"في التكنولوجيا المالية" – الدمج بين الخدمات المالية والتكنولوجيا المبتكرة – يُعيد تعريف كيفية تعاملنا مع البنوك والاستثمار والدفع. كانت القطاع سابقًا ذا طابع معين، وتطورت التكنولوجيا المالية على مدار عقود منذ ظهور بطاقات الائتمان وأجهزة الصراف الآلي إلى صناعة تبلغ قيمتها أكثر من 200 مليار دولار في عام 2025.
اليوم، تؤثر التكنولوجيا المالية على كل شيء من المدفوعات عبر الهاتف المحمول إلى التأمين، جلبًا للتجديد الرقمي إلى صناعة طالما سيطر عليها الورق والمكاتب الفرعية. هذا التحول ليس مجرد ضجة، بل يعيد تشكيل المشهد المالي العالمي.
من المتوقع أن تتجاوز التعاملات الرقمية 20 تريليون دولار بحلول عام 2025، والسوقً نفسها تنمو بوتيرة مزدوجة الرقم. وفقًا لتوقعات مجموعة بوسطن للاستشارات، يمكن للإيرادات من التكنولوجيا المالية أن تصل إلى 1.5 تريليون دولار بحلول 2030، مما يبرز الإمكانات الهائلة للنمو. أصبح العملاء اليوم يتوقعون تجارب رقمية سلسة لإدارة الأموال، مما يدفع البنوك والشركات الناشئة إلى سباق في الابتكار.
كرد فعل، ارتفعت الشراكات بين المقرضين التقليديين والشركات الناشئة في التكنولوجيا المالية، ويضم الآن أكثر من 400 شركة "يونيكورن" (شركات ناشئة تزيد قيمتها عن 1 مليار دولار) حول العالم. وقد انتقلت التكنولوجيا المالية من إحداث اضطراب في الحواف إلى التيار الرئيسي للتمويل.
التأثير عالمي حقًا. تستعين منصات التكنولوجيا المالية على توسيع الخدمات المالية للأسواق الناشئة والمجتمعات غير المخدومة، مما يساعد الملايين الذين لم يكن لديهم حسابات بنكية من قبل على القفز إلى الاقتصاد الرقمي. وصل الاستثمار العالمي في التكنولوجيا المالية إلى 43.5 مليار دولار في عام 2024، مما يمول حلولاً تتراوح ما بين القروض الصغيرة الفورية في الهند إلى أدوات التداول المدفوعة بالذكاء الاصطناعي في وول ستريت.
يستكشف هذا المقال أهم 10 اتجاهات في التكنولوجيا المالية في عام 2025. يسلط كل اتجاه الضوء على كيفية دفع التكنولوجيا للابتكار المالي لكلاً من المؤسسات والأفراد، وكيف تشكل هذه التطورات الاقتصاد العالمي.
1. التمويل في كل مكان: خدمات مدمجة وتطبيقات شاملة
واحدة من أكثر الاتجاهات شمولاً هي دمج الخدمات المالية في حياتنا الرقمية اليومية.
يعني "التمويل المدمج" أن البنوك والمدفوعات والتأمين أو القروض لم تعد محصورة بالبنوك، بل تُدمج بسلاسة في التطبيقات والمنصات غير المالية. بحلول عام 2025، أصبحت شراء المنتجات، وحجز الركوبات، وحتى الدردشة مع الأصدقاء تتضمن بشكل متزايد خيارات الدفع والائتمان المدمجة. تتسابق عملاقة التكنولوجيا وشركات الناشئة لتصبح وجهة واحدة لجميع احتياجات المستهلكين.
النتيجة هي عالم حيث يكون التمويل في كل مكان، ولكنه يكاد يكون غير مرئية في الاستخدام.
تعتمد الشركات عبر الصناعات على التمويل المدمج لتعزيز الراحة والمشاركة. على سبيل المثال، تقدم منصات التجارة الإلكترونية وركوب السيارات الآن قروض السداد الفوري أو ميزات المحفظة مباشرةً على تطبيقاتها.
يمكن للمشتري اختيار التقسيط عند الدفع عبر الإنترنت بنقرة، بينما يمكن للسائق المستقل الحصول على التأمين والسلف النقدية عبر التطبيق المشترك للسفر. أيضًا، تقوم الشركات الكبرى ببناء "التطبيقات الشاملة" – التطبيقات التي تجمع بين خدمات متعددة – متبعة نموذج مثبت في آسيا.
في الصين، تطورت WeChat وAlipay إلى أنظمة حيث يمكن للمستخدمين الدردشة والتسوق ودفع الفواتير والاستثمار والمزيد دون مغادرة التطبيق. ينتشر هذا المفهوم عالمياً: الشركات الغربية مثل PayPal وCash App وRevolut توسع مجموعات ميزاتها (من التداول في الأسهم إلى العملات الرقمية إلى دفع الفواتير) للحفاظ على المستخدمين ضمن واجهة واحدة. في جنوب شرق آسيا، تقدم Grab وGojek خدمات توصيل الطعام بجانب المدفوعات والقروض. يقدر المستهلكون الراحة الشاملة، ويحصل مقدمو الخدمات على بيانات وولاء أعمق من العملاء.
قدرات النمو للتمويل المدمج هائلة.
يتوقع المحللون أن سوق التمويل المدمج سيرتفع إلى حوالي 7 تريليون دولار بحلول عام 2030، مما يعكس كيف يمكن أن تصبح هذه الخدمات شائعة عالميًا.
2. السيطرة على الذكاء الاصطناعي في التمويل
إذا كان عام 2024 هو العام الذي قفز فيه الذكاء الاصطناعي التوليد إلى العلن، فإن 2025 هو العام الذي تتبنى فيه المؤسسات المالية الذكاء الاصطناعي بالكامل في عملياتها.
تقوم البنوك وشركات التأمين والشركات الناشئة في التكنولوجيا المالية بنشر الذكاء الاصطناعي والتعلم الآلي لأتمتة العمليات واستخلاص الرؤى من البيانات وتقديم خدمات أكثر تخصيصًا. تلمس قوة التحول للذكاء الاصطناعي كل شيء من خدمة العملاء إلى استراتيجيات الاستثمار، مبشرة بعصر جديد من المالي القائم على البيانات.
أحد التأثيرات الواضحة للذكاء الاصطناعي هو ظهور التفاعلات الذكية والشخصية مع العملاء. تقدم العديد من البنوك الآن مساعدين افتراضيين مدعومين بالذكاء الاصطناعي في تطبيقاتهم المحمولة يمكنهم الإجابة عن الأسئلة، وتقديم نصائح الميزانية، أو حتى تنفيذ المعاملات عبر الدردشة البسيطة أو الأوامر الصوتية. كبر هؤلاء المساعدون الرقميون بشكل متزايد بظهور نماذج اللغة الكبيرة (التكنولوجيا وراء أدوات مثل ChatGPT).
خلف الكواليس، يعيد الذكاء الاصطناعي تشكيل إدارة المخاطر والعمليات. نماذج التعلم الآلي يمكن أن تقيم مخاطر الائتمان بشكل أسرع وأحيانًا بشكل أكثر عدلاً من طرق التقييم التقليدية من خلال تضمين آلاف نقاط البيانات بجانب مجرد درجة الائتمان. في 2025، يعتمد المقرضون بشكل متزايد على منصات الذكاء الاصطناعي لاتخاذ قرارات منح القروض، مما يسرع القرارات للمقترضين.
في التداول وإدارة الأصول، تتصف الخوارزميات المدعومة بالذكاء الاصطناعي بقدرتها على غربلة بيانات السوق بسرعة الضوء لإعلام الاستراتيجيات أو تنفيذ الصفقات – وهي ممارسة شائعة بالفعل في صناديق التحوط، الآن تنتشر إلى مديري الاستثمارات الحاليين.
الكفاءة الإنتاجية المكتسبة عبر الذكاء الاصطناعي كبيرة. تقدر دراسة من شركة أكسنتشر أن الذكاء الاصطناعي التوليدي يمكن أن يعزز الإنتاجية في البنوك بنسبة 30٪ أو أكثر، بفضل التعامل الآلي مع المهام الرتيبة وتركيز البشر على المكالمات المعقدة. تستثمر البنوك وفقًا لذلك: بينما كانت نسبة صغيرة فقط من البنوك قد أدخلت الذكاء الاصطناعي بالكامل في تدفق العمل في 2024، يعمل الغالبية الآن على مشاريع تجريبية أو تقوم بتوسيع نطاق العمليات.
3. صعود العملات الرقمية: من العملات الرقمية للبنوك المركزية إلى العملات المستقرة
المال نفسه يتجه ليصبح رقميًا.
في عام 2025، تعتبر واحدة من أكثر الموضوعات سخونة في التكنولوجيا المالية هي تطوير العملات الرقمية، المدفوعة بكل من البنوك المركزية وقطاع الخاص.
العملات الرقمية للبنوك المركزية (CBDCs) – التي تُعتبر عمليًا نقودًا رقمية تصدرها البنوك المركزية – تتحول من المفاهيم إلى الواقع في العديد من الاقتصادات. في الوقت نفسه، ازدهرت العملات المستقرة (العملات الرقمية المرتبطة بأصول مستقرة مثل الدولار الأمريكي) في الاستخدام، مما يثير الانتباه التنظيمي والاندماج في المالية السائدة.
تُظهر هذه الاتجاهات المتوازية تحولًا أوسع: التعريف ذاته للمال والمدفوعات يتطور من خلال التكنولوجيا.
ترى البنوك المركزية حول العالم أن العملات الرقمية للبنوك المركزية وسيلة لتحديث المال لعصر الرقمنة. أكثر من 130 دولة تمثل ما يقرب من 98٪ من الناتج المحلي الإجمالي العالمي تستكشف أو تختبر مشاريع العملات الرقمية للبنوك المركزية. الاقتصادات الكبرى مثل الصين متقدمة: توسع مشروع اليوان الرقمي (e-CNY) إلى مئات الملايين من المستخدمين، ووصل الحجم التراكمي للمعاملات إلى ما يقرب من 1 تريليون دولار بعد سنوات قليلة من التجارب.
منطقة اليورو والهند والبرازيل وغيرها لديها مشاريع تجريبية متقدمة أو خطط لإطلاق عملاتها الرقمية الخاصة بها، بهدف الإطلاق في السنوات القادمة. بعض الدول قد أطلقت بالفعل العملات الرقمية للبنوك المركزية على الصعيد الوطني – مثل نيجيريا والبهاما.
في الوقت نفسه، ازدادت استخدام العملات المستقرة لملء الفجوات في النظام المالي التقليدي، خاصة في المعاملات عبر الحدود وأسواق العملات الرقمية. تعتبر هذه الرموز الرقمية (غالبًا تعمل على شبكات البلوكشين) التي تُربط بعملة قانونية مثل الدولار أو اليورو مزيجًا بين استقرار المال التقليدي وسرعة وبرمجة العملة الرقمية.
بحلول عام 2025، أصبحت العملات المستقرة مثل USDT وUSDC أساسية في النظام البيئي للعملات الرقمية - تُستخدم من قبل المتداولين لركن الأموال ومن قبل منصات التداول كوحدة مرجعية. ولكن استخداماتها امتدت إلى ما بعد التداول بالعملات الرقمية.
هذا التحايل يدفع الجهات التنظيمية وصانعي القوانين للعمل. قضت الحكومات في الولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي والفئة الآسيوية Here is the translation for the provided content:
تجاوز الترجمة لروابط الماركداون.
المحتوى:
تسمح البورصات اللامركزية (DEXs) مثل Uniswap أو PancakeSwap بتداول الرموز 24/7 دون وساطة، باستخدام تجمعات السيولة الممولة من المستخدمين. أظهرت هذه الابتكارات لمحة عن نظام مالي أكثر انفتاحًا ويعمل بصورة مستمرة. ومع ذلك، فإن التمويل اللامركزي الأولي تعرض للاضطراب والتقلبات والاختراقات.
أحد الأجزاء البارزة من هذا الاتجاه هو العقود الذكية التي تقوم بأتمتة الاتفاقات المالية المعقدة. يمكن ترميز عقود التأمين، وإجراءات الضمان العقاري، وحتى توزيع أرباح الشركات كعقود تنفذ ذاتيًا على البلوكشين.
5. ما وراء الطبقة الثانية: قنوات الحالة وأفق الطبقة الثالثة
في السنوات القليلة الماضية، تم تنفيذ حلول الطبقة الثانية مثل شبكة البرق الخاصة بالبيتكوين أو عمليات التكرار الخاصة بالإيثريوم للتعامل مع المزيد من المعاملات خارج البلوكشين الرئيسي (الطبقة الأولى)، مما يخفف الازدحام ويخفض الرسوم. الآن، تظهر الطبقة الثالثة كطبقة إضافية تركز على حالات الاستخدام ذات الأداء العالي المحددة.
شبكة Yellow هي بروتوكول طبقة ثالثة رائد صمم لتسهيل التجارة والمقاصة اللامركزية بسرعة البرق. إنها تستخدم تكنولوجيا قنوات الحالة لتمكين الأطراف (على سبيل المثال، التبادل المشفر أو السماسرة) من إجراء العديد من التداولات مباشرة مع بعضها البعض خارج الشبكة، بينما تعتمد على البلوكشين الأساسي فقط للتسوية الدورية والأمان.
تخيل قناة الحالة كتشغيل حساب مع طرف موثوق: يفتح طرفان قناة عن طريق قفل بعض الأموال على البلوكشين الرئيسي، ثم يتعاملوا بحرية بين أنفسهم خارج الشبكة - تتم هذه المعاملات فورًا وبدون رسوم تقريبًا لأنها لا تُنفذ من قبل كل عقدة في الشبكة.
عند الانتهاء، يغلقون القناة ويسوون النتيجة النهائية على البلوكشين، والتي قد تكون مجرد معاملة واحدة تسجل الأرصدة النهائية. هذا النهج يعزز بشكل كبير الإخراج.
لماذا هذا مهم؟
بينما نضجت أسواق العملات الرقمية، كان التحدي الكبير هو قابلية التوسع وتحطم السيولة. لدى البورصات والبلوكشينات المختلفة كل منها أنشطة خاصة بها، ويمكن أن يكون التعامل عبرها بطيئًا ومكلفًا.
تهدف حلول الطبقة الثالثة مثل Yellow إلى ربط هذه الأنشطة عبر شبكة مقاصة من نظير إلى نظير. يمكن للوسطاء والتبادلات استخدام شبكة Yellow لمزامنة الأوامر والسيولة مع بعضها البعض دون الحاجة إلى المرور عبر تبادل مركزي أو إعاقة البلوكشين بكل تداول.
النتيجة هي الأداء الأقرب إلى ما يتوقعه المرء من الأسواق المالية التقليدية: التداول عالي التردد، تأكيدات التداول الفورية، والاستخدام الفعال لرأس المال، ولكن بصورة لامركزية.
من خلال تسوية النواتج النهائية المصفاة فقط على البلوكشين، تحافظ شبكات قنوات الحالة على أمان بلوكشينات الأساس مثل الإيثريوم وغيرها، ومع ذلك تتجنب حدود السرعة الخاصة بها للنشاط اليومي.
في عام 2024، اكتسبت شبكة Yellow الاهتمام بإطلاق شبكة اختبار وجذب داعمين استراتيجيين - بما في ذلك شخصيات بارزة من صناعة العملات الرقمية. جمعت تمويل البذور (بمشاركة من مؤسس مشارك لـ Ripple، على سبيل المثال) لبناء هذه البنية التحتية. بحلول عام 2025، يوضح المشروع كيف يمكن للطبقة الثالثة أن تكمل الطبقات الأولى والثانية.
6. السكك الحديدية في الوقت الحقيقي والمدفوعات السلسة
كيفية تحرك الأموال تخضع لترقية دراماتيكية. في عام 2025، التوقع هو أن تكون المدفوعات - سواء كان لصديق عبر المدينة أو لمورد عبر المحيط - فورية، على مدار الساعة، ومنخفضة التكلفة.
هذا هو خروج حاد عن العالم البطيء للعمل البنكي التقليدي. تساهم الابتكارات المالية، والشبكات الجديدة للدفع، وحتى المبادرات الحكومية في ما يمكن أن يسمى عصر المدفوعات في الوقت الفعلي والتحويلات عبر الحدود المتزايدة السلاسة. في الأساس، المال يلحق بسرعة الإنترنت.
داخليًا، قامت العديد من الدول بتنفيذ نظم دفع فورية تسمح بتحويلات البنوك لتكتمل في ثوانٍ.
في الولايات المتحدة، على سبيل المثال، أصبحت خدمة FedNow التابعة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي نشطة، مما يمكن الأمريكيين من إرسال الأموال بين البنوك بشكل فوري في أي وقت. لم يعد يتعين على الفرد الانتظار حتى "اليوم التجاري التالي" - يمكن سداد دفع فواتير أو شيك راتب في الساعة 3 صباحًا يوم الأحد بسهولة بقدر ما يمكن ظهيرة الثلاثاء. قامت دول في أوروبا وآسيا وأمريكا اللاتينية بتنفيذ نظم مماثلة (Upi في الهند وPIX في البرازيل قصص نجاح بارزة، حيث تعاملت مع مليارات المعاملات وجلبت الملايين إلى التمويل الرقمي).
بحلول عام 2025، أصبحت بنية الدفع الفورية قياسية، وتستفيد التطبيقات المالية منها لتوفير تجارب مستخدم سلسة.
الثورة الأكبر في المدفوعات عبر الحدود، وهي الجزء من التمويل الذي كان يعاني من أكبر مقدار من الاحتكاك.
طوال الوقت كانت التحويلات الدولية تعاني من رسائل SWIFT البطيئة، والعديد من الوسطاء، ورسومًا عالية (غالبًا من 5-7٪ للتحويلات المالية)، وافتقار للشفافة حول مكان المال في أي لحظة. الشركات المالية والتقنيات الجديدة تغير هذا.
الشركات المتخصصة في التحويلات مثل Wise (المعروفة سابقًا باسم TransferWise) أو Revolut أنشأت شبكاتها الخاصة لخفض تكلفة ووقت إرسال المال إلى الخارج بشكل كبير، باستخدام توجيهات ذكية ومستنقعات السيولة المحلية. الآن حتى هذه السرعات تتضاءل من خلال حلول الدفع القائمة على البلوكشين والتي تسمح بتحرك القيمة عالميًا في دقائق.
تلعب العملات المشفرة والستابل كوينز دورًا هنا: على سبيل المثال، يمكن للمستخدم تحويل الدولارات إلى ستيبل كوين مربوط بالدولار وإرسالها إلى مستلم في الخارج الذي يصرفها بالعملة المحلية - كل ذلك في غضون دقائق وغالبًا بجزء بسيط من رسوم تحويل الأسلاك. هذه الطريقة شهدت نموًا كبيرًا، خاصة في المناطق ذات القيود المصرفية؛ بحلول عام 2025 تسهل الستابل كوينز حصة كبيرة من التحويلات في بعض الممرات (مثل المغتربين في أمريكا اللاتينية الذين يرسلون الأموال للديار).
7. إعادة التفكير في الائتمان: الإقراض البديل وتقييم الائتمان
الوصول إلى الائتمان هو حجر الزاوية للفرص الاقتصادية، ومع ذلك فإن النظم الائتمانية التقليدية قد تركت منذ فترة طويلة أجزاء كبيرة من السكان.
في عام 2025، تساعد التكنولوجيا المالية في إعادة اختراع الإقراض وتقييم الائتمان ليكون أكثر شمولية ومتلائم بشكل أفضل مع الظروف الفردية.
من خطط "اشتر الآن، ادفع لاحقًا" عند الدفع إلى منصات مدفوعة بالذكاء الاصطناعي تحلل البيانات البديلة لاستحقاق الائتمان، يصبح الاقتراض أكثالمحتوى: تزداد شركات التكنولوجيا المالية في تأكيدها على صلاحياتها القضائية بشكل استباقي – موضحة أنه إذا كانت شركة التكنولوجيا المالية تقوم بأنشطة مشابهة لأنشطة البنوك (مثل المدفوعات والإقراض وجمع الودائع)، فقد تحتاج إلى ترخيص أو الالتزام بقوانين حماية المستهلك تمامًا مثل البنوك. وقد سعى بعض الشركات الرقمية البارزة للحصول على تراخيص بنكية لتأمين وضع قانوني واضح (على سبيل المثال، حصلت أو تقدمت عدة شركات للإقراض الرقمي وشركات دفع بطلبات للحصول على تراخيص بنكية في السنوات الأخيرة). هذا التداخل يعني أن شركات التكنولوجيا المالية تكون خاضعة بشكل متزايد للمراقبة نفسها كما هي المؤسسات التقليدية فيما يتعلق بمتطلبات رأس المال، وضوابط مكافحة غسيل الأموال (AML)، وممارسات الإقراض العادلة.
تظهر الحلول التنظيمية التقنية (RegTech)، التي أصبحت لا غنى عنها في إدارة الامتثال. هذه الشركات هي شركات تكنولوجيا مالية متخصصة بنفسها، ولكن تركز على مساعدة المؤسسات المالية في التنقل عبر القوانين من خلال الأتمتة.
هل تحتاج إلى التحقق من هوية 10,000 مستخدم جديد يوميًا لقواعد اعرف عميلك (KYC)؟ يمكن لأداة تنظيمية تقنية مدعومة بالذكاء الاصطناعي فحص الهويات، ومراجعة القوائم المراقبة، والإشارة إلى الشذوذات بشكل أسرع (وربما بشكل أكثر دقة) من فريق مراجعة يدوي.
9. الشكل البيومتري والهوية الرقمية يعيدان تشكيل الأمن
مع جلب التكنولوجيا المالية المزيد من الخدمات عبر الإنترنت، يصبح تأمين التمويل الرقمي أمرًا بالغ الأهمية – ولم تعد كلمات المرور التقليدية أو بطاقات الهوية الورقية تفي بالغرض.
في عام 2025، يتبنى القطاع المالي بشكل سريع المصادقة البيومترية وحلول الهوية الرقمية لحماية الحسابات وتبسيط عملية التسجيل للعملاء. قد لا تحتاج قريبًا إلى أكثر من بصمتك، أو وجهك، أو صوتك كـ "كلمة مرور" للوصول إلى حسابك البنكي، وقد يكون إثبات هويتك للحصول على قرض بنفس البساطة مثل فيديو سيلفي سريع.
تتعلق هذه الظاهرة بالتوازن بين الأمان وراحة المستخدم، باستخدام السمات الشخصية الفريدة لحماية الحسابات المالية من الاحتيال.
المستهلكون مألوفون بالفعل مع البيومتريات من خلال هواتفهم الذكية – باستخدام بصمة الإبهام أو التعرف على الوجه لإلغاء قفل الجهاز أو تأكيد عمليات الدفع عبر Apple Pay أو Google Pay.
قامت الخدمات المالية بالبناء على تلك الإلمام. الآن، تتطلب العديد من تطبيقات البنوك فحص بيومتري للدخول أو لتنفيذ العمليات الكبيرة، مضيفة طبقة قوية من الحماية حتى إذا تم تسريب رقم التعريف الشخصي أو كلمة المرور.
بجانب تسجيل الدخول والمدفوعات، تعمل التحقق من الهوية الرقمية على تحويل كيفية تسجيل العملاء للخدمات المالية.
لم تعد الأيام التي تحتاج فيها إلى زيارة فرع مع كومة من الوثائق لفتح حساب؛ عادة ما تشمل عملية تسجيل العميل في شركات التكنولوجيا المالية مسح هويتك الحكومية بكاميرا الهاتف الذكي وأخذ سيلفي. ثم يقارن البرنامج المتقدم الصورة في الهوية مع السيلفي المباشر (يطلب أحيانًا تحريك الرأس أو الغمز للتأكد من أنها ليست صورة) – وهي عملية تعرف بالكشف عن الحيوية. يثبت هذا أنك من تدعّي أنك هو، ويحقق متطلبات اعرف عميلك بطرق كاملة عن بعد ورقمية.
في دول مثل الهند، حيث قامت الحكومة بنشر Aadhaar (نظام هويّة بيومترية وطنية يغطي أكثر من مليار شخص)، تستفيد الشركات التكنولوجية المالية من تلك البنية التحتية: يمكن للعملاء توثيق هويتهم بواسطة بصمة الإصبع أو مسح القزحية مقابل قاعدة البيانات الوطنية لفتح حسابات بنكية على الفور أو الحصول على محافظ رقمية، حتى في الأكشاك الريفية. كان التأثير على الشمول المالي عميقًا، حيث جلب الملايين إلى النظام الرسمي مع الحد الأدنى من العوائق. مستوحاة من هذا النجاح، تعمل دول أو مناطق أخرى (على سبيل المثال، الاتحاد الأوروبي بمبادرته eIDAS) على تطوير هويات رقمية قابلة للتعاون بين الدول يمكن أن تبسط عملية التحقق عبر الحدود بحلول عام 2025 وما بعده.
10. التكنولوجيا المالية للشمول المالي: سد الفجوة العالمية
في الاقتصادات النامية وبين المجتمعات غير المخدومة، تجلب خدمات التكنولوجيا المالية – من الأموال المتنقلة إلى تطبيقات الاستثمار الصغير – الناس إلى النظام المالي الرسمي بوتيرة غير مسبوقة. وفي عام 2025، يصبح التقدم واضحًا في الأرقام: يتجه انخفاض عدد السكان غير المتعاملين مع البنوك في العالم بينما تصبح الهواتف الذكية محافظ وتحل التطبيقات محل الفروع البنكية.
هذه العملية الديمقراطية للتمويل ليست فقط خير اجتماعي ولكنها أيضًا فرصة عمل ضخمة، وتظهر العديد من الابتكارات في التكنولوجيا المالية أولاً في الأسواق الناشئة قبل أن تنتشر عالميًا.
واحد من الأمثلة البارزة هو استمرار صعود الأموال المتنقلة في مناطق مثل أفريقيا. قبل أكثر من عشر سنوات، أثبتت خدمات مثل M-Pesa في كينيا أن الناس يمكنهم إدارة الأموال عبر هواتف الجوال البسيطة، حتى بدون إنترنت.
اليوم، انتشرت منصات المال المتنقل عبر منطقة أفريقيا جنوب الصحراء، مما يتيح لعشرات الملايين من الناس تخزين الأموال، وإرسال واستقبال المدفوعات، والوصول إلى الخدمات المصرفية الأساسية دون حساب بنكي. في دول من نيجيريا إلى بنغلاديش، تقدم الشركات الناشئة في التكنولوجيا المالية حسابات تعتمد على التطبيقات التي يمكن الاشتراك فيها خلال دقائق، غالبًا باستخدام بطاقة هوية وصورة سيلفي فقط للتحقق.
هذه الحسابات تأتي غالبًا بإطار رسوم صفرية أو منخفضة، مما يجعلها متاحة للمستخدمين منخفضي الدخل. وكنتيجة لذلك، ارتفعت نسبة البالغين الذين لديهم نوع ما من حساب التعامل (سواء بنكي أو متنقل) بشكل ملحوظ. تشير الأرقام الأحدث للبنك الدولي إلى تخفيض ملموس في عدد السكان غير المتعاملين مع البنوك – على سبيل المثال، تقلص العدد العالمي للبالغين بدون أي حساب من حوالي 1.7 مليار في 2017 إلى حوالي 1.4 مليار في السنوات الأخيرة، وتستمر الاتجاهات في هذا المنوال. تستحق التكنولوجيا المالية الفضل في هذا التحسن عن طريق خفض الحواجز: لا تحتاج إلى فرع بنك في كل قرية إذا كان لدى الجميع تقريبًا هاتف متنقل في جيبهم.
منصات الإقراض والاستثمار الصغير هي جانب آخر من جوانب الشمول.
في جنوب شرق آسيا وأمريكا اللاتينية وأفريقيا، تسمح التطبيقات للأفراد الآن بالاستثمار بمبالغ صغيرة (لا تزيد عن بضع دولارات) في الأسهم أو السندات الحكومية أو المشاريع التمويلية الجماعية، غالبًا لأول مرة. عن طريق تجزئة الأصول وخفض الحد الأدنى، تتيح التكنولوجيا المالية للأفراد من ذوي الموارد المتوسطة المشاركة في فرص الاستثمار التي كانت خارج متناولهم في الماضي.
الخاتمة: حقبة مالية جديدة تلوح في الأفق
تقدم أبرز اتجاهات التكنولوجيا المالية في عام 2025 تصورًا لصناعة تسير بخطى ثابتة، تعيد تشكيل المالية على مستوى أساسي. أصبح التمويل أكثر دمجًا وذكاء وشمولية من أي وقت مضى.
لم تعد البنوك وشركات التكنولوجيا المالية خصوماً في لعبة صفرية؛ نرى تعاونًا واندماجًا حيث تتبنى المؤسسات التقليدية التكنولوجيا الجديدة وتنضج الشركات الناشئة في فهمها للمالية.
والنتيجة هي نظام بيئي أكثر ثراءً يدفع الخدمات المالية لتكون أسرع وأرخص وأكثر ملاءمة للاحتياجات الفردية. من الطريقة التي ندفع بها ونقترض، إلى شكل النقود نفسها، تعيد الابتكارات وصف الأعراف الراسخة.