Telegram’s A repressão em maio ao infame mercado Huione Guarantee teve um impacto de curta duração, já que plataformas sucessoras como Tudou Guarantee, Shuangying e Fully Light rapidamente preencheram o vazio - processando dezenas de bilhões em transações ilícitas, segundo novos dados da empresa de análise blockchain Elliptic.
Apesar da remoção abrangente do Huione Guarantee pelo Telegram em 13 de maio - saudada à época como um grande golpe em um dos maiores mercados obscuros impulsionados por cripto da história - o comércio ilícito de dados roubados, serviços de lavagem de dinheiro e facilitação de fraudes se reconstituiu rapidamente em pelo menos 30 novas plataformas baseadas no Telegram. Muitos desses mercados já superaram seu antecessor em escala, expondo a resiliência e a natureza adaptativa do vasto ecossistema de fraudes de cripto da Ásia.
Tudou Guarantee, em particular, emergiu como o principal sucessor. Em 15 de junho, a Elliptic registrou mais de 300.000 transações no Tudou, um aumento em relação às pouco mais de 200.000 um mês antes. A mudança na atividade foi quase imediata - o volume de transações do Huione colapsou para quase zero em 11 de maio, apenas dias antes do efetivo banimento pelo Telegram. Os dados da Elliptic mostram que a maior parte da atividade comercial do Huione retomou quase sem interrupções no Tudou, onde os mesmos vendedores agora continuam a anunciar e transacionar em Tether.
“A transição súbita do Huione para Tudou destaca como esses ecossistemas ilícitos se tornaram profundamente enraizados e ágeis”, disse a Elliptic em seu relatório de 24 de junho. “Muitos dos comerciantes são os mesmos, e os serviços - identidades roubadas, lavagem de dinheiro e infraestrutura de fraudes - permanecem inalterados.”
$27 Bilhões em Atividade Ilícita Ressurgem
Embora o movimento do Telegram tenha desmantelado a enorme infraestrutura do Huione - supostamente o maior mercado obscuro da história, superando mesmo a Silk Road e a AlphaBay - não conseguiu destruir a rede em si. Segundo a Elliptic, o volume de transações de stablecoin conduzidas nas plataformas sucessoras agora corresponde ao do Huione Guarantee durante suas operações de pico. Cumulativamente, a Elliptic estima que esses mercados obscuros estão lidando com cerca de $27 bilhões em transações.
A campanha de fiscalização do Telegram, que incluiu a rescisão de milhares de contas e canais, foi elogiada por seu alcance, mas, segundo os pesquisadores, se revelou ineficaz a longo prazo sem ação sustentada.
Uma razão para o impacto limitado reside no próprio planejamento de contingência do Huione. De acordo com a Elliptic, os operadores do Huione já haviam adquirido uma participação de 30% na Tudou Guarantee desde dezembro de 2024 - efetivamente criando uma saída para manter as operações ativas se a plataforma principal fosse comprometida.
“Este investimento estratégico revela o grau de previsão dentro da organização”, observa o relatório. “Também explica por que a transição foi tão sem atrito.”
Mercados Sucessores Proliferam no Telegram
Além do Tudou, outras plataformas como Shuangying e Fully Light viram os volumes de transações mais do que triplicar em apenas algumas semanas. Shuangying disparou de aproximadamente 40.000 para 110.000 transações entre maio e meados de junho, enquanto Fully Light cresceu de 20.000 para mais de 80.000 durante o mesmo período.
Estas plataformas operam de maneira semelhante ao Huione, oferecendo serviços de “garantia” que permitem transações baseadas em escrow anônimas via USDT na blockchain Tron. Elas são populares entre operadores de golpes por facilitarem os chamados esquemas de “abate de porcos” - uma estratégia de golpe romântico e de investimento de longo prazo que já fez milhares de vítimas globalmente, particularmente nos EUA e na Europa.
Os vendedores nessas plataformas abertamente divulgam suas ofertas para tais golpes, com serviços que incluem falsificação de documentos de identidade, provisão de cartões SIM, aluguel de contas de criptomoedas e infraestrutura digital que permite que cibercriminosos aparentem legitimidade enquanto miram em vítimas no exterior.
Pesquisadores da Elliptic descrevem o ambiente como “uma operação em escala industrial”, onde o Telegram serve tanto como um mercado quanto como um centro de comunicação para organizações criminosas, especialmente aquelas operando no Sudeste Asiático.
USDT da Tether Permanece Como Moeda Preferida
Todos os mercados examinados confiam no USDT - particularmente na blockchain TRON - como o principal meio de troca. O uso de stablecoins permite que criminosos transacionem com velocidade, finalização e relativa estabilidade de preço, enquanto as baixas taxas e alta capacidade de processamento da Tron oferecem vantagens práticas para pagamentos em massa.
Embora o emissor de USDT, a Tether, tenha anteriormente cooperado com a aplicação da lei e congelado fundos vinculados a entidades sancionadas, o relatório não indicou se alguma ação recente foi tomada para bloquear carteiras associadas ao Tudou ou a outras plataformas. A falta de rastreamento proativo e enforcement de stablecoins foi citada pela Elliptic como um facilitador chave da resiliência da economia de fraudes.
O renascimento dos mercados ilícitos após a queda do Huione levanta questões fundamentais sobre a eficácia das medidas de enforcement em plataformas centralizadas como o Telegram.
“A menos que haja a remoção sustentada e sistemática desses mercados e da infraestrutura financeira que os suporta, é provável que vejamos o ciclo se repetir”, disse a Elliptic. A empresa instou o Telegram, a Tether e os reguladores a implementarem mecanismos mais abrangentes para detectar e desmantelar operações criminosas em larga escala.
Apesar das repressões globais e da crescente conscientização pública sobre o “abate de porcos” e outros golpes online, o ecossistema de fraudes impulsionado por cripto da Ásia tem se mostrado altamente adaptativo. Isso se deve em parte à falta de cooperação regional entre as forças de aplicação da lei, a leis de crime digital fracas em algumas jurisdições, e à pura lucratividade dos próprios golpes - muitos dos quais operam a partir de complexos de fraude de alta capacidade em países como Camboja, Myanmar e Laos.
Em maio de 2024, um relatório da Interpol estimava que esses complexos abrigavam dezenas de milhares de trabalhadores coagidos de toda a Ásia, forçados a realizar golpes online visando vítimas globalmente. Enquanto a ação do Telegram contra o Huione marcou um raro marco de enforcement, também expôs a dificuldade de desmantelar uma economia cibercriminosa que tem raízes financeiras, geográficas e tecnológicas profundas.
O Que Está por Vir?
O relatório da Elliptic conclui que, a menos que os emissores de stablecoin e as plataformas de mensagens adotem ferramentas mais rigorosas de Conheça o Seu Cliente e monitoramento, os mercados de fraude continuarão a se multiplicar. Mais de 30 plataformas sucessoras já estão operando ativamente no Telegram, com novas surgindo semanalmente.
Participantes da indústria e analistas estão cada vez mais pedindo coordenação internacional de políticas, observando que sanções financeiras, rastreamento de carteiras, e operações de remoção transfronteiriças devem evoluir para corresponder à escala e velocidade das redes criminosas baseadas em cripto.
Por enquanto, plataformas como Tudou Guarantee não só estão sobrevivendo - mas prosperando - apesar do aumento do escrutínio.