Kripto tüccarları, yeni geliştirilen yöntemler aracılığıyla kazançlarını maksimize etmek için her zaman tetikte ve merkezi olmayan staking bunun için potansiyel bir yol olarak ortaya çıktı.
Bu yatırım stratejisini kullanarak, kripto yatırımcıları merkezi olmayan finans (DeFi) ekosisteminin sunduğu çeşitli mekanizmalar aracılığıyla kolayca pasif gelir oluşturabilirler.
Merkezi olmayan staking'in nasıl çalıştığını keşfedelim ve kripto pazarındaki DeFi platformlarını inceleyelim.
Merkezi Olmayan Staking Nedir?
Merkezi Olmayan Finans (DeFi) staking, kripto kullanıcılarının akıllı sözleşmeler kullanarak dijital varlıklarını kilitleme tekniğidir. Yatırımcıların, fiyat dalgalanmalarından kaynaklanacak kayıpları önlemek için staking sırasında bir likidite havuzunu sürdürmeleri gerekir.
Belirli bir kriptodan en çok sayıda olan tüccarlar, o paranın işlemlerinde doğrulayıcı olarak hareket edebilirler. Bu doğrulayıcı, dünya çapındaki tüm tüccarlar arasında otomatik olarak seçilir. Doğrulayıcılar bir işlemi doğruladıktan sonra, tüccarlardan komisyon alır ve böylece pasif gelir elde ederler.
DeFi Staking Mekanizmalarının Çalışma Şekli
Proof-of-Stake (PoS) Temelleri
DeFi staking, genellikle işlem doğrulamasını yapan ve yeni bloklar oluşturan Proof-of-Stake (PoS) konsensüs mekanizması üzerinde çalışır.
Ethereum ağı, yenilikçilikte bir öncüdür, özellikle Katman-2 çözümlerinde. Polkadot ve Graph gibi popüler kripto paralar da Ethereum gibi benzer yaklaşımları benimsemişlerdir. Ana prensip, tutarlara dayalı olarak doğrulayıcıların seçilmesini ve yüksek hisse sahiplerinin işlem doğrulama ayrıcalıkları kazanmasını içerir.
Önde Gelen DeFi Staking Teknikleri
DeFi Staking aşağıdaki tekniklerle de çalışır:
-
Takas (Swapping): Tüccarlar, akıllı sözleşmeleri kullanarak kripto paraları doğrudan değiştirebilirler. Bu saklama gerektirmeyen süreç, üçüncü taraf müdahalesi olmadan hatasız, sorunsuz işlemleri garanti eder.
-
Likidite Madenciliği: Yatırımcılar, piyasada dengeyi korumak amacıyla likidite havuzlarında madeni paraları stake ederler. Aşırı fiyat dalgalanmalarını önleyerek, pazar istikrarını destekleyen tüccarlar ödüllendirilmektedir.
-
Yield Farming: Geleneksel faiz kazandıran hesaplara benzer olarak, yield farming, kripto para stake ederek getiri elde etmeyi sağlar ve genellikle Yıllık Yüzde Getirisi (APY) ile ölçülmektedir.
Starknet ve Diğer Merkezi Olmayan Staking Platformları
Merkezi olmayan staking'in nasıl çalıştığını hakkında iyi bir fikir edindiğimize göre, kripto pazarında mevcut olan bazı DeFi staking platformlarını karşılaştıralım.
Starknet
İlk büyük Ethereum Katman-2 blok zinciri olan Starknet, kripto kullanıcılarının ödüller kazanmasını sağlayan bir DeFi staking özelliği tanıttı.
Starknet, ağı daha da merkeziyetsizleştirmeyi hedefliyor ve bu DeFi staking özelliğini başlatmak için özenle plan yaptı. Sonuç olarak, Starknet'in arkasındaki geliştirme firması StarkWare, bu yıl Temmuz ayında bu özelliği topluluğa önerdi.
DeFi staking sistemi, 20.000 STRK jetonuna (12.000 $ değerinde) sahip kripto kullanıcılarının işlem doğrulama amacıyla staking yaparak ödüller kazanmalarını sağlar. Daha az sayıda jetona sahip kripto tüccarları, iddialarını doğrulayıcılara devredebilir ve bu doğrulayıcılar onların yerine stake eder ve kazanır. Kötü niyetli doğrulayıcılar, staking jetonlarını kaybetme riskiyle her zaman karşı karşıyadır.
Starknet merkezi olmayan staking platformları, delegelerin ve doğrulayıcıların stake edilmiş jetonları ve bununla ilgili ödülleri geri çekmeleri için 21 günlük bir süre tanır.
DeFi Swap
Ethereum blokzincirindeki otomatik merkezi olmayan borsalar (DEX), DeFi Swap, tüccarların Ether ve ERC-20 jetonlarını üçüncü tarafa güvenmeden güvenli bir şekilde stake etmelerine olanak tanır.
Genellikle Ethereum tabanlı varlıkların değişimi için kullanılan açık kaynak protokolü Uniswap tarafından desteklenmektedir.
Kripto kullanıcıları, herhangi bir bilgilendirme yapmadan DefibSwap'te anonim olarak ticaret yaparlar ve merkezi olmayan sabit madeni para UniswapUSD (UUSD) için yüksek likidite sunar.
DeFi Swap'ta mevcut olan tüm özelliklerden, token'ı DeFi para birimleri, Either ve ERC-20 tokenlarıyla birlikte kripto stake etme amaçlı kullanılır. Platform, zamanla daha fazla stake varlığı eklemeyi planlıyor.
Bu merkezi olmayan staking platformu ayrıca bir dizi ticaret çifti kullanır ve kripto kullanıcılarına farklı dijital varlıklar arasında işlem yapma fırsatı verir. Ayrıca %0.3'lük düşük DEX ücretine sahiptir.
Cake DeFi
Cake DeFi, Singapur merkezli bu merkezi olmayan staking platformu, 2020'de kuruldu ve o zamandan beri ERC-20 tokenları, Litecoin, Ethereum ve Bitcoin trade seçenekleri sunuyor.
Staking hizmeti, kullanıcıların dijital varlıklarını güvenli bir şekilde stake etmelerini ve pasif gelir elde etmelerini sağlar. Cake DeFi, %10 yıllık yüzde verimi (APY) sunar ve %0.1 ila %0.2 arasında bir ücret aralığına sahiptir. Yatırımcılar için 200 farklı kripto para birimi ve token seçeneği mevcuttur.
StakeWise
2021 yılında kurulan bu açık kaynaklı DeFi platformu, kripto kullanıcılarının herhangi bir depozito gereksinimi olmadan stake yapmalarına olanak tanır. Yatırımcılar, Ethereum ağı üzerinden stake yapabilir ve ödüller kazanabilirler.
Kripto kullanıcıları, StakeWise merkezi olmayan staking platformunda durduklarında sETH2 tokenlarını kazanırlar. Bu tokenlar, Ethereum blok zinciri üzerindeki diğer merkezi olmayan uygulamalarda daha fazla kullanılabilir.
Son V3 güncellemesinde, StakeWise, stake edenlerin kendi isteğine göre stake parametrelerini ayarlamalarını sağlayacak olan Vaults'u tanıttı. Bu, ücretler ve node operatörlerini içerir.
Bu DeFi staking platformu ayrıca osETH tokenlarını kullanarak likit staking desteklemektedir. Bu, platformda esneklik sağladı ve tüccarlar hala ödüller kazanırken DeFi'ye katılımı artırdı.
DeFi staking'in Zorlukları ve Avantajları
Merkezi olmayan staking ile ilişkili zorluklar şunlardır:
-
Ağda çift işaretler olduğunda doğrulayıcılar işlemleri doğrulayamıyorsa ortaya çıkan "kesintiye uğrama" sorunu. Bu gibi durumlarda, doğrulayıcılar ödüllerini veya tokenlarını kaybederler.
-
Bazen blok zincirin teknik gereksinimleri oldukça karmaşıklaşır, bu da tüccarların cüzdan kurarken dikkatli olmasını gerektirir, aksi takdirde bütün yatırımı kaybedebilirler.
-
DeFi staking'de üçüncü taraf denetimi olmaz, bu yüzden saldırılar ve dolandırıcılıklar yaygındır. Bu yüzden tüccarların diğer tüccarlarla etkileşime girmeden önce arka plan kontrolü yapmaları önemlidir.
-
Bir kripto biriminin değeri oldukça fazla değişebilir. Bu yüzden tüccarların ne kadar para yatıracaklarını ve hangi para birimine yatıracaklarını dikkate almaları gerekir, aksi takdirde paralarını kısmen veya tamamen kaybetme olasılığı yüksektir.
Bu engellere rağmen, merkezi olmayan staking önemli avantajlar sunar:
-
DeFi staking, tüccarlara bir staker veya doğrulayıcı olarak pasif gelir elde etme olanağı tanır.
-
DeFi tekniği, tüccarları dolandırıcılıklardan ve risklerden korumak için akıllı sözleşmeleri içerir. Otomatik Piyasa Yapıcılar (AMM) genellikle bu sözleşmeleri otomatikleştirir; dolayısıyla hataların olasılığı çok daha azdır.
-
DeFi staking oldukça basit bir süreç olup, herhangi bir üçüncü tarafı içermez ve bu nedenle tüccarlar doğrudan birbirleriyle etkileşime geçer.
-
Bir tüccarın staking'e başlamak için çok nominal bir kabul ücreti ödemesi gerekiyor.
-
Son olarak, stakerlar, DeFi stakinginden kazandıkları faiz gelirlerinden dolayı büyük ödüller aldıkları için büyük kazançlar elde ederler.
Son Düşünceler
Merkezi olmayan staking, yeni platformlar başlatıldıkça ve teknolojiler geliştikçe kripto yatırımları için inanılmaz kazanç fırsatları sunmaya devam edecek. Bu nedenle DeFi staking, kripto para yönetiminin umut verici bir yoludur.