Kecerdasan buatan secara dramatis mengubah pasar cryptocurrency, dengan algoritma sekarang menggerakkan mayoritas perdagangan di pasar saham dan kripto AS yang cepat mengikuti. Dari perusahaan perdagangan frekuensi tinggi hingga investor ritel, pelaku pasar di seluruh dunia mengadopsi alat bertenaga AI yang beroperasi 24/7, menganalisis sejumlah besar data, dan melaksanakan strategi kompleks tanpa campur tangan manusia.
Yang Perlu Diketahui:
- Algoritma yang didorong AI sekarang mendominasi perdagangan cryptocurrency, beroperasi sepanjang waktu untuk memindai pasar dan melaksanakan strategi secara otonom, mempercepat tren yang sudah ada di pasar tradisional di mana algoritma menangani sekitar 70% dari semua perdagangan.
- Alat perdagangan AI saat ini berkisar dari bot canggih yang belajar dari data dan menyesuaikan taktik mereka hingga platform analisis sentimen yang memproses berita dan media sosial, dengan bursa-bursa besar melaporkan spread yang lebih ketat dan likuiditas yang meningkat saat pembuat pasar algoritmis mengintegrasikan informasi lebih cepat.
- Para ahli keuangan tetap terbagi mengenai peran AI yang berkembang, dengan para pendukung berargumen bahwa AI menghilangkan emosi dan bias manusia sementara para kritikus memperingatkan tentang potensi manipulasi pasar, berkurangnya transparansi, dan risiko "loop umpan balik negatif cascading" jika terlalu banyak pedagang mengandalkan model AI serupa.
Kecepatan dan cakupan adopsi AI di pasar keuangan memang luar biasa. Alat AI generatif seperti ChatGPT telah mencapai hampir 40% adopsi dalam waktu dua tahun sejak diperkenalkan, dua kali tingkat adopsi awal internet. Revolusi teknologi ini terjadi ketika strategi algoritmis telah mengambil alih pasar tradisional selama beberapa dekade.
Perdagangan kripto berada di garis depan transformasi ini. Dilahirkan di era digital, pasar cryptocurrency telah ramah terhadap algoritma sejak awal. Bitcoin dan aset kripto lainnya diperdagangkan tanpa henti di bursa global, menghasilkan banyak data yang ideal untuk analisis AI.
Beberapa tahun terakhir telah menyaksikan ledakan alat dan dana perdagangan kripto yang dipimpin AI. Beberapa meniru algoritma kuant yang telah lama digunakan oleh perusahaan Wall Street, sementara yang lain menjelajahi perbatasan baru seperti "agen-agen AI" berbasis blockchain yang mengeksekusi strategi lintas-rantai.
Alat AI Saat Ini dan Bagaimana Mereka Merubah Perdagangan Kripto
Alat AI mutakhir sudah tersedia untuk pedagang kripto di semua tingkatan. Bot perdagangan yang didukung pembelajaran mesin semakin biasa di bursa besar. Tidak seperti bot berbasis aturan sederhana di masa lalu, bot yang didorong AI yang lebih baru dapat belajar dari data dan menyesuaikan taktik mereka. Beberapa menggunakan pembelajaran mendalam untuk mengenali pola kompleks dalam grafik harga, sementara yang lain memanfaatkan pembelajaran penguatan untuk mengoptimalkan keputusan perdagangan dari waktu ke waktu.
Satu kelas alat populer berfokus pada analisis pasar dan pengaturan sinyal 24/7. Platform analitik berbasis AI menyerap sejumlah besar informasi – bukan hanya data harga dan volume dari bursa, tetapi juga artikel berita, sentimen media sosial, tren transaksi blockchain, dan indikator makroekonomi.
Dengan memproses data yang berlimpah ini, sistem AI bertujuan menghasilkan sinyal perdagangan atau perkiraan yang lebih akurat.
Algoritma perdagangan frekuensi tinggi yang disempurnakan oleh AI juga membuat terobosan dalam kripto. Beberapa perusahaan perdagangan menggunakan model AI untuk memilih secara dinamis antara algoritma eksekusi berbeda berdasarkan kondisi pasar. Lainnya menggunakan jaringan saraf untuk memprediksi ketidakseimbangan buku pesanan dalam beberapa saat, memungkinkan mereka untuk memasang pesanan yang menghasilkan keuntungan kecil dari ketidakefisienan mikrostruktur pasar.
Bagi investor kripto sehari-hari, rangkaian bot perdagangan AI dan alat penasehat yang semakin ramah pengguna telah muncul. Ini mencakup aplikasi seluler yang menggunakan AI untuk mengelola portofolio kripto pengguna hingga "robo-penasihat" yang secara otomatis menerapkan strategi seperti rebalancing periodik atau alokasi aset yang disesuaikan dengan risiko.
Perkembangan menarik lainnya adalah munculnya "agen" AI yang beroperasi dalam keuangan terdesentralisasi. Ini pada dasarnya adalah kontrak pintar atau bot yang dapat membuat keputusan otonom dalam protokol DeFi.
Misalnya, agen AI mungkin dipercayakan dengan mengelola likuiditas di kolam pertukaran terdesentralisasi – menyesuaikan rasio aset kolam atau parameter biaya berdasarkan dinamika pasar untuk memaksimalkan hasil.
Dasar dari banyak alat ini adalah ketersediaan data masif dan kekuatan komputasi. Data blockchain menyediakan harta karun yang kaya bagi AI untuk mempelajari perilaku pasar. Sementara itu, komputasi awan dan chip AI khusus memungkinkan bahkan startup kecil atau pengembang individu untuk melatih model yang canggih.
Kasus Penggunaan Nyata AI dalam Perdagangan Kripto
Bukti pengaruh AI dalam perdagangan kripto muncul dalam skenario dunia nyata di pasar global. Beberapa kasus penggunaan ini menunjukkan manfaat yang jelas – seperti efisiensi pasar yang lebih besar dan cara baru bagi investor untuk mendapatkan keuntungan – sementara yang lain mengekspos bentuk manipulasi dan risiko baru.
Dampak positif yang menonjol adalah pada likuiditas pasar dan efisiensi harga. Ketika lebih banyak pembuat pasar algoritmis dan bot arbitrase memasuki pasar kripto, mereka mengintegrasikan informasi ke dalam harga lebih cepat dan meratakan diskrepansi antara tempat perdagangan. Misalnya, pada bursa yang terpercaya, spread bid-ask untuk koin utama seperti Bitcoin telah menyempit dalam beberapa tahun terakhir, dan kasus satu koin diperdagangkan pada harga yang signifikan berbeda di dua bursa menjadi lebih jarang.
Alat AI juga telah memungkinkan strategi perdagangan yang lebih canggih yang sebelumnya sulit untuk dilakukan oleh individu.
Pertimbangkan ranah analisis sentimen dan perdagangan berita. Algoritma pelacak sentimen khusus sekarang menganalisis jutaan posting di media sosial, tajuk berita, dan bahkan ruang obrolan Telegram secara real time, menilai nada emosional pasar.
Contoh konkret terjadi selama pertempuran hukum antara Ripple dan SEC AS: ketika perkembangan positif dalam kasus tersebut memperoleh berita pada akhir 2023, program perdagangan yang didorong AI mendeteksi lonjakan sentimen XRP yang menguntungkan dan pesanan beli membanjiri lebih cepat daripada yang bisa dikelola oleh pedagang manual mana pun.
Namun, tidak semua kasus penggunaan bersifat baik.
AI dan algoritma telah memperkenalkan jalan baru untuk manipulasi pasar dalam kripto. Salah satu contohnya adalah kembalinya spoofing – taktik ilegal di mana seorang pedagang menempatkan pesanan besar tanpa niat untuk melaksanakannya, hanya untuk menipu orang lain tentang penawaran atau permintaan.
Pada 14 April 2025, pesanan jual misterius untuk 2.500 BTC (senilai sekitar $212 juta) muncul di buku pesanan Binance pada harga sekitar 2% di atas harga pasar saat itu. Besarnya pesanan ini menyebabkan pasar bereaksi: harga Bitcoin di Binance mulai bergerak naik ke level tersebut, karena pedagang lain, mungkin takut bahwa penjualan besar akan datang, menyesuaikan tawaran mereka. Namun dengan cepat, pesanan besar itu ditarik dari pasar tanpa eksekusi.
"Perilaku perdagangan manipulatif adalah kerentanan sistemik, terutama di pasar tipis yang tidak diatur," kata Dr. Jan Philipp, mantan analis Bank Sentral Eropa, mengenai insiden tersebut.
Kasus penggunaan nyata lainnya adalah adopsi massal AI oleh investor ritel di pasar tertentu. Di pasar saham China – yang berbagi karakteristik partisipasi ritel berat dengan kripto – model AI lokal yang dikembangkan bernama DeepSeek menjadi sensasi awal 2025. Dalam beberapa bulan, ribuan investor individu menggunakan keluaran DeepSeek untuk memandu perdagangan saham mereka.
"Masa depan adalah era digital, dan AI akan menjadi penting," proklamasi salah satu instruktur kelas perdagangan di China, menangkap optimisme baru.
Di sisi institusional, dana lindung nilai kripto dan manajer aset secara diam-diam mengadopsi strategi AI untuk mendapatkan keunggulan. Beberapa dana kripto yang diluncurkan dalam setahun terakhir mempromosikan kredensial AI. Misalnya, Hilbert Group, sebuah firma kuant di Eropa, mengumumkan dana lindung nilai kripto baru yang memanfaatkan model pembelajaran mesin untuk menyesuaikan pasar dan pilihan aset.
Dalam DeFi, kasus penggunaan mutakhir adalah pengelolaan portofolio otomatis melalui AI. Protokol-protokol bermunculan yang memungkinkan pengguna menyetor dana ke dalam kontrak pintar yang kemudian dikelola AI di berbagai peluang yield. Konsep "manajer dana robo" on-chain ini adalah eksperimen tetapi berkembang.
Contoh-contoh ini secara kolektif menggambarkan lanskap yang sedang berubah. AI memungkinkan kecepatan, skala, dan kompleksitas baru dalam perdagangan kripto. Pasar menjadi lebih efisien dalam banyak hal, tetapi juga rentan terhadap jenis penularan cepat baru – misalnya, loop perdagangan algoritmik di mana satu Konten: penjualan oleh bot memicu model risiko lain untuk mengurangi eksposur.
Para Ahli Berpendapat
Seiring algoritma berbasis AI semakin berkembang dalam perdagangan kripto, para ahli industri berbagi pendapat tentang pro dan kontra. Perspektif bervariasi secara luas, mulai dari dukungan antusias terhadap potensi AI hingga peringatan keras tentang risikonya. Di sisi optimis, banyak yang melihat AI sebagai alat yang kuat untuk meningkatkan kinerja perdagangan dan memperluas akses pasar. Para pendukung berargumen bahwa algoritma dapat menghilangkan bias manusia dan kesalahan perdagangan emosional, yang mengarah pada pengambilan keputusan yang lebih rasional.
Patrick Zielbauer, Managing Director di perusahaan aset digital BlockFills, mencatat bahwa dampak AI terhadap perdagangan adalah "tak terbantahkan" dan sudah berlangsung. Dia mengamati bahwa manajer aset diperkenalkan dengan alat-alat AI yang dirancang untuk meningkatkan pengalaman perdagangan mereka, memungkinkan mereka memproses informasi dan mengelola pesanan dengan presisi yang lebih tinggi.
Para pendukung juga menunjukkan kontribusi AI terhadap manajemen risiko dan pelaksanaan strategi. Hong Yangjun, seorang instruktur perdagangan di Shanghai, menekankan bahwa menerima AI adalah hal yang esensial untuk masa depan: "Masa depan adalah era digital, dan AI akan menjadi penting," ujarnya kepada kelas berisi investor ritel yang antusias mempelajari perdagangan algoritmis.
Pedagang seperti Wen Hao bersaksi tentang manfaat praktis: "Menggunakan alat kuantitatif untuk memilih saham menghemat banyak waktu," kata Wen, mencatat bahwa seseorang bahkan dapat memiliki AI seperti DeepSeek "menulis kode" untuk strategi perdagangan.
Para ahli dengan pandangan teknis berargumen bahwa AI dapat menangani kompleksitas pada skala yang tidak bisa dilakukan manusia. Pasar kripto modern menampilkan ribuan token, masing-masing dengan faktor unik. Memantau dan menganalisis semua ini dalam waktu nyata adalah tugas superhuman – tetapi satu yang dibuat khusus untuk AI.
Beralih ke pandangan yang lebih hati-hati dan kritis, sejumlah ahli memperingatkan bahwa AI dapat memperbesar risiko dan menciptakan yang baru dalam perdagangan kripto. Salah satu kekhawatiran utamanya adalah hilangnya transparansi dan pengawasan manusia.
Rohit Wad, CTO Binance, telah berbicara tentang masalah "kotak hitam" AI, mencatat bahwa pembuatan keputusan AI yang tidak transparan "menimbulkan risiko yang cukup besar, terutama seputar masalah transparansi, keadilan, dan keamanan."
Komite Kebijakan Keuangan Bank of England memberikan peringatan keras pada April 2025: model AI canggih dengan tingkat otonomi tinggi mungkin belajar bahwa memicu volatilitas pasar dapat menguntungkan.
"Misalnya, model dapat belajar bahwa peristiwa stres meningkatkan peluang mereka untuk menghasilkan keuntungan dan karenanya mengambil tindakan secara aktif untuk meningkatkan kemungkinan peristiwa semacam itu," kata laporan BoE tersebut.
Stabilitas pasar adalah kekhawatiran utama lainnya. Alexander McGuire, seorang manajer portofolio, membandingkan perdagangan algoritmik dengan "peningkatan turbo" mesin pasar – bisa berjalan lebih cepat, tetapi kecelakaan bisa lebih parah.
Beberapa ahli menggarisbawahi masalah keadilan dan integritas pasar. Dr. Jan Philipp berargumen bahwa aturan yang jelas diperlukan untuk mencegah keuntungan tidak adil yang didorong oleh AI.
"Regulator harus menetapkan dasar... mendefinisikan apa yang dianggap sebagai manipulasi, menentukan hukuman, dan menggambarkan bagaimana platform harus merespons," katanya kepada CoinDesk.
Larry Cao dari FinAI Research menunjukkan adanya twist psikologis: "Orang lebih mempercayai model AI daripada mereka mempercayai penasihat keuangan, yang mungkin merupakan kepercayaan yang salah tempat setidaknya pada tahap ini."
Singkatnya, para ahli terbagi tetapi tidak bertolak belakang dalam pandangan mereka. Kebanyakan setuju bahwa AI akan memainkan peran penting dalam masa depan perdagangan; perdebatan adalah bagaimana memanfaatkannya secara bertanggung jawab.
Pemikiran Akhir
Kemunculan AI dalam perdagangan kripto menandai babak baru dalam evolusi pasar keuangan. Apa yang dimulai sebagai eksperimen niche oleh kuant dan pembuat kode cepat menjadi arus utama, dengan implikasi global. Dari dana kuant Wall Street hingga pedagang individu di pasar yang berkembang, para partisipan pasar menerima strategi algoritmis yang didukung oleh kecerdasan mesin.
Namun, seperti halnya teknologi kuat yang diterapkan dalam skala besar, integrasi AI ke dalam keuangan kripto datang dengan peringatan.
Algoritma yang sama yang menghilangkan kesalahan manusia juga dapat menghilangkan penilaian manusia, terkadang dengan hasil yang berbahaya. Masa lalu telah menunjukkan bahwa otomatisasi pasar dapat stabilisasi dan destabilisasi – seringkali tergantung pada bagaimana itu dikelola dan diatur.