يكشف الاستطلاع الأخير لمورغان ستانلي بين المتدربين الصيفيين استمرار الشكوك حول العملات المشفرة بين المحترفين الماليين المستقبليين، رغم وصول بيتكوين لسعر 100,000 دولار المهم. استطلعت البنك الاستثماري أكثر من 500 متدرب في أمريكا الشمالية من 10-27 يونيو و147 متدربًا أوروبيين من 26 يونيو إلى 7 يوليو، واكتشف أن 18% فقط يمتلكون أو يستخدمون أصولًا رقمية حاليًا.
ما يجب معرفته:
- يمتلك 18% فقط من المتدربين في مورغان ستانلي العملات المشفرة، بزيادة من 13% العام الماضي، بينما لا يزال 55% غير مهتمين بالأصول الرقمية
- يستخدم معظم المتدربين (96% في الولايات المتحدة، 91% في أوروبا) بانتظام أدوات الذكاء الاصطناعي، ويعتبرونها موفرة للوقت وفعالة
- يرغب أكثر من 60% من المتدربين في امتلاك روبوتات بشرية في المنزل، حيث تتوقع مورغان ستانلي أن السوق يمكن أن يتجاوز 5 تريليونات دولار بحلول عام 2050
الأصول الرقمية تكافح من أجل الأهمية
تؤكد بيانات الاستطلاع على فجوة جيلية في تبني التكنولوجيا المالية. صعد الاهتمام بالأصول الرقمية بين المتدربين من 23% إلى 26%، ومع ذلك، أعربت نسبة واضحة من 55% عن عدم اهتمامهم بها. يمثل هذا الرقم تراجعًا من 63% في العام السابق، مما يشير إلى دفء تدريجي بدلاً من الاحتضان المتحمس.
يبدو الرد الباهت ملفتًا بشكل خاص نظرًا لقبول بيتكوين المؤسساتي من خلال صناديق المؤشرات المتداولة. جمعت صناديق بيتكوين المتداولة 53.7 مليار دولار من الأصول منذ إطلاقها في يناير 2024، وفقًا لبيانات Farside Investors. جذبت صناديق Ether ETF تدفقات بقيمة 12.4 مليار دولار.
أصبحت خزائن الشركات بشكل متزايد تحتفظ بكلا الأصول في ميزانياتها العمومية. تجاوزت بيتكوين عتبة 100,000 هذا العام ووضعت نفسها في المحافظ المؤسساتية. حقق إيثريوم أعلى مستوياته حيث تجاوز 4,800 دولار يوم الجمعة.
تعكس الفجوة بين أداء السوق ومشاعر المتدربين تساؤلات أوسع حول مسار تبني العملات المشفرة على المدى الطويل. على الرغم من الاستثمار المؤسسي الكبير والتقدم التنظيمي، إلا أن التكنولوجيا لم تستحوذ بعد على الحماس الواسع بين المحترفين الماليين الناشئين.
الذكاء الاصطناعي يسيطر على تفضيلات التكنولوجيا
كشف الاستطلاع عن تبني واسع النطاق لأدوات الذكاء الاصطناعي بين العمال المستقبليين في وول ستريت. أفاد تقريبًا جميع المتدربين في الولايات المتحدة (96%) ونظرائهم الأوروبيين (91%) باستخدام تقنيات الذكاء الاصطناعي على الأقل في بعض الأحيان في عملهم اليومي.
أبدى المستطلعون شعوراً إيجابياً قوياً حول قدرات الذكاء الاصطناعي. ظهرت اتفاقية شبه عامة أن هذه الأدوات "توفر الوقت" و"سهلة الاستخدام" في البيئات المهنية.
ومع ذلك، أقر 88% بوجهة نظر معقدة، مشيرين إلى أن الأنظمة الحالية للذكاء الاصطناعي "تحتاج إلى تحسين الدقة."
تتوافق هذه القبول الواسع مع الاتجاهات الأوسع في وول ستريت. تتوقع أن تنفق الشركات التقنية المسماة بـ"السبع العظمى" 650 مليار دولار على نفقات الرأسمال وتطوير الأبحاث هذا العام. تدمج الشركات المالية بشكل متزايد الذكاء الاصطناعي في خوارزميات التداول وأنظمة إدارة المخاطر وعمليات خدمة العملاء.
يتناقض الحماس للذكاء الاصطناعي بشكل حاد مع الشكوك حول العملة المشفرة بين نفس الفئة السكانية. بينما تكافح الأصول الرقمية من أجل القبول السائد، فقد حقق الذكاء الاصطناعي تبنياً شبه عالمي بين هؤلاء القادة الماليين المستقبليين.
الروبوتات البشرية تستحوذ على الخيال رغم المخاوف الاجتماعية
اكتشف الاستطلاع اهتمامًا كبيرًا بالروبوتات البشرية بين المتدربين، وإن كانت معتدلة بالمخاوف حول التأثير الاجتماعي. أبدى أكثر من 60% من المستطلعين في الولايات المتحدة و69% من الأوروبيين اهتمامًا بامتلاك روبوتات بشرية في المنزل.
يؤمن كلا المجموعتين الإقليميتين بأن هذه الآلات المتقدمة ستطور "حالات استخدام قابلة للحياة" وستحل عادةً محل العديد من الوظائف البشرية. ومع ذلك، لا يزال التفاؤل بشأن الفوائد الاجتماعية الأوسع محدودًا، حيث يتفق 36% فقط من المتدربين الأمريكيين و24% من الأوروبيين على أن الروبوتات ستؤثر إيجابًا على المجتمع.
يتوقع مورغان ستانلي أن سوق الروبوتات البشرية يمكن أن تتجاوز 5 تريليون دولار بحلول عام 2050، شاملاً المبيعات بالإضافة إلى سلاسل التوريد للإصلاح والصيانة والخدمات الداعمة.
يقدر البنك الاستثماري أن أكثر من مليار روبوت قد يكون موجودًا بحلول منتصف القرن، مع أن 90% منها ستخدم لأغراض صناعية وتجارية.
تشير هذه التوقعات، التي تم توضيحها في تقرير مايو، إلى أن الروبوتات قد تمثل فرصة استثمارية أكثر جاذبية من العملة المشفرة للجيل القادم من المحترفين الماليين. يدعم بيانات الاستطلاع هذه الفرضية، مظهرة تفضيلات واضحة للأتمتة الملموسة على الأصول الرقمية.
فهم التكنولوجيات المالية الرئيسية
ظهرت عدة تكنولوجيات مالية بارزة في نتائج الاستطلاع. تمثل صناديق المؤشرات المتداولة أدوات الاستثمار التي تتداول في البورصات مثل الأسهم الفردية بينما تتبع الأصول الأساسية أو المؤشرات. تحمل صناديق Bitcoin ETFs المحددة بيتكوين فعليًا بدلاً من المشتقات، وهي توفر تعرضًا مباشرًا لتحركات أسعار العملات المشفرة.
تشمل الأصول الرقمية العملات المشفرة مثل بيتكوين وإيثريوم بالإضافة إلى التقنيات القائمة على البلوك تشين المرتبطة بها. تعمل بيتكوين كعملة رقمية لامركزية، بينما يخدم إيثريوم كرمز محلي لمنصة بلوك تشين Ethereum. كلاهما قد حظي بقبول مؤسساتي من خلال منتجات الاستثمار المنظمة.
في مجال المالية، يتضمن الذكاء الاصطناعي عادة خوارزميات تعلم الآلة التي تحلل أنماط البيانات، أو تنفذ التداولات، أو تقيم المخاطر. تشير الروبوتات البشرية إلى الآلات التي تم تصميمها بمظهر شبيه بالإنسان وقدرات، وهي قد تكون مناسبة لتطبيقات صناعية وأدوار مساعدة شخصية.
الدلالات السوقية والتوقعات المستقبلية
تشير نتائج الاستطلاع إلى أن العملات المشفرة تواجه رياحًا مستمرة في تحقيق تبني كبير بين المحترفين الماليين. على الرغم من النمو في الاستثمار المؤسساتي والتقدم التنظيمي، لا تزال الشكوك موجودة بين أولئك الذين يدخلون الصناعة. يبدو أن الشعور "ما زلنا في البداية" الشائع في مجتمعات التشفير يتم التحقق منه من خلال بيانات هذه الفئة السكانية.
في المقابل، تُظهر تكنولوجيا الذكاء الاصطناعي والروبوتات معدلات قبول قوية وتوقعات نمو. يمكن أن تجذب هذه القطاعات تدفقات استثمارية أكبر حيث يتولى المحترفون الشباب مناصب قيادية في المؤسسات المالية. يمكن أن تؤثر الفروق الواضحة في التفضيلات على قرارات تخصيص رأس المال على مدار العقد القادم.
تشير نتائج مورغان ستانلي إلى أن أنماط تبني التكنولوجيا بين العمال الماليين قد لا تتماشى مع تقييمات السوق أو اهتمام وسائل الإعلام.
في حين أن بيتكوين تفرض العناوين بأسعار مكونة من ستة أرقام، فإن قادة الصناعة في المستقبل يظهرون مزيدًا من الحماس لتطبيقات الذكاء الاصطناعي والروبوتات.
الأفكار الختامية
يكشف استطلاع مورغان ستانلي بين المتدربين عن مشهد معقد لتبني التكنولوجيا بين المحترفين الماليين المستقبليين. في حين أن ملكية العملات المشفرة لا تزال محدودة بنسبة 18%، فقد حقق الذكاء الاصطناعي قبولًا شبه عالمي بمعدل استخدام 96%. يشير الفجوة بين معلم بيتكوين البالغ 100,000 دولار واهتمام المتدربين الفاتر إلى أن الأصول الرقمية تواجه تحديات تبني مستمرة على الرغم من التقدم المؤسساتي.