التنظيمات الصارمة الاستثمار وتقيد الابتكار.

في الأشهر الأخيرة، أشارت عدة تطورات تنظيمية إلى بيئة أكثر دعمًا للعملات البديلة. على سبيل المثال، وافقت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) على صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs) لعملة إيثر (ETH) في السوق الفورية في أوائل 2024، مما يمثل حدثًا بارزًا للإيثيريوم وسوق العملات الرقمية البديلة الأوسع. وقد وفرت هذه الموافقة للمستثمرين طريقة منظمة للوصول إلى الإيثيريوم، مما قد يزيد من تبنيه وسيولته في السوق.

بالإضافة إلى ذلك، أعلنت المملكة المتحدة عن خطط لتقديم تنظيمات شاملة للعملات الرقمية، بما في ذلك المتعلقة بالعملات المستقرة والتخزين، في بداية العام القادم. وأكدت وزيرة المدينة توليب سيديك على الحاجة إلى تنظيمات أوسع لتعزيز الثقة بين المستثمرين وتعزيز مكانة لندن كمركز مالي. وقد رحبت الصناعة بهذه الخطوة. إنها خطوة نحو تعزيز تنافسية المملكة المتحدة في مجال العملات الرقمية.

تشير هذه التطورات التنظيمية إلى اعتراف متزايد بأهمية العملات البديلة في النظام المالي.

لم يعد البيتكوين هو القوة الوحيدة في الميدان. العملات البديلة تكتسب زخماً. أليس هذا هو بداية موسم العملات البديلة؟

الأنماط التاريخية والاتجاهات الدورية

يتميز سوق العملات الرقمية بالاتجاهات الدورية، وغالبًا ما يتأثر بأداء البيتكوين.

تاريخيًا، قد تبعت مواسم العملات البديلة ارتفاعات كبيرة في البيتكوين، حيث يبحث المستثمرون عن عوائد أعلى في العملات الرقمية البديلة بمجرد استقرار نمو البيتكوين.

ببساطة، عندما يفقد ارتفاع البيتكوين الزخم، يبدأ المستثمرون في البحث عن بدائل أخرى. وعادة ما تكون العملات البديلة هي وجهتهم التالية.

على سبيل المثال، بعد أن حقق البيتكوين أعلى مستوى له على الإطلاق في ديسمبر 2017، ارتفعت العديد من العملات البديلة مثل الإيثيريوم والريبل بأكثر من 1,000%. انتقل المستثمرون إلى العملات البديلة حيث استقر أداء البيتكوين، بحثًا عن عوائد أعلى.

وبالمثل، في أوائل عام 2021، عندما تجاوز البيتكوين أعلى مستوى له على الإطلاق، ارتفعت العملات البديلة مثل سولانا وأفالانش بأكثر من 10,000%، مدفوعة بحماسة المستثمرين وظهور مشاريع التمويل اللامركزي (DeFi).

تشير هذه الأنماط التاريخية إلى أن مواسم العملات البديلة غالبًا ما تسبقها وصول البيتكوين إلى مستويات جديدة، يتبعها فترة من الاستقرار. المستثمرون، متوقعين المرحلة التالية من النمو، يتجهون للاستثمار في العملات البديلة، مما يؤدي إلى ارتفاعات كبيرة في أسعار هذه الأصول.

أفكار أخيرة

فهم علامات قدوم موسم العملات البديلة أمر حاسم للمستثمرين الذين يهدفون إلى زيادة عوائدهم.

كما هو الحال مع ارتفاعات البيتكوين، لا تريد أن تفوت علامات موسم العملات البديلة وتفوت جميع الفرص التي يجلبها.

من تتبع سيادة البيتكوين إلى مراقبة التطورات التنظيمية، قد يوفر البقاء على اطلاع على ديناميات السوق ميزة استراتيجية. بينما توجد إمكانية لعوائد عالية، من الضروري التعامل بحذر مع مواسم العملات البديلة، نظرًا لتقلبات سوق العملات الرقمية.