아시아 거래 시간대가 이제 글로벌 현물 거래량의 거의 30%를 차지하고 있습니다. 비트코인 (BTC), 이더리움 (ETH), 그리고 솔라나 (SOL).
반면, 미국의 비중은 45% 이하로 감소했으며, 이는 2025년 초 55% 이상에서 눈에 띄게 감소한 것입니다. 기관 암호화폐 주요 브로커리지 회사인 FalconX에 의해 추적된 이 데이터는 시장 역학의 상당한 변화를 나타냅니다.
미국 비중의 감소는 국가 내 변동성과 규제 조사 증가와 같은 시기에 일치합니다. 비트코인 가격은 4월 초 이후 40% 상승하며 약 $105,000에 도달했지만, 글로벌 현물 거래 활동은 연초 수준을 밑돌고 있습니다. 이는 최근의 가격 상승이 거래량의 비례적인 증가를 동반하지 않을 수 있음을 시사하며 현재 시장 상승의 지속 가능성에 대한 의문을 제기합니다.
아시아 거래 시간대는 주요 암호화폐의 글로벌 현물 거래량에서 거의 30%를 차지하며 시장 점유율이 크게 증가했습니다. 이 변화는 아시아의 암호화폐 채택 및 거래 활동 증가라는 광범위한 추세를 반영합니다. 일본, 한국 및 싱가포르와 같은 국가는 이 개발의 최전선에 있으며, 암호화폐 거래 및 혁신을 지원하는 규제 프레임워크를 가지고 있습니다. 예를 들어, 일본은 30개 이상의 허가된 교환소가 상당한 월간 거래량을 처리하며 암호화폐 교환소의 허브로 자리 잡았습니다.
아시아 거래 시간대의 활동 증가가 글로벌 거래 주기의 변화를 나타내며, 더 많은 거래량이 전통적인 미국 시장 시간이 아닌 시간에 발생하고 있습니다. 이 변화는 시장 참여자들이 전략을 세우고 거래 시점을 조정하는 방식에 영향을 미칠 수 있으며, 아시아 거래 세션 중 변동성이 증가할 가능성이 있습니다.
미국 거래 시간대의 감소 경험
아시아의 성장과 대조적으로, 미국 거래 시간대는 시장 점유율 감소를 경험했습니다. 비트코인, 이더리움, 솔라나의 현물 거래량에서 미국 비중은 30일 단순 이동 평균 기준으로 45% 이하로 떨어졌습니다. 이 감소는 2024년 11월 대선에서 도널드 트럼프의 승리 이후 프로 암호화 분위기 이후 가장 낮은 수준입니다.
이러한 감소에는 여러 요인이 기여합니다. 미국에서의 암호화폐 규제 및 규제 불확실성에 대한 증가된 규제 조사는 일부 투자자들이 해외의 더 유리한 거래 환경을 찾도록 이끌었습니다. 게다가 비트코인 현물 상장지수펀드(ETFs)와 같은 대안 투자 수단의 등장은 투자자들에게 암호화폐에 대한 노출을 얻을 수 있는 다양한 경로를 제공하며, 전통적인 현물 거래 시장에 대한 강조를 줄일 수 있습니다.
미국 암호화폐 시장의 주요 개발 중 하나는 현물 비트코인 ETF의 부상입니다. 11개의 미국 상장 현물 비트코인 ETF들의 누적 거래량이 2개월 만에 글로벌 현물 BTC 시장 거래량의 약 25%에서 45%로 급증했습니다. 파사이드 인베스터의 데이터에 따르면, 이 ETF들은 2024년 1월 이래로 440억 달러의 순자산 유입을 기록했습니다. 블랙록의 iShares 비트코인 트러스트(IBIT)는 2025년 5월에만 63억 5천만 달러를 유치하며 2025년 1월 이후 가장 많은 자금이 유입된 가장 큰 트러스트로 돋보입니다.
이러한 ETF의 인기는 더 많은 참가자들이 직접적인 현물 거래보다 규제된 투자 수단을 선택함에 따라 투자자 선호도가 변화하고 있음을 나타냅니다. 이 추세는 미국 시장 시간 동안 전통적인 현물 거래량 감소에 기여할 수 있습니다.
글로벌 거래량 추세
비트코인의 가격 상승에도 불구하고, 글로벌 현물 거래량은 연초 수준으로 돌아가지 않았습니다. FalconX에 따르면, BTC 현물 시장의 일일 거래량은 2024년 11월 선거 이후 30일간 평균 150억 달러였으나 4월 매각 기간 동안 감소했으며 그 이후로는 100억 달러 이하에서 유지되고 있습니다.
이러한 낮은 거래량의 랠리는 시장 참가자들 사이에 우려를 불러일으키며, 이러한 조건은 종종 곰덫으로 간주됩니다. 그러나 비트코인 ETF로의 현저한 유입은 기관 수요가 현재의 가격 상승을 주도하고 있을 수 있음을 시사하며 잠재적으로 더 지속 가능한 랠리를 나타낼 수 있습니다.
미국 시장에서 아시아 거래 시간대로의 거래량 이동은 글로벌 암호화폐 거래 환경에서 주목할 만한 변화를 나타냅니다. 비트코인의 가격은 상당한 이익을 경험했지만, 거래량의 감소와 비트코인 ETF와 같은 대체 투자 수단의 부상은 투자자들이 시장과 상호 작용하는 방식의 변화를 시사합니다. 아시아가 계속해서 시장 점유율을 늘려가고 있는 가운데, 시장 참가자들이 이러한 변화에 적응하고, 거래 전략 및 시장 역학에 대한 함의를 고려하는 것이 중요해질 것입니다.