由 Cameron 及 Tyler Winklevoss 創立的加密貨幣交易所 Gemini Space Station 已於本週計劃在紐約證交所上市前，成功獲納斯達克成為策略投資者。雙方合作內容包括 5,000 萬美元的私募投資及服務範疇的擴充。
重點資訊：
- 納斯達克將透過私募方式向 Gemini 投資 5,000 萬美元，與其首次公開招股同步進行
- 合作讓納斯達克客戶可使用 Gemini 的託管及質押服務，同時 Gemini 企業級客戶亦可獲納斯達克 Calypso 交易平台支援
- Gemini 預計週五以「GEMI」股票代號開始交易，IPO 融資額最高可達 3.17 億美元
策略合作詳情
是次投資不只是財務層面的安排。透過合作，納斯達克的客戶將可獲取 Gemini 的託管及質押服務，而 Gemini 的機構客戶則可受惠於納斯達克的 Calypso 平台，便於管理及追蹤交易質押資產。
Gemini 預計週五以「GEMI」代號登陸納斯達克，有機會藉首次公開招股籌集最高 3.17 億美元。惟公司計劃視乎市場情況而有所調整，相關人士透露細節。
Gemini 及納斯達克對於這項交易暫未作出評論。
市場背景與競爭
加密貨幣交易所此番上市，正值美國股本市場活躍期，新股需求旺盛，吸引多間私人企業試水溫。最近如設計軟件商 Figma 及太空科技公司 Firefly Aerospace 上市都有強勁投資者追捧。
數碼資產公司近來在 IPO 活動中亦佔一席位。
穩定幣發行商 Circle 及加密貨幣平台 Bullish 均於近月成功上市。
若 Gemini 順利上市，將成為第三間公開上市的加密貨幣交易所。目前 Bullish 及 Coinbase 為唯一上市的加密交易平台，其中 Coinbase 更成為首家納入 S&P 500 指數的加密交易所。
據數據供應商 Kaiko，溫克萊沃斯兄弟創辦的這個平台，按交易量計算為全美主要加密貨幣交易所之一。Gemini 目前管理資產達 210 億美元，終生總交易量達 2,850 億美元。
財務表現與業務多元
Gemini 除了核心交易所業務外，還營運場外交易（OTC）平台及美國信用卡計劃。平台支援多種數碼資產，包括比特幣、以太幣及穩定幣，兼顧零售及機構客戶。
交易手續費是 Gemini 主要的收入來源。
截至 6 月 30 日的半年業績顯示，Gemini 錄得 6,860 萬美元收入，淨虧損 2.825 億美元。相比去年同期，收入減少（去年的收入為 7,430 萬美元），同期淨虧損為 4,140 萬美元，數據來自美國證券交易委員會提交數據。
溫克萊沃斯兄弟最初因 2008 年與 Facebook 及行政總裁馬克·朱克伯格達成和解而聲名鵲起。其後以這筆收益投入加密貨幣投資，逐步獲得「比特幣孖生兄弟」之名，躋身早期加密億萬富翁行列。
認識加密貨幣交易所運作
加密貨幣交易所作為數碼資產買賣的市場平台，主要靠交易手續費賺取收入。託管服務為機構客戶安全存放數碼資產，質押服務則讓客戶參與區塊鏈網絡驗證以獲回報。
場外交易平台為機構客戶提供大額交易服務，這類交易不經公開買賣盤，以免對市場價格產生重大影響。
穩定幣則是與例如美元等參考資產掛鉤、主打幣值穩定的數碼貨幣，已成為加密交易及機構採納的重要基礎設施。
總結
Gemini 與納斯達克的合作，將對加密市場所需基建帶來重大推進，讓雙方進一步擴展服務，同時為 Gemini 公開上市提供強大後盾。此舉亦正好搭上投資者重燃數碼資產公司興趣與股市氣氛熾熱的時機。