Un progetto di staking liquido che si prepara a lanciarsi su Monad ha sollevato accuse secondo cui un'unica entità avrebbe sfruttato il suo sistema di distribuzione dei token. La piattaforma di analisi Bubblemaps ha identificato 14.000 indirizzi di wallet collegati che hanno reclamato oltre il 60% dell'airdrop di aPriori, sollevando preoccupazioni per un progetto che ha ottenuto 30 milioni di dollari da società di venture capital di primo livello.
Cosa sapere:
- aPriori ha aperto il suo portale di richiesta airdrop il 23 ottobre, offrendo ai partecipanti la possibilità di reclamare una porzione minore immediatamente o aspettare il lancio del mainnet Monad per sbloccare la maggior parte
- Bubblemaps ha segnalato 14.000 indirizzi di wallet che hanno ricevuto schemi di finanziamento identici attraverso lo scambio Binance, ciascuno ricevendo circa 0,001 BNB prima di reclamare token APR
- Il modello concentrato di richiesta ha innescato una forte svendita e un drammatico declino della capitalizzazione di mercato, sollevando interrogativi sui sistemi di verifica degli airdrop nella finanza decentralizzata
L'analisi del cluster rivela attività di wallet coordinata
Bubblemaps, che fornisce analisi visuali per le transazioni blockchain, ha rilevato un modello insolito nella distribuzione dell'airdrop del 23 ottobre. L'indagine della piattaforma ha rivelato che migliaia di wallet appena creati mostravano comportamenti identici di finanziamento e richiesta.
Ogni wallet nel cluster ha ricevuto finanziamenti tramite lo scambio Binance in finestre temporali ristrette.
I wallet hanno poi reclamato token APR e immediatamente li hanno trasferiti a nuovi indirizzi, creando ciò che Bubblemaps ha descritto come un secondo strato all'interno del cluster.
Questo schema suggerisce un'attività orchestrata piuttosto che una distribuzione organica tra utenti indipendenti.
Il progetto aveva strutturato il suo airdrop con due opzioni di richiesta. I partecipanti potevano reclamare una porzione minore immediatamente o attendere il dispiegamento del mainnet Monad per sbloccare la maggior parte del loro assegnamento. Il meccanismo di richiesta spezzato sembra essere stato sfruttato dai wallet raggruppati.
Risposta del mercato e impatto reputazionale
Il token ha subito una pressione di vendita immediata a seguito dell'identificazione dell'attività del cluster. I dati di capitalizzazione di mercato di CoinGecko hanno mostrato un ripido declino nel valore di APR subito dopo il lancio, riflettendo la preoccupazione degli investitori riguardo alle concentrazioni di token.
Gli airdrop di criptovalute mirano tipicamente a distribuire token ampiamente e stabilire effetti di rete attraverso la proprietà decentralizzata. Quando un singolo attore controlla la maggior parte dei token distribuiti, i benefici previsti crollano.
La concentrazione genera tre problemi: centralizzazione effettiva dell'offerta di token, instabilità economica da potenziali vendite su larga scala e danni alla reputazione che possono influire su future partnership e sforzi di raccolta fondi.
Per aPriori, che era stato promosso come uno dei progetti significativi in fase di costruzione su Monad, la controversia ora minaccia sia il suo stesso calendario di dispiegamento che la fiducia nell'ecosistema più ampio. Bubblemaps ha riferito di aver contattato il team aPriori ma non ha ricevuto risposta. Il progetto non ha pubblicamente affrontato o contestato i risultati dell'analisi del cluster.
L'incidente è emerso mentre altri progetti di finanza decentralizzata mostrano diversi approcci alla partecipazione istituzionale. Lighter, uno scambio decentralizzato di livello due, ha recentemente raccolto 68 milioni di dollari e riportato un volume di trading perpetuo settimanale che supera i 73 miliardi di dollari. La piattaforma persegue un modello di libro ordini a conoscenza zero progettato per attrarre fornitori di liquidità istituzionali attraverso una esecuzione on-chain trasparente.
Il contrasto tra la crescita focalizzata sugli istituzionali di Lighter e i problemi di distribuzione di aPriori illustra come i tokenomics possano essere minati da sistemi di verifica inadeguati. Il caso aPriori assomiglia a un attacco Sybil, in cui un'entità crea numerose false identità per ottenere un'influenza o risorse sproporzionate all'interno di una rete.
Comprendere le meccaniche degli airdrop e le sfide di verifica
Gli airdrop servono come meccanismi di distribuzione dei token che ricompensano gli utenti precoci o i membri della comunità. I progetti solitamente implementano criteri di idoneità basati sull'attività on-chain, l'età del wallet o la partecipazione a testnet. La distribuzione mira a creare una base di detentori ampia che supporta la crescita della rete e la partecipazione al governo.
I sistemi di verifica tentano di identificare gli utenti legittimi e filtrare i tentativi di richiesta automatizzati o coordinati. Tuttavia, come dimostra il caso aPriori, attori sofisticati possono aggirare la verifica di base creando un gran numero di indirizzi che imitano il comportamento degli utenti individuali. La sfida si intensifica su catene con bassi costi di transazione, dove finanziare migliaia di wallet diventa fattibile economicamente.
Il modello di wallet raggruppato identificato da Bubblemaps rappresenta una vulnerabilità nel design attuale degli airdrop. Mentre le transazioni blockchain rimangono permanentemente registrate e analizzabili, la rilevazione avviene spesso dopo che la distribuzione si è completata e i token sono entrati in circolazione.
Pensieri finali
Le accuse relative alla distribuzione dell'airdrop di aPriori evidenziano le vulnerabilità persistenti nei lanci di token decentralizzati. Con il miglioramento degli strumenti di analisi blockchain nelle loro capacità di rilevamento, i progetti affrontano una crescente attenzione sulla equità della distribuzione e sull'efficacia della verifica. Il percorso del team aPriori verso il mainnet Monad probabilmente richiederà di affrontare queste preoccupazioni tramite una comunicazione trasparente e potenziali misure di rimedio.