ทำเนียบขาวกำลังเตรียมคำสั่งประธานาธิบดีที่จะกำหนดบทลงโทษทางการเงินแก่ธนาคารที่ปิดบัญชีลูกค้าคริปโตหรือดำเนินการปิดบัญชีเพราะเหตุผลทางการเมือง คำสั่งนี้กำหนดให้หน่วยงานตรวจสอบธนาคารของรัฐบาลกลางสืบสวนการละเมิดที่อาจเกิดขึ้นต่อกฎหมาย Equal Credit Opportunity Act กฎหมายต่อต้านการผูกขาด และกฎหมายปกป้องผู้บริโภคทางการเงินที่โดยสถาบันการเงินที่ปฏิเสธการให้บริการแก่บริษัทที่ใช้สกุลเงินดิจิทัลและลูกค้าของพวกเขา
สิ่งที่ควรรู้:
- คำสั่งประธานาธิบดีขู่ว่าจะมีการปรับ คำสั่งประนีประนอม และมาตรการทางวินัยอื่นๆ กับธนาคารที่เลือกปฏิบัติกับลูกค้าคริปโต
- หน่วยงานตรวจสอบธนาคารภายใต้ทรัมป์ได้ล้มเลิกการประเมิน "ความเสี่ยงด้านชื่อเสียง" ที่เคยอนุญาตให้ธนาคารปฏิเสธบัญชีที่เกี่ยวข้องกับคริปโต
- ผู้บริหารและบริษัทคริปโตที่มีชื่อเสียงหลายราย รวมถึง CEO ของ Coinbase, Brian Armstrong, รายงานว่าถูกธนาคารใหญ่ปิดบัญชี
การต้านจากอุตสาหกรรมธนาคารและการเปลี่ยนแปลงทางกฎระเบียบ
สถาบันการเงินได้ปกป้องการตัดสินใจในการปิดบัญชีที่เกี่ยวข้องกับคริปโตโดยอ้างถึงความเสี่ยงทางกฎหมาย กฎระเบียบ และการเงิน ธนาคารชี้ถึงข้อกำหนดการปฏิบัติตามกฎระเบียบป้องกันการฟอกเงินเป็นเหตุผลสำหรับนโยบายที่เข้มงวดต่อธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัล เหล่านี้ช่วยให้ธนาคารมีอำนาจทางดุลพินิจที่กว้างขวางเหนือความสัมพันธ์ของลูกค้าและการจัดการสินทรัพย์
ธนาคารแห่งอเมริกาตอบสนองต่อการพัฒนาด้วยการแถลงการณ์ผ่านโฆษกที่ระบุว่าสถาบันได้ "เสนอข้อเสนอที่ละเอียดแล้วและจะทำงานร่วมกับฝ่ายบริหารและสภาคองเกรสต่อไปเพื่อปรับปรุงกรอบการกำกับดูแล" คำตอบนี้สะท้อนความพยายามของอุตสาหกรรมธนาคารในการรักษาความยืดหยุ่นในการดำเนินงานในขณะเดียวกันก็ตอบสนองต่อความกังวลทางกฎระเบียบ
คำสั่งประธานาธิบดีที่เสนอแนะนี้เป็นการเบี่ยงเบนจากนโยบายของฝ่ายบริหารไบเดนอย่างมาก ภายใต้สิ่งที่นักวิจารณ์เรียกว่า "Operation Chokepoint 2.0" การควบคุมธนาคารในช่วงการบริหารครั้งก่อนถูกมองว่ามีท่าทีต่อธุรกิจสกุลเงินดิจิทัลเชิงลบ นักกำกับดูแลธนาคารภายใต้ทรัมป์ได้เริ่มยกเลิกนโยบายเหล่านี้โดยล้มเลิกการประเมินความเสี่ยงด้านชื่อเสียงที่ผู้สนับสนุนคริปโตระบุว่าเคยถูกใช้เพื่ออ้างในทางการเลือกปฏิบัติ
การเกิดของรูปแบบการปิดบัญชี
JPMorgan Chase แจ้ง CEO ของ Coinbase, Brian Armstrong ในเดือนธันวาคม 2023 ว่าธนาคารจะยุติบัญชีของบุคคลที่มีรายได้หลักมาจากกิจกรรมสกุลเงินดิจิทัล การตัดสินใจดังกล่าวสร้างผลกระทบไม่เพียงกับ Armstrong เท่านั้น แต่ยังอาจส่งผลกระทบต่อนักลงทุนในอุตสาหกรรมคริปโตหลายพันคนที่ต้องพึ่งพาบริการธนาคารแบบดั้งเดิม
Sam Kazemian ผู้ก่อตั้ง Frax Finance รายงานว่ามีการปฏิบัติคล้ายกันจาก JPMorgan ธนาคารอ้างว่าพวกเขาจะปิดบัญชีของใครก็ตามที่มีแหล่งรายได้หรือความมั่งคั่งหลักมาจากกิจกรรมสลุคริปโต นโยบายนี้ได้สร้างการยกเว้นที่ชัดเจนสำหรับผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมคริปโต
บุคคลสำคัญรายอื่นๆ รายงานว่าประสบประสบการณ์คล้ายกัน CEO ของ Custodia Bank, Caitlin Long, ผู้ร่วมก่อตั้ง Gemini, Tyler Winklevoss, และ Charlie Shrem ของ Bitcoin Foundation ได้อ้างว่าพวกเขาถูกปิดบัญชีโดยไม่มีเหตุผลที่ชัดเจนนอกเหนือจากความเชื่อมโยงกับสกุลเงินดิจิทัล
Elon Musk ขยายความกังวลเหล่านี้ในเดือนพฤศจิกายน 2024 ด้วยการโพสต์ข้อมูลหลักฐานว่าผู้ก่อตั้งบริษัทเทคโนโลยี 30 รายได้ถูกถอดสิทธิในการธนาคารในระหว่างการบริหาร Biden การเปิดเผยของเขานำความสนใจในวงกว้างมากขึ้นสู่สิ่งที่ผู้สนับสนุนคริปโตระบุว่าเป็นการเลือกปฏิบัติโดยระบบต่อธุรกิจสินทรัพย์ดิจิทัลและผู้บริหารของพวกเขา
ความต้านทานของอุตสาหกรรมการเงินต่อสินทรัพย์ดิจิทัล
ธนาคารดั้งเดิมมักจะมีความสัมพันธ์ที่เป็นศัตรูต่อสินทรัพย์ดิจิทัลที่กระจายศูนย์และบริษัทคริปโต ธนาคารสร้างรายได้หลักจากการให้กู้ยืมเงินที่ฝากของลูกค้าและควบคุมการดำเนินการทางการเงิน ความสามารถในการทำธุรกรรมแบบเพียร์ทูเพียร์ของคริปโตมีศักยภาพในการลดการพึ่งพาสถาบันการเงินแบบดั้งเดิม ทำให้ท้าทายโมเดลธุรกิจนี้โดยตรง
ความต้านทานจากภาคธนาคารเกิดจากความวิตกทั้งในด้านการแข่งขันและการกำกับดูแล การทำธุรกรรมของคริปโตสามารถผ่านระบบโครงสร้างพื้นฐานธนาคารแบบดั้งเดิมไปได้ ลดรายได้ค่าธรรมเนียม และจำกัดการควบคุมการทำธุรกรรมทางการเงินของลูกค้าของธนาคาร นอกจากนี้ ความไม่แน่นอนทางกฎระเบียบที่เกี่ยวกับสินทรัพย์ดิจิทัลทำให้หลายสถาบันระวังในการให้บริการแก่ธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับคริปโต
อย่างไรก็ตาม ทัศนคติดูเหมือนว่ากำลังเปลี่ยนแปลงเมื่อธนาคารตระหนักถึงโอกาสในการแสวงหากำไรในบางแผนกของสินทรัพย์ดิจิทัล การดำเนินงานของ Stablecoin ซึ่งมักต้องการความร่วมมือทางธนาคารแบบดั้งเดิมสำหรับการหนุนหลังด้วยสกุลเงิน fiat ได้รับความสนใจจากสถาบันมากขึ้น การมีส่วนร่วมที่เลือกตัวนี้บ่งบอกว่าธนาคารกำลังอุ่นเครื่องต่อการใช้งานคริปโตที่เสริมและไม่ใช่กดความสามารถทางธุรกรรมดั้งเดิมของธนาคาร
การเข้าใจคำที่ใช้ในวงการการเงินที่สำคัญ
กฎหมาย Equal Credit Opportunity Act ห้ามผู้ให้สินเชื่อจากการเลือกปฏิบัติต่อผู้สมัครโดยอิงจากลักษณะที่ได้รับการคุ้มครองรวมถึงความเชื่อทางการเมืองในบางบริบท กฎหมายต่อต้านการผูกขาดป้องกันไม่ให้ธุรกิจดำเนินการในทางที่อาจทำรายและปกป้องการแข่งขันในตลาด กฎหมายการคุ้มครองการเงินผู้บริโภคกำหนดมาตรฐานในการปฏิบัติที่ยุติธรรมของลูกค้าธนาคารและมีการบังคับใช้สำหรับการละเมิด
การปฏิบัติตามการกำกับดูแลป้องกันการฟอกเงินกำหนดให้ธนาคารตรวจสอบธุรกรรมเพื่อหากิจกรรมที่น่าสงสัยและรายงานพฤติกรรมที่เป็นไปได้ว่าเป็นอาชญากรรมแก่เจ้าหน้าที่รัฐบาลกลาง ข้อกำหนดเหล่านี้ให้อำนาจกับธนาคารในการปฏิเสธการให้บริการแก่ลูกค้าที่พวกเขาเห็นว่าเป็นผู้เสี่ยงสูง คำสั่งปฏิบัติเป็นข้อตกลงทางกฎหมายระหว่างผู้ดูแลและสถาบันที่กำหนดข้อกำหนดเฉพาะสำหรับการปฏิบัติตามกฎและขั้นตอนการกำกับดูแล
การประเมินความเสี่ยงด้านชื่อเสียงอนุญาตให้ธนาคารพิจารณาผลกระทบทางประชาสัมพันธ์เมื่อทำการตัดสินใจในการรับลูกค้า นักวิจารณ์ระบุว่าการประเมินเหล่านี้ถูกใช้เพื่ออ้างการปิดบัญชีที่มีมูลเหตุทางการเมืองโดยไม่มีเหตุผลทางการกำกับดูแลที่ชัดเจน
บริบทระดับโลกและการพัฒนาที่เกี่ยวข้อง
อังกฤษเพิ่งห้ามแคมเปญโฆษณาของ Coinbase ที่วิพากษ์วิจารณ์ระบบการเงินดั้งเดิม เหตุการณ์นี้แสดงให้เห็นว่าความตึงเครียดของกฎระเบียบของคริปโตมีการขยายออกไกลกว่าชายแดนของสหรัฐฯ และครอบคลุมถึงคำถามพื้นฐานเกี่ยวกับการวิพากษ์วิจารณ์ระบบการเงินและการแข่งขันในตลาด
การตัดสินใจของอังกฤษในการจำกัดการโฆษณาของ Coinbase เน้นว่าโต้แย้งเกี่ยวกับการกำกับดูแลสกุลเงินดิจิทัลและการป้องกันระบบธนาคารแบบดั้งเดิมมีลักษณะเป็นโลก การประสานงานทางกฎระเบียบระหว่างประเทศเกี่ยวกับนโยบายสินทรัพย์ดิจิทัลยังคงมีจำกัด สร้างโอกาสสำหรับการข้ามกฎระเบียบและการแข่งขันทางเขตอำนาจ
ข้อคิดปิดท้าย
คำสั่งประธานาธิบดีของฝ่ายบริหารทรัมป์ถือเป็นการกลับลำต่อการศักติภาพอย่างมากซึ่งออกแบบมาเพื่อปกป้องธุรกิจคริปโตจากการเลือกปฏิบัติโดยธนาคารที่อ้างว่าบุกรุกเสรีภาพ คำสั่งนี้อาจสร้างความเปลี่ยนแปลงให้กับความสัมพันธ์ระหว่างสถาบันการเงินดั้งเดิมและอุตสาหกรรมสินทรัพย์ดิจิทัลในขณะเดียวกันก็สร้างมาตรการใหม่สำหรับการแทรกแซงสถาบันในกระบวนการเลือกของลูกค้าของธนาคาร