Il volume degli Exchange decentralizzati (DEX) è in aumento, mostrando il crescente spostamento nel trading di criptovalute. I trader iniziano ad allontanarsi dagli Exchange centralizzati (CEX) per il trading on-chain. Scelgono la custodia autonoma, una maggiore sicurezza e commissioni più basse.
I DEX hanno visto un aumento del 15,7% trimestre su trimestre nel volume degli scambi spot, mentre i CEX hanno registrato un calo del 12,2%.
Il rapporto tra trading DEX e CEX è ai massimi storici, indicando il cambiamento delle abitudini e delle preferenze degli utenti. I trader cambiano le loro abitudini elogiando la natura decentralizzata delle criptovalute in un modo che persino Satoshi Nakamoto apprezzerebbe di sicuro. O forse lo fa.
Sebbene Binance e Coinbase - i CEX ben consolidati - siano ancora i nomi dominanti nello spazio crypto, ci sono molti nuovi DEX che stanno guadagnando slancio.
Ecco un elenco dei 10 migliori DEX in questo momento. Vediamo cosa sono e cosa li rende così speciali, soprattutto in termini di numeri.
Exchange decentralizzati vs Exchange centralizzati - Differenze chiave
Iniziamo con un breve promemoria per coloro che non hanno piena chiarezza al riguardo.
Un Exchange decentralizzato (DEX) è un tipo di exchange di criptovalute che opera senza un'autorità centrale. Invece di affidarsi a una terza parte per detenere i fondi, gli scambi sono condotti direttamente tra gli utenti attraverso un processo automatizzato, di solito utilizzando smart contract.
Questo sistema migliora la sicurezza e la privacy poiché gli utenti mantengono il controllo sui propri beni durante tutta la transazione. I DEX generalmente supportano il trading peer-to-peer e offrono commissioni più basse rispetto agli exchange centralizzati. Tuttavia, possono anche avere una liquidità inferiore ed essere meno intuitivi per i principianti.
I DEX differiscono dagli exchange centralizzati (CEX) in diversi modi chiave.
I CEX sono gestiti da un'organizzazione centrale che controlla la piattaforma e detiene i fondi degli utenti, richiedendo spesso agli utenti di fidarsi dell'exchange con i loro beni. Mentre i CEX offrono tipicamente maggiore liquidità, transazioni più veloci e un'esperienza utente più amichevole, i DEX forniscono maggiore autonomia e riducono il rischio di hack o uso improprio dei fondi da parte dell'exchange.
I 10 migliori Exchange decentralizzati nel 2024
Uniswap – Il DEX più grande nel mondo della DeFi
Uniswap, creato nel 2018 da un ex-ingegnere di Siemens e costruito su Ethereum, rimane una pietra miliare della finanza decentralizzata.
Adotta un modello Automated Market Maker (AMM), che sostituisce i classici order book con pool di liquidità.
Questo modello assicura liquidità continua per i trader. Uniswap V3 ha introdotto liquidità concentrata, consentendo agli utenti di allocare i fondi in modo più efficiente, ottimizzando l'uso del capitale.
Un'altra grande caratteristica qui è la compatibilità cross-chain. Uniswap supporta molte blockchain, tra cui Ethereum, Polygon, Optimism, Arbitrum, Celo, BNB Chain e Avalanche. L'accessibilità e le opzioni per gli utenti sono quasi illimitate. È possibile utilizzare facilmente Uniswap con uno dei portafogli crypto più popolari, come MetaMask o altri compatibili con Ethereum.
Con oltre 3 miliardi di dollari di volume di trading giornaliero e supporto per più catene, è una potenza per i partecipanti seri della DeFi.
dYdX – Re dei Derivati
dYdX è specializzato nel trading di derivati, offrendo contratti perpetui con una leva fino a 20x.
Opera su Layer 2, riducendo le commissioni di gas e migliorando la velocità delle transazioni.
La piattaforma ha integrato il trading senza gas e tipi di ordine avanzati come ordini di limite, di stop e trailing stop, rivolto ai trader sofisticati.
E ovviamente, non si può non menzionare le commissioni competitive, che sono particolarmente vantaggiose per i trader medi. Gli utenti con un volume di trading mensile inferiore a $100,000 non incorrano in commissioni di trading.
dYdX supporta una vasta gamma di portafogli, compresi alcuni delle opzioni più popolari sul mercato. Basta citare MetaMask, Coinbase Wallet, Ledger e Trezor.
Con oltre 1 miliardo di dollari di volume di trading giornaliero, dYdX si distingue per la sua profondità di liquidità e l'esperienza di trading a livello istituzionale.
PancakeSwap – Il DEX più grande su Binance Smart Chain
PancakeSwap opera su Binance Smart Chain (BSC), fornendo basse commissioni di transazione e alta throughput. Offre una vasta gamma di servizi DeFi, incluso il yield farming, staking e Offerte Iniziali di Farming (IFO).
La piattaforma utilizza un modello AMM e supporta i token BEP-20.
E offre un trading veramente decentralizzato: gli utenti possono scambiare token direttamente dai loro portafogli senza creare un account o registrarsi, ed è davvero un'esperienza di trading continua per coloro che sono preoccupati per la privacy e l'anonimato.
Divertente cosa c'è da dire qui sull'anonimato, tra l'altro.
Il team dietro PancakeSwap (gli utenti li chiamano quasi ufficialmente "gli Chef") rimane anonimo. Nessuno sa chi ha iniziato PancakeSwap, chi lo sta sviluppando ora ecc. Questo è un vero modo crypto, in stile Satoshi, per non dire altro.
Con oltre 12 miliardi di dollari di valore totale bloccato (TVL) e milioni di utenti attivi, PancakeSwap è una forza dominante nell'ecosistema BSC, noto per i suoi rendimenti elevati e l'approccio guidato dalla comunità.
SundaeSwap – La scelta migliore per i fan di Cardano
SundaeSwap è il principale DEX su Cardano, sfruttando il modello UTXO unico della blockchain per migliorare la sicurezza e la scalabilità.
Offre pool di liquidità per ADA e altri asset nativi di Cardano, utilizzando un modello AMM.
Il lancio di SundaeSwap nel 2022 ha segnato una pietra miliare significativa per l'ecosistema di Cardano, attirando una sostanziale base di utenti. Con il suo focus sulla decentralizzazione e basse commissioni di transazione, SundaeSwap è cruciale per i trader all'interno della rete Cardano.
È necessario avere uno di quei portafogli meno conosciuti installati per poter lavorare con SundaeSwap - Nami Wallet, Flint Wallet, ccVault, Yoroi Wallet.
SunSwap – Un posto per i nerd di TRON
SunSwap opera all'interno dell'ecosistema TRON, offrendo commissioni basse e tempi di transazione veloci, grazie alla blockchain ad alta prestazione di TRON.
Supporta tutti i token TRC20 e offre opportunità di mining di liquidità.
L'integrazione di SunSwap con Sun.io aggiunge funzioni di governance e yield farming, rendendola più versatile. Con la sua profonda liquidità e una base di utenti in espansione, SunSwap è la piattaforma di riferimento per gli utenti TRON che cercano di massimizzare i loro rendimenti.
Alcuni dei portafogli crypto popolari come Bitget Wallet, Ledger, OKX sono perfetti per cooperare con SunSwap.
Osmosis – Se vuoi un DEX per Cosmos
Osmosis è il DEX leader nell'ecosistema Cosmos, facilitando gli swap cross-chain attraverso il protocollo Inter-Blockchain Communication (IBC).
Supporta oltre 50 blockchain, fornendo trasferimenti di risorse senza problemi e a basso costo.
Osmosis offre anche pool di liquidità personalizzabili, consentendo agli utenti di creare pool con rapporti e commissioni diverse. È possibile impostare proprie commissioni di swap e incentivi di ricompensa, fornendo una maggiore flessibilità e controllo.
Con un TVL in crescita e una governance della comunità attiva, Osmosis è un elemento fondamentale per le attività DeFi cross-chain.
Curve Finance – Un paradiso per le stablecoin
Curve Finance è il DEX leader per il trading di stablecoin, progettato per minimizzare slippage e perdita impermanente.
Adotta una curva di legame unica per fornire liquidità profonda per stablecoin e altri asset ancorati. L'integrazione di Curve con altre piattaforme DeFi, come Yearn Finance, migliora le sue capacità di generazione di rendimenti.
Curve Finance è noto per le sue commissioni estremamente basse. Gli utenti godono di una commissione di trading piatta dello 0,04%. Questo è significativamente più basso rispetto a quanto offerto da molti altri DEX.
La lista dei portafogli supportati include ben noti "sospetti" come MetaMask, Trust Wallet, Coinbase Wallet così come Ledger e Trezor.
Con oltre 20 miliardi di dollari in TVL, Curve rimane un attore chiave nel mercato delle stablecoin, offrendo alcune delle commissioni più basse e dei percorsi di trading più efficienti.
Balancer – Pool di Cripto Automatizzati
Alcune persone dicono che Balancer non sia un exchange crypto, ma piuttosto una versione DeFi di un fondo indice tradizionale. Beh, hai mai visto un fondo indice decentralizzato?
Essendo unico in questo senso, Balancer ha comunque una serie di altri trucchi.
Consente agli utenti di creare e gestire pool di liquidità automatizzati con pesi personalizzabili. Supporta pool multi-token, consentendo agli utenti di creare portafogli diversificati all'interno di un singolo pool.
Il sistema di Smar Order Routing (SOR) di Balancer ottimizza gli scambi attraverso i suoi pool per prezzi migliori.
Con la sua flessibilità e approccio innovativo, Balancer ha assicurato una posizione significativa nello spazio DeFi, particolarmente per coloro che cercano di gestire strategie complesse e multi-asset.
Balancer supporta MetaMask e Coinbase Wallet, oltre a molti portafogli in WalletConnect.
Raydium – Il DEX più grande di Solana
Raydium è un DEX chiave su Solana, noto per le sue transazioni rapide e a basso costo. Si integra con il libro ordini Serum, fornendo accesso alla liquidità attraverso l'ecosistema Solana.
Raydium offre opzioni di yield farming e staking, rendendolo una piattaforma DeFi completa.
Con la crescente popolarità di Solana, Raydium è diventato un hub centrale per i trader e i fornitori di liquidità che cercano di capitalizzare sulla blockchain ad alte prestazioni di Solana.
Ma c'è di più.
La ricetta segreta di Raydium è l'OpenBook. Questo astuto pezzo di tecnologia unisce il market maker automatizzato (AMM) di Raydium con un libretto degli ordini vecchio stile. Non è il tuo AMM da giardino, per così dire.
Il vero asso nella manica è il loro Concentrated Liquidity Market Maker (CLMM). È un boccone, ma ecco il succo: i fornitori di liquidità possono focalizzarsi su dove si trova l'azione. Scelgono un punto ottimale per gli scambi in un pool.
È ben lontano dall'approccio di Uniswap. Lì, la liquidità è distribuita sottile su tutto il bordo, da zero a infinito. Il metodo di Raydium? È come mettere le tue fiches sul rosso anziché coprire l'intera roulette.
Jupiter – Un'altra gemma del DEX di Solana
Jupiter eccelle nella scoperta dei prezzi su Solana, aggregando liquidità da più fonti per garantire tassi di trading ottimali.
È progettato per fornire agli utenti le migliori tariffe per gli swap di token aggregando la liquidità da molteplici protocolli DEX. Un po' come un coltellino svizzero. Contenuto: supporta un'ampia gamma di token e si integra con vari protocolli DeFi basati su Solana. Gli algoritmi di routing avanzati di Jupiter aiutano gli utenti a ottenere i prezzi migliori possibili per le loro operazioni.
Ci sono alcune altre funzionalità intelligenti.
Consideriamo il DCA (Dollar-Cost Averaging). Questa funzione consente agli utenti di acquistare una quantità fissa di token entro un intervallo di prezzo impostato su un periodo specificato, con intervalli flessibili (minuti, ore, giorni, settimane o mesi).
Jupiter stesso non applica commissioni di transazione, ma ha commissioni per funzionalità specifiche. Ad esempio, ci sono commissioni per ordini limite: 0,2% sugli ordini taker. E i partner che integrano l'ordine limite Jupiter ricevono commissioni di riferimento dello 0,1%, mentre Jupiter raccoglie lo 0,1% rimanente come commissioni di piattaforma. Per quanto riguarda il DCA, c'è una piccola commissione dello 0,1% al momento del completamento dell'ordine.
L'elenco dei portafogli supportati è vasto. Include OKX Wallet, Trust Wallet, Phantom, Coinbase Wallet.
Man mano che Solana continua a crescere, il ruolo di Jupiter nell'ecosistema è destinato ad espandersi, offrendo ai trader uno strumento indispensabile per navigare nel dinamico mercato di Solana.