Cosa sono le Neobank e come abbracciano la valuta digitale

Le neobank sono diventate una forza trasformativa nel mondo bancario, offrendo servizi finanziari totalmente digitali che risuonano con la generazione esperta di criptovalute. Queste banche esclusivamente digitali operano senza filiali fisiche e sfruttano la tecnologia moderna per offrire servizi bancari tramite app mobili eleganti e piattaforme online. Man mano che le criptovalute guadagnano interesse mainstream, molte neobank stanno integrando funzionalità crypto, sfumando la linea tra finanza tradizionale e asset digitali.

In questo articolo, spiegheremo cosa sono le neobank, come si differenziano dalle banche tradizionali, i vari tipi di modelli di neobank e i loro crescenti legami con le criptovalute. Esploreremo anche perché sono nate le neobank, i loro pro e contro, esempi notevoli a livello mondiale, le sfumature normative regionali e cosa può riservare il futuro per questi innovatori fintech nell'ecosistema crypto-fintech in evoluzione.

1. Cosa è una Neobank? – Definizione e Panoramica

Una neobank (o "nuova banca") è fondamentalmente una banca che esiste interamente online senza alcuna filiale fisica. A differenza delle banche tradizionali con sedi fisiche, le neobank offrono servizi bancari esclusivamente tramite canali digitali come app mobili e interfacce web. Forniscono molti degli stessi servizi di base delle banche tradizionali – conti correnti, pagamenti, risparmi e talvolta prestiti – ma con un'esperienza utente orientata al mobile. Le neobank incorperano spesso funzionalità come aggiornamenti in tempo reale del saldo, notifiche di spesa, strumenti di budgeting e intuizioni guidate dall'AI che attraggono gli utenti esperti di tecnologia. Evitando i costi generali di filiali e cassieri, le neobank possono generalmente addebitare commissioni più basse e offrire tassi più interessanti rispetto alle banche tradizionali.

Importante è considerare che le neobank sono un sottogruppo di quelle che talvolta vengono chiamate "banche sfidanti". Sebbene anche le banche tradizionali abbiano aggiunto servizi digitali, le neobank si differenziano per essere nate digitali – non hanno infrastrutture legacy. Il termine "neobank" stesso deriva dal greco neo, che significa "nuovo," sottolineando che si tratta di nuovi tipi di banche costruite per l'era di Internet. La maggior parte delle neobank opera sotto strutture di aziende fintech; spesso si associano a banche autorizzate o ottengono licenze specializzate piuttosto che detenere licenze bancarie complete fin dal primo giorno. Questo permette loro di offrire servizi simili a quelli bancari, utilizzando stack tecnologici innovativi e sviluppo agile. In sintesi, una neobank è un fornitore di servizi finanziari nativo digitale che offre un'esperienza bancaria tramite il tuo smartphone o laptop, enfatizzando tipicamente la convenienza, le basse commissioni e le funzionalità moderne.

2. Neobank vs Banche Tradizionali – Principali Differenze

Le neobank differiscono dalle banche tradizionali in diversi modi fondamentali:

Nessuna Filiale Fisica: La differenza più visibile è che le neobank non hanno filiali o sportelli automatici propri. Tutta l'interazione – apertura di un conto, servizio clienti, depositi, pagamenti – avviene tramite un'app mobile o un sito web. Questo modello senza filiali riduce drasticamente i costi generali (noleggio, personale al banco, utenze). Le banche tradizionali spendono molto per mantenere le sedi fisiche, mentre le neobank mantengono solo server e software. Di conseguenza, le neobank possono permettersi di offrire commissioni più basse o anche conti base gratuiti, spesso offrendo tassi di interesse più alti sui depositi. Al contrario, gli incumbents spesso applicano commissioni di manutenzione e hanno tassi meno interessanti, in parte a causa dei loro costi operativi più alti.

Tecnologia e Infrastruttura: Le neobank sono costruite su moderne infrastrutture basate su cloud con pratiche di sviluppo software agili. Distribuiscono aggiornamenti frequentemente, utilizzano architetture a microservizi e sfruttano tecnologie avanzate come chatbot AI per il supporto. Le banche tradizionali spesso funzionano su sistemi bancari centrali vecchi di decenni e hanno sistemi IT complessi e stratificati che sono costosi da modificare. Questo conferisce alle neobank un vantaggio nell'innovare rapidamente – aggiungendo nuove funzionalità o integrazioni relativamente più velocemente. Gli incumbents, d'altra parte, devono gestire attentamente il "debito" tecnologico e mantenere sistemi più vecchi (portando talvolta a un'innovazione digitale più lenta).

Modello di Business e Servizi: La maggior parte delle neobank inizia concentrandosi su pochi servizi di base (come un conto corrente con una carta di debito) forniti con un'eccellente esperienza utente, piuttosto che un'intera gamma di offerte. Nel tempo espandono la gamma dei loro prodotti. Le banche tradizionali in genere offrono un'ampia gamma di prodotti (prestiti, mutui, carte di credito, assicurazioni, investimenti, ecc.) sotto lo stesso tetto. Le neobank inizialmente tendono ad essere snelle e specializzate, a volte rivolgendosi a nicchie o esigenze specifiche dei clienti. Ad esempio, molte hanno iniziato con una sola carta prepagata e un'app di budgeting, per poi aggiungere conti di risparmio o prestiti. Questo focus consente un'esperienza fluida nel loro settore, mentre gli incumbents possono avere servizi più completi ma talvolta con attriti nell'esperienza utente.

Regolamentazione e Licenze: Una differenza cruciale dietro le quinte riguarda il modo in cui le neobank sono regolamentate. In molti casi, le neobank non detengono una licenza bancaria completa al momento del loro lancio. Invece, collaborano con banche regolamentate per detenere i fondi dei clienti o utilizzano licenze di moneta elettronica o altre licenze fintech per operare. Ad esempio, una neobank potrebbe essere una società fintech che parcheggia depositi presso una banca partner assicurata FDIC (comune negli Stati Uniti), o detenere una licenza di istituto di moneta elettronica in Europa per gestire i pagamenti. Le banche tradizionali, per definizione, possiedono licenze bancarie complete e devono soddisfare rigorosi requisiti di capitale, di reporting, e di supervisione come banche. Le neobank che operano senza una propria licenza devono comunque rispettare le norme finanziarie (attraverso i loro accordi di partnership o licenze limitate), ma l'accordo può causare differenze. Ad esempio, i regolatori statunitensi hanno costretto alcune fintech come Chime a chiarire "Chime non è una banca" poiché non sono autorizzate – Chime offre servizi bancari tramite banche partner. In Europa, alcune neobank hanno ottenuto licenze bancarie complete (N26, Monzo, ecc.), mentre altre hanno iniziato con licenze di moneta elettronica più leggere e successivamente hanno cercato licenze complete. Complessivamente, le neobank devono rispettare gli stessi standard normativi per la protezione e la sicurezza dei consumatori, ma spesso partono con quadri alternativi o sandbox.

Esperienza Cliente e Accessibilità: Le neobank si vantano di offrire un'esperienza cliente snella. Aprire un conto può essere fatto dal tuo telefono in pochi minuti, con KYC digitale (ad esempio scansionando il tuo documento d'identità e scattando un selfie per la verifica). Le banche tradizionali di solito richiedono più documentazione o la visita di una filiale per aprire determinati conti. Le neobank forniscono anche supporto tramite chat in-app 24/7 o assistenza AI, mentre le banche tradizionali potrebbero fare affidamento su call center nelle ore lavorative o sull'aiuto in filiale. Per molti utenti (soprattutto quelli più giovani e orientati alla tecnologia), la convenienza e l'esperienza utente delle neobank supera il modello di servizio di persona delle banche tradizionali. D'altro canto, le persone che apprezzano il servizio faccia a faccia o che hanno bisogno di consulenze complesse (ad esempio per un mutuo) potrebbero preferire l'approccio di una banca tradizionale. Inoltre, le neobank sono spesso più accessibili ai non neopcrati – quelli che potrebbero essere rifiutati dalle banche tradizionali a causa di criteri rigorosi – offrendo conti senza minimo o strumenti per coloro che non hanno una storia creditizia.

In sintesi, le neobank differiscono dalle banche tradizionali nel modo in cui operano (digitale vs fisico, nuova tecnologia vs sistemi legacy) e in ciò che offrono (prodotti focalizzati, commissioni basse, UX fluida vs prodotti ampi e presenza fisica). Entrambe devono giocare secondo le regole normative, ma le neobank hanno trovato strutture creative per entrare nel mercato e sfidare gli incumbents sui costi e l'esperienza.

3. Tipi di Neobank – Modelli Autonomi vs. Partnered

Non tutte le neobank sono costruite allo stesso modo. In modo ampio, possiamo categorizzare le neobank in due tipi principali basati sul loro modello operativo e approccio alle licenze:

Neobank Full-Stack (Autonome): Queste sono neobank che operano come banche indipendenti, completamente autorizzate – gestendo essenzialmente sia l'aspetto rivolto al cliente sia il back-end bancario. Una neobank full-stack ha ottenuto la propria licenza bancaria (o equivalente, come una carta bancaria nazionale) e può detenere direttamente i depositi dei clienti, sotto regolamentazione. Controllano l'intero stack tecnologico: l'app/interfaccia (front-end) e l'infrastruttura bancaria centrale (back-end). Le neobank full-stack possono quindi offrire una gamma più ampia di servizi internamente perché non dipendono da una banca terza per le operazioni principali. Esempi includono N26, Monzo, Starling Bank e altri che hanno affrontato il rigoroso processo per diventare banche autorizzate. Queste banche sono "autonome" nel senso che sono la banca – i tuoi depositi sono con loro e sono tipicamente assicurati dal relativo schema di garanzia dei depositi nella loro giurisdizione. Le neobank full-stack hanno più controllo e potenzialmente più opportunità di profitto (possono prestare depositi, ecc.), ma sopportano anche maggiori oneri normativi e requisiti di capitale.

Neobank a Focus di Front-End (Partnered): Queste neobank enfatizzano l'interfaccia e l'esperienza del cliente, associandosi con una o più banche tradizionali dietro le quinte per detenere effettivamente i fondi e gestire le funzioni regolamentate. In questo modello, la neobank non ha una propria licenza bancaria; invece, si affida a una banca partner autorizzata (o utilizza una piattaforma Banking-as-a-Service) per il lavoro pesante del core banking. L'app della neobank è fondamentalmente una moderna pelle sopra l'infrastruttura della banca sponsor. Per i clienti, l'esperienza sembra ancora quella di trattare con un'entità unica (il marchio della neobank), ma legalmente il loro conto potrebbe essere ospitato presso una banca sottostante. Un classico esempio è il modello iniziale di Revolut – per anni, Revolut non ha avuto una licenza bancaria completa e invece ha operato con una licenza di moneta elettronica e partnership per offrire conti. Molte neobank statunitensi seguono questo approccio; Chime, ad esempio, è una fintech che collabora con banche assicurate FDIC (come The Bancorp Bank e Stride Bank) per fornire effettivamente i conti di deposito. Queste neobank focalizzate sul front-end eccellono in UX, caratteristiche e marketing di nicchia, mentre esternalizzano la parte regolamentata a banche stabilite. Contenuto: istituzioni. Il vantaggio è un accesso al mercato più rapido e una barriera all'ingresso più bassa (non è necessario soddisfare inizialmente i requisiti di capitale delle banche). Lo svantaggio è la dipendenza: devono condividere i ricavi con i partner e hanno meno flessibilità nel design del prodotto (soggetto alle capacità dei partner e ai limiti normativi).

Un altro modo per etichettare queste categorie è “full-stack” vs. “light-stack”. I neobank full-stack costruiscono o possiedono il sistema bancario centrale; i neobank light-stack (solo front-end) sono fondamentalmente app di servizi finanziari stratificate su una licenza di un'altra banca. Con l'ascesa dei fornitori di Banking-as-a-Service (BaaS), il modello front-end è diventato molto comune: le startup fintech possono collegarsi a piattaforme API che offrono funzionalità bancarie già pronte. Ciò ha consentito una proliferazione di neobank di nicchia (per comunità o esigenze specifiche) senza che ciascuna debba essere una banca pienamente autorizzata da zero.

Vale la pena notare che alcuni neobank evolvono da un modello all'altro. Ad esempio, Revolut ha iniziato come app front-end (un istituto di moneta elettronica) e successivamente ha acquisito licenze bancarie in più paesi per diventare più full-stack. Negli Stati Uniti, SoFi (un'azienda di prestiti online e bancaria) ha ottenuto una charter bancaria nel 2022 acquisendo una piccola banca esistente, passando da una semplice piattaforma fintech a una banca regolamentata. Pertanto, la linea può diventare sfocata nel tempo. Ma comprendere questi due archetipi aiuta: uno è “abbiamo costruito una nuova banca da zero”, l'altro è “abbiamo creato un'app interessante e abbiamo collaborato con una banca sotto il cofano”.

4. Perché sono emersi i Neobank – Contesto storico e motori

I neobank sono emersi da una combinazione perfetta di fattori alla fine degli anni 2000 e 2010: innovazione tecnologica, aspettative dei consumatori in evoluzione, disincanto con le banche tradizionali e incoraggiamento normativo per nuovi attori nella finanza.

Divario di fiducia post-crisi finanziaria 2008: La crisi finanziaria globale del 2008 ha scosso gravemente la fiducia del pubblico nelle grandi banche. Mentre le banche esistenti si concentravano sulla riparazione dei loro bilanci e sulla gestione delle nuove normative, i consumatori si sono sentiti sempre più frustrati con le alte commissioni e il pessimo servizio clienti. I regolatori in alcune regioni volevano anche aumentare la concorrenza nel settore bancario per prevenire scenari di “too big to fail” e stimolare l'innovazione. Ad esempio, il Regno Unito ha intrapreso riforme per facilitare la concessione di licenze alle nuove banche dopo il 2010, e l'UE ha introdotto politiche per aprire il settore bancario (come PSD2, discusso di seguito). Questo ha creato un'apertura per le startup per reinventare completamente il banking.

Progressi nella tecnologia: la fine degli anni 2000 e 2010 ha visto un'esplosione nell'uso degli smartphone, Internet mobile ad alta velocità e il cloud computing. Improvvisamente, erogare servizi puramente tramite app divenne fattibile e scalabile. Gli imprenditori fintech si sono resi conto che i servizi bancari potevano essere erogati tramite un telefono proprio come la musica o lo shopping. Il costo di costruire e gestire una piattaforma bancaria di base nel cloud è una frazione dei costi di gestione delle filiali fisiche. Tecnologie come le API hanno permesso di integrarsi relativamente facilmente con vari fornitori di servizi (verifica KYC, reti di pagamento). La cybersecurity è migliorata, alleviando i timori sulla gestione del denaro digitale. Questa base tecnologica ha ridotto le barriere per i nuovi entranti: una piccola startup poteva creare un'app e, utilizzando infrastrutture bancarie di terze parti, lanciare un servizio quasi bancario senza il peso del reparto IT di una vecchia banca.

Cambiare le aspettative dei consumatori: una nuova generazione di clienti (Millennial e Gen Z), cresciuta nell'era delle app istantanee e dei servizi on-demand, ha iniziato a richiedere la stessa comodità al settore bancario. Erano a loro agio nel fare tutto sui loro telefoni e meno inclini a visitare le filiali bancarie. Questi utenti apprezzavano l'accesso 24/7, aggiornamenti in tempo reale e la personalizzazione. Le banche tradizionali spesso non riuscivano a soddisfare queste aspettative con interfacce online ingombranti o orari di filiale dalle 9:00 alle 17:00. I neobank hanno colto questa opportunità creando esperienze user-friendly, mobile-first, su misura per le generazioni più giovani e native digitali. Funzionalità come le notifiche piene di emoji per le spese, i grafici di budget in-app e le registrazioni rapide hanno attirato chi trovava le interfacce bancarie legacy obsolete o poco amichevoli.

Boom Fintech e investimenti: gli anni 2010 hanno visto un'ondata di startup fintech nei pagamenti, prestiti e finanze personali. Il capitale di rischio è affluito nel fintech, consentendo progetti ambiziosi come il lancio di nuove banche. Gli imprenditori credevano di poter "scorporare" la banca - offrendo un prodotto autonomo superiore (come una semplice carta prepagata senza commissioni) - o persino ricostruire l'intero modello bancario in un modo centrato sul cliente. Le storie di successo delle prime app di finanza digitale (come PayPal o M-Pesa in Kenya per i soldi mobili) dimostrarono ulteriormente che attori non tradizionali potevano gestire il denaro su larga scala. Quando gli investitori hanno investito denaro in banche sfidanti, ha alimentato una rapida crescita e marketing, aiutando queste nuove realtà a ottenere milioni di utenti rapidamente, qualcosa che avrebbe potuto richiedere decenni a una banca tradizionale.

Cambiamenti normativi e Open Banking: In alcune regioni, i regolatori hanno attivamente spianato la strada ai neobank. In Europa, la Direttiva sui servizi di pagamento rivista (PSD2) richiedeva alle banche di aprire le API a terze parti, consentendo alle fintech di costruire servizi sopra i dati bancari. Questa iniziativa di "open banking" ha permesso ai neobank e alle app fintech di aggregare dati dai conti dei clienti in altre banche, livellando il campo di gioco e favorendo la concorrenza. I regolatori del Regno Unito (la FCA e PRA) hanno creato un regime più favorevole per le domande di licenza di nuove banche intorno al 2014, portando alla nascita di più neobank nel Regno Unito. In Australia e Hong Kong, le autorità hanno emesso nuove licenze bancarie digitali per la prima volta in decenni (intorno al 2018-2019), esplicitamente per incoraggiare l'innovazione. Tale supporto normativo ha abbassato alcune barriere per le startup tecnologiche credibili che volevano entrare nel mercato bancario.

Affrontare segmenti poco serviti: Molti neobank hanno identificato che le banche tradizionali stavano servendo malamente certi gruppi – sia giovani, freelancer, piccole imprese, o persone in paesi con settori bancari oligopolistici. Ad esempio, Nubank in Brasile è stato lanciato nel 2013 perché le banche brasiliane stavano addebitando commissioni molto alte e offrendo un pessimo servizio; milioni di brasiliani, soprattutto i più giovani, si sono riversati sulla carta di credito e sul conto senza commissioni basati su app di Nubank, rendendola il più grande neobank in America Latina. I neobank spesso si sono rivolti agli "underbanked" o a coloro insoddisfatti delle banche, offrendo un'integrazione semplificata (senza pratiche burocratiche pesanti o saldi minimi) e funzionalità inclusive. Toccando questi bisogni insoddisfatti, i neobank sono cresciuti rapidamente. Nel 2018, il mercato globale dei neobank valeva circa 18,6 miliardi di dollari e si prevedeva che crescesse a un incredibile 46% CAGR, raggiungendo quasi 400 miliardi di dollari entro il 2026 – un segno della grande domanda che stavano soddisfacendo.

In sintesi, i neobank sono emersi dalla congiuntura di sfiducia nei confronti degli attori esistenti, l'ubiquità della tecnologia mobile, le nuove esigenze dei consumatori e aggiustamenti normativi di supporto. Sono iniziati come un'alternativa rinfrescante: banca semplice come inviare un messaggio di testo, con commissioni trasparenti e funzionalità moderne. La loro ascesa è stata particolarmente forte nella “fase di boom” delle fintech 2015–2022, quando decine di neobank venivano lanciate a livello globale ogni anno. Sebbene non tutti siano sopravvissuti o prosperati, quelli che l'hanno fatto hanno collettivamente attratto ben oltre 300 milioni di clienti in tutto il mondo entro la metà degli anni 2020, convalidando le ragioni per cui sono nati.

5. Pro e contro dei Neobank per i consumatori e aziende

Come ogni innovazione, i neobank presentano vantaggi e svantaggi distinti. Ecco uno sguardo ai loro pro e contro per gli utenti (e, per estensione, per le aziende che usano i neobank o collaborano con loro):

Pro (Vantaggi):

Comodità e accesso 24/7: I neobank ti permettono di fare tutte le tue operazioni bancarie dal tuo telefono o computer in qualsiasi momento. Non c'è bisogno di visitare una filiale: puoi aprire conti, trasferire denaro, pagare bollette e altro da qualsiasi luogo. Questa disponibilità h24 è un grande vantaggio, soprattutto per chi è impegnato o lontano dalle banche fisiche. Anche le aziende beneficiano, poiché i proprietari possono gestire le finanze in viaggio senza doversi allineare agli orari di apertura delle banche.

Tariffe inferiori e tassi migliori: Poiché hanno costi operativi inferiori, i neobank tendono ad avere conti senza commissioni o con commissioni basse. Molti neobank non addebitano commissioni mensili sul conto, né commissioni di scoperto (o inferiori) e offrono transazioni estere gratuite o economiche rispetto alle banche tradizionali. Spesso forniscono anche interessi più alti sui risparmi. Questo può tradursi in notevoli risparmi per i consumatori. Per le piccole imprese o i freelance, i neobank possono ridurre il costo del banking (es. nessuna commissione per controlli aziendali di base o basse commissioni di cambio per pagamenti internazionali).

Interfacce intuitive: Le app dei neobank sono generalmente molto intuitive, con un design pulito e una facile navigazione. Includono spesso strumenti di finanza personale come categorizzazione delle spese, funzionalità di budget e "vasetti" per i risparmi basati su obiettivi. Le notifiche istantanee per le transazioni aiutano gli utenti a mantenere il controllo dei loro soldi. Questo focus su un'eccellente UX rende il banking meno intimidatorio e più coinvolgente, particolarmente per chi potrebbe trovare il banking online tradizionale ingombrante o confuso.

Caratteristiche innovative: I neobank hanno introdotto funzionalità che sono state poi adottate da alcuni protagonisti esistenti. Esempi includono avvisi di spesa in tempo reale, grafici di bilancio integrati, regole di risparmio automatico (arrotondamenti), carte virtuali per lo shopping online e facili controlli delle carte (blocco/sblocco delle carte dall'app). Alcuni offrono vantaggi unici come offerte di cashback, trading di criptovalute (di cui parleremo più avanti) o accesso anticipato agli stipendi. Queste innovazioni offrono un valore aggiunto che va oltre solo conservare denaro. Per le aziende, alcuni neobank offrono strumenti utili come fatturazione istantanea, gestione delle spese per i dipendenti o integrazioni con software di contabilità – tutto all'interno di un pannello di controllo digitale.

Configurazione account veloce e semplice: Iscriversi a un neobank è di solito incredibilmente veloce. Scarichi l'app, inserisci le tue informazioni, carichi i documenti d'identità e spesso ottieni un conto pronto all'uso in pochi minuti.Content:

Dopo la verifica dell'identità, non c'è bisogno di compilare documenti noiosi. Questo è un vantaggio per i consumatori che cercano un'esperienza senza problemi. Per gli imprenditori e le startup, poter aprire un conto aziendale online senza un lungo processo di selezione è estremamente comodo, accelerando il tempo per iniziare a operare.

Inclusione finanziaria: Le neobanche hanno abbassato le barriere all'accesso ai servizi bancari per molti. Persone che potrebbero essere state respinte dalle banche tradizionali (a causa di una mancanza di cronologia creditizia, reddito inferiore o mancanza di filiali locali nella loro area) trovano le neobanche più accessibili. Molte neobanche non richiedono un saldo minimo e hanno requisiti semplici, accogliendo segmenti come studenti, lavoratori gig economy o persone precedentemente senza banca. Concentrandosi sulla consegna mobile, le neobanche possono raggiungere aree remote o poco servite fintanto che c'è connessione internet. Nei mercati emergenti, le neobanche e le app fintech hanno portato milioni di persone nel sistema finanziario formale per la prima volta.

Trasparenza e controllo: Generalmente, le neobanche sono orgogliose della loro trasparenza dei prezzi e del facile controllo delle proprie finanze. Le app spesso mostrano chiaramente le eventuali commissioni prima di confermare una transazione. È spesso possibile eseguire autonomamente compiti che richiederebbero il contatto con il supporto di una banca tradizionale - ad esempio, regolare i limiti di spesa della carta o categorizzare le transazioni. Questo dà agli utenti un senso di maggiore controllo sui loro soldi e riduce la frustrazione legata alla burocrazia bancaria.

Svantaggi:

Gamma di prodotti limitata (almeno inizialmente): La maggior parte delle neobanche ha iniziato con un'offerta ridotta - forse solo conti correnti e carte di debito. Molte ancora non offrono prodotti complessi come mutui, opzioni di prestito estese o prodotti di investimento (se non tramite terze parti). Quindi, se hai bisogno di una gamma completa di servizi finanziari sotto un unico tetto, una neobanca potrebbe non soddisfare (ancora) tutte queste esigenze. Alcune neobanche hanno aggiunto offerte nel tempo o stretto collaborazioni per cose come assicurazioni o prestiti, ma ciò può portare a un'esperienza frammentata quando sono coinvolte terze parti. Le aziende potrebbero trovare le neobanche carenti in termini di strutture creditizie o servizi commerciali che una banca tradizionale potrebbe fornire.

Nessuna presenza fisica - Mancanza di contatto personale: L'assenza di filiali è un'arma a doppio taglio. Mentre molti apprezzano il non doverle frequentare, alcuni clienti apprezzano la possibilità di entrare in una banca e parlare con qualcuno, specialmente per questioni complesse o transazioni importanti. Con le neobanche, il supporto è via chat, email o telefono. Per coloro che non si sentono a loro agio con le interfacce digitali o che preferiscono il servizio faccia a faccia, le neobanche possono sembrare impersonali. Gestire alcune cose (come la notarizzazione dei documenti, i depositi di contante o semplicemente ricevere consulenza finanziaria in persona) non è possibile presso una neobanca. Questo può essere uno svantaggio per persone che non sono esperte di tecnologia o che hanno esigenze bancarie complesse. Le aziende che gestiscono molta liquidità, ad esempio, potrebbero avere difficoltà con una banca che non ha una filiale per depositare contante (anche se alcune neobanche collaborano con negozi al dettaglio o reti di bancomat per facilitare i depositi di contante, di solito a pagamento).

Fiducia e forza del marchio: Le banche consolidate esistono da decenni (o secoli) e hanno costruito fiducia (anche se ostinatamente) che custodiranno i soldi. Le neobanche sono relativamente nuove e alcuni clienti potrebbero essere riluttanti a tenere ingenti somme o depositi di stipendio in una banca gestita da fintech. Anche se molte neobanche assicurano i depositi (direttamente o tramite banche partner), la mancanza di una lunga esperienza può rendere le persone nervose, specialmente i clienti più anziani. I fallimenti di alto profilo di alcuni fintech in passato possono alimentare la cautela. Nei periodi di incertezza finanziaria, i consumatori potrebbero ritirarsi nella sicurezza percepita delle grandi banche tradizionali. Quindi, una neobanca deve superare la sfida di apparire affidabile nonostante la sua giovinezza. Questo sta migliorando poiché alcune neobanche hanno ora operato per anni e hanno guadagnato milioni di utenti senza problemi, ma il divario di fiducia esiste ancora per un segmento di utenti.

Aree grigie regolatorie e preoccupazioni sull'assicurazione dei depositi: Se una neobanca non è una banca con licenza, i clienti devono capire chi detiene effettivamente i loro soldi. Negli Stati Uniti, ad esempio, il tuo conto USD di Chime o Revolut è effettivamente detenuto da una banca partner dove è assicurato FDIC. Se l'app della neobanca ha un lungo blackout o il fintech fallisce, i tuoi soldi dovrebbero essere comunque al sicuro presso la banca partner, ma il processo per accedervi può essere complicato. In alcuni casi, gli utenti delle neobanche potrebbero non avere piena chiarezza sulla protezione dei depositi, specialmente con conti collegati alle criptovalute (non assicurati dal governo) o se la neobanca opera in uno spazio leggermente regolato. Le neobanche inoltre affrontano regolamenti in evoluzione; cambiamenti o repressioni possono influire rapidamente sui loro servizi (ad esempio, un regolatore potrebbe improvvisamente vietare una certa funzionalità). In breve, l'assetto regolatorio può essere complesso e, sebbene operino legalmente, i clienti devono essere a conoscenza di come sono protetti i loro soldi.

Servizio clienti e risoluzione dei problemi: Anche se molte neobanche offrono un supporto rapido tramite chat nell'app, alcuni utenti si sono lamentati delle difficoltà nella risoluzione di problemi che esulano dalla norma. Ad esempio, contestare una transazione, affrontare frodi sul proprio conto o altri scenari eccezionali può essere stressante senza una filiale fisica a cui rivolgersi. Alcune neobanche hanno piccoli team di supporto rispetto alla loro base di utenti, portando a tempi di risposta lenti durante i picchi di problemi. Se il tuo conto viene erroneamente segnalato per frode (ad esempio, i sistemi automatizzati ti bloccano), sbloccarlo può richiedere tempo quando non puoi semplicemente visitare una filiale con il tuo ID. Questo non significa che le banche tradizionali siano universalmente modelli di grande servizio, ma il contatto umano nella risoluzione di problemi complessi può mancare nelle banche digitali.

Dipendenza dalla tecnologia - Rischi di downtime: Poiché le neobanche sono puramente digitali, se la loro app o sito web va in down a causa di un guasto tecnico, i clienti non hanno alternative per accedere ai servizi durante quel blackout. Anche le banche tradizionali hanno interruzioni, ma in alcuni casi si potrebbe comunque prelevare denaro da un bancomat o visitare una filiale. Con le neobanche, il downtime dell'app significa impossibilità di transazioni, il che può essere frustrante o addirittura dannoso finanziariamente se si verifica in un brutto momento. Allo stesso modo, qualsiasi attacco informatico o violazione dei dati potrebbe temporaneamente bloccare i servizi, anche se a loro favore le neobanche utilizzano generalmente misure di sicurezza molto robuste (spesso più moderne di quelle di alcune vecchie banche). In sostanza, utilizzare una neobanca significa dipendere fortemente dal tuo telefono, internet e dai server della banca che funzionano correttamente.

Per le aziende, molti dei punti sopra menzionati si applicano in modo simile. Un piccolo imprenditore potrebbe amare le basse tasse e la fatturazione semplice di un conto aziendale di una neobanca, ma potrebbe mancare un responsabile delle relazioni dedicato o la possibilità di entrare in una banca per discutere di un prestito. Una startup potrebbe utilizzare una neobanca per una rapida configurazione del conto, ma in seguito, man mano che cresce, potrebbe aver bisogno di servizi aggiuntivi (come finanziamenti per il commercio internazionale o grandi linee di credito) che le neobanche non forniscono, costringendo a passare a una banca tradizionale.

Nel valutare i pro e i contro, spesso si tratta di preferenze personali e esigenze individuali. Le neobanche eccellono in convenienza, costo e innovazione; le banche tradizionali vincono ancora per l'ampiezza dei servizi e talvolta per quella rassicurazione tangibile. Molte persone adottano un approccio ibrido - mantenendo un conto neobanca per le spese quotidiane e una banca tradizionale per altre esigenze. La buona notizia è che la concorrenza delle neobanche ha spinto molte banche tradizionali a migliorare le proprie offerte digitali e a ridurre le commissioni, il che avvantaggia tutti i consumatori.

Le neobanche e le crypto - Come e perché le neobanche hanno integrato le criptovalute

Data la natura tecnologica e all'avanguardia delle neobanche, era forse inevitabile che incrociassero il mondo delle criptovalute. Negli ultimi anni, un numero crescente di neobanche ha iniziato a offrire servizi legati alle criptovalute - dal trading in-app di Bitcoin ed Ethereum, al supporto di stablecoin o persino all'esplorazione di propri token digitali. Ecco come e perché è avvenuta questa integrazione con le crypto:

Come le neobanche offrono servizi di criptovalute:

La maggior parte delle neobanche entra nello spazio crypto consentendo ai loro utenti di acquistare, vendere e detenere criptovalute direttamente nell'app bancaria. Questo si presenta tipicamente sotto forma di una funzione di trading di criptovalute, dove un utente può convertire parte del proprio saldo fiat (ad esempio, dollari o euro) in Bitcoin, Ethereum o altre monete, e viceversa. Ad esempio, la neobanca europea N26 ha lanciato "N26 Crypto" alla fine del 2022, consentendo agli utenti di scambiare quasi 200 criptovalute direttamente dall'app N26. Dietro le quinte, N26 ha collaborato con un exchange di criptovalute consolidato (Bitpanda) per gestire l'esecuzione e la custodia delle monete - l'utente vede un'esperienza senza soluzione di continuità in un'unica app, ma Bitpanda fornisce la liquidità delle criptovalute e l'infrastruttura del portafoglio. Allo stesso modo, Revolut offre il trading di crypto sin dal 2017; Revolut ha iniziato con poche monete e si è espanso nel tempo, fungendo essenzialmente da broker dove gli utenti possono ottenere un'esposizione alle criptovalute.

Le neobanche in genere non diventano exchange di criptovalute complete; invece, si integrano tramite partnership o team interni utilizzando API di terze parti. Aggiungono una sezione "Crypto" o "Trading" nella loro app dove gli utenti possono vedere i loro saldi di criptovalute insieme ai loro saldi fiat, facilitando la gestione di entrambi in un unico luogo. Le transazioni sono di solito immediate, con commissioni chiaramente visualizzate (ad esempio, N26 addebita circa l'1,5% per le operazioni in Bitcoin). Alcune neobanche consentono anche acquisti programmati o l'arrotondamento degli acquisti con carta in crypto (simile al risparmio della spiccioli, ma in Bitcoin). Un altro servizio offerto da alcune è il cashback in crypto - ad esempio, offrendo cashback in Bitcoin anziché punti. La neobanca ZenGo (che è focalizzata sulle crypto) fornisce una carta di debito che restituisce cashback in criptovalute. Negli Stati Uniti, l'app fintech Current ha sperimentato il dare agli utenti rendimento attraverso la collaborazione con la finanza decentralizzata (anche se era un progetto pilota).

Oltre al trading, alcune neobanche hanno esplorato il supporto degli stablecoin, che sono criptovalute ancorate a valute fiat. Nel 2023, reports...Contento: è emerso che Revolut stava considerando il lancio di una propria stablecoin legata al valore di una valuta fiat. Sebbene al momento della stesura di questo testo Revolut non abbia ancora rilasciato una stablecoin, il fatto che una grande neobanca la stia esplorando evidenzia il collegamento: una stablecoin emessa da una neobanca potrebbe consentire trasferimenti globali istantanei tra i suoi utenti o l'integrazione nei network di pagamento crypto. Alcune neobanche già permettono agli utenti di detenere e inviare stablecoin; ad esempio, Bankera (una piccola banca digitale europea) offre portafogli crypto con supporto per stablecoin.

Perché le neobanche stanno abbracciando le criptovalute:

Diversi fattori spingono le neobanche a integrare servizi crypto:

Domanda dei clienti e demografia: La base utenti delle neobanche tende ad essere più giovane e più tech-savvy – proprio la demografia più interessata all'investimento in crypto. Questi clienti probabilmente sarebbero andati comunque su exchange di crypto o app. Offrendo crypto direttamente, le neobanche mantengono quegli utenti coinvolti nel loro ecosistema e soddisfano le loro esigenze. Ad esempio, Bunq, una neobanca olandese, ha notato una forte domanda dei clienti per gli investimenti crypto, che l'ha spinta ad aggiungere il trading di crypto nel 2023 tramite una partnership con Kraken. Fondamentalmente, le neobanche non vogliono rischiare che gli utenti lascino la loro app per usare una piattaforma crypto; offrirlo in-app fornisce convenienza (e trattiene gli utenti).

Nuove fonti di reddito: Molte neobanche sono ancora sulla strada per la redditività e stanno cercando fonti di reddito aggiuntive. Il trading di crypto può essere redditizio, poiché gli exchange guadagnano tipicamente attraverso commissioni di trading o spread. Abilitando l'acquisto/vendita di crypto, le neobanche possono guadagnare una commissione su ogni transazione. Ad esempio, N26 condivide i ricavi con Bitpanda per le transazioni effettuate nella sua app. Nel caso di Revolut, il trading di crypto si è trasformato in un contributore significativo di ricavi durante i periodi di boom – la divisione "Wealth" di Revolut (che include il trading di crypto) ha visto crescere i ricavi del 300% anno su anno, grazie principalmente all'attività crypto. Nel 2024, i profitti di Revolut sono aumentati notevolmente, con un considerevole incremento dall'uso dell'exchange di crypto da parte dei suoi clienti. Questo dimostra che offrire crypto ha aiutato alcune neobanche a monetizzare la loro base utenti in modo più efficace (soprattutto durante i mercati rialzisti delle crypto quando i volumi di trading sono alti).

Differenziazione e vantaggio competitivo: Man mano che più app fintech riempiono il mercato, offrire crypto è un modo per una neobanca di differenziare il proprio prodotto. Qualche anno fa, avere funzionalità crypto era innovativo e poteva attirare l'attenzione dei media e degli early adopters. Anche oggi, non tutte le neobanche forniscono servizi crypto – quindi quelle che lo fanno possono promuoversi come lungimiranti o una "one-stop-shop" per la finanza. È in linea con l'immagine di marca innovativa che le neobanche coltivano. Ad esempio, Wirex è un fintech che è iniziato come un conto digitale amico delle crypto e ha guadagnato utenti rivolgendosi agli entusiasti delle crypto che volevano una carta di debito per spendere le loro crypto.

Miglioramento dell'esperienza utente (App finanziaria all-in-one): Dal punto di vista dell'utente, è scomodo gestire molte app separate per diverse esigenze finanziarie. Le neobanche sono in corsa per diventare l'app finanziaria principale per i loro clienti. Aggiungere crypto significa che gli utenti possono vedere il loro Bitcoin accanto al loro saldo bancario, fare trading senza soluzione di continuità e persino incassare i guadagni delle crypto in fiat nella stessa app. Questa comodità è altamente valutata. Ad esempio, con l'integrazione di N26, quando gli utenti vendono crypto, questo va direttamente nel saldo del loro conto bancario – non è necessario trasferire denaro da un exchange esterno alla banca. Tale integrazione stretta semplifica l'investimento in crypto per i neofiti che potrebbero sentirsi intimiditi dagli exchange di crypto autonomi.

Ponte tra denaro tradizionale e asset digitali: Le neobanche spesso si posizionano come ponte tra i vecchi e i nuovi sistemi finanziari. Le crypto sono una classe di asset emergente; integrandole, le neobanche rafforzano il loro ruolo di ponte per gli utenti nel passare senza soluzione di continuità tra fiat e crypto. Gestiscono le parti complesse (custodia, conformità) tramite partner e presentano un'interfaccia amichevole all'utente. Questo è particolarmente potente per abilitare cose come le rimesse transfrontaliere usando crypto (i mittenti convertono fiat in crypto, la muovono, il destinatario converte di nuovo – tutto all'interno di un'unica app). Alcune neobanche nei mercati in via di sviluppo vedono le crypto come un modo per offrire trasferimenti internazionali più economici o copertura contro l'inflazione della valuta locale usando stablecoin.

Prevenzione e innovazione per il futuro: Da un punto di vista strategico, le neobanche non vogliono restare indietro mentre la tecnologia finanziaria evolve. Le innovazioni crypto e blockchain come la finanza decentralizzata potrebbero ulteriormente sconvolgere il settore bancario. Partecipando presto, le neobanche possono imparare e adattarsi. Alcune stanno sperimentando oltre al semplice trading: alcune neobanche hanno considerato di fornire soluzioni di custodia crypto (salvaguardia degli asset digitali) o abilitare i clienti a guadagnare rendimenti sui possedimenti crypto attraverso partnership. Pur se l'incertezza normativa limita ancora alcune di queste offerte, le neobanche si stanno preparando per un mondo in cui gli asset digitali potrebbero diventare una parte di routine della finanza.

Esempi di offerte crypto delle Neobank:

Revolut: Uno dei primi movimenti, ha iniziato a offrire il trading di crypto nel 2017. Gli utenti di Revolut possono acquistare, detenere e vendere dozzine di criptovalute. Inizialmente gli utenti non potevano prelevare crypto su portafogli esterni (era più come scambiare IOU), ma da allora Revolut ha permesso determinati prelievi di crypto. Nel 2023, Revolut ha persino lanciato il proprio exchange di crypto ed esplorava la creazione di una stablecoin Revolut. Il trading di crypto è citato come grande contributore alla recente crescita dei ricavi di Revolut.

N26: Ha lanciato N26 Crypto in partenariato con Bitpanda nel 2022. È partito in Austria e si è esteso a più mercati europei, permettendo il trading facile di ~100 token. N26 ha enfatizzato il beneficio che gli utenti non hanno bisogno di un conto separato – è tutto integrato.

Bunq: Nel 2023, Bunq ha collaborato con l'exchange statunitense Kraken per offrire investimenti crypto ai suoi utenti europei. Bunq ha integrato il toolkit "crypto-as-a-service" di Kraken in modo che gli utenti potessero aprire un conto crypto "in pochi secondi" e scambiare più di 20 monete all'interno dell'app Bunq. Questa mossa è arrivata insieme al lancio da parte di Kraken di un servizio ampio per consentire a banche/fintech di fornire crypto ai clienti.

Cash App: Pur non essendo una banca in senso tradizionale (è un'app di pagamento con funzionalità bancarie), Cash App (di Block, Inc.) è stato un giocatore importante nel portare Bitcoin a un pubblico mainstream negli Stati Uniti. Ha permesso l'acquisto/vendita di Bitcoin dal 2018 e ora supporta anche i pagamenti tramite Bitcoin Lightning Network. Molti considerano l'offerta crypto di Cash App un modello che le neobanche hanno seguito.

PayPal: Anche se non una neobanca per sé, vale la pena menzionarlo – PayPal (che ha una vasta base di utenti di finanza digitale) ha abilitato l'acquisto/vendita di crypto nel 2020 e nel 2023 ha lanciato la propria stablecoin in dollari statunitensi (PYUSD). Questo mette in luce la tendenza delle principali piattaforme fintech di immergersi nel crypto.

Xapo Bank: Un caso interessante, Xapo era originariamente un fornitore di portafogli Bitcoin che si è evoluto in una neobanca privata completamente autorizzata. Ora offre conti in USD e EUR e anche servizi crypto – persino pagando interessi sui depositi sia in USD che in stablecoin. È un esempio di una società nativa crypto che entra nel mondo bancario, che è il rovescio della medaglia delle banche che entrano nel crypto.

Complessivamente, l'integrazione delle crypto nel neobanking è ancora in corso. Non tutte le neobanche hanno abbracciato le crypto (alcune sono caute a causa di problemi normativi o scetticismo – ad esempio, la banca britannica Starling Bank ha preso una posizione rigorosa contro le transazioni crypto citando preoccupazioni di frode). Ma un numero crescente le vede come allineate con la loro missione di innovazione digitale. Stanno effettivamente diventando banche amiche delle crypto, mirando a essere il luogo in cui un utente gestisce sia il vecchio denaro che il nuovo denaro. Questa tendenza riflette anche una più ampia convergenza nel fintech: gli exchange come Coinbase stanno aggiungendo funzionalità simili a banche (carte di debito, deposito diretto), mentre le neobanche aggiungono funzionalità simili a exchange. Il fine gioco potrebbe essere un'app finanziaria super-unificata dove le crypto sono solo un'altra parte del proprio portafoglio – e le neobanche si stanno posizionando per essere quella app.

7. Partnership Neobank–Crypto – Esempi degni di nota

Mentre le neobanche si avventurano nel crypto, molte hanno formato partnership con aziende crypto consolidate per sfruttare i punti di forza reciproci. Queste collaborazioni consentono alle neobanche di offrire servizi crypto senza dover costruire da zero piattaforme di trading sicure, e danno alle aziende crypto accesso a grandi basi di utenti delle app fintech. Ecco alcune partnership degne di nota tra neobank (o banche fintech) e piattaforme crypto:

N26 e Bitpanda: Una partnership di alto profilo è tra la neobank di origine tedesca N26 e l'exchange crypto austriaco Bitpanda. Annunciata nel 2022, questa partnership alimenta la funzione di trading crypto in-app di N26. L'infrastruttura di Bitpanda gestisce l'esecuzione delle transazioni e la custodia degli asset, mentre N26 fornisce l'interfaccia e l'integrazione bancaria. Ciò ha permesso a N26 di offrire quasi 200 criptovalute ai suoi oltre 8 milioni di utenti senza dover affrontare direttamente le complessità della custodia crypto. È un arrangiamento simbiotico: N26 può espandere la sua offerta di prodotti (e guadagnare commissioni sulle transazioni), e Bitpanda ottiene un grande flusso di utenti retail che fanno trading di crypto tramite un'app bancaria familiare. Questo modello è stato abbastanza efficace tanto che altre app fintech (come l'app francese Lydia) hanno anche collaborato con Bitpanda per offrire crypto e azioni all'interno delle loro piattaforme.

Bunq e Kraken: Nell'aprile 2025, la neobanca olandese Bunq ha rivelato di essersi alleata con Kraken, uno dei maggiori exchange crypto del mondo, per lanciare il servizio crypto di Bunq. Attraverso questa partnership, gli utenti di Bunq in alcuni paesi europei possono creare un conto crypto quasi istantaneamente e scambiare più di 20 criptovalute importanti in-app. Kraken ha fornito una soluzione "Crypto-as-a-Service" (chiamata "Kraken Embed") che Bunq ha integrato. Questo ha permesso a Bunq di avviare rapidamente il trading di crypto, sfruttando il motore di trading sicuro e il framework di conformità di Kraken. Il partenariat è stato mutualmente vantaggioso: Bunq ha soddisfatto la domanda degli utenti per gli investimenti crypto, e Kraken ha messo in mostra la sua soluzione plug-and-play per le fintech con Bunq come...Contenuto: esempio di punta. Vale la pena notare il posizionamento di Bunq – lo hanno inquadrato come avente "tutto ciò di cui hai bisogno per risparmiare, spendere e investire – inclusa la criptovaluta – su un’unica piattaforma". Questo indica quanto centrale sia diventata la criptovaluta nel marketing di un hub finanziario completo.

Revolut e Paxos: Revolut inizialmente ha fatto la maggior parte della sua offerta di criptovalute in-house, ma ci sono stati rapporti secondo cui nel mercato statunitense Revolut ha collaborato con Paxos (un fornitore regolamentato di API di intermediazione di criptovalute) per offrire trading di criptovalute in conformità con le regolamentazioni statunitensi. Paxos fornisce la liquidità sottostante e la custodia, mentre Revolut gestisce l'UX. Questo non è stato fortemente pubblicizzato, poiché Revolut posiziona la funzionalità come nativa, ma le partnership come queste sono comuni dietro le quinte. Allo stesso modo, altre fintech statunitensi come Wealthfront e Interactive Brokers hanno collaborato con Paxos per offrire criptovalute.

Chime e Exchange di Criptovalute: Chime (la più grande neobank degli Stati Uniti) non ha lanciato direttamente il trading di criptovalute, ma ha permesso la connettività con app di criptovalute esterne. Ad esempio, gli utenti Chime possono collegare i loro conti a Coinbase o Gemini per finanziare gli acquisti di criptovalute. In un certo senso, la partnership è indiretta – tramite API di open banking che consentono agli exchange di criptovalute di verificare i conti Chime per i trasferimenti ACH. Pur non essendo un'integrazione ufficiale co-branded, mostra l'interconnessione tra neobank e piattaforme crypto per la comodità dell'utente.

Visa e Fintech di Ricompense Cripto: Diverse neobank o programmi di carte fintech hanno collaborato con piattaforme criptovalute tramite la rete di Visa. Ad esempio, Crypto.com e Coinbase hanno lanciato le proprie carte di debito Visa (permettono agli utenti di spendere criptovalute tramite una carta), il che non è esattamente una partnership con una neobank, ma sfuma le linee tra un'azienda cripto e i servizi bancari. Ci sono anche carte di credito fintech che danno ricompense in Bitcoin (ad esempio, la carta di BlockFi o di Gemini), che agiscono efficacemente come offerte di neobank con collegamenti alle criptovalute, realizzati in collaborazione con emittenti di carte e intermediari cripto.

Banche Tradizionali e Bracci Digitali e Cripto: Vediamo anche partnership nei casi in cui uno spin-off digitale-only di una banca storica integra criptovalute. Ad esempio, Marcus (Goldman Sachs), pur non offrendo criptovalute al dettaglio, ha collaborato con Coinbase per gestire alcune delle sue operazioni e ha preso in considerazione offerte di criptovalute tramite la sua app per consumatori. Nel contesto Asia-Pacifico, Revolut ha collaborato con Apollo a Singapore per la conformità dei servizi cripto. E in Australia, la neobank Volt (prima della sua chiusura) aveva esplorato partnership con exchange di criptovalute per consentire il flusso di fondi tra conti con facilità.

Queste partnership seguono generalmente un modello: la neobank fornisce la base di clienti e l'interfaccia utente, mentre l'azienda cripto fornisce il motore di trading, la liquidità e la conformità normativa per le transazioni cripto. Questa divisione del lavoro ha senso - ciascuna parte si attiene alla sua competenza principale. È simile a come molte neobank collaborano con banche per servizi fiat; qui collaborano con specialisti cripto per asset digitali.

Dal punto di vista dell'utente, queste alleanze significano che possono attivare funzionalità cripto con pochi clic, spesso accettando alcuni termini del partner (ad esempio, i termini di Bitpanda) ma senza mai lasciare l'app della neobank. L'integrazione è abbastanza profonda da far sembrare che si tratti di un unico servizio. Ad esempio, in N26, il tuo portafoglio cripto è visualizzato direttamente nell'interfaccia dell'app bancaria, e finanzi le operazioni direttamente dal saldo del tuo conto N26. Nel caso di Bunq, hanno persino preparato materiali educativi all'interno dell'app per guidare i nuovi investitori cripto, mostrando uno sforzo congiunto con Kraken per rendere l'esperienza fluida e informata.

È anche degno di nota che alcune partnership si estendono a ricompense e pagamenti in cripto. Ad esempio, l'app fintech Fold (una carta di debito con ricompense in Bitcoin) ha collaborato con una piccola banca per emettere la carta e con il programma Fast Track di Visa, mostrando una partnership a più vie: fintech + banca + cripto. Anche se Fold non è una neobank completa, si comporta come tale con il cashback su conti correnti e Bitcoin.

Infine, le partnership sono cruciali per la conformità. Collaborando con entità cripto regolamentate (come Kraken in Europa o Paxos negli Stati Uniti), le neobank assicurano che i servizi cripto siano conformi alle leggi antiriciclaggio e ad altre normative. Questo protegge la neobank da alcuni rischi, poiché il partner gestisce il KYC / AML per le transazioni cripto e la custodia degli asset in modo conforme.

Possiamo aspettarci più tali alleanze. Mentre la regolamentazione delle cripto matura, più banche (neo o tradizionali) si sentiranno a proprio agio nell'offrire cripto tramite partnership. Allo stesso modo, le aziende cripto sono ansiose di attingere alla distribuzione mainstream – trovarsi all'interno di una popolare app bancaria è un ottimo modo per raggiungere nuovi utenti che potrebbero non iscriversi su un exchange cripto autonomo. Le linee tra servizi bancari e cripto si stanno sempre più intersecando attraverso queste collaborazioni.

8. Le 10 Migliori Neobank nel Mondo (2025)

Il settore delle neobank è esploso a livello globale, con dozzine di attori che hanno raggiunto la notorietà. Di seguito sono riportate dieci delle principali neobank (e piattaforme bancarie digital-only) al mondo, selezionate in base alla dimensione della loro base di utenti, valutazione, portata globale, ampiezza dei servizi e innovazione. Non sono classificate puramente da un singolo parametro, ma rappresentano collettivamente il meglio nel panorama delle neobank al 2025:

1. PayPal – Il Gigante Globale della Finanza Digitale: Anche se alcuni dibattono se PayPal sia una "neobank," opera come una piattaforma finanziaria digital-first che offre servizi di pagamento, portafogli simili a banche e persino risparmi e trading cripto. Con 392 milioni di clienti attivi a livello globale, PayPal è di gran lunga uno dei maggiori fornitori di servizi finanziari online. Ha una capitalizzazione di mercato di $80 miliardi e si è avventurata nel cripto (consentendo il trading di Bitcoin/ETH e lanciando il suo stablecoin PYUSD). La pura scala di PayPal e la sua portata globale (200+ mercati) lo rendono un pilastro del banking digitale per molti, colmando il divario tra pagamenti tradizionali e fintech moderno.

2. Nubank – Il Supereroe Viola di LatAm: Nubank del Brasile è emersa come la neobank più preziosa del mondo, con una valutazione intorno ai $45–$50+ miliardi e oltre 100 milioni di clienti tra Brasile, Messico, e Colombia. Rinomata per la sua carta di credito viola e l'app, Nubank ha rivoluzionato il banking in Brasile eliminando le spese annuali e fornendo un'esperienza mobile scorrevole in un mercato precedentemente dominato da banche con molte spese. Si è espansa in prestiti, investimenti e assicurazioni. Notabili sono i progressi di Nubank nel cripto nel 2022, consentendo ai suoi utenti brasiliani di comprare Bitcoin e Ethereum direttamente in-app, riflettendo la sua inclinazione all'innovazione. Con il sostegno di investitori come Berkshire Hathaway, Nubank non è solo enorme nel conteggio degli utenti ma è anche una campionessa per il successo del fintech nei mercati emergenti.

3. Revolut – Il Super-App Fintech Globale: Nato nel Regno Unito e ora al servizio dei clienti in tutta Europa, Nord America e Asia-Pacifico, Revolut vanta circa 50 milioni+ di utenti in tutto il mondo (superando i 52 milioni entro il 2024). Ha iniziato con il denaro da viaggio e il cambio di valuta a basso costo, ma oggi Revolut offre di tutto, dai conti bancari, al trading di azioni e cripto, alle assicurazioni e conti business – puntando davvero ad essere una "super-app." Valutata a $33 miliardi nel suo ultimo round di finanziamento, Revolut è nota per l'innovazione rapida: è stata una delle prime neobank ad integrare il trading cripto (ora offre dozzine di monete) e aggiunge continuamente nuove funzionalità (come strumenti di budget, funzioni di donazione, ecc.). Le ambizioni globali di Revolut e la capacità di localizzare (ha ottenuto licenze bancarie in Europa, e sta perseguendo una nel Regno Unito e possibilmente negli Stati Uniti) la pongono in prima linea nella rivoluzione delle neobank. È spesso citata come la più vicina a una neobank globale, anche se deve affrontare la sfida di navigare in molti regimi normativi.

4. Chime – Campione Sfidante negli Stati Uniti: Chime è la principale neobank negli Stati Uniti, con circa 20+ milioni di clienti (i rapporti indicano 22 milioni nel 2023). Focalizzandosi sulla semplificazione del banking per gli americani comuni, Chime offre conti correnti senza spese, accesso anticipato agli stipendi e un conto di risparmio, tutto tramite un'app semplice. La sua crescita virale e il marketing incisivo l'hanno resa un marchio fintech di punta negli Stati Uniti, particolarmente interessante per coloro stufi delle commissioni mensili delle grandi banche. Chime non si è ancora addentrata profondamente nei servizi cripto, probabilmente a causa di un ambiente normativo cauto negli Stati Uniti, ma ha consolidato la sua posizione con funzionalità come carte per costruire il credito e una grande rete di ATM gratuiti tramite partnership. Con una valutazione che era intorno ai $25 miliardi nel 2021 (anche se il mercato è fluttuato da allora), Chime è un esempio brillante di come una neobank possa scalare nel cruciale mercato statunitense.

5. Cash App (Square) – App di Pagamenti Trasformata in Neobank: Cash App, sviluppata da Block, Inc. di Jack Dorsey (precedentemente Square), è iniziata come una semplice app di pagamenti peer-to-peer ma si è evoluta per offrire molti servizi simil-bancari. Ha circa 50-57 milioni di utenti attivi mensili a partire dal 2024 – rendendola estremamente popolare negli Stati Uniti. Cash App fornisce agli utenti una carta di debito, la possibilità di depositare stipendi, acquistare azioni e, cruciale, acquistare e vendere Bitcoin (Cash App è stata un pioniere nell’integrazione di Bitcoin). Pur non essendo una banca di diritto, Cash App funziona come una de facto neobank per molti giovani americani che la utilizzano come loro conto principale. La sua integrazione di Bitcoin e persino della Lightning Network per i pagamenti si allinea bene con gli appassionati di cripto. Il successo di Cash App sottolinea come un’app fintech possa sfumare la linea con il banking, e l’attenzione della sua casa madre Block per l’innovazione cripto la mantiene all’avanguardia.

6. SoFi – Dalla Rifinanziamento dei Prestiti Studenteschi ad Una Struttura Finanziaria Completa: SoFi (Social Finance) è una fintech con sede negli Stati Uniti che ha iniziato rifinanziando prestiti studenteschi ed è cresciuta in una vasta gamma di servizi finanziari. Ora società pubblica, SoFi ha circa 10–11 milioni di membri e offre banking (SoFi Bank – ha ottenuto una carta bancaria nazionale nel 2022), investimento in azioni e cripto, prestiti personali e per la casa, carte di credito e molto altro, tutto tramite la sua app. Il valore di SoFi risiede nel suo approccio ecosistemico – gli utenti sono attratti da un prodotto (ad esempio, un prestito) e successivamente integrati in altri prodotti e servizi.Using SoFi Money (conti correnti) o SoFi Invest, ecc. SoFi ha abbracciato le criptovalute offrendo la possibilità di fare trading con le principali criptovalute all'interno di SoFi Invest, rendendola una delle prime fintech statunitensi a farlo in modo conforme alle normative. Con una capitalizzazione di mercato intorno ai 6-8 miliardi di dollari nel 2025 e una crescita continua nella sua divisione bancaria, SoFi è spesso evidenziata come una storia di successo di “fintech to bank” e un importante attore tra le neobank in Nord America.

7. N26 – Neobank Pionieristica Europea: La tedesca N26 è stata una delle prime banche basate su app in Europa e ha circa 8 milioni di clienti in tutta l'UE (a metà del decennio). È conosciuta per la sua app minimalista e intuitiva e per l'espansione precoce in tutta Europa utilizzando una licenza bancaria tedesca "passaportata" verso altri paesi dell'UE. N26 ha offerto funzionalità come notifiche push istantanee e Spaces (sotto-conti per obiettivi di risparmio) che hanno stabilito lo standard in anticipo. Sebbene N26 abbia avuto alcuni contrattempi (come il ritiro dai mercati di Regno Unito e Stati Uniti), rimane un attore dominante nell'Europa continentale. Valutata intorno ai 9+ miliardi di dollari nel suo ultimo finanziamento, N26 ha continuato a innovare - ha introdotto N26 Crypto in collaborazione con Bitpanda per consentire il trading di criptovalute e sta esplorando anche il trading di azioni. N26 è spesso citata accanto a Revolut come un successo tra i challenger europei, anche se con un focus più europeo (con meno ambizioni globali rispetto a Revolut).

8. Monzo – L'App Bancaria Adorata del Regno Unito: Monzo, famosa per la sua carta di debito rosa corallo, è una delle principali neobank del Regno Unito con circa 9-10 milioni di clienti entro il 2024. Monzo ha costruito una solida comunità attraverso il suo lancio beta ed è diventata un fenomeno culturale per un po' tra i millennials britannici. Offre conti personali e aziendali, prestiti e ha integrazioni nel marketplace per cose come il cambio di fornitore di energia. Monzo non si è espansa aggressivamente a livello internazionale (a parte un piccolo progetto pilota negli Stati Uniti), ma nel Regno Unito è stata una pioniere per funzionalità come le notifiche di spesa istantanee, le spese di viaggio senza commissioni e la facile divisione delle bollette. Sebbene Monzo non si sia concentrata sui servizi di trading di criptovalute (poiché le normative del Regno Unito e forse le priorità della banca stessa l'hanno mantenuta più tradizionale nella gamma di prodotti), ha permesso indirettamente la connettività con app crittografiche e ha osservato il settore. Le mosse recenti di Monzo verso la redditività (ha registrato un utile nel 2023) e l'aumento dei depositi dimostrano che le neobank possono maturare in aziende sostenibili. È valutata intorno ai 4,5 miliardi di dollari (nel 2022) ed è considerata tra le migliori neobank a livello globale per la sua innovazione e la base di utenti fedele.

9. WeBank – La Mega Banca Digitale Cinese: WeBank, lanciata nel 2014, è la prima banca esclusivamente online della Cina ed è sostenuta dal gigante tecnologico Tencent. Opera principalmente tramite la super-app WeChat. Con un impressionante numero di oltre 200 milioni di clienti (alcune fonti affermano addirittura oltre 300 milioni), WeBank è possibilmente la più grande banca digitale al mondo per numero di utenti. Fornisce prestiti ai consumatori e alle PMI, servizi di pagamento e depositi tutti tramite canali digitali. WeBank ha raggiunto una scala notevole sfruttando l'ecosistema di Tencent (WeChat e QQ) per l'acquisizione di utenti. È altamente redditizia e ha ispirato modelli simili altrove in Asia. Mentre WeBank non si impegna nelle criptovalute (la Cina vieta il trading di criptovalute al dettaglio e le ICO), è stata innovativa nella blockchain per l'impresa e nell'infrastruttura fintech. L'inclusione di WeBank in una lista globale dei migliori è importante per notare la scala raggiungibile nei mercati popolosi attraverso la banca digitale. Potrebbe non essere ben conosciuta in Occidente a causa del suo focus esclusivamente cinese e del fatto che non si promuove a livello internazionale, ma le sue dimensioni e il successo la rendono una delle migliori neobank a livello globale.

10. Starling Bank – L'Innovatore Redditizio: Starling è un'altra neobank con sede nel Regno Unito, più piccola per numero di clienti (3+ milioni di clienti, inclusi molte piccole imprese) ma molto apprezzata nei circoli fintech. Fondata da Anne Boden, Starling ha scelto un percorso leggermente diverso concentrandosi non solo sui conti al dettaglio ma anche fortemente sul banking aziendale e offrendo il Banking-as-a-Service ad altre fintech. Starling è diventata una delle prime neobank a raggiungere una redditività sostenuta (dal 2021 in poi), dimostrando la viabilità del modello. Offre un conto corrente completo con molte funzionalità e ha integrazioni nel marketplace con prodotti finanziari di terze parti. Starling non ha integrato il trading di criptovalute nella sua app (in effetti, è stata cauta, bloccando temporaneamente i depositi degli exchange di criptovalute in passato citando preoccupazioni sui rischi). Tuttavia, i suoi solidi fondamentali e l'approccio innovativo al banking (come fornire infrastrutture di pagamento ai partner fintech) le fanno guadagnare un posto tra le principali neobank. Il successo di Starling, soprattutto nel banking delle PMI (dove ha una quota di mercato significativa nel Regno Unito nei nuovi conti aziendali), dimostra che le neobank possono competere in più segmenti. Con una valutazione intorno ai 3 miliardi di dollari (al 2022) e in crescita, potrebbe non essere la più grande, ma è influente e spesso citata come un modello per costruire una banca digitale sostenibile.

(Menzioni d'onore:) Ci sono molte altre neobank degne di nota che stanno appena dietro a queste dieci. Wise (ex TransferWise) non è una banca ma offre conti multi-valuta a oltre 16 milioni di utenti, giocando un ruolo importante nella finanza transfrontaliera. KakaoBank in Corea del Sud conta oltre 18 milioni di utenti e ha avuto un forte debutto in borsa nel 2021, facendone una grande neobank asiatica. Varo Bank negli Stati Uniti ha fatto la storia come la prima fintech a ottenere una licenza completa per operare come banca a livello nazionale. E in altre regioni, attori come Grab's GXS Bank (Sud-est asiatico), TymeBank (Sudafrica), Yono/SBI Yono (India, tramite SBI), e Banco Inter (Brasile) stanno modellando il banking digitale. La lista dei top 10 sopra copre però i nomi più impattanti a livello globale fino ad oggi, attraversando le Americhe, l'Europa e l'Asia.

9. Considerazioni Regolatorie e Differenze Regionali (UE vs US vs APAC)

Le neobank operano all'ombra delle normative bancarie, che variano significativamente a seconda della regione. I quadri normativi determinano come le neobank possono lanciarsi, se possono definirsi "banche", come gestiscono le criptovalute e come si espandono. Ecco un'analisi del panorama in Europa, Stati Uniti e Asia-Pacifico (APAC), mettendo in evidenza le principali differenze e considerazioni:

Europa (UE/UK): L'Europa è generalmente stata un terreno fertile per le neobank, grazie a normative favorevoli e iniziative per stimolare la concorrenza. Nell'UE, regolamenti come il PSD2 (Payment Services Directive) hanno imposto l'open banking e permesso alle fintech autorizzate di accedere ai dati bancari con il consenso dell'utente. Questo ha incoraggiato nuovi ingressi e collaborazioni. Molte neobank europee hanno iniziato con una licenza di "istituzione di moneta elettronica" – che è più facile da ottenere rispetto a una licenza bancaria completa – permettendo loro di gestire pagamenti e moneta elettronica, ma non di definirsi "banche" o detenere depositi nel loro bilancio. Esempi includono Revolut e Monese che utilizzano licenze di moneta elettronica nei loro stadi iniziali. Tuttavia, l'UE ha fornito percorsi per l'autorizzazione bancaria completa; per esempio, N26 ha ottenuto una licenza bancaria completa dalle autorità tedesche relativamente presto (2016), e altri hanno seguito in vari paesi. Una licenza bancaria UE può essere passaportata attraverso gli stati membri, permettendo a un'entità come N26 o Revolut di servire molti paesi una volta autorizzata in uno, sebbene con il coordinamento con ogni regolatore nazionale.

Il Regno Unito, pur ora fuori dall'UE, ha anch'esso promosso banche challenger post-2010. I regolatori del Regno Unito hanno creato un regime più accessibile per le nuove licenze bancarie, portando al lancio di Monzo, Starling, Atom, ecc. Il Regno Unito ha permesso una fase di "mobilitazione" in cui una nuova banca poteva ottenere un'autorizzazione con restrizioni, lanciarsi in modo limitato, quindi essere completamente autorizzata. Il risultato è stata una scena vivace di banche challenger. Il Regno Unito ha anche aggiornato le sue normative riguardo a fintech e criptovalute – per esempio, a partire dal 2023-2024, la FCA ha inasprito le regole sulle promozioni crittografiche, cosa che potrebbe influenzare il modo in cui i servizi crittografici integrati sono commercializzati dalle fintech.

Una considerazione chiave in Europa è l'uso del termine "banca". I regolatori hanno insistito affinché solo le banche autorizzate usassero tale termine per evitare la confusione dei clienti. Questo è il motivo per cui Revolut, che per anni è stata priva di una licenza bancaria nel Regno Unito, si è commercializzata con attenzione e ha ottenuto una licenza bancaria lituana per definirsi banca nell'UE. Allo stesso modo negli Stati Uniti, abbiamo visto la dichiarazione di non appartenenza di Chime "Chime non è una banca" applicata – una logica simile è applicata in Europa. Le neobank devono assicurarsi che i loro clienti sappiano chi fornisce le protezioni sottostanti. I regimi di assicurazione dei depositi europei (come la garanzia UE di €100k per banca, o la garanzia FSCS di £85k nel Regno Unito) si applicano alle banche autorizzate. Quindi se una neobank non è una banca, deve chiarire che i fondi degli utenti sono salvaguardati tramite una banca partner che ha l'assicurazione.

Per quanto riguarda le criptovalute in Europa, la regolamentazione si sta muovendo verso la chiarezza con il nuovo MiCA (Regulation on Markets in Crypto-Assets), che dovrebbe entrare in vigore entro il 2024/25. MiCA creerà un regime di licenze UE per i servizi di cripto-attività. Questo potrebbe effettivamente facilitare l'integrazione delle criptovalute da parte delle neobank, poiché avranno regole chiare da seguire o partner che sono conformi a MiCA. Già ora, le neobank europee sono attive (come si è visto con le partnership di Bitpanda, ecc.), ma hanno dovuto navigare ogni interpretazione nazionale delle direttive UE. L'UE è relativamente aperta all'innovazione, purché la protezione dei consumatori sia garantita.

A livello regionale in Europa, esistono delle differenze: la BaFin tedesca è piuttosto rigorosa (N26 ha affrontato alcuni vincoli normativi per rallentare la crescita finché la conformità non fosse adeguata), la Francia richiedeva alcune specifiche locali per le banche, la Lituania è diventata un hub per le licenze fintech, ecc. Ma, nel complesso, l'UE offre un ambiente regolatorio pasaportabile favorevole alle banche digitali transfrontaliere. La Seconda Direttiva sulla Moneta Elettronica dell'UE ha inoltre aiutato a istituire fintech che non sono banche complete.

Nord America (USA): Gli Stati Uniti hanno un sistema normativo per il banking più frammentatoTraduzione del contenuto in italiano:

Il "charter" (una proposta OCC per un charter speciale per banche fintech bloccato da sfide legali). Ciò significa che se una fintech vuole essere una banca, deve o acquisire una banca esistente o richiedere un charter bancario nazionale completo (o un charter statale e poi ottenere l'assicurazione FDIC). Questo è un compito arduo; solo Varo Money è riuscita a ottenere un nuovissimo charter bancario nazionale (assicurato FDIC) come banca digitale de novo nel 2020. Altri come SoFi hanno scelto di acquisire una piccola banca (SoFi ha acquistato Golden Pacific Bancorp) per accelerare il processo di diventare una banca.

La maggior parte delle neobanche statunitensi opera quindi collaborando con banche autorizzate. Tipicamente instaurano una partnership con una banca assicurata FDIC che detiene i depositi per conto degli utenti della neobanca. Questo è il motivo per cui i conti Chime sono effettivamente detenuti presso The Bancorp Bank o Stride Bank, perché i saldi in USD di Coinbase sono detenuti presso MetaBank, ecc. Il nome della banca partner è di solito negli scritti in piccolo e i conti sono assicurati dalla FDIC tramite essa. Questo modello funziona, ma significa che le neobanche sono essenzialmente agenti di banche esistenti dal punto di vista legale. I regolatori statunitensi (OCC, Federal Reserve, FDIC, CFPB) hanno tenuto d'occhio questi accordi per garantire che le banche partner non stiano semplicemente "affittando" il loro charter senza adeguati controlli del rischio (chiamate preoccupazioni di "affitto di banca"). All'inizio del 2023, dopo alcuni fallimenti bancari legati alle criptovalute, i regolatori statunitensi hanno anche avvertito informalmente le banche sui rapporti con le aziende di criptovalute, il che significa che una banca partner potrebbe essere riluttante se una neobanca si occupa pesantemente di criptovalute.

Inoltre, gli Stati Uniti hanno regole rigide sulla terminologia bancaria e la protezione dei consumatori. La CFPB ha fatto un esempio di Chime facendola chiarire che è un servizio fintech, non una banca. Qualsiasi offerta in stile neobanca deve evitare di implicare che sia l'istituzione assicurata, se non lo è. Il mosaico delle licenze di trasmissione di denaro statale può, inoltre, entrare in gioco se una neobanca non è una banca - molte fintech necessitano di quelle licenze per detenere e muovere i fondi dei clienti in ogni stato (questa è un'area complessa che molte risolvono ancora utilizzando la copertura di una banca partner).

Per i servizi di criptovalute negli Stati Uniti, la regolamentazione è in fase di evoluzione. Le fintech che offrono criptovalute devono registrarsi opportunamente (spesso come imprese di servizi monetari) e in alcuni casi ottenere licenze cripto a livello statale (come la BitLicense di New York). Alcune banche negli Stati Uniti sono state molto caute a causa delle posizioni non chiare della SEC/CFTC su vari token. Di conseguenza, meno neobanche americane offrono trading di criptovalute in-app rispetto all'Europa. SoFi è un'eccezione che lo fa (in realtà deve separare il suo business cripto sotto la sua filiale intermediary-broker). Le banche tradizionali per lo più si sono tenute lontane dall'offrire cripto al retail (escludendo forse alcune che permettono fondi in cripto nella gestione del patrimonio). L'incertezza regolamentare (ad esempio, se certi token sono considerati titoli) rende la cosa difficile. Tuttavia, l'appetito sta crescendo – alla fine del 2023, abbiamo visto grandi banche coinvolgersi in un progetto pilota per un sistema di regolamento delle risorse digitali regolamentato (Canton Network) e un crescente interesse istituzionale. Le neobanche negli Stati Uniti probabilmente espanderanno le offerte cripto se e quando emergeranno regole più chiare (o legislazione).

APAC (Asia-Pacifico): La regione APAC è diversificata, con diversi paesi che tracciano percorsi differenti per le banche digitali:

Cina: Come menzionato, la Cina ha giganti come WeBank e MYbank di Ant Group – entrambe sono banche digitali con licenze complete, ma crucialmente, la Cina banna il trading di criptovalute per i singoli e le ICO. Quindi le banche digitali cinesi non integrano le criptovalute nel modo in cui le neobanche occidentali fanno. Invece, si sono concentrate su AI, big data scoring del credito e perfino blockchain aziendale per processi di backend (WeBank è conosciuta per la sua piattaforma blockchain FISCO-BCOS usata nel finanziamento della catena di approvvigionamento, per esempio). La regolamentazione in Cina ha permesso alle aziende tecnologiche di ottenere licenze bancarie (con capitale considerevole e supervisione statale). Il successo di WeBank (400M+ utenti) è in parte dovuto al supporto regolamentare per la finanza digitale a livello nazionale mentre esclude le aziende tecnologiche straniere e tiene fuori le criptovalute dalla finanza al dettaglio.

Sudest Asiatico: Regioni come il Sudest Asiatico hanno emesso nuove licenze per banche digitali negli ultimi anni.

Nel 2020 Singapore ha concesso quattro licenze per banche digitali (al consorzio Grab-Singtel, Sea Group, Ant Group, e un consorzio Greenland). Queste banche digitali hanno iniziato ad andare online intorno al 2022–2023 (ad es., la GXS Bank di Grab e Singtel è stata lanciata nel 2022 a Singapore). Il regolatore di Singapore MAS è noto per bilanciare innovazione e stretta supervisione. Ha anche uno schema di licenze chiaro per exchange cripto e wallet sotto il Payment Services Act. È concepibile che le banche digitali di Singapore possano integrare cripto o offrire depositi tokenizzati in futuro, ma inizialmente si concentrano su settori retail e PMI non serviti.

La Malaysia ha concesso 5 licenze per banche digitali nel 2022 (a consorzi che coinvolgono Grab, Sea, banche locali, ecc.), queste banche inizieranno le operazioni entro il 2024–2025. Hong Kong ha emesso 8 licenze per banche virtuali nel 2019 (ad es., WeLab, ZA Bank, Mox di Standard Chartered), che da allora sono state lanciate e hanno acquisito collettivamente milioni di clienti. Hong Kong inizialmente ha mantenuto una separazione in cui le banche virtuali non offrivano trading cripto direttamente (anche se la ZA Bank nel 2023 ha iniziato a facilitare le conversioni cripto-to-fiat per i clienti degli exchange in una prova regolamentata, dato che HK sta cercando di essere un hub cripto mentre tiene le banche caute).

India: L'India non ha ancora emesso alcuna licenza completamente digitale. Le regolamentazioni richiedono ancora una presenza fisica per le banche, e le fintech in genere collaborano con le banche (simile al modello statunitense). Esistono diverse "neobanche" fintech indiane (come RazorpayX, Fi, Jupiter) ma sono front-end sopra le banche partner. La Reserve Bank of India è stata conservativa, citando stabilità finanziaria e la grande presenza di banche del settore pubblico. Sulla cripto, la posizione dell'India è stata molto restrittiva con tasse elevate sugli scambi cripto e precedenti bandi bancari (poi sollevati da un ordine del tribunale). Quindi, le neobanche indiane non hanno integrato servizi cripto; si concentrano su UX e valore aggiunto nei prodotti tradizionali. Ci sono discussioni in corso in India su un quadro di licenze per banche digitali, ma nulla di concreto entro il 2025.

Australia: L'Australia ha abbracciato le startup di banche digitali alcuni anni fa (rilasciando licenze a Volt, Xinja, 86_400, ecc.), ma ha visto alcune turbolenze – Xinja è fallita nel 2020, Volt ha chiuso nel 2022 restituendo i depositi ai clienti, e 86_400 è stata acquisita da National Australia Bank. L'Australian Prudential Regulation Authority (APRA) aveva concesso queste nuove licenze ma le ha anche tenute allo stesso alto standard di qualsiasi banca. La lezione è stata che capitale sufficiente e un percorso verso la redditività sono critici. L'Australia ha permesso a queste neobanche di chiamarsi banche (una volta concesse in licenza). I sopravvissuti (come Judo Bank, che si concentra sui prestiti alle PMI, e Up Bank che è effettivamente sotto una licenza bancaria tramite Bendigo & Adelaide Bank) mostrano un certo successo. La cripto in Australia è legale e piuttosto popolare, ma nessuna delle neobanche l'ha integrata profondamente – piuttosto, exchange cripto australiani separati (come CoinJar) offrono le proprie carte. La posizione regolamentare in Australia sulla cripto è ancora in evoluzione (hanno consultato su quali asset digitali trattare come prodotti finanziari, ecc.).

Medio Oriente: Alcuni paesi del Medio Oriente (es. UAE, Bahrain, Arabia Saudita) sono stati proattivi nel fintech. Il Bahrain ha concesso una licenza per una banca digitale (ila Bank di Bank ABC). Gli EAU hanno alcune iniziative di banking digitale (come Liv. di Emirates NBD, e startup come YAP). La regolamentazione cripto nel Golfo varia: gli EAU mirano a essere un hub amico per le cripto (Dubai ha istituito VARA per la supervisione cripto), quindi potremmo vedere banche digitali lì incorporare cripto in futuro. Il Bahrain ha permesso alle aziende di cripto di operare sotto il sandbox della Banca Centrale. Queste regioni spesso guardano a Singapore o all'Europa per indicazioni su come bilanciare innovazione con conformità alla Sharia e gestione del rischio.

In termini di considerazioni regolamentari generali per le neobanche:

Requisiti di Capitale e Prudenziali: Ottenere una licenza bancaria ovunque significa soddisfare requisiti di capitale minimo, rapporti di capitale in corso (come gli standard di Basilea III), rapporti di liquidità, ecc. Le neobanche che diventano banche devono rispettarle proprio come gli istituti tradizionali. Questo è il motivo per cui alcune evitano di diventare banche complete inizialmente – è costoso e vincola capitale. I regolatori sempre più osservano i modelli di business delle neobanche per la sostenibilità, non volendo banche che bruciano solo liquidità e potrebbero fallire. Entro il 2025, c'è più attenzione su se le neobanche possono generare profitto e gestire i rischi man mano che crescono. Ad esempio, i regolatori del Regno Unito hanno chiesto alle nuove banche di migliorare i loro standard di prestito e la resilienza operativa.

Resilienza Operativa e Sicurezza: I regolatori in tutto il mondo sono preoccupati per i disservizi tecnici e la cybersecurity nelle banche digitali. Molti hanno introdotto linee guida che richiedono una governance IT robusta, report degli incidenti, e in alcuni casi, linee guida sull'uso del cloud se le banche si affidano a fornitori cloud. Come notato in un articolo di Stripe, i regolatori stanno modernizzando i quadri per adattarsi ai modelli digitali, ma richiedono anche alle neobanche di avere controlli del rischio appropriati (es. non solo fare affidamento su un'app appariscente senza hotline quando qualcosa va storto).

Protezione dei Consumatori e Crimine Finanziario: Le neobanche devono conformarsi alle regole AML/KYC e sono sotto la lente per cose come la prevenzione delle frodi. Infatti, alcune neobanche sono cresciute così velocemente che anelli di frode hanno tentato di sfruttare il loro onboarding (es. ci sono stati casi di frodi d'identità per aprire conti in alcune neobanche). I regolatori hanno risposto esaminando quanto bene queste fintech verificano i clienti e monitorano le transazioni. C'è anche un focus sulla trasparenza delle commissioni e del trattamento equo – assicurandosi che se una neobanca non è effettivamente una banca (con assicurazione sui depositi), il cliente sia chiaramente informato. Il marketing ingannevole è un no-go.

Limitazioni Regionali: Alcuni mercati non sono ancora aperti alle neobanche indipendenti a causa di barriere regolamentari. Ad esempio, in molti paesi africani, le aziende di telecomunicazioni e le banche guidano il mobile money, eSkip translation for markdown links.

Contenuto: le neobank indipendenti sono rare al di fuori dei modelli di partnership. In America Latina, oltre a Nubank, i regolatori in paesi come il Messico e la Colombia hanno licenze fintech ma richiedono anche una certa conformità che crea un fossato. Le neobank spesso devono adattare l'approccio per paese - in alcuni, ottengono una licenza, in altri si uniscono o acquisiscono.

Regolamenti Crypto: Per le neobank che offrono criptovalute, devono improvvisamente navigare in un dominio normativo completamente diverso. Potrebbero aver bisogno di una licenza di trasmettitore di denaro (USA), di una registrazione come fornitore di servizi di asset crittografici (nei paesi dell'UE prima di MiCA, e passaporto UE sotto MiCA dopo), o persino di un'entità separata per gestire le criptovalute (come fa SoFi). Alcune giurisdizioni limitano le banche a trattare direttamente con le criptovalute - ad esempio, negli Stati Uniti, le banche sono state caute perché i regolatori federali non hanno dato un chiaro benestare a detenere criptovalute nel bilancio (a parte alcuni casi molto limitati come i servizi di custodia con preavviso). Pertanto, molte neobank contengono criptovalute in una sussidiaria non bancaria o semplicemente collaborano con uno scambio, in modo che l'attività sia regolata sotto le licenze dello scambio anziché della banca. Questo potrebbe evolversi se, ad esempio, alle banche fosse permesso di emettere stablecoin o detenere depositi tokenizzati; allora le neobank potrebbero integrare più a fondo le criptovalute.

Riepilogo delle differenze regionali: l'Europa favorisce le banche digitali transfrontaliere con un chiaro, anche se rigoroso, percorso di licenza; gli Stati Uniti costringono la maggior parte delle neobank in modelli di partner-banca e hanno iter complicati a livello statale e federale, rendendo l'integrazione delle criptovalute cauta; la regione APAC è un miscuglio - alcuni paesi hanno completamente abbracciato le banche digitali, altri richiedono ancora partnership, e le politiche crittografiche vanno dal divieto all'accogliente. In tutti i casi, la regolamentazione sta raggiungendo il fenomeno delle neobank, concentrandosi sul garantire che queste startup fintech siano sicure, ben gestite e realmente servano i clienti senza rischi indebiti. Man mano che le neobank maturano, sempre più assomigliano alle banche tradizionali in termini di conformità normativa, anche se l'esperienza per l'utente finale rimane innovativa.

10. Il Futuro delle Neobank e il Loro Ruolo nell'Ecosistema Crypto-Fintech

Avendo trasformato il retail banking nell'ultimo decennio, cosa c'è in serbo per le neobank? Il futuro probabilmente riserva sfide e opportunità poiché queste banche digitali maturano e mentre criptovalute e fintech continuano a evolversi. Ecco alcuni temi chiave che delineano la strada da percorrere:

Percorso verso la Redditività e la Sostenibilità: All'inizio, la crescita era il principale indicatore per le neobank - acquisire utenti, espandersi in nuovi mercati. Ora, la conversazione si è spostata su entrate e profitti. Molte neobank hanno faticato a generare profitti a causa dei bassi margini sui conti base. L'attenzione in avanti sarà sulla monetizzazione: introducendo prodotti di prestito (che generano reddito da interessi), conti premium o abbonamenti, e altri servizi che producono tariffe. Abbiamo già visto alcune neobank lanciare livelli premium a pagamento (Revolut Metal, Monzo Premium) con vantaggi extra per diversificare il reddito. Poiché il finanziamento da capitale di rischio diventa più difficile da ottenere alla scala degli anni precedenti, le neobank devono diventare autosufficienti. La buona notizia è che alcune ci stanno riuscendo - Starling Bank è redditizia, Monzo è diventata redditizia nel 2023, Nubank ha riportato un utile netto nel 2023 dopo anni di perdite incentrate sulla crescita. Il futuro vedrà una certa consolidazione: i giocatori più deboli potrebbero essere acquisiti o chiudere, mentre i più forti cattureranno più quota di mercato (forse anche acquistando portafogli da concorrenti). Nel complesso, ci si aspetta che vengano lanciate meno nuove neobank, e maggiore enfasi nel rendere quelle esistenti aziende solide.

Espansione dei Servizi (Ambizioni di Super-app): Le neobank si stanno sempre più posizionando come hub finanziari o “super-app”. Non vogliono essere solo un luogo dove controllare il saldo – vogliono gestire tutte le tue esigenze finanziarie, e persino oltre la finanza (ad esempio, offerte per lo stile di vita). Questo significa che vedremo le neobank aggiungere o migliorare prodotti: investimenti (azioni, ETF), offerte assicurative, funzionalità di budgeting e consulenza, legami con l'e-commerce, e ovviamente capacità crittografiche. Come ha osservato un'analisi del settore, il successo nel 2025 e oltre potrebbe appartenere alle neobank che integrano portafogli crittografici e funzionalità di scambio direttamente nelle loro app, rendendo la gestione degli asset digitali una parte nativa del banking. Alcune neobank potrebbero persino esplorare elementi web3 come consentire il login con l'ID bancario in app decentralizzate o fornire custodia per asset tokenizzati. L'integrazione della finanza tradizionale e delle criptovalute potrebbe approfondirsi – ad esempio, immaginare di ottenere un prestito in stablecoin o usare crittografia come garanzia per un prestito fiat, tramite la tua app neobank. Tali offerte ibride potrebbero diventare una realtà se le normative lo permetteranno.

Finanza Incorporata e Partnership: Paradossalmente, mentre le neobank mirano a far utilizzare ai clienti la loro app per tutto, il concetto di finanza incorporata significa che i servizi bancari compaiono in app non bancarie. Le neobank potrebbero distribuire i loro servizi attraverso partner. Ad esempio, un'app di ride-hailing o una piattaforma di e-commerce potrebbero offrire servizi bancari a marchio ai suoi utenti, che sono effettivamente supportati dalla piattaforma BaaS della neobank. Alcune neobank (come Starling con il suo Banking-as-a-Service, o Solarisbank in Germania che è un fornitore BaaS spesso considerato una sorta di neobank "white-label") si stanno concentrando su questa strada. Il futuro potrebbe vedere il tuo conto bancario fornito, ad esempio, da Google o Amazon tramite partnership con entità regolate – le aziende tecnologiche diventano effettivamente neobank. In quell'ecosistema, le neobank esistenti potrebbero competere o collaborare alimentando quei conti dietro le quinte.

Globalizzazione vs Localizzazione: Probabilmente vedremo una divisione nella strategia. Alcune neobank cercheranno di essere giocatori globali (Revolut, forse Nubank in altri mercati emergenti, ecc.), ma molte rimarranno concentrate sulla loro regione o paese d'origine dove hanno maggiori possibilità di dominare una nicchia. La regolamentazione è un ostacolo alla rapida scalabilità globale nel settore bancario – a differenza di un'app lanciata in tutto il mondo, le banche necessitano di approvazioni paese per paese. Pertanto, il futuro potrebbe contenere una federazione di neobank: un leader in ogni grande mercato, talvolta sovrapposto nelle regioni ma ciascuno con i propri punti di forza. Tuttavia, potrebbero formare alleanze o interconnettere i loro servizi. Ad esempio, potrebbero esserci partnership in cui una neobank europea si unisce a una neobank asiatica per offrire congiuntamente servizi transfrontalieri. Se un giorno le criptovalute o le stablecoin abilitano una finanza più senza confini, le neobank potrebbero sfruttare ciò per servire espatriati o nomadi globali (alcune, come Bunq, mirano esplicitamente ai "nomadi digitali" per il banking transfrontaliero).

Ruolo nell'Ecosistema Crypto-Fintech: Le neobank sono ben posizionate per essere le rampe di accesso e di uscita per il mondo crypto. Oggi, per ottenere denaro in criptovalute, molte persone trasferiscono fondi da una banca a uno scambio. Se la tua banca è lo scambio (o offre accesso con un clic), semplifica tale processo. Man mano che le criptovalute maturano, i consumatori medi potrebbero non voler gestire portafogli separati e chiavi private; invece, potrebbero fidarsi della loro banca (se la banca offre assicurazioni, una buona UX e ricorso per errori). Le neobank potrebbero collaborare con piattaforme crittografiche per garantire la conformità offrendo al contempo ai clienti un facile accesso agli asset digitali. Inoltre, le neobank potrebbero integrarsi con la finanza decentralizzata in modo user-friendly – ad esempio, permettendo agli utenti di guadagnare interessi dai protocolli DeFi, ma con la neobank che agisce come salvaguardia o intermediario che astrae le complessità. Alcuni esperti fintech suggeriscono che le neobank che abbracciano queste tendenze possono ottenere un vantaggio competitivo. Potremmo vedere, ad esempio, neobank che offrono conti in stablecoin per trasferimenti globali più veloci. Infatti, diversi emittenti di stablecoin (come Circle con USDC) stanno corteggiando fintech e banche per utilizzare le loro stablecoin per il regolamento. Una neobank potrebbe utilizzare stablecoin sotto il cofano per fornire pagamenti transfrontalieri quasi istantanei, 24/7, a costi molto inferiori rispetto ai trasferimenti Swift – mentre l'utente vede semplicemente un rapido trasferimento nell'app.

Concorrenza e Convergenza con le Banche Tradizionali: Le banche tradizionali non stanno ferme. I grandi incumbenti hanno migliorato il loro gioco digitale, e alcune hanno lanciato le loro propaggini completamente digitali (ad esempio, JPMorgan ha lanciato una banca completamente digitale nel Regno Unito nel 2021, chiamata Chase UK, che compete essenzialmente con Monzo e Starling sul loro territorio). In futuro, la linea tra "neo" e "tradizionale" sarà sempre più sfumata. O le neobank saranno cresciute fino a sembrare più simili alle banche tradizionali (con offerte ampie, forse persino filiali o centri di assistenza clienti man mano che scalano), o le banche tradizionali avranno adottato abbastanza strategie tipiche delle neobank che per il cliente sarà tutta digitale banking. Già ora vediamo banche incumbent acquisire fintech o imitare le loro funzionalità. Lo scenario più probabile è la coesistenza con un po' di consolidamento: alcune neobank potrebbero essere acquisite da banche più grandi che vogliono un brand fresco (come l'acquisizione di Simple da parte di BBVA negli Stati Uniti alcuni anni fa, o l'acquisizione di 86_400 da parte di NAB in Australia), mentre altre resteranno indipendenti e persino inizieranno ad acquisire piccole imprese esse stesse (Nubank ha acquisito il broker Easynvest e altri per espandere i servizi). La pressione competitiva garantirà migliori servizi e commissioni più basse in tutto il settore, che è una vittoria per i consumatori.

Evoluzione Regolatoria: I regolatori stanno imparando da un decennio di esperienza con le neobank. Potremmo vedere quadri più definiti per le banche digitali, forse speciali carte bancarie per fintech negli Stati Uniti rilanciate, o regole più rigorose sulla resilienza operativa. Le regolamentazioni crypto influenzeranno significativamente il futuro delle neobank con le criptovalute – se vengono stabilite regole chiare e protezioni per i consumatori, le neobank saranno più fiduciose nell'offrire criptovalute in modo ampio. Viceversa, se le normative diventano molto rigide (ad esempio, vietando a banche di trattare asset crittografici in alcune giurisdizioni), le neobank potrebbero limitare tali offerte. Un segno di speranza è che i regolatori in molte regioni riconoscono il ruolo della fintech nell'inclusione e nell'innovazione, quindi mirano a raggiungere un equilibrio. Ad esempio, l'Europa... Content: La Banca Centrale ha espresso sostegno per l'innovazione, ma all'interno di un perimetro regolativo stabile.

Nuove Tecnologie e Innovazione: Le neobanche probabilmente saranno i primi adottatori delle nuove tecnologie nel settore bancario, che si tratti di AI, dati aperti o persino valute digitali delle banche centrali (CBDC). L'AI viene già utilizzata dalle neobanche per intuizioni personalizzate e rilevamento delle frodi; in futuro, assistenti finanziari o chatbot basati sull'AI potrebbero diventare molto più sofisticati, offrendo agli utenti consigli su misura su risparmi, spese o investimenti (e facendolo in modo proattivo). Se i governi introducono le CBDC (valuta fiat digitale emessa dalle banche centrali), le neobanche potrebbero integrarle rapidamente come un'altra valuta supportata nell'app, accelerando possibilmente le transazioni e riducendo ulteriormente i costi. Le neobanche potrebbero anche sfruttare la sicurezza biometrica, la finanza aperta (oltre il banking verso tutta l'aggregazione dei dati finanziari) e altre tendenze emergenti più rapidamente delle banche tradizionali, poiché tendono ad avere team tecnologici più agili e meno dazione legata a sistemi obsoleti.

Aspettative dei Clienti in Evoluzione: La prossima generazione di utenti si aspetterà ancora di più: tutto senza soluzione di continuità, onboarding istantaneo con qualsiasi fornitore, la capacità di collegare la propria banca a qualsiasi piattaforma si stia utilizzando (basti pensare al banking tramite app di messaggistica, assistenti vocali, ecc.). Le neobanche dovranno incontrare gli utenti nel luogo in cui si trovano. Potremmo vedere un'integrazione più profonda del banking con i social media o altri strumenti quotidiani, sia attraverso API che essendo parte di super-app. L'influenza della criptovaluta in ciò potrebbe essere che gli utenti inizino ad aspettarsi cose come la regolazione istantanea (dato che le transazioni blockchain possono essere più veloci dei trasferimenti bancari) o trasparenza e controllo (come la possibilità di vedere esattamente dove è investito il loro denaro o da dove proviene il rendimento). Le neobanche potrebbero rispondere adottando alcune di queste caratteristiche ispirate alla blockchain anche nelle operazioni finanziarie tradizionali.

Nell'ecosistema cripto-fintech in evoluzione, le neobanche sono pronte a svolgere un ruolo centrale di collegamento. Hanno milioni di utenti a proprio agio con la finanza digitale e possono introdurli nel mondo delle criptovalute in modo più sicuro e user-friendly. Al contrario, per l'industria delle criptovalute, le neobanche rappresentano canali affidabili per portare le criptovalute alle masse sotto un ombrello regolamentato. La collaborazione tra i due potrebbe accelerare significativamente l'adozione mainstream degli asset digitali – per esempio, un giorno controllando il tuo conto bancario e vedendo non solo il saldo di cassa e il portafoglio azionario, ma anche le tue partecipazioni in criptovalute e forse i tuoi collezionabili NFT, tutto in un'unica dashboard finanziaria.

Tuttavia, il futuro non sarà privo di intoppi. Potremmo assistere a qualche fallimento di alto profilo o scandalo se una neobanca gestisce male il rischio o una integrazione cripto va storta (violazioni della sicurezza, ecc.). Ciascun evento del genere sarà una prova della fiducia dei consumatori nel fintech. E tuttavia, la traiettoria finora indica che il banking digitale non è una moda passeggera – è la nuova normalità. Il termine "neobanca" stesso potrebbe svanire una volta che tutte le banche saranno essenzialmente digitali per il cliente. Ma lo spirito delle neobanche – innovazione, inclusione e design centrato sull'utente – continuerà a plasmare la finanza. Hanno mosso l'asticella di ciò che i clienti si aspettano dalle loro istituzioni finanziarie. E mentre integrano criptovalute e altre innovazioni fintech, le neobanche potrebbero essere quelle che finalmente armonizzano la finanza tradizionale con il mondo della finanza decentralizzata, creando un ecosistema in cui spostarsi tra fiat e criptovaluta è senza soluzione di continuità e i benefici di entrambi sono disponibili agli utenti. In conclusione, il futuro delle neobanche è uno di integrazione: integrare più servizi, integrarsi più profondamente con la vita degli utenti e integrare i vecchi e nuovi paradigmi del denaro.