Meta’s plan om overtollige datacentercapaciteit te leasen, stuurde AI-rekenkracht-aandelen wereldwijd lager, terwijl het eigen aandeel bijna 9% steeg.
Belangrijkste punten:
- Meta bouwt aan Meta Compute, een bedrijf dat ongebruikte datacentercapaciteit gaat verhuren aan externe klanten.
- Chipmakers en GPU-cloudproviders verkochten scherp nadat beleggers het plan lazen als een waarschuwing over het aanbod van AI-rekenkracht.
- De druk verspreidde zich van Wall Street naar Azië, waar grote geheugenaandelen fors daalden.
Meta Compute
Meta’s voorgestelde activiteit, Meta Compute, zou ongebruikte rekenkracht uit zijn datacenters verhuren aan externe klanten.
Het plan weerspiegelt een model dat door SpaceX wordt gebruikt, dat overtollige capaciteit heeft verhuurd aan bedrijven zoals Anthropic. Meta’s aandelen stegen na de aankondiging boven de 600 dollar, waarmee de druk werd omgekeerd die in veel AI-hardwareaandelen te zien was.
De marktreactie was fel omdat beleggers AI-rekenkracht jarenlang als schaars hadden beschouwd. Meta’s stap suggereerde dat op zijn minst enkele grote kopers nu meer capaciteit hebben dan ze nodig hebben, wat de manier veranderde waarop handelaren de vraag naar chips inschatten.
Nvidia daalde slechts 1,25%, een beperkte terugval vergeleken met de bredere uitverkoop. Micron verloor op 1 juli meer dan 10%, terwijl SanDisk, Intel en AMD elk tussen 6,9% en 10,6% inleverden.
Ook lezen: Experts zeggen dat Open USD iets kan doen wat USDC nooit zag aankomen
AI-aandelen
De schade was nog groter bij neocloud-bedrijven die GPU-capaciteit verhuren aan AI-ontwikkelaars.
CoreWeave daalde 14%, terwijl Nebius 17% verloor, omdat beleggers het risico afwogen dat Meta aanbieders kan onderbieden die vergelijkbare toegang aan ontwikkelaars verkopen. Meta heeft eerder vergelijkbare clouddiensten ingekocht, maar met het nieuwe plan komt het in concurrentie met enkele van zijn eigen leveranciers.
De tweedeling binnen Big Tech was duidelijk. Apple, Microsoft, Amazon, Alphabet en Tesla sloten hoger, waarbij sommige strategen de beweging koppelden aan een rotatie weg van pure AI-hardwareplays richting bedrijven die beter gepositioneerd worden gezien voor de volgende bestedingsfase.
Daarna verschoof de uitverkoop naar Azië. Samsung en SK Hynix verloren in de vroege handel respectievelijk meer dan 7% en 9%, terwijl de KOSPI opnieuw een handelsstop activeerde.
De reactie volgde een bekend patroon van eerder dit jaar, toen zwakte bij Amerikaanse Big Tech oversloeg naar Aziatische chipmakers. Dit keer was de aanleiding specifieker: één enkele aankondiging die de aanname uitdaagde dat het aanbod van AI-rekenkracht krap zou blijven.
Tijdens een groot deel van de AI-hausse werden bedrijven die verbonden waren aan chips, geheugen en GPU-verhuur beloond, omdat de vraag groter leek dan de beschikbare capaciteit. Meta Compute dwong de markt om dat beeld te herzien, in elk geval voor bedrijven die het meest blootstaan aan hardwareprijzen.
Lees hierna: Bitcoin-bezit onder 1% voedt CZ’s stoutste voorspelling tot nu toe: koersdoel $1M