ClearBank, перший новий клиринговий банк у Великобританії за понад 250 років, підписав стратегічну рамкову угоду з Circle Internet Group, щоб приєднатися до мережі платежів Circle, як компанії оголосили у понеділок.
Цей крок знаменує собою значне змінення стратегії дружнього до криптовалют необанку, що раніше досліджував запуск власного стейблкоїну, але стикається із регуляторними перепонами.
Партнерство зробить ClearBank одним з перших європейських банків, які інтегруються з Circle Payments Network (CPN), надаючи своїм інституційним клієнтам доступ до майже миттєвих глобальних переміщень грошей з використанням USDC і EURC, обидва повністю резервовані стейблкоїни, що відповідають регулюванню Ринків криптоактивів (MiCA) Європейського Союзу.
Від незалежних амбіцій до стратегічного партнерства
Співпраця знаменує прагматичний поворот для ClearBank, який раніше досліджував випуск власного стейблкоїну. Генеральний директор ClearBank Марк Фейрлес повідомив CNBC у травні, що банк намагався розробити власну цифрову валюту, але “була затримка через відсутність регуляторної ясності” у Великобританії.
У той час як Банк Англії планує ввести регулювання стейблкоїнів до кінця 2026 року, подовжена тимчасова лінія створила невизначеність для потенційних емітентів. Затримка, здавалося б, переконала ClearBank співпрацювати з відомим гравцем, а не самостійно долати складності регулювання.
"Приєднання до мережі платежів Circle стане значним етапом у розвитку ClearBank як інноватора в галузі крос-граничних платежів," сказав Фейрлес у заяві. "Circle змінює те, як гроші переміщуються глобально, і ця співпраця об'єднає наші сили в регульованій банківській інфраструктурі з їхнім лідерством у технологіях цифрової валюти."
Відповідність MiCA відкриває європейські двері
Час співпраці співпадає з реалізацією Європою жорстких криптовалютних регулювань. Circle стала першою великою глобальною компанією-емітентом стейблкоїнів, яка досягла відповідності MiCA, отримавши ліцензію електронного грошового інституту від французького банківського регулятора у липні 2024 року, дозволяючи їй випускати як USDC, так і EURC у всьому ЄС.
У відповідності до MiCA, що набула повної сили у грудні 2024 року, емісенти стейблкоїнів зобов'язані утримувати 100% резерви у відокремлених рахунках, проходити регулярні аудити і публікувати докладні білі книги. Регулювання переоформило європейський ринок стейблкоїнів, з основними біржами, які видаляють невідповідні токени, такі як USDT від Tether, тоді як відповідні альтернативи швидко захопили ринок.
“Ми раді, що ClearBank планує приєднатися до мережі платежів Circle,” сказала Саня Кон, віце-президент Circle з EMEA партнерств. “Наша співпраця розширить доступ до USDC та EURC, надаючи можливість швидшого осідання, більшої прозорості та нових фінансових послуг на основі відкритих, програмованих грошей.”
Circle Mint: Інституційний шлюз
Співробітництво з ClearBank зосередиться спочатку на розширенні доступу до Circle Mint, інституційної платформи Circle, яка дозволяє фінансовим установам прямо створювати та викупляти стейблкоїни. Circle Mint стала критично важливим інфраструктурним шаром для економіки стейблкоїнів, забезпечуючи майже миттєву конвертацію між фіатними валютами та цифровими токенами з конкурентними обмінними курсами.
Платформа підтримує створення та викуп у більш ніж 185 країнах і пропонує інституційним клієнтам цілодобовий доступ до осаджуванння на основі блокчейну. Для клієнтів ClearBank, які включають основні криптовалютні платформи, такі як Coinbase та Kraken, а також фінтехи та провайдери платіжних послуг, ця інтеграція може суттєво зменшити час і вартість міжнародних транзакцій.
За межами платежів: Токенізація та послуги скарбниці
ClearBank та Circle також заявили, що досліджуватимуть просунуті випадки використання, включаючи послуги скарбниці на основі стейблкоїнів та розрахунки токенізованих активів. Ці застосування можуть трансформувати те, як корпорації управляють ліквідністю та здійснюють розрахунки, потенційно зменшуючи залежність від мереж кореспондентських банків, які часто додають дні затримки та значні витрати до транскордонних платежів.
Всесвітній банк оцінює, що міжнародні платежі все ще займають більше ніж один робочий день для розрахунків і коштують більше 6%, зі зволікання, що спричиняються численними посередниками, перевірками відповідності та фрагментарними операційними годинами в різних юрисдикціях. Розрахунки на основі стейблкоїнів можуть обходити багато з цих точок тертя.
Конкурентний ландшафт стає гарячим
Партнерство ClearBank-Circle з'являється в міру того, як інституційне прийняття стейблкоїнів прискорюється глобально. Circle запустила свою мережу платежів у квітні 2025 року, приваблюючи партнерів з дизайну, включаючи Standard Chartered, BCB Group, і численні провайдери платіжних послуг у Латинській Америці, Африці та Азії.
Головний партнер Circle по прибутках, Coinbase також активно займається платіжними рішеннями стейблкоїнів, запустивши Coinbase Business у жовтні 2025 року, щоб запропонувати B2B платіжні рішення і інтегрувавши платежі USDC у платформу електронної комерції Shopify. Біржа має співвідношення розподілу прибутку з Circle 50-50 по доходах, пов'язаних з USDC, створюючи незвичайну динаміку, де партнери конкурують на деяких сегментах ринку.
Тим часом, традиційні банківські гіганти, включаючи JPMorgan Chase, Citibank, і Goldman Sachs, оголосили про плани дослідження спільних ініціатив стейблкоїнів, усвідомлюючи потенціал технології для трансформації інституційних платежів та токенізації активів.
Європейська експансія ClearBank
Партнерство з Circle узгоджується з ширшою міжнародною стратегією ClearBank. Банк отримав голландську банківську ліцензію у 2024 році, дозволяючи використовувати його в 15 європейських країнах і пропонувати євро рахунки та SEPA платежі по всьому континенту. Банк зараз обслуговує понад 250 інституційних клієнтів і обробляє сотні мільйонів платежів щорічно.
Заснований у 2017 році, ClearBank порушив концентрований кліринговий ринок Великобританії, створивши інфраструктуру хмарного зйомного банку, спеціально створену для цифрових фінансових установ. Його партнерство з Circle представляє наступну еволюцію цієї моделі, поєднуючи традиційні банківські рейки з інфраструктурою осаджуванння на основі блокчейну.
У міру того, як регулювання стейблкоїнів продовжує еволюціонувати глобально, співпраця ClearBank-Circle може служити шаблоном для того, як традиційні фінансові установи можуть інтегрувати інфраструктуру цифрових валют без складності і ризику запуску власних токенів. Для європейських бізнесів та фінансових установ це обіцяє швидший, дешевший доступ до глобальних платежів через регульовані, відповідні стейблкоїни - потенційно прискорюючи перехід від старих банківських систем до осаджуванння на основі блокчейну.
Партнерство очікується буде запущене поетапно протягом 2025 року, з ClearBank, що поступово буде вводити доступ до Circle Mint для своєї клієнтської бази. Жодна компанія не розкрила конкретних фінансових умов угоди.