حجم البورصات اللامركزية (DEX) في ازدياد، مما يظهر التحول المتزايد في تداول العملات الرقمية. بدأ المتداولون في التحول من البورصات المركزية (CEX) إلى التداول عبر السلسلة. يختارون الحفظ الذاتي، والأمان المحسن، والرسوم المنخفضة.
شهدت DEXs زيادة بنسبة 15.7٪ على أساس ربع سنوي في حجم التداول الفوري، بينما شهدت CEX انخفاضًا بنسبة 12.2٪.
نسبة التداول بين DEX وCEX عند أعلى مستوياتها على الإطلاق، مما يشير إلى تغيّر في عادات وتفضيلات المستخدمين. المتداولون يغيّرون عاداتهم مشيدين بالطبيعة اللامركزية للعملات المشفرة بطريقة قد يُقدرها Satoshi Nakamoto نفسه. أو ربما هو يُقدر ذلك بالفعل.
بينما يظل كلٌ من Binance وCoinbase - البورصات المركزية المرموقة - الأسماء المهيمنة في مجال العملات الرقمية، هناك العديد من DEXs الجديدة التي تكتسب زخماً.
هنا قائمة لأفضل 10 DEXs في الوقت الحالي. دعونا نرى ما هي ولماذا هي مميزة، خاصة من حيث الأرقام.
فرق رئيسي بين البورصات اللامركزية والمركزية
لنبدأ بتذكير مختصر لمن ليس لديهم وضوح كامل هنا.
البورصة اللامركزية (DEX) هي نوع من بورصات العملات الرقمية التي تعمل بدون سلطة مركزية.
بدلاً من الاعتماد على طرف ثالث للاحتفاظ بالأموال، يتم إجراء التداولات مباشرة بين المستخدمين عبر عملية آلية، عادةً باستخدام العقود الذكية.
هذا النظام يُعزز الأمان والخصوصية حيث يحتفظ المستخدمون بالسيطرة على أصولهم طوال عملية التحويل. تدعم DEXs عادةً التداول الند للند وتوفر رسومًا أقل مقارنةً بالبورصات المركزية. ومع ذلك، قد يكون لديها سيولة أقل وقد تكون أقل سهولة بالنسبة للمبتدئين.
تختلف DEXs عن البورصات المركزية (CEXs) بطرق رئيسية متعددة.
CEXs تُدار بواسطة منظمة مركزية تسيطر على المنصة وتحتفظ بأموال المستخدمين. بينما تقدم CEXs عادةً سيولة أعلى، ومعاملات أسرع، وتجربة أكثر سهولة، توفر DEXs قدرًا أكبر من الاستقلالية وتقليل خطر القرصنة أو إساءة استخدام الأموال من قبل البورصة.
أفضل 10 بورصات لا مركزية في 2024
Uniswap – أكبر DEX في عالم DeFi
أُنشيء Uniswap في عام 2018 بواسطة مهندس سابق في سيمنز وبُني على إيثريوم، ولا يزال حجر الزاوية في التمويل اللامركزي.
يستخدم نموذج سوق آلية (AMM) الذي يستبدل دفاتر الأوامر التقليدية بأحواض السيولة.
يضمن هذا النموذج سيولة مستمرة للمتداولين. أطلق Uniswap V3 السيولة المركزة، مما يمكن المستخدمين من تخصيص الأموال بشكل أكثر كفاءة، مما يُحسن استخدام رأس المال.
ميزة رائعة هنا هي التوافق العابر للسلاسل. يدعم Uniswap سلاسل بلوكشين متعددة، بما في ذلك إيثريوم، بوليجون، أوبتيميزيشن، أربيتريم، سييلو، سلسلة BNB، وأفالانش. الخيارات المتاحة للمستخدمين تكاد تكون بلا حدود. يمكنك بسهولة استخدام Uniswap مع أي من المحافظ المشفرة الأكثر شهرة، مثل MetaMask أو أخرى متوافقة مع إيثريوم.
مع حجم تداول يومي يزيد عن 3 مليارات دولار ودعم لعدة سلاسل، فهو مصدر قوة للمشاركين الجادين في DeFi.
dYdX – ملك المشتقات
يختص dYdX في تداول المشتقات، ويوفر عقودًا دائمة برافعة مالية تصل إلى 20 ضعفًا.
يعمل في الطبقة 2، مما يقلل من رسوم الغاز ويحسن سرعة المعاملات.
دمجت المنصة التداول بدون رسوم الغاز وأنواع الأوامر المتقدمة مثل أوامر الحد، الإيقاف، والإيقاف المتحرك، لخدمة المتداولين المتقدمين.
وبالطبع، لا يمكن عدم ذكر الرسوم المنافسة، وهو ما يعتبر ميزة كبيرة للمتداولين العاديين. المستخدمون الذين لديهم حجم تداول شهري أقل من 100,000 دولار لا يترتب عليهم رسوم تداول.
يدعم dYdX مجموعة واسعة من المحافظ، بما في ذلك بعض الخيارات الأكثر شهرة في السوق. لنذكر فقط MetaMask، محفظة Coinbase، Ledger وTrezor.
مع حجم تداول يومي يفوق مليار دولار، يبرز dYdX لسيولته العميقة وتجربة تداول من درجة المؤسسات.
PancakeSwap – أكبر DEX على سلسلة Binance الذكية
يعمل PancakeSwap على سلسلة Binance الذكية (BSC) مما يوفر رسوم معاملات منخفضة وسرعة عالية{"content":""} يدعم مجموعة واسعة من الرموز ويتكامل مع مختلف بروتوكولات DeFi القائمة على سولانا. تساعد خوارزميات التوجيه المتقدمة في جيوبتر المستخدمين في تحقيق أفضل الأسعار الممكنة لتداولاتهم.
هناك بعض الميزات الذكية الأخرى.
خذ ميزة DCA (الاستثمار الدوري). تتيح هذه الوظيفة للمستخدمين شراء كمية ثابتة من الرموز ضمن نطاق سعري محدد على مدى فترة زمنية معينة، مع فترات زمنية مرنة (دقائق، ساعات، أيام، أسابيع، أو شهور).
جيوبتر نفسه لا يتقاضى رسوم معاملات ولكنه يفرض رسومًا على ميزات محددة. على سبيل المثال، هناك رسوم الأوامر المحدودة: 0.2% على أوامر السحب. والشركاء الذين يدمجون أوامر جيوبتر المحدودة يتلقون رسوم إحالة بنسبة 0.1%، بينما يجمع جيوبتر الـ 0.1% المتبقية كرسوم للمنصة. أما بالنسبة لـ DCA، هناك رسوم صغيرة بنسبة 0.1% عند إتمام الأمر.
تضم قائمة المحافظ المدعومة نطاقًا واسعًا. تشمل محفظة OKX، محفظة Trust، محفظة Phantom، ومحفظة Coinbase.
مع استمرار نمو سولانا، من المتوقع أن يتوسع دور جيوبتر في النظام البيئي، مقدماً للمتداولين أداة لا غنى عنها للتنقل في سوق سولانا الديناميكي.