Slowenien hat gerade ein großes Novum erreicht. Es ist das erste EU-Land, das eine staatliche digitale Anleihe ausgibt. Die Anleihe hat einen Wert von 30 Millionen Euro. Das sind etwa 32,5 Millionen Dollar. Sie bietet einen Coupon von 3,65 %. Die slowenische Regierung hat dies offiziell bekannt gegeben.
Die Anleihe läuft am 25. November 2024 aus. Sie wurde on-chain abgewickelt. Dies geschah mit dem tokenisierten Bargeldsystem der Bank von Frankreich. Digitale Anleihen unterscheiden sich von traditionellen. Sie nutzen Blockchain-Technologie. Dies macht sie transparenter, effizienter und sicherer.
Digitale Anleihen kommen in Mode. 2019 hat Société Générale eine 100-Millionen-Euro-Blockchain-Anleihe ausgegeben. Auch Vonovia, ein großes deutsches Wohnungsunternehmen, hat dies getan. 2021 haben sie 20 Millionen Euro in digitalen Anleihen herausgegeben. Sogar Chinas Zentralbank war in jenem Jahr dabei.
Italien ist nicht weit hinterher. Cassa Depositi e Prestiti SpA und Intesa Sanpaolo haben gerade ihre erste Blockchain-Anleihe durchgeführt. Die Europäische Zentralbank (EZB) folgt diesem Trend genau. Sie testen digitale Zentralbankwährungen (CBDCs) im Großhandel.
Im Mai führte die EZB einen Test mit der österreichischen Zentralbank durch. Sie untersuchten die Tokenisierung von Staatsanleihen. BNP Paribas war für die Emission der slowenischen Anleihe verantwortlich. Sie waren der globale Koordinator und alleiniger Bookrunner.
"Das ist eine große Sache", sagt Robinson Rouchie, CIO bei BNP Paribas. Er spricht über systematische und quantitative Investitionen. "Wir setzen voll auf neue Technologien und rütteln das Asset Management auf."
BNP Paribas nutzte ihre Neobonds-Plattform dafür. Es ist eine private Tokenisierungsplattform. Sie haben sie unter Verwendung von Digital Asset's Daml und der Canton-Blockchain aufgebaut. Es ist ziemlich raffiniert. Sie regelt alles von rechtlichem Eigentum bis zur Kuponerstellung.
Diese digitalen Anleihen könnten wirklich vieles verändern. Sie machen die Märkte transparenter und effizienter. Die Ausgabe und Abwicklung von Anleihen wird schneller, sicherer und günstiger. Dies könnte liquidere Märkte und schnellere Transaktionen bedeuten.
Es geht jedoch nicht nur um die Technologie. Dieser Schritt signalisiert einen Wandel in der EU-Finanzwelt. Slowenien übernimmt die Führung bei der Modernisierung der Finanzmärkte. Sie nutzen Distributed-Ledger-Technologie (DLT), um dies zu erreichen.
Auch die EZB war beschäftigt. Sie führt Experimente mit CBDCs im Großhandel durch. Diese Tests sind entscheidend. Sie helfen uns zu verstehen, wie CBDCs die Finanzmärkte revolutionieren könnten. Sloweniens digitale Anleihe ist nur der neueste Schritt in dieser laufenden Revolution.