L'acquisition stratégique de Hashnote par Circle, un émetteur éminent d'actifs réels tokenisés (RWAs), marque un saut transformationnel dans le paysage financier numérique. Annoncée lors du Forum économique mondial de Davos, cet accord historique aligne le stablecoin USDC populaire de Circle avec le florissant USYC token émis par Hashnote.
Circle est la société crypto derrière le stablecoin USDC de 48 milliards de dollars, actuellement classé comme la 8ème crypto dans le monde en termes de capitalisation boursière.
Hashnote émet le token USYC de 1,3 milliard de dollars, qui a connu une croissance massive l'année dernière pour devenir le plus grand produit de trésorerie américain tokenisé sur le marché, selon les données de rwa.xyz.
Cette alliance vise à faciliter la convertibilité fluide entre espèces et collatéraux porteurs de rendement sur diverses blockchains. Bien que les termes financiers spécifiques n'aient pas été divulgués, ce développement est salué comme une étape importante dans le rapprochement de la finance traditionnelle et des marchés crypto dynamiques.
Le PDG de Circle, Jeremy Allaire, a souligné l'importance de cette acquisition. Il a noté qu'elle représente une avancée majeure dans l'intégration des systèmes financiers conventionnels avec l'efficacité et la transparence inhérentes aux marchés basés sur la blockchain. "Le marché est de plus en plus poussé par l'adoption institutionnelle," a remarqué Allaire. Il a souligné l'attente croissante de structures de marché qui reflètent celles de la finance traditionnelle, ou TradFi.
Cette acquisition ne souligne pas seulement l'engagement de Circle envers l'innovation, mais anticipe également leur cotation publique attendu, que le secteur crypto prévoit de se produire d'ici l'année.
Dans le secteur crypto en plein essor, l'accord met en avant la convergence des stablecoins et de la tokenisation—deux tendances fondamentales. Les stablecoins, évalués à environ 200 milliards de dollars et souvent indexés sur le dollar américain, forment une infrastructure essentielle pour la finance tokenisée. Ils servent d'intermédiaires entre les monnaies fiduciaires et les actifs numériques, permettant des transactions blockchain rapides et sécurisées. Les RWAs, tels que les bons du Trésor et les fonds monétaires, sont de plus en plus adoptés par des investisseurs sophistiqués comme collatéraux de négociation, offrant des avantages tels que la transparence et les règlements continus.
Ces actifs offrent des rendements améliorés car ils peuvent être utilisés pour gagner des rendements tout en servant de collatéral pour les opérations, surpassant les opérations collatéralisées en monnaie fiduciaire ou en stablecoin.
Par exemple, QCP Capital, un fonds de couverture basé à Singapour, a réalisé une transaction de base en bitcoins utilisant le token BUIDL de BlackRock et Securitize plus tôt cette année.
En parallèle de cette acquisition, Circle a annoncé sa collaboration avec Cumberland, une société de trading et de création de marché crypto liée à DRW. Ce partenariat est destiné à accroître la liquidité et à rationaliser les règlements pour USDC et USYC. L'objectif de l'initiative est d'étendre l'utilisation de l'USYC comme collatéral sur les plateformes d'échanges et de garde.
Circle prévoit également de déployer l'USDC sur le réseau Canton, un écosystème blockchain utilisé par les institutions financières traditionnelles pour les transactions impliquant des actifs réels.
Cette intégration devrait garantir une liquidité continue entre espèces et collatéral tout en facilitant les transferts fluides entre les marchés décentralisés et traditionnels. À mesure que ces développements se déroulent, Circle continue de pionnier de nouvelles frontières dans le monde en évolution de la finance numérique.