Инвесторы в криптовалюту Tron на долгосрочную перспективу вызвали всплеск взятия прибыли в размере $1,4 миллиарда 5 августа, обозначив второе по величине однодневное событие с реализованной прибылью для цифрового актива в этом году. Исследовательская фирма Glassnode идентифицировала держателей, которые приобрели Tron (TRX) три-пять лет назад, как основных драйверов массовой продажи, несмотря на относительно стабильный ценовой диапазон токена от $0,32 до $0,33 в последние дни.
Что нужно знать:
- Долгосрочные держатели Tron из бычьего цикла 2020-2021 годов обналичивают $1,4 миллиарда в прибыли, создавая второе по величине однодневное событие с прибылью для криптовалюты в 2024 году
- Поддерживаемое взятие прибыли достигло около $1 миллиарда ежедневно с субботы, представляя самую продолжительную волну реализованной прибыли, которую сеть Tron испытала за последние месяцы
- Активность блокчейна Tron резко возросла, обработав в пять раз больше транзакций Tether, чем Ethereum, и разместив более $81 миллиарда в токенах USDT
Динамика рынка за распродажей
Волна взятия прибыли представляет собой поведенческое изменение среди инвесторов, участвовавших в бычьем рынке криптовалют 2020-2021 годов. Анализ Glassnode показывает, что эти держатели три-пять лет назад инициировали исход 5 августа. Сумма в $1,4 миллиарда уступает лишь зафиксированной прибыли в $2,2 миллиарда 30 мая.
Устойчивая природа распродажи делает её особенной среди типичных событий взятия прибыли. С субботы ежедневно реализуется около $1 миллиарда прибыли. Это представляет самую продолжительную волну взятия прибыли, которую сеть Tron наблюдала за последние месяцы, согласно данным Glassnode.
Технические индикаторы поддерживают нарратив взятия прибыли. Показатель отбора прибыли из выходного состояния (SOPR) находится выше одного, подтверждая, что инвесторы продают с прибылью, а не с убытком. Тем временем, 24-часовые убытки от реализации Tron составили всего $31,600, что незначительно по сравнению с массовой реализацией прибыли.
Индикатор нетто-нереализованной прибыли и убытков (NUPL) находится в зоне, которую аналитики называют термином «Оптимизм/Тревожность». Это указывает на то, что рынок включает как уверенных держателей, так и нервных инвесторов, которые не уверены в будущих ценовых движениях.
Активность сети растет вместе с распродажей
Взятие прибыли сопровождается увеличением активности в экосистеме Tron. Блокчейн недавно превзошел Ethereum по количеству глобальных транзакций с Tether USD (USDT) более чем в пять раз. Это достижение подчеркивает растущее доминирование Tron в переводах стейблкоинов.
С января запас USDT в сети Tron увеличился более чем на $20 миллиардов. По текущим данным аналитической платформы DeFiLlama, сеть размещает более $81 миллиарда в токенах USDT. Теперь Tron обрабатывает примерно 60% всех переводов USDT в мире, что делает её предпочтительной сетью для учреждений и развивающихся стран, которые стремятся к эффективным трансграничным платежам.
Метрики социальных сетей также отражают сохраняющийся интерес к TRX. На прошлой неделе криптовалюта оценивалась среди цифровых активов, доминирующих в онлайн обсуждениях, что предполагает, что внимание розничных инвесторов остается приковано к сети, несмотря на распродажу со стороны долгосрочных держателей.
Корпоративное принятие криптовалют также набирает обороты. Компания по производству товаров для отдыха SRM Entertainment недавно приняла TRX в своей казначейской стратегии и ребрендировалась в Tron Inc., присоединившись к растущей волне компаний, добавляющих криптовалюты на свои балансовые счета.
Понимание ключевых криптовалютных метрик
Несколько технических индикаторов помогают аналитикам интерпретировать рыночные движения, такие как текущая волна взятия прибыли у Tron. Реализованная прибыль измеряет долларовую стоимость прибыли, зафиксированной, когда инвесторы продают свои активы выше первоначальной цены покупки. Это отличается от бумажных прибылей, которые остаются нереализованными до продажи.
Показатель отбора прибыли из выходного состояния (SOPR) сравнивает цену, по которой токены были проданы, с их первоначальной ценой покупки. SOPR выше единицы указывает на прибыльные продажи, в то время как показатели ниже единицы предполагают, что инвесторы продают в убыток. Текущая усредненная цена отбора из выходного состояния (SOPR) Tron подтверждает нарратив взятия прибыли.
Индикатор нетто-нереализованной прибыли и убытков (NUPL) измеряет общую прибыль или убыток всех держателей на основе текущих рыночных цен по сравнению с их ценами покупки. Диапазон «Оптимизм/Тревожность» обычно указывает на рынки, где одни инвесторы уверены, в то время как другие начинают нервничать о возможных спадах.
Влияние на рынок и перспективы
Массовое взятие прибыли долгосрочными держателями может влиять на краткосрочную динамику цен Tron. Исторические данные предполагают, что такие события часто предшествуют периодам консолидации или значительным ценовым движениям, хотя направление остается неопределенным.
Glassnode отмечает, что поведенческое изменение среди держателей трёх-пяти лет представляет собой значительное развитие. Эти инвесторы пережили несколько рыночных циклов и выбрали выход в период относительно стабильной цены, а не ожидание потенциальных более высоких ценовых пиков.
Контраст между реализованной прибылью Tron в $1,4 миллиарда и другими крупными криптовалютами подчеркивает уникальное положение сети. Bitcoin зафиксировал $665,1 миллиона в 24-часовой реализации прибыли в тот же день, в то время как Ethereum зарегистрировал $337,2 миллиона, оба существенно ниже, чем показатели Tron.
Завершающие мысли
Событие взятия прибыли в размере $1,4 миллиарда демонстрирует как зрелость долгосрочных держателей Tron, так и растущую институциональную значимость сети через доминирование USDT. Будет ли это постоянное давление на продажу создавать возможности для покупки или сигнализировать о более широких рыночных сдвигах, пока остаётся вопросом, поскольку рынок криптовалют продолжает развиваться.