Wells Fargo Advisors ระบุว่าสาธารณูปโภคไฟฟ้าเป็นผู้ได้รับประโยชน์หลักจากการใช้จ่ายด้าน AI และดาต้าเซ็นเตอร์ที่กำลังขับเคลื่อนผลการดำเนินงานของตลาดหุ้น โดยชี้ไปที่อัตราผลตอบแทนเงินปันผลใกล้ 3%
ประเด็นสำคัญ:
- Wells Fargo Advisors เชื่อมโยงความแข็งแกร่งล่าสุดของตลาดหุ้นเข้ากับการใช้จ่ายด้าน AI และดาต้าเซ็นเตอร์
- บริษัทมองว่าสาธารณูปโภคไฟฟ้าเป็นกลุ่มที่น่าจะได้ประโยชน์มากที่สุดจากการลงทุนโครงสร้างพื้นฐานดังกล่าว
- ผู้จัดจำหน่าย กิจการผลิต และผู้ให้บริการท่อส่งก๊าซธรรมชาติก็ได้ประโยชน์เช่นกัน แต่ในขนาดที่เล็กกว่า
Wells Fargo หนุนเทรดหุ้นสาธารณูปโภค
บริษัทได้เสนอเหตุผลนี้ในบทวิเคราะห์ตลาดรายสัปดาห์ โดยเชื่อมโยงความแข็งแกร่งของตลาดหุ้นกับเม็ดเงินที่หลั่งไหลเข้าสู่ระบบ AI และดาต้าเซ็นเตอร์ที่ใช้รันระบบเหล่านั้น
บริษัทระบุว่า หุ้นกลุ่มสาธารณูปโภคจัดอยู่ในกลุ่มผู้ชนะที่ชัดเจนที่สุดจากการใช้จ่ายดังกล่าว
มุมมองนี้ออกมาจากแขนงธุรกิจนายหน้าและที่ปรึกษาของธนาคาร ซึ่งให้คำแนะนำลูกค้ารายย่อย มากกว่าที่จะบริหารโต๊ะเทรดของตนเอง
หุ้นสาธารณูปโภคไฟฟ้าได้รับคำแนะนำเชิงบวกมากที่สุด
ในฐานะเจ้าของสินทรัพย์ด้านการผลิตและกระจายไฟฟ้า พวกเขาอยู่ในเส้นทางของการลงทุนโครงสร้างพื้นฐานระยะยาว
หลายบริษัทได้ปรับเพิ่มเป้าหมายการเติบโตของกำไรระยะยาวขึ้นสู่ระดับหลักหน่วยสูงไปจนถึงเลขสองหลักระดับต่ำ
เมื่อจับคู่กับอัตราผลตอบแทนเงินปันผลราว 2% ถึง 3% ส่วนผสมดังกล่าวช่วยสนับสนุนผลตอบแทนรวมที่มั่นคง ตามคำกล่าวของบริษัท
อ่านเพิ่มเติม: Bitcoin Suffers Its Worst Week As Saylor Blames The AI Trade
สาธารณูปโภคไฟฟ้านำคลื่นความต้องการใช้พลังงาน
วิทยานี้ตั้งอยู่บนความเชื่อมโยงง่าย ๆ: ดาต้าเซ็นเตอร์มากขึ้นหมายถึงการใช้ไฟฟ้ามากขึ้น และต้องมีใครสักคนผลิตไฟนั้น Wells Fargo Advisors คาดว่าความต้องการดังกล่าวจะคงอยู่ ไม่ได้เป็นแค่กระแสชั่วคราว
ขนาดของการลงทุนช่วยอธิบายความเชื่อมั่นนี้ การประเมินของอุตสาหกรรมระบุว่าการลงทุนที่เกี่ยวข้องกับ AI ในปีนี้อยู่ในระดับหลายแสนล้านดอลลาร์ และคาดว่าตัวเลขจะเพิ่มขึ้นต่อเนื่องไปจนถึงปี 2026
นักกลยุทธ์รายอื่นก็ได้สะท้อนธีมนี้เช่นกัน
ก่อนหน้านี้ธนาคารได้เริ่มออกบทวิเคราะห์ครอบคลุมบริษัท 33 แห่งในกลุ่มสาธารณูปโภคและพลังงาน โดยให้คำแนะนำ “ให้ถือล้ำหนักมากกว่าตลาด” กับหลายบริษัท และอธิบายว่าความต้องการดังกล่าวเป็นโครงสร้างถาวร ไม่ใช่รอบวัฏจักรระยะสั้น
บริษัทได้ชี้ให้เห็นด้วยว่า ผู้จัดจำหน่ายก๊าซธรรมชาติ ผู้ผลิต และผู้ให้บริการท่อส่ง เป็นอีกกลุ่มที่ได้ประโยชน์ แม้โอกาสเติบโตของพวกเขาจะตามหลังหุ้นสาธารณูปโภคไฟฟ้า
พลังงานจะกลายเป็นข้อจำกัดเมื่อ AI ขยายตัว ไม่ใช่แค่ชิปเพียงอย่างเดียว
บริษัทที่เป็นเจ้าของสินทรัพย์ด้านการผลิต ส่ง และกระจายไฟฟ้าสามารถส่งผ่านความต้องการที่เพิ่มขึ้นไปยังลูกค้า และสร้างผลตอบแทนที่มั่นคงภายใต้กรอบการกำกับดูแล
Wells Fargo ผลักดันมุมมองนี้มาต่อเนื่องเป็นเดือนแล้ว ย้อนไปเมื่อเดือนตุลาคม ธนาคารได้บอกลูกค้าให้เข้าถือหุ้นสาธารณูปโภคระยะยาว และตั้งแต่นั้นมานักกลยุทธ์ของธนาคารได้จัดกลุ่มสาธารณูปโภคและอุตสาหกรรมให้อยู่เคียงข้างเทคโนโลยีในฐานะธีมการลงทุนที่ชื่นชอบไปจนถึงปี 2026 โดยมองว่าการเปลี่ยนแปลงนี้เป็นเพียงจุดเริ่มต้นของเทรนด์ระยะยาวหลายปี
อ่านถัดไป: Who Really Influences Dogecoin? 10 X Accounts Worth Following