O volume das Exchanges Descentralizadas (DEX) está em ascensão, mostrando a crescente mudança no comércio de criptomoedas. Os traders começam a se afastar das Exchanges Centralizadas (CEX) para negociar na cadeia. Eles escolhem a custódia própria, segurança aprimorada e taxas mais baixas.

As DEXs registraram um aumento de 15,7% trimestre a trimestre no volume de negociação à vista, enquanto as CEXs experimentaram uma queda de 12,2%.

A relação de negociação entre DEX e CEX está em um nível recorde, indicando a mudança nos hábitos e preferências dos usuários. Os traders mudam seus hábitos elogiando a natureza descentralizada das criptomoedas de uma maneira que até Satoshi Nakamoto apreciaria. Ou talvez ele já aprecie.

Enquanto Binance e Coinbase - as bem estabelecidas CEXs - ainda dominam o espaço cripto, há muitas novas DEXs ganhando força.

Aqui está uma lista das 10 principais DEXs no momento. Vamos ver quais são e o que as torna tão especiais, especialmente em termos de números.

Exchanges Descentralizadas vs Exchanges Centralizadas - Principais Diferenças

Vamos começar com um breve lembrete para aqueles que não têm total clareza aqui.

Uma Exchange Descentralizada (DEX) é um tipo de bolsa de criptomoedas que opera sem uma autoridade central. Em vez de se apoiar em um terceiro para manter os fundos, as negociações são conduzidas diretamente entre os usuários por meio de um processo automatizado, geralmente usando contratos inteligentes.

Este sistema melhora a segurança e a privacidade, uma vez que os usuários mantêm o controle sobre seus ativos durante toda a transação. As DEXs geralmente suportam negociação ponto a ponto e oferecem taxas mais baixas em comparação às exchanges centralizadas. No entanto, elas também podem ter menor liquidez e podem ser menos amigáveis para iniciantes.

As DEXs diferem das exchanges centralizadas (CEXs) de várias maneiras importantes.

As CEXs são geridas por uma organização central que controla a plataforma e mantém os fundos dos usuários, muitas vezes exigindo que os usuários confiem na exchange com seus ativos. Enquanto as CEXs normalmente oferecem maior liquidez, transações mais rápidas e uma experiência mais amigável ao usuário, as DEXs proporcionam maior autonomia e reduzem o risco de hacks ou mau uso dos fundos pela exchange.

Top 10 Melhores Exchanges Descentralizadas em 2024

Uniswap – Maior DEX no Mundo do DeFi

Uniswap, criada em 2018 por ex-engenheiro da Siemens e construída na Ethereum, permanece como uma base das finanças descentralizadas.

Ela emprega um modelo de Formador de Mercado Automatizado (AMM), que substitui os livros de ordens tradicionais por pools de liquidez.

Este modelo garante liquidez contínua para os traders. O Uniswap V3 introduziu liquidez concentrada, permitindo que os usuários alocassem fundos de forma mais eficiente, otimizando o uso do capital.

Outro ótimo recurso aqui é a compatibilidade entre cadeias. Uniswap suporta múltiplas blockchains, incluindo Ethereum, Polygon, Optimism, Arbitrum, Celo, BNB Chain e Avalanche. A acessibilidade e as opções dos usuários são quase infinitas. Você pode facilmente usar Uniswap com qualquer uma das carteiras de criptomoedas mais populares, como MetaMask ou outros compatíveis com Ethereum.

Com mais de $3 bilhões em volume de negociação diário e suporte para múltiplas cadeias, é uma potência para participantes sérios do DeFi.

dYdX – Rei dos Derivativos

dYdX se especializa em negociação de derivativos, oferecendo contratos perpétuos com até 20x de alavancagem.

Opera na Camada 2, reduzindo as taxas de gás e melhorando as velocidades de transação.

A plataforma integrou negociação sem custos de gás e tipos de ordens avançadas, como ordens de limite, de parada e de parada móvel, atendendo a traders sofisticados.

E, claro, é impossível não mencionar as taxas competitivas, o que é particularmente vantajoso para traders médios. Usuários com volumes de negociação mensais abaixo de $100.000 não incorrem em taxas de negociação.

dYdX suporta uma ampla gama de carteiras, incluindo algumas das opções mais populares do mercado. Vamos apenas citar MetaMask, Coinbase Wallet, Ledger e Trezor.

Com mais de $1 bilhão em volume de negociação diário, dYdX se destaca por sua profunda liquidez e experiência de negociação institucional.

PancakeSwap – Maior DEX no Binance Smart Chain

PancakeSwap opera no Binance Smart Chain (BSC), oferecendo taxas de transação baixas e alto rendimento. Oferece uma ampla gama de serviços DeFi, incluindo cultivo de rendimento, staking e Ofertas Iniciais de Fazendas (IFOs).

A plataforma utiliza um modelo de AMM e suporta tokens BEP-20.

E oferece negociação verdadeiramente descentralizada - os usuários podem trocar tokens diretamente de suas carteiras sem criar uma conta ou se registrar, e isso é uma experiência de negociação realmente tranquila para aqueles que estão preocupados com privacidade e anonimato.

Uma coisa engraçada sobre anonimato aqui, aliás.

A equipe por trás do PancakeSwap (os usuários quase oficialmente os chamam de "os Chefs") permanece anônima. Ninguém sabe quem começou o PancakeSwap, quem está desenvolvendo agora, etc. Essa é uma verdadeira forma de cripto, estilo Satoshi, para dizer o mínimo.

Com mais de $12 bilhões em valor total bloqueado (TVL) e milhões de usuários ativos, PancakeSwap é uma força dominante no ecossistema BSC, conhecida por seu alto rendimento e abordagem centrada na comunidade.

SundaeSwap – Melhor Escolha para Fãs de Cardano

SundaeSwap é o principal DEX no Cardano, aproveitando o modelo UTXO único da blockchain para aprimorar a segurança e escalabilidade.

Ele oferece pools de liquidez para ADA e outros ativos nativos de Cardano, usando um modelo AMM.

O lançamento da SundaeSwap em 2022 marcou um marco significativo para o ecossistema Cardano, atraindo uma base de usuários substancial. Com seu foco na descentralização e taxas de transação baixas, SundaeSwap é crucial para traders dentro da rede Cardano.

Você deve ter uma dessas carteiras menos conhecidas instaladas para poder trabalhar com SundaeSwap

• Nami Wallet, Flint Wallet, ccVault, Yoroi Wallet.

SunSwap – Um Lugar para Nerds do TRON

SunSwap opera dentro do ecossistema TRON, oferecendo taxas baixas e tempos de transação rápidos, graças à blockchain de alto desempenho do TRON.

Ele suporta todos os tokens TRC20 e fornece oportunidades de mineração de liquidez.

A integração do SunSwap com o Sun.io adiciona recursos de governança e cultivo de rendimento, tornando-o mais versátil. Com sua profunda liquidez e base de usuários em expansão, SunSwap é a plataforma ideal para usuários de TRON que procuram maximizar seus retornos.

Algumas das carteiras de criptomoeda populares como Bitget Wallet, Ledger, OKX são perfeitas para cooperar com SunSwap.

Osmosis – Se Você Quer uma DEX para Cosmos

Osmosis é a principal DEX no ecossistema Cosmos, facilitando swaps entre cadeias através do protocolo Inter-Blockchain Communication (IBC).

Ela suporta mais de 50 blockchains, proporcionando transferências de ativos sem problemas com taxas baixas.

Osmosis também oferece pools de liquidez personalizáveis, permitindo que os usuários criem pools com diferentes proporções e taxas. Você pode definir suas próprias taxas de swap e incentivos de recompensa, proporcionando maior flexibilidade e controle.

Com um TVL crescente e governança comunitária ativa, Osmosis é fundamental para as atividades DeFi entre cadeias.

Curve Finance – Um Refúgio para Stablecoins

Curve Finance é a principal DEX para negociação de stablecoin, projetada para minimizar a derrapagem e a perda impermanente.

Ela emprega uma curva de ligação única para fornecer liquidez profunda para stablecoins e outros ativos vinculados. A integração da Curve com outras plataformas DeFi, como Yearn Finance, aprimora suas capacidades de geração de rendimento.

Curve Finance é conhecida por suas taxas extremamente baixas. Os usuários desfrutam de uma taxa de negociação fixa de 0,04%. Isso é significativamente menor do que muitas outras DEXs oferecem.

A lista de carteiras compatíveis inclui os conhecidos "suspeitos de sempre" como MetaMask, Trust Wallet, Coinbase Wallet, além de Ledger e Trezor.

Com mais de $20 bilhões em TVL, Curve permanece um jogador-chave no mercado de stablecoin, oferecendo algumas das taxas mais baixas e rotas de negociação mais eficientes.

Balancer – Pools de Cripto Automatizados

Algumas pessoas dizem que Balancer não é uma exchange de criptomoedas, mas sim - uma versão DeFi de um fundo de índice tradicional. Bem, você já viu um fundo de índice descentralizado?

Sendo única dessa forma, Balancer ainda tem uma série de outros truques.

Ela permite que os usuários criem e gerenciem pools de liquidez automatizados com pesos personalizáveis. Suporta pools multi-token, permitindo que os usuários criem portfólios diversificados dentro de um único pool.

O sistema de Roteamento Inteligente de Ordens (SOR) da Balancer otimiza negociações através de seus pools para preços melhores.

Com sua flexibilidade e abordagem inovadora, Balancer assegurou uma posição significativa no espaço DeFi, principalmente para aqueles que procuram gerenciar estratégias complexas multi-ativos.

Balancer suporta MetaMask e Coinbase Wallet, além de múltiplas carteiras no WalletConnect.

Raydium – Maior DEX do Solana

Raydium é uma DEX chave no Solana, conhecida por suas transações rápidas e de baixo custo. Ela integra com o livro de ordens Serum, proporcionando acesso à liquidez em todo o ecossistema Solana.

Raydium oferece opções de cultivo de rendimento e staking, tornando-se uma plataforma DeFi abrangente.

Com a popularidade crescente de Solana, Raydium se tornou um centro central para traders e provedores de liquidez que buscam capitalizar na blockchain de alto desempenho Solana.

Mas tem mais.

O molho secreto de Raydium é o OpenBook. Este engenhoso pedaço de tecnologia casa o formador de mercado automatizado (AMM) do Raydium com um livro de ordens à moda antiga. Não é seu AMM comum, pode ter certeza.

O verdadeiro diferencial é o Formador de Mercado de Liquidez Concentrada (CLMM). É um bocado, mas aqui está o resumo: os provedores de liquidez podem se concentrar onde a ação está. Eles escolhem um ponto ideal para negociações em um pool.

Está bem longe da abordagem do Uniswap. Lá, a liquidez é espalhada por toda a tabela, de zero ao infinito. O método da Raydium? É como apostar no vermelho em vez de cobrir toda a mesa de roleta.

Jupiter – Outra Joia DEX do Solana

Jupiter se destaca na descoberta de preços no Solana, agregando liquidez de múltiplas fontes para garantir taxas de negociação ótimas.

É projetado para fornecer aos usuários as melhores taxas para trocas de tokens, agregando liquidez de múltiplos protocolos de DEXs. Uma espécie de canivete suíço.

Para alcançar isso Jupiter.

oferece suporte a uma ampla gama de tokens e integra-se com vários protocolos DeFi baseados em Solana. 

Os algoritmos de roteamento avançados do Jupiter ajudam os usuários a obter os melhores preços possíveis para suas negociações. 

Há alguns outros recursos inteligentes.

Considere o DCA (Dollar-Cost Averaging). Essa função permite que os usuários comprem uma quantidade fixa de tokens dentro de uma faixa de preço definida por um período especificado, com intervalos flexíveis (minutos, horas, dias, semanas ou meses).

O próprio Jupiter não cobra taxas de transação, mas possui taxas para recursos específicos. Por exemplo, existem as Taxas de Ordem Limite: 0,2% em ordens de tomador. E os parceiros que integram o Jupiter Limit Order recebem 0,1% de taxas de indicação, enquanto o Jupiter coleta os 0,1% restantes como taxas da plataforma. No caso do DCA, há uma pequena taxa de 0,1% ao concluir o pedido.

A lista de carteiras suportadas é vasta. Inclui OKX Wallet, Trust Wallet, Phantom, Coinbase Wallet.

À medida que a Solana continua a crescer, o papel do Jupiter no ecossistema está prestes a se expandir, oferecendo aos comerciantes uma ferramenta indispensável para navegar no mercado dinâmico da Solana.