ตลาดคริปโตกำลังประสบกับช่วงการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ โดยทั้ง Bitcoin และ Ethereum มีราคาสูงสุดตลอดกาล การกลับมาครั้งนี้ได้ดึงดูดความสนใจจากผู้ค้าและนักลงทุนเหมือนกัน โดยได้ฟื้นฟูการถกเถียงเกี่ยวกับผลกระทบของปลาวาฬคริปโต—ผู้คนหรือองค์กรที่ถือคริปโตในจำนวนมากและมีความสามารถในการเปลี่ยนแปลงสภาพตลาดอย่างมหาศาล
ตามที่นักวิเคราะห์กล่าว ปลาวาฬคริปโตสะสม Bitcoin ถึง 60,000 BTC เพียงเมื่อวาน นี่เป็นสัญญาณสำคัญ
ใครก็ตามที่พยายามท่องเที่ยวในความซับซ้อนของภูมิทัศน์คริปโตต้องเข้าใจบทบาทของปลาวาฬ การเคลื่อนไหวของพวกเขามักมีผลสำคัญต่อตลาด แม้ตลาดช่วงที่บินสูงอาจจะมีความผันผวน ปลาวาฬเหล่านี้เป็นตัวชี้วัดที่ดีที่สุดของทิศทางตลาด
ปลาวาคริปโตคือใคร?
คำว่า "ปลาวาฬคริปโต" มักหมายถึงบุคคลหรือองค์กรที่ถือคริปโตในปริมาณมาก มักจะพอเพียงที่จะส่งผลกระทบต่อราคาตลาด ถึงแม้ว่าจะไม่มีข้อมูลเฉพาะที่ยอมรับกันโดยทั่วไป หลายคนเชื่อว่าปลาวาฬคือคนที่ถืออย่างน้อย 1,000 Bitcoin หรือเทียบเท่าในคริปโตอื่น ๆ ตามการประมาณการณ์บางอย่าง คริปโตถือว่าเป็นดินแดนของปลาวาฬหากใครถือเพียงแค่ 1% ของอุปทานทั้งหมด เป็นตัวอย่างของการกระจุกตัวของความมั่งคั่งภายในระบบคริปโต เมื่อปลายปี 2024 มีรายงานว่าสามกระเป๋าเงิน Bitcoin ถือประมาณ 3.07% ของ Bitcoin ทั้งหมดที่มีอยู่
ตัวอย่างที่โดดเด่น
บุคคลและองค์กรที่สำคัญหลายรายได้รับการยอมรับในฐานะปลาวาฬคริปโต:
ซาโตชิ นากาโมโตะ: ผู้สร้าง Bitcoin ที่ใช้นามแฝง ถูกเชื่อว่าถือประมาณ 1 ล้าน BTC ทำให้พวกเขาเป็นหนึ่งในผู้ถือรายใหญ่ที่สุดของโลก ทิม เดรเพอร์: ทรัพย์นักการลงทุนการร่วมทุนที่มีการลงทุนหนักใน Bitcoin เดรเพอร์ถูกรายงานว่าถือมากกว่า 30,000 BTC ได้รับในการประมูลสถานที่ตลาดใต้ดิน Silk Road แบร์รี่ ซิลเบิร์ท: ผู้ก่อตั้ง Digital Currency Group ซิลเบิร์ทสะสมประมาณ 48,000 BTC และเป็นที่รู้จักสำหรับการลงทุนในธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับบล็อกเชนหลายแห่ง คู่แฝด วิงเคอลวอสส์: คาเมรอนและไทเลอร์ วิงเคอลวอสส์ถูกประเมินว่าถือมากกว่า 100,000 BTC รวกัน เป็นที่เชื่อว่าเป็นผู้เล่นสำคัญในวงการคริปโต Grayscale Investments: บริษัทนี้ดำเนินงานทรัสต์ Bitcoin ที่ใหญ่ที่สุดและถือปริมาณ Bitcoin และ Ethereum ในจำนวนมากในนามนักลงทุน
ตัวอย่างเหล่านี้แสดงให้เห็นถึงการกระจุกตัวของความมั่งคั่งภายในกลุ่มปลาวาฬและศักยภาพในการมีอิทธิพลต่อตลาด
บทบาทของปลาวาฬในตลาดคริปโต
อิทธิพลในช่วงที่ตลาดเพิ่มขึ้น
การดำเนินการของปลาวาฬสามารถมีอิทธิพลอย่างสำคัญต่อการเคลื่อนไหวของราคาในช่วงตลาดเพิ่มขึ้น การซื้อครั้งใหญ่จากปลาวาฬมักเป็นสัญญาณของความเชื่อในสินทรัพย์ อาจทำให้นักลงทุนรายอื่นทำเช่นเดียวกัน ราคาที่สูงขึ้นอาจดึงดูดลูกค้าเพิ่มขึ้นเนื่องจากปรากฏการณ์นี้
ตามที่ Chris Shei CEO ของ OneSafe กล่าว "ปลาวาฬสามารถสร้างภาพลวงของความต้องการสูงผ่านการสั่งซื้อจำนวนมาก" ซึ่งสามารถดันราคาขึ้นและกระตุ้นความรู้สึกเชิงบวก
ตัวอย่างเช่น ปลาวาฬจำนวนมากเริ่มสะสม Bitcoin ในช่วงเพิ่มขึ้นล่าสุดที่เริ่มขึ้นปลายปี 2023 หลังจากราคาลดลงจากกว่า $62K ไปสู่ประมาณ $58K ปลาวาฬเหล่านี้ถูกรายงานว่าซื้อ Bitcoin ประมาณ 450 เหรียญต่อวัน ซึ่งประมาณเดียวกันกับจำนวนที่ถูกขุดในแต่ละวัน ซึ่งแสดงให้เห็นว่าพวกเขามีส่วนอย่างมากในการสร้างเสถียรภาพและดันราคาขึ้นในเวลานั้น
อิทธิพลในช่วงฤดูหนาวคริปโต
ตรงกันข้าม ในช่วงขาลงหรือ "ฤดูหนาวคริปโต" การดำเนินการของปลาวาฬสามารถทำให้ราคาตกหนักยิ่งขึ้นได้
การขายครั้งใหญ่ของปลาวาฬมีศักยภาพที่จะทำให้เกิดการตื่นตระหนกในหมู่นักลงทุนรายเล็ก ซึ่งอาจนำไปสู่การขายแบบกว้างๆ
เมื่อปลาวาฬพยายามที่จะขายหุ้นที่ถืออยู่ "การขาดสภาพคล่องและขนาดธุรกรรมที่ใหญ่อาจสร้างแรงกดดันลงต่อตัว Bitcoin" ตามที่ผู้เชี่ยวชาญในอตสาหกรรมกล่าว นี่เป็นที่ชัดเจนในตลาดขาลงครั้งก่อนเมื่อการขายใหญ่จากกระเป๋าเงินที่รู้จักทำให้ราคาลดลงอย่างรวดเร็ว
ตัวอย่างเช่น ราคาของ Bitcoin ตกลงอย่างรวดเร็วจาก $45K สู่ $38K ภายในไม่กี่ชั่วโมงเมื่อปลาวาฬสำคัญขายหุ้นที่ถืออยู่ในช่วงที่ตลาดลงปีที่แล้ว การกระทำแบบนี้อาจทำให้เกิดการตื่นตระหนกในตลาดวงกว้างยิ่งกว่าการมีอิทธิพลทันทีต่อราคา
การควบคุมตลาดและความเชื่อ
ปลาวาฬยังมีศักยภาพในการควบคุมความเชื่อในตลาด การกระทำของพวกมันถูกติดตามอย่างใกล้ชิด ดังนั้นการทำธุรกรรมครั้งใหญ่อาจชักนำความเข้าใจของสาธารณะ
การขายออกครั้งใหญ่อาจถูกตีความว่าเป็นสัญญาณเชิงลบโดยผู้ค้ารายเล็ก ทำให้พวกเขาขายสินทรัพย์เพราะกลัว ตรงกันข้าม การซื้อจำนวนมากสามารถถูกมองว่าเป็นสัญญาณเชิงบวก
Daniele Servadei CEO ของ Sellix อธิบายว่า "การติดตามปลาวาฬคือเมื่อผู้คนดูพฤติกรรมของผู้ถือรายใหญ่...เพื่อพยายามคาดเดาการเคลื่อนไหวของราคาหรือเข้าใจความเชื่อของตลาด"
พฤติกรรมนี้แสดงให้เห็นว่าการกระทำของปลาวาฬสัมพันธ์อย่างใกล้ชิดกับจิตวิทยาตลาดโดยรวม
ผลกระทบลูกโซ่ต่อผู้ค้ารายย่อย
การมีอยู่และการกระทำของปลาวาฬคริปโตสร้างผลกระทบลูกโซ่ในตลาดที่สามารถมีผลกระทบอย่างมากต่อผู้ค้ารายย่อย
เมื่อผู้ค้ารายย่อยถอนตัวจากตลาดเนื่องจากกลัวหรือไม่ชัดเจนจากการกระทำของปลาวาฬ มันอาจนำไปสู่การลดลงของสภาพคล่องและการเพิ่มความผันผวน
ตามที่ Adam Back จาก Blockstream ชี้ให้เห็นเกี่ยวกับแนวโน้มล่าสุด: "หลังจากราคาของ Bitcoin ลดลงจากกว่า $62K ไปสู่ราว $58K...ปลาวาฬเหล่านี้เริ่มซื้อ" บ่งบอกว่าแม้ว่าพวกเขาอาจจะสร้างเสถียรภาพให้กับราคาช่วงที่ตกลง การมีอยู่ของพวกเขายังเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับการกระจุกตัวและพลังการตัดสินใจภายในระบบกระจายอำนาจ
เมื่อมีผู้ค้ารายย่อยประชันน้อยลงในตลาดจากการครอบงำของปลาวาฬ มันสร้างเอคโคเอฟเฟกต์ที่มีเพียงผู้เล่นรายใหญ่อย่างเดียวกำหนดแนวโน้ม การกระจุกตัวนี้ไม่เพียงแต่ส่งผลกระทบต่อสภาพคล่องแต่ยังกระตุ้นให้พวกเขาไม่นำเสนอมุมมองและกลยุทธ์ที่หลากหลายที่มักมีบทบาทในสุขภาพตลาด
ปลาวาฬคริปโตจะมีอิทธิพลต่อการเพิ่มขึ้นของตลาดปี 2024 อย่างไร
เมื่อตลาดคริปโตยังคงปีนขึ้นอย่างน่าทึ่ง โดย Bitcoin เพิ่งลอยอยู่ราว $87,995 บทบาทของ ปลาวาฬคริปโต—องค์กรหรือบุคคลที่ถือคริปโตในจำนวนมาก—มีความเด่นชัดมากขึ้น
การกระทำของพวกเขาสามารถมีอิทธิพลอย่างมากต่อตลาด และนักวิเคราะห์หลายรายคาดการณ์ว่าการเคลื่อนไหวกลยุทธ์ของพวกเขาสามารถช่วยดัน Bitcoin ผ่านมูลค่าที่เป็นจุดน่าสนใจถึง $100,000 ในช่วงตลาดขึ้นครั้งนี้
ภูมิทัศน์ปัจจุบัน: ไดนามิกส์ตลาดขึ้น
ตลาดขึ้นในปัจจุบันมีลักษณะอย่างหนึ่งที่กลับมาเป็นที่สนใจใน Bitcoin ที่ได้รับการขับเคลื่อนโดยส่วนผสมของปัจจัยรวมถึงการยอมรับของสถาบันที่เพิ่มขึ้น การพัฒนากฎหมายที่เอื้อต่อการลงทุน และความตระหนักมากขึ้นในประชาชนทั่วไปถึงคริปโตในฐานะการลงทุนที่เป็นประโยชน์
เมื่อ Bitcoin ใกล้ถึงมุมมองราคาที่สำคัญ กิจกรรมของปลาวาฬกลายเป็นเรื่องสำคัญมากขึ้นในการพิจารณาว่ามันสามารถรักษาความเคลื่อนไหวนี้และส้นราคาประเมินใหม่ได้หรือไม่
ปลาวาฬในฐานะผู้เคลื่อนไหวตลาด
ผู้เชี่ยวชาญบอกว่าปลาวาฬได้สะสม Bitcoin ในระดับที่ไม่เคยมีมาก่อนในระหว่างตลาดขึ้นครั้งนี้
ตามที่ Matt Hougan, CIO ของ Bitwise กล่าวว่า "ราคาของ Bitcoin อาจขึ้นถึงเลขหกหลักได้จากการสะสมของปลาวาฬ" โดยเล็งไปที่นักลงทุนรายใหญ่ซื้อ Bitcoin 60,000 BTC ภายในเวลาเพียง 24 ชั่วโมงเมื่อไม่นานมานี้ รดับของกิจกรรมการซื้อแบบนี้ชี้ให้เห็นถึงความเชื่อมั่นอย่างแข็งแกร่งในหมู่ผู้เล่นใหญ่และแนะนำว่าพวกเขาเชื่อในศักยภาพของ Bitcoin ที่จะเติบโตไปอีก
การสะสมเชิงกลยุทธ์
หนึ่งในวิธีหลักที่ปลาวาฬสามารถช่วยให้ Bitcoin เกิน $100,000 คือการสะสมเชิงกลยุทธ์
ปลาวาฬสามารถดันราคาขึ้นโดยการซื้อ Bitcoin อย่างต่อเนื่องในช่วงการรวมตัวหรือการลดลง นักลงทุนรายย่อยอาจตีความการกระทำนี้เป็นสัญญาณเชิงบวก ซึ่งเพิ่มความเชื่อมั่นนอกเหนือจากการลดจำนวนอุปทานที่มีอยู่ในตลาด
ตัวอย่างเช่น การสะสมของปลาวาฬขนาดใหญ่มักมาก่อนการขึ้นราคาที่สำคัญในช่วงตลาดขึ้นในอดีต เมื่อต้นปีนี้ ปลาวาฬเริ่มเก็บ Bitcoin ที่ระดับ $30K ซึ่งถูกตีความว่าเป็นสัญญาณชัดเจนว่าพวกเขาคาดว่าราคาจะขึ้น
ความต้องการคาดว่ายิ่งเพิ่มมากขึ้นเนื่องจากนักลงทุนน้อยเริ่มเข้าตลาดและเห็นการซื้อที่น่าประทับใจเหล่านี้
ความรู้สึกตลาดและอิทธิพลทางจิตวิทยา
อิทธิพลทางจิตวิทยาของกิจกรรมปลาวาฬไม่สามารถถูกประเมินต่ำไป
ชุมชนคริปโตติดตามการเคลื่อนไหวของปลาวาฬอย่างใกล้ชิด ดังนั้นการทำธุรกรรมที่สำคัญอาจทำให้เกิดความเข้าใจของสาธารณะขึ้น การซื้อใหญ่จากปลาวาฬที่รู้จักสามารถนำไปสู่ความมองโลกในแง่ดีในหมู่นักลงทุนรายย่อย
Lars Seier Christensen, ประธาน Concordium, เน้นถึงจุดนี้: "การกระทำการซื้อขายของปลาวาฬเหล่านี้ถูกติดตามด้วยความสนใจเพื่อพยายามคาดเดาการเคลื่อนไหวของราคา"
เมื่อ Bitcoin ใกล้ถึงระดับความต้านทานที่สำคัญ—เช่น $100K—รูปแบบการซื้อของปลาวาฬอาจทำหน้าที่เป็นตัวกระตุ้นความตื่นเต้นของตลาดในวงกว้าง หากนักลงทุนรายย่อยเห็นปลาวาฬสะสม Bitcoin ที่ระดับนี้ อาจนำไปสู่การพยากรณ์ในตัวมันเองที่มีนักลงทุนอื่นเข้าร่วม ผลักดันราคาขึ้นยิ่งขึ้น
การจัดการสภาพคล่อง
ปลาวาฬยังมีบทบาทสำคัญในการควบคุมสภาพคล่องในตลาด พวกเขาสามารถช่วยให้การเคลื่อนไหวของราคานุ่มขึ้นโดยการจัดการเวลาซื้อขายของพวกเขาอย่างรอบคอบ ตัวอย่างเช่น ปลาวาฬลดโอกาสที่ราคาจะลดลงอย่างเฉียบพลันที่อาจทำให้นักลงทุนคนอื่นกลัวหากพวกเขาค่อยๆ ขายส่วนหนึ่งของการถือครองออกมาแทนที่จะขายทั้งหมดรวดเดียว
นอกจากนี้ ปลาวาฬสามารถช่วยเสริมสร้างความเสถียรและหยุดการลดลงราคาอย่างรุนแรงโดยการซื้อปริมาณ Bitcoin จำนวนมากในช่วงที่ราคาตกลงหรือลดลง โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อสภาพคล่องต่ำ
การเสริมสร้างนี้จะมีความสำคัญเป็นพิเศษเมื่อ Bitcoin ใกล้ถึงจุดราคาที่มีความหมายทางจิตวิทยา เช่น $100,000
การลงทุนของสถาบันและความต้องการ ETF
กิจกรรมของปลาวาฬอาจมีผลกระทบต่อความต้องการที่เพิ่มขึ้นสำหรับกองทุน Smart ETF Bitcoin (ETFs) Content: ชัดเจนว่าความสนใจจากสถาบันเพิ่มขึ้นเมื่อมีการลงทุนมากกว่า 20 พันล้านดอลลาร์ใน Bitcoin ETFs ที่ตั้งอยู่ในสหรัฐอเมริกาในเวลาเพียงสิบเดือน ด้วยความเกี่ยวข้องกับนักลงทุนสถาบัน วาฬสามารถช่วยทำการซื้อขนาดใหญ่ที่สนับสนุนความมั่นคงและการขยายตัวของตลาดโดยรวม
Skip translation for markdown links.
ตามที่ Matt Hougan กล่าวถึงการไหลของ ETF: "เรากำลังมุ่งหน้าไปสู่บิทคอยน์หกหลัก" การรวมกันของการสะสมของวาฬและการลงทุนของสถาบันสร้างสภาพแวดล้อมที่แข็งแกร่งสำหรับการเพิ่มขึ้นของราคาที่ต่อเนื่อง
Final Thoughts
Skip translation for markdown links.
โดยสรุป วาฬคริปโตมีอำนาจที่สำคัญต่อตลาดสกุลเงินดิจิทัลและสามารถมีบทบาทสำคัญในการผลักดัน Bitcoin ผ่านเกณฑ์ $100K ในช่วงขาขึ้นนี้ นอกเหนือจากการผลักดันราคาให้สูงขึ้นแล้ว กลยุทธ์การสะสมที่คิดคำนวณยังส่งเสริมความรู้สึกเชิงบวกในหมู่นักลงทุนรายบุคคลด้วย
การกระทำของวาฬจะถูกติดตามอย่างใกล้ชิดโดยนักเทรดที่ต้องการทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของราคาที่เป็นไปได้ในขณะที่เรายังคงผ่านช่วงขาขึ้นนี้ที่ถูกกำหนดโดยความสนใจของสถาบันที่เพิ่มขึ้นและเงื่อนไขทางเศรษฐกิจที่เอื้ออำนวย—เช่นการปรับเปลี่ยนนโยบายการเงินทั่วโลก นักลงทุนสามารถวางตนเองในตำแหน่งที่ดีกว่าในการจัดการกับความซับซ้อนของสภาพแวดล้อมตลาดที่เปลี่ยนแปลงตลอดเวลานี้โดยการเรียนรู้ว่านักเล่นรายใหญ่เหล่านี้ทำงานอย่างไรในระบบนิเวศของคริปโต
การไปถึง—และอาจเกินกว่า— เครื่องหมาย $100K ของ Bitcoin ดูมีความเป็นไปได้มากกว่าเมื่อเรายังคงดำเนินการในช่วงขาขึ้นนี้เนื่องจากผลรวมของการกระทำของวาฬและการยอมรับที่ขยายตัวจากสถาบัน