Колишня Bitcoin майнінгова компанія стала останнім бенефіціаром золотої лихоманки інфраструктур штучного інтелекту, забезпечивши собі один з найбільших в історії контрактів на хмарні послуги в галузі. IREN Limited оголосила в понеділок, що Microsoft погодилася на п'ятирічну угоду на суму $9,7 млрд на доступ до передових можливостей NVIDIA GPU - угода, яка різко підвищила вартість акцій IREN і підтвердила новий сектор "neocloud" у переході від крипто майнінгу до AI обчислень.
Угода представляє собою вражаючу трансформацію для IREN, яка останнім часом була відома в основному своїми операціями з майнінгу Bitcoin на поновлюваних джерелах енергії. Тепер компанія зі Сіднея знаходиться в центрі найважливішої битви за інфраструктуру в техносекторі: забезпечення достатньої обчислювальної потужності для тренування та запуску дедалі складніших моделей штучного інтелекту.
За умовами угоди, Microsoft отримає доступ до новітніх AI-систем на базі NVIDIA GB300, розміщених на об'єктах IREN у Техасі. Контракт передбачає 20% передоплату від Microsoft - майже $2 млрд авансом - що надає IREN значні капітали для реалізації амбітного розгортання інфраструктури.
Для виконання контракту IREN уклала окрему угоду на $5,8 млрд з Dell Technologies для закупівлі NVIDIA GB300 GPU та допоміжного обладнання. Ці чіпи представляють собою новітню архітектуру "Blackwell Ultra" від NVIDIA, укомплектовану 72 GPU на стійку з пропускною здатністю 130 терабайтів в секунду і розроблену спеціально для обчислювальних навантажень пам'яті, потрібних для передових AI моделей.
GPU будуть розгорнуті в кілька етапів до 2026 року на кампусі IREN потужністю 750 мегават у Чілдрессі, Техас, поряд з новими центрами обробки даних з рідинним охолодженням, які разом будуть підтримувати 200 мегават критичного навантаження ІТ протягом чотирьох етапів, позначених як "Горизонт 1–4."
IREN очікує отримати приблизно $1,9 млрд в річному обороті від контракту з Microsoft, що робить угоду однією з найприбутковіших угод, укладених в секторі neocloud - термін, що позначає нову категорію компаній центрів даних, які еволюціонували від майнінгу криптовалюти до постачальників інфраструктури AI. Content: майнери. Після того, як у квітні 2024 року внаслідок події розділення винагороди Bitcoin зменшилася, прибутковість майнінгу суттєво знизилася, а витрати оцінюються у $70,000 на Bitcoin. Для багатьох майнерів перехід до інфраструктури штучного інтелекту пропонує шлях до більш стабільних, передбачуваних потоків доходу у порівнянні з волатильністю криптовалютних ринків.
Остаточні думки
Для IREN угода з Microsoft є як величезною можливістю, так і суттєвим ризиком виконання. Компанія повинна успішно розгорнути апаратне забезпечення вартістю мільярди доларів на агресивному графіку, водночас керуючи складністю ведення однієї з найбільших у світі кластерів ГПУ.
Даніель Робертс, генеральний директор IREN, визначив угоду як підтвердження трансформації компанії: "Це позначає черговий великий крок уперед для IREN, оскільки ми продовжуємо розширювати масштабні розгортання ГПУ у нашому 3ГВт портфоліо забезпеченої енергії у Північній Америці, закріплюючи нашу позицію як провідного постачальника хмарних послуг ШІ."
З точки зору Microsoft, відносини забезпечують критично важливу гнучкість. Джонатан Тінтер, президент із розвитку бізнесу та венчурів у Microsoft, наголосив на стратегічному характері цього партнерства: "Разом з IREN, Microsoft надає передову інфраструктуру ШІ для наших клієнтів. Експертиза IREN у будуванні та керуванні повністю інтегрованою хмарою ШІ - від дата-центрів до стеку ГПУ - у поєднанні з їхньою забезпеченою потужністю робить їх стратегічним партнером."
Оскільки гонка ШІ загострюється, а моделі продовжують зростати у розмірах та складності, доступ до величезної потужності ГПУ стає стратегічним імперативом для кожної великої технологічної компанії. Трансформація IREN від майнера криптовалют до важливого постачальника інфраструктури ШІ демонструє, наскільки швидко змінюється конкурентне середовище - і як навички, здобуті у одній технологічній революції, можуть виявитися неоціненними у живленні наступної.
Успіх або провал цієї масштабної ініціативи буде пильно стежитися як у криптовалютній, так і у ШІ індустрії. Якщо IREN зможе виконати свої завдання ефективно, це укріпить роль неохмари як критичної опори інфраструктури ШІ. Якщо ж вона зазнає невдачі, це стане застережливим прикладом щодо ризиків швидкого переходу та агресивного розширення в капіталоємних галузях.
На даний момент ринок робить ставку на успіх, і Microsoft поставила ставку в 9,7 мільярда доларів, що майбутнє ШІ пролягає через дата-центри, спочатку збудовані для майнінгу цифрового золота.