Các quỹ giao dịch trao đổi spot Ethereum ở Mỹ đã thu hút dòng tiền vào ròng trị giá $547 triệu vào thứ Ba, tổng số lớn nhất trong một ngày kể từ khi các sản phẩm này ra mắt vào tháng 7 năm 2024, đảo ngược chuỗi năm ngày rút tiền khi token leo lên trên ngưỡng $4,000. FETH của Fidelity dẫn đầu với dòng tiền vào $202 triệu, tiếp theo là ETHA của BlackRock với $154 triệu, theo dữ liệu tổng hợp bởi Bloomberg Intelligence.
Điều cần biết:
- Các ETF Ethereum spot ở Mỹ ghi nhận $547 triệu dòng tiền vào ròng, tổng số lớn nhất trong một ngày kể từ khi ra mắt vào tháng 7 năm 2024, kết thúc năm ngày liên tiếp rút tiền
- Chín ETF Ethereum spot hiện tại nắm giữ khoảng $27.5 tỷ tài sản, chiếm khoảng 5.4% vốn hóa thị trường lưu hành của token
- Các tập đoàn lớn bao gồm BitMine Immersion Technologies và Bit Digital đang mở rộng lượng Ethereum nắm giữ, trong khi SWIFT thử nghiệm thanh toán giao dịch trên mạng Layer-2 của Ethereum
Dòng tiền ETF báo hiệu sự quan tâm của tổ chức được làm mới
Dòng tiền vào $547 triệu đã đảo ngược động lực sau khi các nhà đầu tư rút tiền từ các ETF spot Ethereum trong năm phiên giao dịch liên tiếp. Con số hôm thứ Ba thể hiện nhu cầu của tổ chức mạnh nhất kể từ khi các sản phẩm được cơ quan quản lý phê duyệt vào tháng 7 năm 2024. Chín ETF Ethereum spot hiện giám sát tổng số tài sản trị giá khoảng $27.5 tỷ, chiếm khoảng 5.4% nguồn cung lưu hành của token.
FETH của Fidelity đã hấp thụ $202 triệu, trong khi ETHA của BlackRock tiếp nhận $154 triệu. Dòng vào còn lại được phân bổ giữa bảy sản phẩm khác.
Tổng dòng tiền vào từ Bitcoin và ETF Ethereum đã vượt qua $1 tỷ vào thứ Ba, một diễn biến mà những người tham gia thị trường coi là bằng chứng cho thấy sự trở lại của nhu cầu rủi ro trong các sản phẩm tài sản số.
Biến động giá theo sau các xu hướng thị trường rộng hơn. Ethereum giao dịch ở mức $4,050 vào sáng thứ Tư, tăng 8% so với 24 giờ trước đó. Các nhà phân tích kỹ thuật nhận định token đã tăng khoảng 250% từ mức thấp của vòng quay, xảy ra đầu năm 2023 khi giá giảm dưới $1,200.
Dịch chuyển ngân quỹ doanh nghiệp và dự trữ sàn giao dịch
BitMine Immersion Technologies tiết lộ một ngân quỹ doanh nghiệp nắm giữ 2.65 triệu token Ethereum, vị trí lớn nhất được theo dõi trong số các công ty báo cáo công khai. Bit Digital, một công ty khai thác tiền điện tử, đã công bố kế hoạch huy động $100 triệu thông qua ghi chú chuyển đổi để mua thêm Ethereum, có thể đưa công ty vào nhóm đầu của những chủ sở hữu doanh nghiệp dựa trên tổng giá trị.
Dữ liệu trên chuỗi từ CryptoQuant cho thấy dự trữ sàn giao dịch giảm trong tháng qua.
Khi các token di chuyển khỏi sàn giao dịch, chúng thường được đưa vào ví lưu trữ lạnh hoặc hợp đồng staking, giảm nguồn cung lưu hành có sẵn để bán ngay lập tức. Lịch sử cho thấy các đợt giảm dự trữ kéo dài đã trước đây làm tăng giá khi nhu cầu mua giữ ổn định hoặc tăng tốc.
Một số nhà phân tích, bao gồm Ted Pillows, đề xuất một đợt thoái lui ngắn có thể trước giai đoạn tăng tiếp. Pillows chỉ ra rằng một động thái lên mốc $4,500 hoặc $5,000 là khả dĩ nếu Ethereum duy trì trên các mức hiện tại, với $10,000 có thể đạt được sau này nếu điều kiện kinh tế vĩ mô và thanh khoản thị trường được cải thiện.
Các mức kỹ thuật gần hạn cho thấy kháng cự ở khoảng $4,200 đến $4,250; các đóng cửa duy trì trên phạm vi đó sẽ xác nhận đà tăng, trong khi thất bại trong việc giữ có thể đẩy giá trở lại mức hỗ trợ giữa $3,800 và $3,600.
SWIFT thử nghiệm hạ tầng Ethereum cho các khoản thanh toán xuyên biên giới
SWIFT, mạng lưới nhắn tin tài chính toàn cầu được sử dụng bởi hơn 11,000 tổ chức, đã hoàn thành các thử nghiệm với mạng Layer-2 Linea của Ethereum cho việc nhắn tin thanh toán. BNP Paribas và BNY Mellon tham gia các thử nghiệm.
Một sáng kiến riêng của SWIFT với Consensys, công ty phần mềm blockchain, khám phá xây dựng một sổ cái phân tán cho các khoản thanh toán xuyên biên giới trong vòng 24 giờ, một hệ thống được thiết kế để hoạt động ngoài giờ ngân hàng truyền thống.
Mạng layer-2 xử lý các giao dịch ngoài chuỗi Ethereum chính, sau đó gom và ghi lại chúng trên tầng cơ sở. Cách tiếp cận này giảm chi phí giao dịch và tăng tốc độ trong khi vẫn giữ nguyên các đảm bảo an ninh từ mạng lưới cơ sở. Nếu một phần khối lượng hàng ngày của SWIFT chuyển sang thanh toán dựa trên blockchain, nó có thể tạo ra nhu cầu bền vững cho không gian khối Ethereum và các dịch vụ staking.
Hiểu các thuật ngữ chính
Quỹ giao dịch trao đổi nắm giữ tài sản và phát hành cổ phiếu giao dịch trên các sàn chứng khoán, cho phép nhà đầu tư có được sự tiếp xúc mà không cần mua trực tiếp tài sản cơ sở. Các ETF spot nắm giữ các token thực thay vì hợp đồng tương lai, có nghĩa là các quản lý quỹ phải mua và lưu trữ Ethereum để hỗ trợ từng cổ phiếu phát hành.
Mạng layer-2 là các blockchain riêng biệt xử lý các giao dịch một cách độc lập, sau đó định kỳ nộp dữ liệu giao dịch nén lên mạng chính của Ethereum để giải quyết cuối cùng. Kiến trúc này cho phép thông lượng giao dịch cao hơn mà không làm mất tính phi tập trung hoặc an ninh trên tầng cơ sở.
Dự trữ sàn giao dịch đo lượng token nắm giữ trong các ví do các nền tảng giao dịch kiểm soát. Dự trữ tăng thường chỉ ra áp lực bán khi các chủ sở hữu chuyển tài sản lên sàn giao dịch để bán.
Dự trữ giảm cho thấy sự tích lũy, khi các token di chuyển vào ví riêng hoặc hợp đồng staking nơi chúng không thể bán ngay lập tức.
Kết thúc suy nghĩ
Dòng tiền ETF kỷ lục, tồn kho sàn giao dịch giảm và các thử nghiệm tích hợp tổ chức đang diễn ra hỗ trợ cho sự bứt phá giá hiện tại trên $4,000. Cấu trúc thị trường cho thấy những lợi nhuận bổ sung hướng đến $4,500 hoặc $5,000 nếu Ethereum duy trì các đóng cửa trên $4,200, mặc dù một đợt thoái lui về dải $3,000 cao vẫn có thể nếu mức độ đó không thành công.