Mùa altcoin đang đến gần. Hoặc không? Mùa altcoin là gì và làm thế nào để chúng ta biết nó đang đến?

Các yếu tố như tâm lý nhà đầu tư, ra mắt sản phẩm mới và điều kiện kinh tế quốc tế khiến thị trường tiền điện tử trải qua những giai đoạn lên xuống đều đặn. "Mùa altcoin," nơi mà các loại tiền điện tử khác Bitcoin trải qua sự tăng giá đáng kinh ngạc, là một trong những thời điểm thú vị nhất.

Không chỉ là những lần này phấn khích cho các nhà giao dịch, mà chúng cũng báo hiệu những thay đổi lớn trong động thái của thị trường.

Sự ổn định của Bitcoin và sự trưởng thành của các dự án altcoin tương tác để tạo ra các mùa altcoin. Chúng đại diện cho sự đa dạng của các loại tiền điện tử và sự đổi mới cùng thực tiễn mà altcoin cung cấp. Trong những lần bùng nổ altcoin trước đây, các yếu tố như hợp đồng thông minh của Ethereum, sự chú ý đến tính bền vững của Cardano và khả năng mở rộng của Solana đều đóng vai trò tạo ra sự phấn khích trên thị trường.

Do hồ sơ về lợi nhuận của chúng, những người tham gia thị trường háo hức chờ đợi những mùa này. Top 100 altcoin năm 2021 có lợi nhuận vượt quá hiệu suất của Bitcoin, với lợi nhuận trung bình trên 300%, theo dữ liệu từ mùa đó. Nếu các nhà đầu tư nhận biết được các tín hiệu rõ ràng của một mùa altcoin sắp tới, họ sẽ tốt hơn trong việc tận dụng cơ hội đồng thời giảm thiểu rủi ro.

Mùa Altcoin Là Gì?

Nếu altcoin làm tốt hơn nhiều so với Bitcoin trong một khoảng thời gian nhất định, lúc đó được gọi là "altseason." Bitcoin đã là loại tiền điện tử nổi tiếng nhất trong một thời gian dài, nhưng altcoins cho thấy cách blockchain có thể được sử dụng cho nhiều thứ khác nhau, từ tài chính phi tập trung (DeFi) đến token không thể thay thế (NFT) và hơn thế nữa.

Lịch sử cho thấy, các mùa altcoin đã tuân theo các mô hình có thể dự đoán trong chu kỳ tiền điện tử lớn hơn.

Ví dụ, sau khi Bitcoin đạt mức đỉnh gần 20.000 đô la vào đầu năm 2018, các loại tiền điện tử khác như Ripple (XRP) đã tăng vọt. Vốn hóa thị trường của XRP đã đạt hơn 120 tỷ đô la.

Tương tự, altcoin như Cardano và Binance Coin đã thấy mức tăng 500% và 600% vào năm 2021, khi giá Bitcoin đi ngang sau khi đạt mức 64.000 đô la.

Cách thị trường di chuyển trong mùa altcoin phụ thuộc vào cảm giác của nhà đầu tư.

Các nhà giao dịch đang tìm kiếm tài sản có tiềm năng tăng trưởng cao hơn khi giá Bitcoin giữ nguyên hoặc đi thẳng. Altcoin trở thành các lựa chọn thay thế hấp dẫn khi chúng bị đánh giá thấp so với Bitcoin.

Các dự án altcoin thêm các tính năng mới, như giải pháp Layer 2 hoặc giao thức tương tác, cũng làm cho chúng trở nên phổ biến hơn.

Các mùa altcoin có thể mang lại phần thưởng lớn, nhưng chúng cũng mang rủi ro lớn hơn.

So với Bitcoin, altcoin có xu hướng biến động hơn. Vào năm 2022, nhiều altcoin đã mất hơn 80% giá trị từ điểm cao của chúng. Để tận dụng tối đa những cơ hội này, điều quan trọng là biết cách nhận diện các dấu hiệu của một mùa altcoin.

10 Dấu Hiệu của Mùa Altcoin

Hãy phân tích các dấu hiệu gần kề của mùa altcoin một cách chi tiết.

Sự Suy Giảm trong Ưu Thế Của Bitcoin

Ưu thế của Bitcoin là lượng giá trị tổng cộng của thị trường tiền điện tử được gán cho Bitcoin.

Sự sụt giảm rõ rệt trong sự phổ biến của Bitcoin là một dấu hiệu quan trọng rằng mùa altcoin đang đến. Trong quá khứ, khi thị phần của Bitcoin giảm xuống dưới 50%, thường có nghĩa là mọi người đang chuyển tiền của họ hướng tới altcoin. Đó là lý do tại sao đây là dấu hiệu quan trọng nhất để theo dõi.

Trong những mùa altcoin trước đây, ưu thế của Bitcoin đã giảm rất nhiều khi tiền đổ vào các loại tiền điện tử khác. Xu hướng này cho thấy rằng các nhà đầu tư đang phân tán giữ cổ phiếu để có được lợi nhuận tốt hơn từ altcoin.

Sự Bùng Nổ trong Vốn Hóa Thị Trường Altcoin

Đây là một dấu hiệu quan trọng khác của altseason.

Sự gia tăng trong tổng vốn hóa thị trường của altcoin chỉ ra sự quan tâm ngày càng tăng của nhà đầu tư và dòng vốn vào các tài sản này.

Ví dụ, vào tháng 11 năm 2024, tổng vốn hóa thị trường của altcoin đã tăng 35%, gần đạt 1,13 nghìn tỷ đô la, khi các nhà đầu tư bắt đầu chuyển vốn hướng tới altcoin.

Sự bùng nổ trong vốn hóa thị trường thường đi trước hoặc trùng với một mùa altcoin, vì nó phản ánh sự gia tăng nhu cầu và đầu tư vào các loại tiền điện tử thay thế.

Khối Lượng Giao Dịch Altcoin Gia Tăng

Sự gia tăng đáng kể trong khối lượng giao dịch cho altcoin là một chỉ báo khác của một mùa altcoin sắp đến.

Hoạt động giao dịch tăng chỉ ra sự quan tâm và đầu cơ nhiều hơn của nhà đầu tư vào các tài sản này.

Chỉ cần nhớ cập nhật gần đây của thị trường, khi khối lượng giao dịch altcoin hàng tuần vượt quá 100 tỷ đô la, mức cao nhất kể từ tháng 3. Đây là dấu hiệu rõ ràng rằng các nhà đầu tư đang đổ xô tới altcoin.

Một cách đơn giản để theo dõi các cập nhật ở đây là giám sát khối lượng giao dịch. Chúng có thể cung cấp cái nhìn về cảm xúc của thị trường và tiềm năng cho một mùa altcoin. Và cũng khối lượng giao dịch cao thường đi kèm với tăng giá, chỉ ra sự tham gia mạnh mẽ của nhà đầu tư.

Phát Triển Tích Cực Trong Các Altcoin Chính

Các nhà giao dịch kỳ cựu thường chú ý đến điều này, bạn cũng nên làm như thế.

Các tiến bộ công nghệ và quan hệ đối tác chiến lược trong các dự án altcoin lớn thường là chất xúc tác cho sự phát triển của thị trường, báo hiệu sự khởi đầu của một mùa altcoin.

Những phát triển này nâng cao tiện ích và sự hấp dẫn của altcoin, thu hút sự quan tâm và dòng vốn từ các nhà đầu tư.

Một ví dụ nổi bật là sự chuyển đổi của Ethereum sang cơ chế đồng thuận Proof-of-Stake, được biết đến là Ethereum 2.0. Nâng cấp này nhằm cải thiện khả năng mở rộng, bảo mật và hiệu quả năng lượng. Kể từ khi thông báo về Ethereum 2.0, ETH đã trải qua sự tăng giá đáng kể, phản ánh niềm tin ngày càng tăng của nhà đầu tư vào khả năng tồn tại lâu dài của nó.

Tương tự, Solana đã thu hút sự chú ý nhờ blockchain hiệu suất cao của nó có thể xử lý hàng nghìn giao dịch mỗi giây. Hệ sinh thái của Solana phát triển nhanh chóng, với nhiều dApps và dự án lựa chọn nền tảng của nó để phát triển. Sự tăng trưởng này đã đóng góp vào sự gia tăng đáng kể trong vốn hóa thị trường của SOL.

Cardano cũng đã đạt được những tiến bộ đáng kể với việc triển khai tính năng hợp đồng thông minh thông qua nâng cấp Alonzo của nó. Nâng cao này cho phép các nhà phát triển xây dựng các ứng dụng phi tập trung trên blockchain của Cardano, đặt nó như một đối thủ cạnh tranh của Ethereum trong không gian dApp. Sau khi nâng cấp Alonzo, giá của ADA đã chứng kiến sự tăng đáng chú ý, chỉ ra sự đón nhận tích cực từ thị trường.

Những ví dụ này minh họa cách mà phát triển tích cực trong các dự án altcoin chính có thể đóng vai trò như chất xúc tác cho một mùa altcoin.

Bạn nên bắt đầu ngày của mình bằng tin tức. Giám sát các tiến bộ công nghệ, quan hệ đối tác và tăng trưởng hệ sinh thái trong các dự án altcoin có thể đưa bạn tất cả các cập nhật bạn cần.

Sự Suy Giảm Trong Ưu Thế Của Stablecoin

Làm thế nào mà stablecoin liên quan đến mùa altcoin? Thật may là bạn đã hỏi.

Sự giảm trong ưu thế của stablecoin, như USDT và USDC, thường là dấu hiệu chuyển trong cảm xúc của nhà đầu tư từ tài sản an toàn đến các loại tiền điện tử biến động hơn, bao gồm altcoin.

Stablecoin thường được sử dụng như một hình thức bảo hiểm của các nhà đầu tư chống lại biến động thị trường hoặc để giữ quỹ mà không rời khỏi hệ sinh thái tiền điện tử.

Vì vậy, khi các nhà đầu tư đang tiêu thụ quỹ USDT của mình cho các đồng tiền khác, đó là dấu hiệu.

Sự giảm ưu thế của stablecoin cho thấy rằng các nhà đầu tư đang phân bổ lại vốn vào các tài sản có rủi ro và tiềm năng lợi nhuận cao hơn.

Dữ liệu gần đây chỉ ra sự suy giảm trong ưu thế của stablecoin. Ví dụ, nếu vốn hóa thị trường của USDT đột ngột giảm 3 tỷ đô la, điều đó có nghĩa là đã có sự chuyển đổi khoảng 3 tỷ đô la vào các loại tiền điện tử khác.

Xu hướng này là đáng chú ý vì nó chỉ ra niềm tin ngày càng tăng của các nhà đầu tư trong thị trường tiền điện tử rộng lớn hơn, dẫn đến sự gia tăng đầu tư vào altcoin. Theo lịch sử, các chuyển động như vậy đã đi trước các mùa altcoin, nơi các loại tiền điện tử thay thế có hiệu suất tốt hơn Bitcoin.

Vì vậy, đừng bỏ qua dạng theo dõi này. Theo dõi ưu thế của stablecoin có thể cung cấp cái nhìn quý giá về cảm xúc của thị trường và tiềm năng cho các xu hướng sắp tới trong không gian tiền điện tử.

Gia Tăng Cường Của Tỷ Lệ ETH/BTC

Bitcoin mạnh. Nhưng Ethereum, người dẫn đầu trong các altcoin, đôi khi cũng trở nên rất mạnh mẽ.

Tỷ lệ ETH/BTC đo lường giá trị của Ethereum so với Bitcoin.

Tỷ lệ gia tăng chỉ ra hiệu suất vượt trội của Ethereum so với Bitcoin, thường là dấu hiệu của niềm tin tăng cao của nhà đầu tư đối với các altcoin. Theo lịch sử, tỷ lệ ETH/BTC gia tăng đã đi trước các mùa altcoin, nơi các loại tiền điện tử thay thế chứng kiến sự tăng trưởng đáng kể.

Vâng, có các cuộc thảo luận sôi nổi về tương lai của Ethereum, một số chuyên gia thậm chí còn nói rằng Solana có thể lật đổ Ethereum, nhưng ETH vẫn là altcoin hàng đầu mà bạn muốn theo dõi.

Tính đến tháng 11 năm 2024, tỷ lệ ETH/BTC đã tăng lên 0.085, từ 0.075 vào tháng 9 năm 2024. Sự gia tăng 13% trong hai tháng này cho thấy sự ưa chuộng ngày càng tăng của Ethereum so với Bitcoin trong số các nhà đầu tư.

Sự Xuất Hiện Của Các Xu Hướng Và Dự Án Mới

Sự nổi lên của DeFi và NFT trước đó đã dẫn đến sự quan tâm tăng cao đối với các altcoin liên quan.

Ví dụ, sự phát triển của các nền tảng DeFi đã tác động mạnh mẽ đến thị trường altcoin. Các dự án như Uniswap (UNI) và Aave (AAVE) đã giới thiệu giao dịch phi tập trung và cho vay, thu hút đầu tư đáng kể. Hãy nhìn vào những gì đã xảy ra trong chu kỳ thị trường trước đó. Khối lượng giao dịch của Uniswap đã vượt 100 tỷ đô la trong năm 2021, làm nổi bật sự quan tâm ngày càng tăng tới các nền tảng DeFi. Tương tự, tổng giá trị khóa (TVL) của Aave đã đạt trên 20 tỷ đô la trong cùng năm, chỉ ra sự đầu tư lớn vào các dự án DeFi.

Chu kỳ này sẽ bị ảnh hưởng mạnh mẽ bởi AI tokens. SingularityNET (AGIX) nhằm tạo ra các sàn giao dịch AI phi tập trung, cho phép các nhà phát triển chia sẻ và kiếm tiền từ các công nghệ AI.

Tiềm năng của AI trong blockchain đã thu hút sự quan tâm của các nhà đầu tư, góp phần vào sự phát triển của các đồng tiền thay thế liên quan đến xu hướng này. Và đây chỉ là sự khởi đầu cho các đồng tiền AI.

Ngành công nghiệp trò chơi cũng đã đón nhận công nghệ blockchain, dẫn đến sự phát triển của các trò chơi chơi để kiếm tiền (P2E). Axie Infinity (AXS) là một ví dụ điển hình, nơi người chơi kiếm được token thông qua việc chơi game. Doanh thu của Axie Infinity đã vượt quá 1 tỷ đô la vào năm 2021, cho thấy tác động đáng kể của trò chơi dựa trên blockchain lên thị trường altcoin.

Tâm lý tích cực của thị trường và sự đưa tin của truyền thông

Tâm lý thị trường và sự đưa tin của truyền thông đóng vai trò quan trọng trong thị trường tiền điện tử, đặc biệt là đối với các đồng tiền thay thế. Có thể nói rằng truyền thông và các nhà lãnh đạo ý kiến có thể ảnh hưởng đáng kể đến những biến động lớn của thị trường.

Tâm lý tích cực và sự chú ý của truyền thông có thể thúc đẩy sự quan tâm của nhà đầu tư và dòng vốn chảy vào các đồng tiền thay thế. Đôi khi điều này có thể dẫn đến một mùa altcoin.

Ví dụ, sự gia tăng của các meme coin như Dogecoin (DOGE) và Shiba Inu (SHIB) đã bị ảnh hưởng đáng kể bởi truyền thông xã hội và sự ủng hộ của người nổi tiếng. Các tweet của Elon Musk về Dogecoin đã góp phần làm giá của đồng tiền này tăng vọt, với vốn hóa thị trường của đồng tiền đạt hơn 80 tỷ đô la vào tháng 5 năm 2021.

Tương tự, sự đưa tin về những tiến bộ công nghệ của Ethereum, chẳng hạn như chuyển đổi sang Ethereum 2.0, đã ảnh hưởng tích cực đến hiệu suất thị trường của nó. Các báo cáo nổi bật về khả năng mở rộng và cải thiện hiệu suất năng lượng của Ethereum đã thu hút sự quan tâm của nhà đầu tư, góp phần làm tăng giá của nó. Gần đây, một số lượng lớn các bài báo dành cho sự phát triển kỹ thuật của Solana rõ ràng đã dẫn đến giá của SOL tăng vọt.

Việc chấp thuận quỹ ETF của Bitcoin và Ethereum đã thu hút sự chú ý đáng kể của truyền thông, dẫn đến sự gia tăng lòng tin của các nhà đầu tư vào thị trường tiền điện tử.

Việc ra mắt các quỹ ETF này đã cung cấp các con đường đầu tư được quản lý, thu hút các nhà đầu tư tổ chức và góp phần vào sự phát triển của thị trường altcoin.

Tâm lý thị trường tích cực và sự đưa tin của truyền thông có thể tạo ra một vòng phản hồi, nơi sự chú ý tăng dẫn đến đầu tư tăng, từ đó thúc đẩy sự quan tâm của truyền thông.

Chu kỳ này có thể góp phần vào sự xuất hiện của một mùa altcoin, khi càng nhiều nhà đầu tư biết đến và đầu tư vào các loại tiền điện tử thay thế.

Sự phát triển quy định có lợi cho altcoin

Sự phát triển quy định đóng một vai trò then chốt trong việc định hình bối cảnh tiền điện tử, đặc biệt là đối với các đồng tiền thay thế.

Các quy định thuận lợi có thể tăng cường lòng tin của nhà đầu tư, dẫn đến dòng vốn chảy vào các loại tiền điện tử thay thế.

Và ngược lại, các quy định nghiêm ngặt có thể cản trở đầu tư và kìm nén sự đổi mới.

Trong vài tháng gần đây, một số tiến bộ về quy định đã báo hiệu một môi trường hỗ trợ hơn cho các đồng tiền thay thế. Ví dụ, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Hoa Kỳ (SEC) đã phê duyệt các quỹ ETF giao dịch ether (ETH) vào đầu năm 2024, đánh dấu một cột mốc quan trọng cho Ethereum và thị trường altcoin nói chung. Sự chấp thuận này đã cung cấp cho các nhà đầu tư một con đường được quản lý để có được sự tiếp cận với Ethereum, có khả năng tăng cường sự tiếp nhận và thanh khoản của thị trường.

Ngoài ra, Vương quốc Anh đã công bố kế hoạch giới thiệu các quy định toàn diện về tiền điện tử, bao gồm cả các quy định về stablecoin và staking, vào đầu năm tới. Bộ trưởng Bộ Tài chính Tulip Siddiq nhấn mạnh sự cần thiết của các quy định rộng rãi để tăng cường lòng tin của nhà đầu tư và củng cố vị trí của London như một trung tâm tài chính. Ngành công nghiệp đã hoan nghênh động thái này, đây là một bước tiến trong việc tăng cường khả năng cạnh tranh của Vương quốc Anh trong lĩnh vực tiền điện tử.

Những sự phát triển quy định này cho thấy sự công nhận ngày càng tăng về tầm quan trọng của các đồng tiền thay thế trong hệ sinh thái tài chính.

Bitcoin không còn là lực lượng duy nhất trên chiến trường. Các đồng tiền thay thế đang tăng mạnh. Đó là gì nếu không phải là sự khởi đầu của mùa altcoin?

Các mô hình lịch sử và xu hướng chu kỳ

Thị trường tiền điện tử được đặc trưng bởi các xu hướng chu kỳ, thường bị ảnh hưởng bởi hiệu suất của Bitcoin.

Lịch sử cho thấy các mùa altcoin thường theo sau những đợt tăng giá mạnh của Bitcoin, khi các nhà đầu tư tìm kiếm lợi nhuận cao hơn ở các đồng tiền điện tử thay thế khi sự tăng trưởng của Bitcoin ổn định.

Cụ thể, khi đợt tăng giá của Bitcoin mất đà, các nhà đầu tư bắt đầu tìm kiếm các lựa chọn khác. Các đồng tiền thay thế thường là trọng tâm tiếp theo của họ.

Ví dụ, sau khi Bitcoin đạt mức cao nhất mọi thời đại vào tháng 12 năm 2017, nhiều đồng tiền thay thế như Ethereum và Ripple đã tăng hơn 1,000%. Các nhà đầu tư chuyển sang altcoin khi Bitcoin ổn định, tìm kiếm lợi nhuận cao hơn.

Tương tự, vào đầu năm 2021, khi Bitcoin đạt mức cao nhất mọi thời đại, các đồng tiền thay thế như Solana và Avalanche đã tăng hơn 10,000%, được thúc đẩy bởi sự nhiệt tình của nhà đầu tư và sự gia tăng của các dự án tài chính phi tập trung (DeFi).

Những mô hình lịch sử này cho thấy rằng các mùa altcoin thường được đánh dấu bằng Bitcoin đạt mức cao mới, sau đó là một giai đoạn ổn định. Các nhà đầu tư, dự đoán giai đoạn tăng trưởng tiếp theo, đa dạng hóa vào các đồng tiền thay thế, dẫn đến sự gia tăng giá đáng kể của những tài sản này.

Suy nghĩ cuối cùng

Hiểu dấu hiệu của một mùa altcoin sắp xảy ra là rất quan trọng cho các nhà đầu tư nhằm tối đa hóa lợi nhuận.

Giống như với đợt tăng giá của Bitcoin, bạn không muốn bỏ lỡ dấu hiệu của mùa altcoin và bỏ lỡ tất cả các cơ hội mà nó mang lại.

Từ việc theo dõi sự thống trị của Bitcoin đến việc giám sát các phát triển về quy định, việc cập nhật thông tin về động lực thị trường có thể mang lại lợi thế chiến lược. Trong khi tiềm năng lợi nhuận cao tồn tại, điều quan trọng là tiếp cận các mùa altcoin một cách thận trọng, do sự biến động vốn có của thị trường tiền điện tử.