美国的小型和地区银行面临着来自参议院即将通过的稳定币立法的巨大压力，行业领导者警告数字货币竞争可能导致传统银行机构的存款大量流出。立法促使银行家进行激烈游说，试图限制数字货币发行者的范围和能力，尤其是提供与银行存款直接竞争的收益产品的发行者。
要了解的事项：
- 银行正积极游说，阻止稳定币发行者提供利息产品并访问联邦储备支付系统
- Stripe和PayPal等主要金融科技公司已经推出了带有奖励的稳定币，竞争加剧
- 特朗普政府的加密货币友好政策加速了数字资产的采用和监管转变
数字货币访问的立法斗争
银行业代表在稳定币立法中集中努力于三个主要目标。他们试图禁止所有收益型稳定币，防止商业公司（包括科技公司和零售商）发行数字货币，并阻止稳定币发行者获得联邦储备主账户。这些主账户直接访问包括FedWire和自动清算所系统在内的关键国家支付基础设施。
纳什维尔的First Bank首席创新官Wade Peery表示，这一威胁十分严峻。"如果我们在银行系统中以令牌化资产替代美元用于在银行系统外移动资金，我们将面临金融系统的重大转折点，"Peery说。他警告称，数字钱包可能有效取代传统的支票账户。
银行游说取得部分成功，建议语言禁止稳定币发行者提供"与持有、使用或保留此类支付稳定币相关的任何形式的利息或收益（不论是现金、代币还是其他对价）"。
然而，与参议员Elizabeth Warren合作的民主党工作人员发现了提议限制中的重大漏洞。
根据这些工作人员的说法，禁止措施未能阻止稳定币发行者与交易所或托管人合作以提供利息或收益产品。他们引用Coinbase当前提供的4.1%的Circle USDC硬币利息为例，这在更新的语言下仍将被允许。插入"仅仅"一词为规避提供了额外途径，可能允许代币发行者通过附属奖励计划提供利息。
金融科技巨头加速稳定币采纳
随着主要金融科技公司扩大其稳定币业务，竞争格局变得更加激烈。Stripe Inc. 和PayPal Holdings Inc. 开展了带有奖励的稳定币，并开发了让企业能够在全球市场随时即时交易的平台。Stripe的稳定币基础设施通过今年早些时候以11亿美元收购的公司Bridge运作，该公司发行了稳定币USDB。
这种稳定币开发浪潮恰逢特朗普政府的加密货币友好政策，这些政策拥抱了数字资产产业，为银行创造了更为宽松的监管环境。自就职以来，联邦存款保险公司和货币监理署都回撤了先前阻止银行参与加密货币活动的指引。
这种监管变化为金融科技公司创造了动能，同时也为银行带来了新的机遇和挑战。BankTech Ventures总经理Carey Ransom观察到了监管方法上的巨大变化。"在本届政府之下，监管顺风已完全转变，与近年来数字资产和加密货币相关。"Ransom说。
银行现在面临关于其在不断发展的数字货币生态系统中角色的复杂战略计算。"你们现在有了银行想着，也许我们过去受到的数字资产观点保护更多，而现在这种新的开放态度对我们是好还是坏？" Ransom补充道。
市场动能和政治言论
最新市场数据显示，数字资产的机构接受度正在增长。美国现货比特币ETF在过去五周吸引了90亿美元净流入，显示出投资者对加密货币产品的持续兴趣。这种机构采用伴随越来越两极分化的关于传统银行机构的政治言论。
Eric Trump在2025年拉斯维加斯的比特币会议上发表演讲时，对传统金融机构表现出敌意。"说实话，我希望看到一些大银行灭绝，因为，老实说，他们应该如此，"Trump说，这反映了加密货币倡导圈内的更广泛情绪。
结束语
先进的稳定币立法对美国银行业来说是一个关键转折点，地区和小型机构面临由于数字货币替代方案而导致存款流失和竞争压力的最大脆弱性。随着特朗普政府的加密货币友好战略下监管框架的演变，传统银行必须在拥抱数字创新和保护其核心存款筹集功能之间导航。