La dernière enquête de Morgan Stanley parmi les stagiaires estivaux révèle un scepticisme persistant envers la cryptomonnaie parmi les futurs professionnels de la finance, même si Bitcoin atteint le seuil symbolique de 100 000 $. La banque d'investissement a sondé plus de 500 stagiaires nord-américains du 10 au 27 juin et 147 stagiaires européens du 26 juin au 7 juillet, constatant que seuls 18% possèdent ou utilisent actuellement des actifs numériques.
À savoir :
- Seuls 18% des stagiaires de Morgan Stanley possèdent des cryptomonnaies, contre 13% l'année dernière, tandis que 55% restent désintéressés par ces actifs numériques
- Pratiquement tous les stagiaires (96% aux États-Unis, 91% en Europe) utilisent régulièrement des outils d'intelligence artificielle, les considérant comme économiques en temps et efficaces
- Plus de 60% des stagiaires souhaitent des robots humanoïdes à domicile, avec Morgan Stanley prévoyant que le marché pourrait dépasser 5 000 milliards de dollars d'ici 2050
Les actifs numériques peinent à trouver leur place
Les données de l'enquête mettent en lumière une fracture générationnelle dans l'adoption des technologies financières. L'intérêt pour les actifs numériques parmi les stagiaires a légèrement augmenté de 23% à 26%, néanmoins, une majorité claire de 55% n'exprime aucun intérêt. Ce chiffre représente une baisse de 63% par rapport à l'année précédente, suggérant un réchauffement progressif plutôt qu'une prise d'enthousiasme.
La réponse mitigée est particulièrement frappante compte tenu de l'acceptation institutionnelle de Bitcoin à travers des fonds négociés en bourse. Les ETF Bitcoin au comptant ont accumulé 53,7 milliards de dollars d'actifs depuis leur lancement en janvier 2024, selon les données de Farside Investors. Les ETF Ether ont attiré des entrées de 12,4 milliards de dollars.
Les trésoreries d'entreprise détiennent de plus en plus ces deux actifs dans leurs bilans. Bitcoin a franchi le seuil de 100 000 $ cette année tout en s'imposant dans les portefeuilles institutionnels. Ethereum a atteint un record historique dépassant 4 800 $ vendredi.
La déconnexion entre la performance du marché et le sentiment des stagiaires reflète des questions plus larges sur la trajectoire d'adoption à long terme de la cryptomonnaie. Malgré d'importants investissements institutionnels et des progrès réglementaires, la technologie n'a pas encore suscité d'enthousiasme répandu parmi les nouveaux professionnels de la finance.
L'intelligence artificielle domine les préférences technologiques
L'enquête a révélé une adoption massive des outils d'intelligence artificielle parmi les futurs travailleurs de Wall Street. Presque tous les stagiaires américains (96%) et leurs homologues européens (91%) ont déclaré utiliser la technologie de l'IA au moins occasionnellement dans leur travail quotidien.
Les répondants ont exprimé un sentiment positif fort sur les capacités de l'IA. Un accord quasi universel a émergé sur le fait que ces outils « gagnent du temps » et restent « faciles à utiliser » dans des environnements professionnels.
Cependant, 88% ont maintenu une perspective nuancée, reconnaissant que les systèmes d'IA actuels « nécessitent une amélioration de la précision ».
Cette acceptation généralisée s'aligne avec les tendances plus larges de Wall Street. Les entreprises technologiques, qualifiées de « Magnificent Seven », devraient dépenser 650 milliards de dollars en dépenses d'investissement et en développement de la recherche cette année. Les entreprises financières intègrent de plus en plus l'IA dans les algorithmes de trading, les systèmes de gestion des risques et les opérations de service à la clientèle.
L'enthousiasme pour l'IA contraste fortement avec le scepticisme crypto parmi la même démographie. Alors que les actifs numériques luttent pour l'acceptation grand public, l'IA a obtenu une adoption quasi universelle parmi ces futurs leaders financiers.
La robotique humanoïde stimule l'imagination malgré les préoccupations sociales
L'enquête a révélé un intérêt significatif pour la robotique humanoïde parmi les stagiaires, bien que tempéré par des préoccupations concernant l'impact sociétal. Plus de 60% des répondants américains et 69% des Européens ont exprimé un intérêt pour la possession de robots humanoïdes à domicile.
Les deux groupes régionaux croient que ces machines sophistiquées développeront des « cas d'utilisation viables » et remplaceront éventuellement de nombreux emplois humains. Pourtant, l'optimisme quant aux avantages sociaux plus larges reste limité, avec seulement 36% des stagiaires américains et 24% des Européens s'accordant sur le fait que les humanoïdes auront un impact positif sur la société.
Morgan Stanley prévoit que le marché des humanoïdes pourrait dépasser les 5 000 milliards de dollars d'ici 2050, englobant les ventes plus les chaînes d'approvisionnement pour la réparation, la maintenance et les services de support.
La banque d'investissement estime qu'il pourrait exister plus d'un milliard d'humanoïdes d'ici le milieu du siècle, avec 90% servant à des fins industrielles et commerciales.
Cette projection, décrite dans un rapport de mai, suggère que la robotique pourrait représenter une opportunité d'investissement plus intéressante que la cryptomonnaie pour la prochaine génération de professionnels de la finance. Les données de l'enquête soutiennent cette thèse, montrant une préférence claire pour l'automatisation tangible par rapport aux actifs numériques.
Comprendre les technologies financières clés
Plusieurs technologies financières ont émergé de manière proéminente dans les résultats de l'enquête. Les fonds négociés en bourse représentent des véhicules d'investissement qui se négocient sur les bourses comme des actions individuelles tout en suivant des actifs ou des indices sous-jacents. Les ETF Bitcoin au comptant détiennent spécifiquement du Bitcoin réel plutôt que des dérivés, fournissant une exposition directe aux mouvements de prix de la cryptomonnaie.
Les actifs numériques englobent les cryptomonnaies comme Bitcoin et Ether ainsi que les technologies basées sur la blockchain associées. Bitcoin fonctionne comme une monnaie numérique décentralisée, tandis qu'Ether sert de jeton natif à la plateforme blockchain Ethereum. Les deux ont gagné en acceptation institutionnelle grâce à des produits d'investissement réglementés.
L'intelligence artificielle en finance implique généralement des algorithmes d'apprentissage machine qui analysent des modèles de données, exécutent des transactions ou évaluent les risques. La robotique humanoïde désigne des machines conçues avec une apparence et des capacités humaines, potentiellement adaptées à la fois aux applications industrielles et aux rôles d'assistance personnelle.
Implications du marché et perspectives d'avenir
Les résultats de l'enquête suggèrent que les cryptomonnaies continuent de faire face à des vents contraires pour atteindre l'adoption grand public chez les professionnels de la finance. Malgré la croissance des investissements institutionnels et les progrès réglementaires, le scepticisme persiste parmi ceux qui entrent dans l'industrie. Le sentiment de « nous sommes encore tôt » populaire dans les communautés crypto semble validé par ces données démographiques.
À l'inverse, les technologies de l'intelligence artificielle et de la robotique montrent des taux d'acceptation élevés et des projections de croissance favorables. Ces secteurs pourraient attirer des flux d'investissement plus importants alors que les jeunes professionnels prennent des positions de leadership dans les institutions financières. Les différences de préférences marquées pourraient influencer les décisions d'allocation de capital au cours de la prochaine décennie.
Les constatations de Morgan Stanley indiquent que les modèles d'adoption technologique parmi les travailleurs de la finance pourraient ne pas s'aligner avec les valorisations du marché ou l'attention médiatique.
Alors que Bitcoin fait la une avec des prix à six chiffres, les futurs leaders de l'industrie montrent un plus grand enthousiasme pour les applications d'IA et de robotique.
Dernières réflexions
L'enquête de Morgan Stanley auprès des stagiaires révèle un paysage complexe d'adoption technologique parmi les futurs professionnels de la finance. Alors que la possession de cryptomonnaies reste limitée à 18%, l'intelligence artificielle a atteint une acceptation quasi universelle avec des taux d'utilisation de 96%. La déconnexion entre le cap significatif de 100 000 $ de Bitcoin et l'enthousiasme tiède des stagiaires suggère que les actifs numériques font face à de défis d'adoption en cours malgré les progrès institutionnels.