Penelitian investasi, sebuah proses yang secara tradisional memerlukan banyak tenaga, sedang mengalami transformasi cepat karena perusahaan dari platform perdagangan yang sudah mapan hingga startup kecil menerapkan agen kecerdasan buatan untuk menganalisis data keuangan, mengidentifikasi tren pasar, dan menyusun laporan untuk investor dan institusi.
Apa yang Harus Diketahui:
- Agen AI kini digunakan di seluruh layanan keuangan untuk mengotomatisasi penelitian investasi, dengan aplikasi mulai dari alat investor ritel hingga analisis tingkat institusi
- New York telah muncul sebagai pusat tren ini, dengan startup seperti Hebbia dan Rogo menarik ratusan juta pendanaan ventura dengan valuasi hingga $700 juta
- Meski hambatan regulasi awalnya memperlambat adopsi AI di fintech dibandingkan industri lain, teknologi ini kini bergerak di luar operasi back-office ke dalam layanan keuangan inti
Perlombaan Membangun Alat Keuangan yang Lebih Cerdas
Tidak seperti sektor bisnis lain di mana kecerdasan buatan dengan cepat mendapatkan daya tarik, aplikasi fintech lebih berhati-hati mengadopsi AI karena persyaratan regulasi dan kepatuhan yang terkait dengan penanganan aset keuangan, kata Jeff Cauflin, editor senior di Forbes.
Hingga baru-baru ini, sebagian besar fitur AI fintech terfokus pada penyederhanaan layanan pelanggan, akuntansi, dan fungsi back-office, dengan perusahaan seperti Klarna, Chime, Stripe, dan Ramp mengumumkan produk semacam itu.
Fase baru kini muncul. Aplikasi perdagangan Robinhood dan Arta Finance, sebuah startup yang memposisikan dirinya sebagai "kantor keluarga" digital bagi konsumen kaya, telah meluncurkan fitur AI untuk konsumen. Sementara itu, sejumlah perusahaan berbasis di New York yang semakin berkembang seperti AlphaSense, Hebbia, RavenPack, dan Rogo sedang mengembangkan alat AI khusus untuk bankir investasi dan investor institusi.
Sebagian besar perusahaan ini menggunakan agen AI – kode khusus yang menafsirkan informasi kontekstual, membuat keputusan logis, dan mengambil tindakan. Agen-agen ini melakukan tugas-tugas kompleks seperti menghasilkan rekomendasi investasi, menganalisis data pasar swasta, atau membuat draf presentasi.
"Bagaimana Anda ingin membandingkan semua penyedia berbeda, startup, dan hyperscalers yang telah melakukan ini?" jelas Gabriel Stengel, CEO Rogo yang berusia 26 tahun, menggambarkan bagaimana sistem mereka membantu bankir menciptakan presentasi target akuisisi.
Sementara antusiasme modal ventura untuk perusahaan AI membuat sulit menentukan bisnis mana yang akan mengembangkan model berkelanjutan, mereka semua menargetkan ketidakefisienan dalam proses penelitian yang sudah lama tertunda untuk peningkatan.
Startup Memperoleh Pendanaan Besar untuk AI Keuangan
Hebbia, perusahaan New York berusia lima tahun yang menggunakan AI untuk mempercepat penelitian bagi institusi keuangan dan firma hukum, mendapatkan $130 juta dalam pendanaan tahun lalu, mencapai valuasi $700 juta. Perusahaan ini mendapat dukungan dari Index Ventures, Peter Thiel, dan Andreessen Horowitz.
Menurut pendiri dan CEO George Sivulka yang berusia 27 tahun, Hebbia berspesialisasi dalam menganalisis data pasar swasta. Ketika perusahaan mempersiapkan putaran pendanaan atau potensi akuisisi, mereka berbagi informasi rahasia dalam ruang data virtual yang aman. Perangkat lunak Hebbia terhubung ke repositori ini dan menilai faktor-faktor seperti konsentrasi pelanggan, kekuatan pertumbuhan pendapatan, dan kualifikasi manajemen.
"Ini juga bertujuan untuk mengidentifikasi risiko dan tanda bahaya seperti sejauh mana bisnis terkena tarif, atau apakah suatu topik diabaikan atau dihilangkan dalam presentasi investasi meskipun biasanya dibahas," kata Sivulka. Perusahaan mengklaim produknya menghemat 20 hingga 30 jam per kesepakatan bagi perusahaan ekuitas swasta.
Hebbia menggabungkan model kepemilikan untuk mengambil dan menafsirkan data investasi dengan model eksternal dari perusahaan seperti OpenAI dan Anthropic untuk fitur seperti pembuatan laporan. Sivulka melaporkan memiliki ratusan pelanggan, termasuk perusahaan ekuitas swasta Charlesbank dan firma kredit swasta Oak Hill Advisors, dengan biaya layanan mulai dari "puluhan ribu" hingga "jutaan."
AlphaSense, sebuah perusahaan data keuangan yang lebih mapan berusia 14 tahun dengan 6.000 pelanggan, telah mengembangkan kemampuan agen AI serupa. Ini membantu analis menyiapkan presentasi, melakukan pemeriksaan mendalam, dan menganalisis pasar. Misalnya, dapat menghasilkan penelitian yang menyarankan prioritas utama eksekutif perusahaan atau membuat laporan berdasarkan kesaksian ahli yang mengindikasikan kekhawatiran investor tentang IPO yang akan datang.
Rogo, sebuah startup New York berusia tiga tahun dengan 40 karyawan dan pelanggan, baru-baru ini dinilai sebesar $350 juta dalam putaran pendanaan Maret yang didukung oleh investor termasuk Thrive dan Khosla Ventures. Sistem perusahaan ini dapat mengotomatisasi laporan ringkasan pendapatan untuk analis perbankan investasi dan membantu membuat presentasi target akuisisi.
Perusahaan dengan 40 orang ini memiliki lebih dari 5.000 pengguna akhir aktif menurut Stengel. Seperti pesaingnya, Rogo menggabungkan model kepemilikan yang dilatih untuk "berpikir seperti investor" dengan model eksternal dari Google, Meta, Anthropic, dan OpenAI untuk fungsi khusus.
RavenPack, sebuah firma New York berusia 22 tahun yang bisnis intinya melibatkan analisis berita dan pengajuan regulasi untuk mengidentifikasi acara yang berdampak pada pasar, baru-baru ini mengumumkan fitur AI baru yang ditujukan untuk audiens yang lebih luas. Melalui Bigdata.com, analis dapat membuat daftar pantauan saham yang menghasilkan laporan penelitian otomatis harian. Layanan ini menawarkan tingkat gratis dengan sumber data terbatas dan langganan premium mulai dari $50 bulanan.
"Jumlah perusahaan baru yang muncul di ruang ini sulit dilacak," kata Armando Gonzalez, CEO RavenPack, mencatat bahwa klien termasuk lembaga keuangan besar seperti JPMorgan, Morgan Stanley, Deutsche Bank, dan Nomura.
Pemain baru lainnya termasuk BlueFlame AI, yang membantu manajer aset alternatif memanfaatkan AI generatif, dan startup yang lebih kecil dengan kurang dari 20 karyawan seperti AgentSmyth, BrightWave, Finster AI, ModelML, dan ProSights.
Fitur AI Menjangkau Investor Ritel
Teknologi ini juga menjangkau investor ritel. Robinhood baru-baru ini mengumumkan Cortex, alat AI yang dijadwalkan untuk dirilis akhir tahun ini sebagai bagian dari layanan premium Gold-nya. Fitur ini akan menghasilkan laporan saham otomatis dan menyarankan ide perdagangan, membuat "pengalaman perdagangan opsi lebih intuitif dengan membantu Anda mengubah keyakinan Anda tentang sebuah saham menjadi perdagangan opsi dan strategi tertentu," menurut pernyataan perusahaan.
Arta Finance telah meluncurkan Arta AI, yang direncanakan untuk diluncurkan pada "pertengahan 2025," yang akan menawarkan saran investasi yang dipersonalisasi dan menjawab pertanyaan tentang kinerja portofolio. Langganan akan dimulai dari $20 per bulan, dengan layanan yang disediakan gratis untuk pelanggan yang mengelola lebih dari $100.000 melalui Arta.