Revolut, один из крупнейших цифровых банков Европы, продвигает стратегию на несколько миллиардов долларов, чтобы укрепить своё присутствие в Евросоюзе, выбирая Францию в качестве следующего операционного центра.
Британская финтех-компания объявила о планах инвестировать более €1 миллиарда (примерно $1,1 миллиарда) в свою французскую деятельность, создать новую штаб-квартиру ЕС в Париже и подать заявку на внутреннюю банковскую лицензию, стремясь воспользоваться самым быстрорастущим рынком в блоке.
Этот шаг, раскрытый на бизнес-саммите "Choose France" в мае 2025 года - мероприятии экономической дипломатии под эгидой президента Эммануэля Макрона - является частью более широких усилий Revolut по укреплению своего статуса панъевропейского поставщика финансовых услуг на фоне изменения регуляторной динамики и усиления конкуренции в секторах цифрового банкинга и крипто-финтеха.
Решение Revolut обратиться за банковской лицензией к Управлению Прюденциального Надзора и Разрешения Банковской Сферы Франции (ACPR) сигнализирует об изменении направления компании, поскольку до сих пор она полагалась на литовскую банковскую лицензию - полученную в 2018 году - для обслуживания клиентов в ЕС. Несмотря на то, что литовская лицензия предоставляла права на "паспортирование" на территории Европейской экономической зоны (EEA), недавно давление со стороны принимающих государств, включая Францию, усилилось в отношении прямого надзора за крупными финтехами на местах.
Как сообщает Fortune, французские регуляторы настоятельно советуют Revolut формализовать свою деятельность через национальную лицензию из-за значительной базы пользователей необанка - как сообщается, более пяти миллионов клиентов только во Франции. Отсутствие национальной лицензии рассматривается как вызов для возможностей местных органов надзора по мониторингу соблюдения норм, кибербезопасности и протоколов управления рисками.
Подача заявки на лицензию также рассматривается как стратегический шаг для Revolut для доступа к французской программе гарантирования вкладов и укрепления своих кредитных и кредитных услуг в стране, выходя за рамки ограничений текущей модели электронного денежного института.
Стратегическое перемещение базы ЕС в Париж
Помимо лицензирования, Revolut готовится перенести свою европейскую штаб-квартиру из Литвы во Францию, что сигнализирует о растущей роли Парижа как магнита для финтеха после Брекзита. Revolut наймет минимум 200 сотрудников в Париже в течение следующих трёх лет, расширив свою французскую рабочую силу с около 300 сотрудников на сегодняшний день.
Франция становится всё более настойчивой в привлечении технологических и финансовых компаний для размещения их европейских баз в стране. Правительство Макрона активно использует саммит "Choose France" в качестве платформы для демонстрации регуляторной модернизации и стимулов для инвестиций.
Заявление Revolut о намерении инвестировать €1 миллиард согласуется с этой тенденцией и следует за аналогичными стратегиями перемещения, наблюдаемыми за другими финтехами и управляющими активами в целях хеджирования от политической нестабильности и регуляторной фрагментации по всей Европе.
Целевые показатели роста и расширение продуктов
Франция - это ведущий рынок ЕС для Revolut, но компания делает ставку на ещё большее расширение по всему континенту. Компания планирует увеличить свою базу пользователей во Франции с 5 до 10 миллионов к концу 2026 года, с планами удвоить это число к 2030 году.
В мире Revolut утверждает, что у неё более 55 миллионов клиентов на май 2025 года, поддерживаемых численностью сотрудников свыше 10 000 человек. Компания предлагает широкий ассортимент финансовых услуг, включая мультивалютные счета, торговлю без комиссии, доступ к крипто, кредитные продукты и международные переводы - всё с платформы, ориентированной на мобильные устройства.
В 2024 году Revolut принесла доход в размере £3.1 миллиарда (примерно $4 миллиарда), согласно её последнему годовому отчёту. Эти цифры подчеркивают её эволюцию от стартапа, выпускающего предоплаченные карты, до одной из наиболее диверсифицированных финтех-компаний в мире, теперь претендующей на полный банковский статус в нескольких юрисдикциях.
Параллельные усилия по лицензированию как сигнал глобальной стратегии
Подача заявления на получение французской лицензии Revolut - это часть более широких усилий по переходу от провайдера электронных денег к регулируемому банку на всех ключевых рынках. В июле 2024 года компания получила долгожданную банковскую лицензию в Великобритании, что позволило ей расширить кредитное портфолио и более непосредственно конкурировать с традиционными банками за бизнес вкладов. Лицензия охватывает 11 миллионов британских пользователей Revolut - её крупнейшую национальную пользовательскую базу.
Ранее в этом месяце Revolut также получила лицензию на предоплаченные платёжные инструменты (PPI) в Индии от Резервного банка Индии. Это позволяет компании предлагать мультивалютные форекс-карты и международные переводы - значительный шаг, учитывая объёмы переводов в Индии и расширяющуюся экосистему цифровых платежей.
В целом у Revolut есть как минимум 10 активных заявок на лицензирование в различных регионах. Это регуляторное расширение важно не только для масштабирования своих финансовых услуг, но и для обеспечения соответствия быстро развивающимся режимам финансового надзора и законам о защите данных по всему миру.
Интеграция криптовалюты и риск цифровых активов
Revolut остаётся одним из немногих мейнстримных необанков, которые предоставляют интегрированные услуги по криптовалюте непосредственно в своём мобильном приложении, позволяя пользователям покупать, продавать и хранить цифровые активы, такие как биткойн, эфириум и другие.
Эти функции по криптовалюте стали центральными для привлекательности Revolut среди молодых пользователей и международных рынков, где доступ к цифровым активам через традиционные банки остаётся ограниченным. Однако это также подвергает компанию дополнительному регуляторному надзору, особенно в юрисдикциях, включающих торговлю криптовалютами в законодательство о ценных бумагах, или там, где разрабатываются рамки защиты прав потребителей для опеки и торговли цифровыми активами.
Решение компании продвигаться вперёд с получением французской банковской лицензии, вероятно, принесёт дополнительные требования в области борьбы с отмыванием денег (AML), раскрытия информации о рисках криптоактивов и надзора за финансовой стабильностью, особенно в то время, когда Франция внедряет общеевропейский регламент "Markets in Crypto-Assets" (MiCA), который вступит в полную силу в 2025–2026 годах.
Регуляторное ужесточение и стратегическая переориентация
Переориентация Revolut на ЕС также должна рассматриваться в контексте Брекзита. С момента выхода Великобритании из ЕС британские компании, предоставляющие финансовые услуги, сталкиваются с комплексными проблемами по сохранению прав на паспортирование. Это привело к волне компаний - особенно финтехов и платформ для торговли - стремящихся к получению лицензий и операционных баз в рамках блока для продолжения обслуживания клиентов без перебоев.
Одновременно страны ЕС начали ужесточать надзор за технологически изощренными финансовыми компаниями. Критики утверждают, что некоторые необанки ставят в приоритет рост пользовательской базы и диверсификацию продуктов выше надёжных систем контроля над рисками. Европейские регуляторы все чаще фокусируются на защите прав потребителей, киберустойчивости и структурной прочности - особенно после недавних громких провалов банковских и крипто-платформ.
Для Revolut перемещение своего регуляторного центра во Францию обеспечивает не только сохранение доступа к рынку ЕС, но и способ демонстрации регуляторного соответствия и стабильности потенциальным институциональным партнёрам, инвесторам и клиентам.
Заключительные мысли
Проникновение Revolut на французский рынок происходит в период нарастающей конкуренции в европейском цифровом банкинге. Национальные банки-претенденты, такие как N26 (Германия) и Bunq (Нидерланды), расширяют свои услуги, а традиционные банки быстро оцифровывают свои предложения, чтобы привлечь более молодую, технически подкованную аудиторию. Старые банки, такие как BNP Paribas и Société Générale, запускают или приобретают мобильные банковские дочерние компании, чтобы противостоять вызовам.
Более того, по мере того как криптовалютные услуги становятся более нормализованными в финтех-приложениях, конкуренция возрастает не только со стороны других необанков, но и с крипто-нативных платформ, таких как Bitpanda (Австрия), которая недавно получила регистрацию MiCA, и Binance, которая объявила о стратегическом выходе с некоторых рынков ЕС, чтобы сосредоточиться на регулируемых юрисдикциях.
Эта динамика создаёт как возможности, так и риски для Revolut. Готовность компании глубоко интегрироваться с местными регуляторными режимами может позиционировать её как более стабильного партнёра для пользователей и регуляторов - но она также должна будет соответствовать повышенным ожиданиям в области соблюдения и надзора, которые сопровождают этот статус.
Обязательство Revolut на инвестиции в размере €1 миллиарда и подача заявки на лицензию во Франции представляют собой не просто операционное обновление - это стратегический поворот в укреплении роли необанка как полностью регулируемого, панъевропейского финансового института. На фоне растущих регуляторных ветров как в традиционных банковских, так и в криптосекторах, достижение местной легитимности становится актуальным.
В то время как компания продолжает стремиться к глобальному росту - от Великобритании и ЕС до Индии и Латинской Америки - её шаг по размещению операций ЕС в Париже может также открыть новую главу в том, как трансграничные финтехи ориентируются в раздробленных регулированиях, вопросах общественного доверия и необходимости соблюдения местных правил в пост-Брекзитном финансовом ландшафте.
Насколько успешно Revolut сможет осуществить свои амбициозные цели по количеству пользователей и найму, удовлетворяя французские регуляторные ожидания и расширяясь в условиях всё более насыщенного рынка, определит её долговременную жизнеспособность - не только как необанка, но и как модели для финансовых платформ следующего поколения в эпоху регулирования.