지난 10년간 네오뱅크 – 완전 디지털 챌린저 은행 – 는 핀테크 신생 기업들에서 금융 산업에서 가장 영향력 있는 플레이어들로 발전해 왔습니다.
모바일 인터넷 시대에 탄생한 이 은행들은 전 세계적으로 수억 명의 고객을 끌어모았습니다. 유럽에서 아시아, 미주에 이르기까지 네오뱅크는 기술에 능숙한 소비자 및 전통 은행에 의해 오랫동안 서비스 받지 못한 사람들에게 현대적인 은행 경험을 제공합니다.
그들의 부상은 21세기에 개인이 돈을 관리하고, 결제하며, 신용을 얻는 방법을 재정의하고 있습니다.
이런 급격한 상승은 다양한 요인의 완벽한 폭풍에 의해 촉발되었습니다. 높은 수수료에서부터 엉성한 앱까지 전통 은행에 대한 고객의 불만은 디지털 우선 대안에 대한 기회를 만들었습니다. 벤처 캐피털과 기술 투자자들은 "은행을 재발명"하겠다는 대담한 비전을 가진 핀테크 스타트업에 수십억 달러를 투자했습니다.
스마트폰 보급과 인터넷 연결이 전 세계적으로 확산되면서 이러한 앱 기반 은행에 고객 확보 비용이 적은 거대한 시장을 제공했습니다. 기술과 데이터를 활용하여, 네오뱅크는 전통 은행과는 상상할 수 없는 속도로 규모를 확장하여 수년 내에 수십억 달러의 기업 가치를 달성했습니다.
2025년 현재, 네오뱅크는 전 세계적으로 6억 명 이상의 고객을 제공하고 있으며, Nubank, WeBank, Revolut와 같은 주요 업체들이 이 흐름을 주도하고 있습니다. 그들의 급속한 성장에도 불구하고, 네오뱅크는 관리 자산 기준으로 전 세계 은행 시장의 5% 미만을 차지하고 있지만, 그들의 영향력은 선진국과 신흥 시장 모두에서 급속히 증가하고 있습니다.
이 기사에서는 2025년 기준 시장 자본화 기준으로 세계 최대 5대 네오뱅크를 소개합니다.
네오뱅크란 무엇인가?
네오뱅크는 물리적 지점 네트워크 대신 주로 (혹은 전적으로) 모바일 앱과 온라인 플랫폼을 통해 운영되는 디지털 고유 은행입니다. 전통 은행과 달리, 네오뱅크는 유지할 유산 IT 시스템이나 비싼 지점 인프라가 없습니다.
이는 스마트폰에 디자인된 매끄러운 사용자 경험과 함께 낮은 수수료로 은행 서비스(체크 및 예금 계좌, 결제, 대출 등)를 제공할 수 있음을 의미합니다. 본질적으로, 네오뱅크는 고객이 모든 은행을 주머니에 휴대할 수 있게 합니다.
중요한 것은, 네오뱅크는 기술 중심의 접근과 비즈니스 모델에서 전통 은행과 다릅니다.
이들은 현대적 클라우드 기반 시스템과 민첩 개발 관행을 사용하는 경향이 있어, 전통 은행보다 훨씬 빠르게 신기능과 업데이트를 배포할 수 있습니다. 많은 네오뱅크는 고급 분석 및 인공지능을 사용하여 서비스를 개인화하거나 혁신적인 방식으로 신용 위험을 평가합니다. 계좌 개설 및 가입은 일반적으로 앱을 통해 몇 분 안에 이루어지며, 이는 유산 은행에서 종종 수반되는 서류 작업과 대기 시간과는 극명한 대조를 이룹니다. 네오뱅크의 정신은 실질적으로 은행의 고충을 제거하는 것입니다 – 숨겨진 수수료를 임의로 없애거나, 24/7 인앱 고객 지원을 제공하거나, 실시간 알림 및 지출에 대한 통찰을 제공하거나 말입니다.
대부분의 네오뱅크는 특정 틈새 시장이나 제품에 초점을 맞추어 고객을 유치하여 시작했습니다. 예를 들어, 일부는 큰 은행에 의해 간과된 젊은 성인 또는 은행 서비스 소외층을 대상으로 간단한 앱 기반 체크 계좌 또는 선불 카드로 시작했습니다. 다른 이들은 여행자를 위한 수수료 없는 환전 서비스 또는 높은 이자율의 예금 계좌를 제공했습니다. 특정 틈새 시장에서 탁월함을 보이며 충성도 높은 사용자 기반을 구축한 뒤, 점차적으로 제품군을 확장했습니다. 오늘날 선도적인 네오뱅크들은 기본 계좌뿐만 아니라 대출, 투자, 보험, 심지어는 생활 혜택까지 단일 앱을 통해 접근할 수 있는 원스톱 금융 플랫폼으로 성장했습니다.
네오뱅크의 또 다른 특징은 비용 효율성입니다. 지점이 없고 자동화를 더 많이 사용하는 저비용 운영 구조로 인해 네오뱅크는 고객당 운영 비용이 훨씬 낮습니다. 이러한 슬림한 비용 구조는 더 나은 금리와 낮은 수수료를 제공할 수 있게 합니다.
규제도 네오뱅크를 구별하는 또 다른 요소입니다. 일부 네오뱅크는 전체 은행 라이센스 또는 챠터를 취득(또는 기존 은행과 제휴)하여 예금을 보유하고 직접 대출을 제공할 수 있는 반면, 다른 이들은 가벼운 규제 요구 사항이 있는 전자 머니 기관 라이센스 또는 유사한 프레임워크 아래 운영합니다.
일부 시장에서는 네오뱅크가 시스템적으로 중요해지면서 전통 은행의 기준을 점점 충족해야 합니다 – 이는 그들이 성숙해가고 있다는 징후입니다.
시장 가치 기준 5대 네오뱅크 (2025)
아래에서는 시장 자본화(상장 기업의 경우) 또는 최신 평가(비공식 기업의 경우)를 기준으로 세계 최대 5대 네오뱅크를 살펴봅니다.
이 디지털 은행 각각은 대규모 고객 수뿐만 아니라 다중억 달러의 평가에서 반영된 투자자 신뢰를 얻었습니다. 이들은 네오뱅크 혁명의 글로벌 성격을 강조하며 다양한 국가 출신입니다.
Nubank
시장가치: 약 600억 달러
국가: 브라질
Nubank는 라틴 아메리카에서 디지털 은행의 개척자이자 세계에서 가장 가치 있는 네오뱅크입니다.
2013년에 브라질 상파울루에서 설립된 Nubank는 연회비 없는 간단한 보라색 마스터카드 신용카드를 모바일 앱을 통해 관리할 수 있도록 제공하며 시작했습니다.
이는 높은 수수료를 부과하고 낮은 고객 서비스를 제공하기로 유명한 몇몇 대형 은행에 의해 오랫동안 지배되어 온 브라질 은행 시장에서 급진적인 돌파구였습니다. Nubank의 karisma 있는 설립자이자 CEO, David Vélez는 종종 브라질에서 계좌를 개설하는 번거로운 과정에 대한 그의 불만이 그에게 "고객 중심적이고 무수수료" 은행을 만들고자 하는 영감을 줬음을 상기시킵니다.
막대한 소비자 고충을 해결함으로써 Nubank는 브라질의 젊고 기술에 능한 인구와 공명하며 입소문으로 급속히 성장했습니다.
초창기 Nubank는 은행 라이선스 없이 운영되었으며 신용카드에만 집중했습니다. 이 전략은 성공했습니다: 수백만 명의 브라질인이 전통 은행의 수수료에서 벗어나기 위해 Nubank의 보라색 카드를 신청했습니다.
그 후 회사는 매력적인 이자율을 갖춘 디지털 예금과 저금 계좌, 개인 대출, 심지어 보험 및 투자 제품까지 확장했습니다. 제품군을 계속 확장함으로써 Nubank는 고객과의 관계를 강화했습니다. 2025년 기준으로 Nubank는 브라질, 멕시코, 콜롬비아 전역에 1억 명 이상의 고객을 서비스하고 있으며, 이는 아메리카 대륙에서 고객 수 기준으로 가장 큰 금융 기관 중 하나로 만듭니다.
조사에 따르면, 거의 30%의 브라질 성인이 이제 Nubank를 그들의 주요 은행으로 간주한다는 것이 밝혀졌으며, 이는 불과 10여 년 만에 이 네오뱅크가 시장에 얼마나 깊이 침투했는지를 입증합니다.
Nubank의 부상은 전 세계 투자자의 열광으로 특징 지어집니다. 초기 스타트업 시절에 Sequoia Capital과 Tencent와 같은 유명한 후원자를 유치했으며, 특히 2021년 Nubank는 Warren Buffett의 회사인 Berkshire Hathaway로부터 5억 달러의 투자를 받았는데, 이는 세계에서 가장 천재적인 투자자의 강한 신뢰 투표였습니다. Nubank는 2021년 말 뉴욕 증권거래소에 상장되었으며, 그 해 가장 큰 은행 IPO 중 하나였습니다. 상장 시 Nubank의 시장가치는 약 450억 달러로 치솟았으며, 일시적으로 브라질 최대 전통 은행보다 더 가치 있게 만들었습니다. 그 이후 Nubank의 가치는 계속 상승했으며, 2025년 초에는 긍정적인 시장 정서가 회사의 수익 증가와 지속적인 수익성을 향한 첫걸음을 시연함에 따라 시장가치가 약 600억 달러로 반영되었습니다.
Nubank의 성공의 핵심 요인은 기술 중심의 저비용 운영 모델입니다. 지점도 없고 자동화를 광범위하게 활용하여, Nubank의 비용 대 수익 비율은 전통 은행 대비 극적으로 낮습니다. Financial Times는 Nubank가 디지털 모델이 어떻게 "운영 비용을 극적으로 낮출 수 있는지를" 보여주는 좋은 예라고 평가했습니다 – 은행의 효율성은 많은 무료 서비스를 제공하면서도 급속히 규모를 확장할 수 있게 합니다.
Nubank는 다른 기존 은행들이 직면하는 더 높은 비용에 비해, 새로운 고객을 유치하는 데 몇 달러만을 소비하는 것으로 보고되었습니다(대부분은 추천과 자생적인 관심을 통해). 이 효율성, 그리고 브라질의 높은 금리 환경과 결합하여, Nubank는 자국 시장에서 수익을 내기 시작했습니다. 2022년까지 Nubank의 브라질 운영은 수익을 실현했고, 회사 전체는 여전히 빠른 속도로 성장하면서 하단 라인을 지속적으로 개선해 왔습니다.
Revolut
시장가치: 약 480억 달러
국가: 영국
Revolut은 유럽의 선도적인 네오뱅크이자 세계에서 가장 고평가된 핀테크 회사 중 하나입니다.
2015년에 런던에 본사를 두고 출범하여, Revolut는 다중 통화 계좌와 교환 가능한 직불 카드를 제공하는 여행 중심의 금융 앱으로 시작했습니다.
초기에는, Revolut의 뛰어난 기능은 사용자들이 은행 간 환율로 최소한의 수수료로 다른 통화로 돈을 지출하고 환전할 수 있게 하는 것이었으며, 이는 전통 은행에 중대한 해외 거래 수수료를 지불하는 데 지친 빈번한 여행자와 외국인에게 큰 매력이었습니다.
이러한 가치 제안은 빠르게 수백만 명의 사용자를 끌어모았습니다. Revolut은 세간의 주목을 받아 급속히 서비스 범위를 확대했습니다. 현재, Revolut의 앱은 종종 "금융 슈퍼앱"이라 불립니다. 사용자는 일상 은퇴 예금, 현금 인출 및 청구서 지급에서 주식 거래에 이르기까지 모든 작업을 수행할 수 있습니다. 암호화폐 구매, P2P 결제 등 모든 기능을 한 곳에.
Revolut의 성장세는 폭발적입니다. 2024년 말까지 Revolut는 전 세계적으로 5천만 명 이상의 사용자 수를 보고했으며, 이는 몇 년 전 약 1,500만에서 증가한 수치입니다.
회사는 공격적으로 영국을 넘어 유럽 연합(리투아니아를 통해 취득한 EU 은행 라이선스를 활용)에 진출한 것은 물론, 일본, 호주, 미국 등의 시장까지 확장했습니다. 네오뱅크의 사용자 기반은 35개국 이상에 걸쳐 있습니다.
Revolut의 CEO이자 공동 창립자인 니콜라이 스토론스키는 전직 투자 은행가로서 글로벌 확장을 집요하게 추진했습니다. 이에는 앱의 현지화된 버전을 출시하고, 다양한 관할권에서 라이선스를 획득하며, 신규 시장에 맞춘 서비스 제공(예: 일본의 국내 결제 시스템과의 통합 또는 미국 사용자를 위한 미국 증권 거래 지원)이 포함됩니다.
스토론스키의 야망은 Revolut이 "은행계의 아마존"이 되는 것이며, 어디서나 누구든지 사용할 수 있는 금융 서비스의 원스톱 플랫폼입니다.
재무적으로 Revolut은 높은 평가를 뒷받침하는 중요한 성과를 이루었습니다. 회사의 수익은 수수료 기반의 새로운 서비스를 추가하고 고객 활동이 증가함에 따라 극적으로 증가하고 있습니다. 특히, Revolut은 연간 기준으로 2021년에 흑자로 전환했으며 이 추세는 가속화되었습니다.
2024년에 Revolut은 연간 세전 수익이 10억 파운드를 넘었다고 발표했으며, 이는 대규모로 수익을 창출할 수 있는 비즈니스 모델임을 확인하는 이정표가 되었습니다. 2024년 수익은 전년 대비 두 배가량 증가하여 약 33억 파운드에 달했으며 이는 다수의 수익 스트림(카드 거래의 교환 수수료, 프리미엄 계정 등급의 구독 수수료, 외환 수수료, 암호화폐 거래 스프레드, 대출 및 예금에서의 이자 수익)의 성장에 기인합니다.
Revolut에 대한 투자자의 신뢰는 회사의 가치 평가에서 분명히 드러납니다. 2021년 마지막 투자 라운드에서 Revolut은 330억 달러의 가치를 평가받아 당시 영국에서 가장 가치 있는 스타트업이 되었습니다. 그 이후로, 내부 주주 업데이트와 이차 시장의 관심이 더 높은 가치 평가를 시사했습니다. 2025년까지 일부 추정치에 따르면 Revolut의 암묵적 시장 가치는 약 480억 달러로 평가되었습니다. 2025년 초에 Revolut은 회사 가치를 무려 600억 달러 이상으로 평가하는 잠재적인 주식 판매를 거부했다는 보고가 나오는 등 경영진과 투자자들이 추가 상승 여력을 믿고 있음을 나타냈습니다.
아직 비상장 회사로서 Revolut은 공공 상장된 동료인 Nubank와 자주 비교됩니다. 2025년 초 기준으로 Nubank의 시가 총액(약 600억 달러)은 다소 높지만, Revolut의 선진국 시장에서의 성장률로 인해 애널리스트들은 회사가 계속해서 성장 궤적을 유지할 경우 동등하거나 더 높은 평가를 받을 수 있다고 주장합니다. Revolut의 성공은 또한 창립자들이 핀테크 억만장자로 만들어주었으며, SoftBank 및 Tiger Global과 같은 저명한 투자자들로부터 자금을 이끌어내어 확장을 가속화했습니다.
성공에도 불구하고 Revolut은 성장통과 규제상의 장벽에 직면해 있었습니다. 회사는 영국 전체 은행 라이선스를 지속적으로 기다려왔습니다. 이 신청은 Revolut이 너무 빨리 성장한 결과로 규제 기관들이 준법 감시 및 리스크 컨트롤에 대한 우려를 가진 상태에서 면밀히 지켜보고 있었습니다.
2025년 기준으로 본국에서 이 라이선스를 얻는 데 지연되고 있어 Revolut은 영국에서 전자화폐 기관 라이선스를 통해 운영되고 있으며, 이는 활동을 다소 제한합니다(예: 영국에서는 아직 신용을 직접 제공할 수 없습니다).
그러나 유럽 은행 라이선스를 소지하고 있으며 여러 EU 국가에서 신용 상품을 출시했습니다. Revolut 경영진은 규제 기관의 기대를 충족시키기 위해 리스크 및 준법 감시 팀을 강화하는 데 투자했습니다. 이것은 더 이상 작은 핀테크가 아닌 Revolut의 성숙 과정의 일환으로 이를 대형 은행의 기준을 맞춰야 한다고 관찰자들은 말합니다. 2021년 재무 계정 보고의 지연(감사 문제로 인해)과 같은 사건이 비판을 받기도 했지만, 현재까지 회사는 주요한 후퇴 없이 이를 해결해 왔습니다. 장기적으로 영국 및 미국과 같은 주요 시장에서 전체 은행 라이선스를 획득하는 것이 더욱 성장을 이루기 위한 우선 과제가 될 것이며(보험 예금을 접수하고 더욱 자유롭게 대출할 수 있도록), 이는 추가적인 성장을 개방할 것입니다.
WeBank
시가 총액: 약 320억 달러
국가: 중국
중국의 WeBank는 아시아에서 가장 큰 디지털 은행이며 초대규모로 완전히 지점이 없는 은행 업무를 선구했다고 알려져 있습니다.
2014년에 설립된 WeBank는 중국 최초의 온라인 전용 민간 은행으로서 특정한 위치를 가지고 있습니다. 이는 정부의 인터넷 구동 금융 포용성을 장려하는 파일럿 프로그램의 일부로 기술 거대 기업인 텐센트(위챗 앱의 회사)와 다른 파트너들이 주도 한 컨소시엄에 의해 설립되었습니다.
WeBank의 모델은 창립 초기부터 전통적인 중국 은행들과는 근본적으로 달랐습니다. 주로 텐센트 플랫폼과의 통합을 통해 완전히 디지털 채널을 통해 운영하며, 소액 대출을 개인과 소기업에게 빠르고 효율적으로 제공함으로써 기술을 활용하는 데 집중하고 있습니다.
텍센트의 거대한 사용자 기반을 활용함으로써 WeBank는 서구 시장에서는 볼 수 없는 속도로 고객을 확보했습니다. 2025년까지 WeBank는 중국에서 수억 명의 고객에게 서비스를 제공했다고 전해지며, 일부 보고서에 따르면 3억 명 이상의 사용자가 WeBank의 서비스를 사용한 것으로 보고되어 고객 수 면에서 전 세계에서 가장 큰 디지털 은행이 되었습니다.
이로 인해 WeBank는 단지 10년 정도의 역사를 가진 것임에도 불구하고 중국의 '빅 포' 국유은행들보다 더 많은 고객을 보유하게 되었습니다. 그 핵심 제공 서비스에는 고수익의 저축 계좌, 결제 서비스, 그리고 개인 및 중소기업 대출이 포함되며, 모두 스마트폰 인터페이스를 통해 전달됩니다. WeBank의 주력 상품 중 하나는 위챗 앱을 통해 소비자에게 초간편으로 신용을 제공하는 마이크로론 서비스입니다. AI 기반의 신용 평가 시스템을 이용하는 이 서비스는 전통적인 은행에서는 대출이 어려웠던 (예: 확립된 신용 기록이 없는 개인 또는 소상공인) 부문에 있는 사용 수백만 명에게 신용을 제공했습니다.
시장 평가 면에서 WeBank의 성공은 비상장 핀테크 회사들 사이에서 상당한 중량급으로 만들어주었습니다. 이는 세계에서 가장 가치 있는 유니콘 중 하나로 자주 언급되며(유니콘은 10억 달러 이상으로 평가받는 스타트업을 의미), 후룬 연구소에 따르면 2024년 WeBank는 약 2,350억 중국 위안, 즉 약 320억 달러로 평가되어 모든 산업에서 세계적으로 10번째로 큰 유니콘이 되었습니다.
이 가치는 WeBank의 방대한 고객 기반과 수익성 모두를 반영합니다. 특히, WeBank는 여러 해 동안 수익을 올렸으며, 이는 전 세계적으로 네오뱅크 중에서는 드문 일입니다. 낮은 운영 비용과 높은 이자 마진의 대출 비즈니스를 통해 WeBank는 런치 몇 년 만에 초기에 흑자를 고지하며 지속적으로 견고한 수익을 게시하였습니다. 순자산 대비 이익률은 전통적인 은행에서도 부러움을 살만하게 높은 수준이며, 이를 통해 순수 디지털 모델이 대규모로 수익성 있게 운영될 수 있음을 입증했습니다.
텐센트와의 긴밀한 관계는 WeBank 성장의 중요한 요소입니다. 위챗 내에서 깊게 통합되어 중국이 사용하는 슈퍼앱으로 메시지 전송, 결제(위챗 페이), 등 다양한 활용이 가능한 WeBank는 매우 낮은 마찰로 엄청난 잠재 고객에게 접근할 수 있게 되었습니다. 예를 들어, 사용자가 위챗 미니 프로그램에서 지점 방문이나 긴 양식을 작성할 필요 없이 WeBank 대출을 받을 수 있습니다. 사회적 및 결제 행동에 대한 텐센트의 데이터를 활용(개인정보 보호 규칙 하에서)하여 WeBank는 새로운 방식으로 대출을 심사할 수 있습니다.
기계 학습을 사용함으로써 WeBank는 젊은 소비자나 소규모 기업의 신용도를 빠르게 평가할 수 있으며 종종 앱 내 자동 공제로 상환되는 소액 대출을 제공하고 있습니다. 이 소액 대출과 포괄성에 대한 집중 노력은 담보가 부족한 소기업과 개인에게 신용 접근을 늘리려는 중국 규제 당국의 추진과 일치합니다. WeBank의 평균 대출 규모는 비교적 작지만, 자동화된 프로세스를 통해 대량 처리함으로써 리스크를 관리하고 규모를 효과적으로 유지합니다. 은행은 또한 예금 상품 및 투자 펀드 연결을 제공하여 고객을 그 생태계 내에 유지합니다.
WeBank의 또 다른 주목할 만한 점은 기술 인프라에 대한 기여입니다. 은행은 자체 핵심 은행 시스템을 개발했으며 블록체인과 같은 핀테크 혁신의 지지자로서 알려져 있습니다.
사실 WeBank는 중국 내 다양한 프로젝트(무역 금융에서 자선 기부 추적까지)에서 사용되는 오픈소스 블록체인 플랫폼(FISCO BCOS)을 구축했습니다. 이는 WeBank가 은행뿐만 아니라 금융 내의 기술 회사로 자신을 보는 신호로, 서구의 네오뱅크가 자주 스스로를 이렇게 묘사하듯이 합니다. WeBank의 사장은 은행을 "기술 주도 은행"으로서의 정체성을 강조하며 연구 개발에 대한 헌신을 보여주었습니다. 최근 몇 년 동안 WeBank는 자체 기술을 수출하는 것도 시작했으며, 예를 들어 다른 국가의 금융 기관과 파트너십을 맺어 핀테크 솔루션을 공유하고 핀테크 서비스화 기회를 탐색하는 등의 활동을 하고 있습니다.
서구의 네오뱅크에 비해 글로벌한 대중성은 덜하지만, WeBank의 영향력은 상당합니다. 이는 디지털 은행이 수억 명의 사용자로 확장될 수 있으며 수익성을 갖출 수 있음을 입증하며, 본래 사용자가 이미 속해 있는 기술 생태계(위챗)와 연계하는 방식으로 가능합니다. 그 성공은 다른 중국 기술 기업들이 디지털 은행을 시작하도록 하며(예: 알리바바의 MYbank와 같은 Ant 그룹의 유사 벤처), 이를 자극했습니다.
Chime
시가 총액: ~250억 달러 (USD)
국가: 미국
미국의 최대 디지털 은행은 일상인들에게 저렴한 금융 서비스를 제공하는 것을 목표로 유명합니다.
Chime는 2013년 샌프란시스코에서 설립되어 미국 금융 산업의 높은 수수료와 복잡한 절차에 도전했습니다. Chime의 공식은 단순하지만 강력했습니다: 수수료 없는 체크 계좌, 최소 잔액 조건 없음, 넓은 ATM 접근권이 있는 직불 카드, 그리고 직접 입금으로 최대 이틀 일찍 급여를 받을 수 있는 사용자 친화적인 기능.
처음부터 Chime의 목표 고객은 은행 수수료에 좌절감을 느끼는 이들이었습니다. 여기에는 월 유지비나 초과 인출 수수료를 감당하기 어려운 젊은 고객층과 월급으로 생활하는 가정이 포함되었습니다. Chime은 지역 은행들과 제휴하여 예금을 보유함으로써 (초기에는 완전한 은행 인가를 받지 않고) FDIC 보험을 제공하는 계좌를 제공할 수 있었고, 이는 매끄러운 모바일 앱 경험 제공에 집중할 수 있게 했습니다.
2025년까지 Chime은 2천만 명 이상의 고객을 확보하여 사용자 수로는 미국에서 가장 큰 네오뱅크가 되었습니다.
이 빠른 확장은 공격적인 마케팅과 2010년대 후반 동안 급여를 Chime 계좌로 직접 입금하는 것이 인기를 끌었던 시기의 도움을 받았습니다. Chime의 "빠른 급여 입금" 기능은 사용자들이 급여 파일이 도착하면 (종종 일반 급여일 2일 전) 곧바로 액세스할 수 있게 해주어 큰 매력을 끌었습니다.
추가적으로, Chime은 SpotMe와 같은 혁신적인 기능을 도입했습니다. 이 기능은 자격 있는 고객들이 초과 인출 수수료 없이 적은 금액($20, 일부는 최대 $200까지)만큼 초과 인출할 수 있게 합니다. 이러한 소비자 친화적인 기능은 은행에서 단순함과 공정함을 추구하는 밀레니얼 세대와 Z세대 사용자들 사이에서 Chime의 충성도 높은 지지자들을 확보하게 했습니다.
재정적으로, Chime은 벤처 캐피탈의 총애를 받았습니다. 사용자 기반이 증가하며 여러 차례 자금을 모았고, 2021년에는 핀테크에 대한 열풍 속에서 약 250억 달러 가치의 최고 평가에 도달했습니다. 이는 Chime이 당시 세계에서 가장 가치 있는 핀테크 스타트업 중 하나가 되게 했고, 몇몇 중간 규모의 상장된 미국 은행들의 평가를 능가했습니다. Chime의 주요 수익원은 고객들이 Chime 직불 카드를 사용할 때마다 획득하는 교환 수수료였으며, Chime이 월간 수수료나 초과 인출 수수료를 부과하지 않기 때문에 거래량에 의존하는 모델이었습니다.
이 모델은 사용자 수가 충분하면 확장 가능하지만, Chime은 처음에는 얇은 마진을 운영하며 성장에 많이 재투자했습니다. 몇 년 동안, 회사는 사용자 확보에 집중했습니다 (종종 큰 추천 보너스와 마케팅, NBA 팀 파트너십과 같은 높은 프로필 스폰서십을 통해) 그리고 이익을 내지 못했습니다.
그러나 Chime이 성숙해지면서 지속 가능한 금융을 위한 조치를 취하기 시작했습니다. 회사는 2024년 17억 달러 이상의 수익을 보고했으며 이는 전년 대비 약 30% 증가한 수치로, 증가하는 고객 활동 덕분입니다.
더 중요한 것은 Chime이 손실 축소에 상당한 진전을 보인 점입니다. 2023년 Chime의 순손실은 약 2억 달러였는데, 이는 절대적으로 크지만 전년의 거의 5억 달러 손실보다 크게 개선된 것입니다.
2025년 1/4분기까지 Chime은 주요 이정을 달성했습니다: 분기에 순수익 (약 1,300만 달러 순익에 5억 1,900만 달러 분기 수익)을 냈습니다. 이는 Chime의 사업이 일정 규모에 도달하고 비용이 관리되면 수익 창출이 가능하다는 시장에 분명한 신호를 보냈습니다. 이 개선은 사용자 성장 (더 많은 카드 거래로 더 많은 교환 수익), 새로운 서비스 도입 (예: 이자 수익과 수수료를 생성할 수 있는 보장 신용카드 상품), Chime의 브랜드가 확립됨에 따라 일부 극도의 마케팅 지출의 후퇴가 혼합된 결과입니다. Chime의 CEO인 크리스 브릿(Chris Britt)은 회사가 단위 경제학을 입증하고 공공 기업으로 준비되었음을 집중하고 있다고 밝혔습니다.
실제로, 2025 Chime은 기업 공개(IPO)를 위한 신청을 하면서 상장 기업으로 전환할 준비를 시작했습니다. 이 움직임은 몇 년간 예상되어 왔지만, 시장 상황과 회사의 수익성 강화 욕구로 인해 지연되었습니다. 주식 시장이 회복되고 Chime이 수익성 있는 분기를 보여줌에 따라 타이밍이 적절하다는 것을 보였습니다. IPO가 성공할 경우 Chime의 실제 시장 가치를 보다 명확하게 알 수 있게 해 줄 것입니다.
SoFi
시가 총액: 약 140억 달러
국가: 미국
SoFi(“Social Finance”의 약자)는 모든 금융 서비스를 하나의 플랫폼에서 제공하면서 독특한 입지를 차지한 미국 기반의 네오뱅크 및 핀테크 회사입니다.
많은 네오뱅크가 단순한 은행 계좌로 시작한 것과 달리 SoFi의 기원은 학자금 대출 재융자였습니다. 2011년 캘리포니아에서 창립된 SoFi는 혁신적인 동문 자금 대출 모델을 통해 대학교 졸업생들에게 고금리 학생 대출을 낮은 금리로 재융자할 수 있도록 초기 지원했습니다. 시간이 지나면서, SoFi는 개인 대출, 모기지, 투자 상품으로 확장하여 종합적인 디지털 금융 플랫폼으로 변신했습니다.
현재 SoFi는 체크 및 저축 계좌, 신용카드 및 직불카드, 주식 및 암호화폐 거래, 로보 어드바이저 투자, 보험 등 개인 금융을 위한 진정한 원스톱 숍을 제공합니다. 2022년 SoFi는 미국에서 국가 은행 인가를 획득하여 (소형 지역 은행을 인수하여) 핀테크 스타트업에서 규제된 은행 지주 회사로 발전하는 중요한 전환점을 맞이했습니다.
2025년까지 SoFi는 500만 명 이상의 고객(또는 회사가 부르는 대로 "회원")을 서비스하며 시가 총액이 약 140억에서 150억 달러에 이릅니다. SoFi는 공공 거래 네오뱅크 중 하나이며, 2021년 SPAC(Special Purpose Acquisition Company)과의 합병을 통해 상장되었습니다.
상장 이후 주가는 기술 부문의 광범위한 변동성을 반영하여 오르락내리락했지만, SoFi의 매출 성장은 꾸준히 강하게 이어졌습니다. 2024년 회사는 약 16억 달러의 총 매출을 생성하였으며, SoFi가 제공 상품을 확장하고 회원 기반에 교차 판매함에 따라 이 수치는 연간 두 자리 수의 속도로 증가하고 있습니다. 특히, SoFi가 은행이 되기로 결정했을 때 (자회사 SoFi Bank를 통해) 고객 예금으로 대출의 더 큰 부분을 자금 조달하기 시작하여 완전 도매 시장에 의존하는 대신에 마진이 개선되었습니다. 고객 예금은 대출을 위한 자금 조달 원에서 더 저렴하기 때문입니다. 2025년 초까지 SoFi는 100억 달러가 넘는 고객 예금을 모았습니다. 이는 SoFi를 대출이나 투자 앱뿐만 아니라 은행으로 신뢰하는 사용자의 신뢰를 반영합니다.
SoFi의 핵심 강점 중 하나는 "플라이휠" 비즈니스 모델입니다. 회사는 한 상품으로 고객을 확보한 다음 그들이 SoFi 생태계 내의 여러 다른 상품을 사용하도록 장려합니다.
예를 들어, 신입 졸업생은 SoFi를 통해 학생대출을 재융자한 다음 SoFi 머니 체크 계좌를 개설하여, SoFi 인베스트를 통해 투자하기 시작하고, 나중에 SoFi를 통해 모기지를 받을 수 있습니다. 모든 관리는 SoFi 앱과 웹사이트를 통해 진행됩니다. SoFi의 CEO인 앤서니 노토(Anthony Noto)는 전체 서비스 스펙트럼 제공이 고객당 평생 가치를 증가시키는 것이 중요하다고 강조했습니다.
SoFi는 직접 예금 사용 시 대출 이자율 할인, SoFi를 통한 투자 시 추가 보상과 같은 혜택을 제공하여 이 교차 구매 행동을 적극 장려합니다. SoFi는 고객을 "회원"으로 브랜딩하고 은행 서비스 외에도 커리어 코칭, 재정 계획 세션, 추천 보너스, 심지어 이벤트 단독 액세스를 제공하여 차별화합니다. SoFi는 로스앤젤레스의 SoFi 스타디움 명명권을 구매하여 2022년 슈퍼볼 개최를 통해 브랜드 인지도를 높이려는 마케팅 움직임일 부분적으로 알려졌습니다. 이러한 모든 노력은 고객과의 총체적인 관계를 구축하고 금융 스펙트럼 전반에 걸쳐 충성도와 참여를 촉진하는 것을 목표로 합니다.
2023년 말까지 SoFi는 긍정적인 조정 EBITDA(핵심 수익성의 척도)를 보고하기 시작했으며, 2023년 말 또는 2024년 초까지 GAAP 순수익성을 달성할 것으로 공개적으로 가이드를 하고 있습니다. 분석가들은 SoFi가 수익 성장과 운영 효율성 개선으로 인해 지속 가능한 수익성을 달성할 신뢰할만한 경로에 있다고 크게 동의합니다. 실제로 2024년 중반 KBW의 은행 분석가로부터 나온 노트에서는 SoFi가 은행 기능 확장과 다양한 비즈니스 라인 덕분에 "수년간 업계 선도적 수익 성장의 토대를 마련했다"고 낙관적인 톤을 보였습니다. 은행이 되는 것이 SoFi를 둔화시킨 것이 아니라 대신 새로운 성장을 촉발했습니다.
앤서니 노토가 2018년 사장에 취임하면서, SoFi는 재집중하고 적극적으로 확장했습니다. 2020-2021년에 한 가지 주요 외부 도전이 발생했습니다: 미국의 연방 학생 대출 상환 유예 조치(팬데믹 완화 조치의 일환)가 약 2년 동안 SoFi의 주요 사업 부문을 눌렀습니다. SoFi는 학생 대출 재융자에 대한 의존도를 줄이기 위해 개인 대출, 투자 및 은행과 같은 분야로 더 빠르게 다변화했습니다.
2025년에 그 유예 조치가 해제되면, SoFi는 정상화로부터 오히려 이익을 얻을 가능성이 높습니다. 많은 차용자들이 학생 부채를 다시 재융자하려고 할 것이기 때문에 SoFi의 원래 사업에 두 번째 바람이 닿을 수 있 습니다.
SoFi의 또 다른 독특한 측면은 단순히 소비자용 앱이 아니라 다른 핀테크 및 은행에 대한 기술 제공업체라는 것입니다. SoFi는 Galileo라는 부서를 포함한 SoFi Technologies가 있습니다.Content: 2020년에 인수된 결제 처리 플랫폼) 및 2022년에 인수된 핵심 은행 소프트웨어 제공업체인 Technisys. 이러한 B2B 서비스는 수많은 핀테크 앱과 일부 전통 금융 기관의 백엔드를 지원합니다. 이는 SoFi가 소비자 은행일 뿐만 아니라 “핀테크의 AWS”와 다소 유사하다는 것을 의미합니다.
As of 2025, SoFi finds itself in a leadership position among U.S. neobanks. With a market cap around $14 billion, it’s not as highly valued as the private-market heights of Chime or the global scale of Nubank or Revolut, but it has something none of them have yet: the credibility of being a public company with a bank charter and diversified revenues. SoFi's stock trades on the NASDAQ, offering a level of transparency into its performance that allows for apples-to-apples comparisons with traditional banks. So far, SoFi’s price-to-revenue multiples suggest the market views it as a high-growth tech-infused bank. The coming years will test whether SoFi can fulfill the high expectations of growth and profit.
Closing Thoughts
네오뱅크의 부상은 글로벌 금융에서 변혁적인 힘이 되었습니다.
10여 년 만에 이러한 디지털 전용 은행들은 주변부 실험에서 수천만 명의 사람들을 대상으로 하는 주류 기관으로 성장했으며, 수세기 된 은행 그룹과 동등한 평가를 받고 있습니다. 기술, 사용자 경험 및 미개척 시장에 대한 끊임없는 집중을 통해 네오뱅크는 금융 서비스에 대한 접근성을 확장하고 기존 은행들이 자신들의 역량을 높이게 만들었습니다.
The top five neobanks we profiled – Nubank, Revolut, WeBank, Chime, and SoFi – exemplify both the achievements and the ambitions of this sector. Each started with a bold idea to fix what was broken in traditional banking, whether it was exorbitant fees, poor service, or lack of access.
혁신과 비할 데 없는 실행력을 통해 이들은 놀라운 속도로 성장하여 고객들이 돈과의 새로운 형태의 관계를 준비하고 있음을 증명했습니다. 이러한 과정을 통해 이 기업들은 화려한 성장세가 실현 가능한 비즈니스 모델로 변할 수 있음을 증명해야 했습니다. 2025년 기준, 이 점은 명확했습니다. 여러 네오뱅크가 이미 수익을 내고 있으며, 선두 다섯 회사 모두 초기 스타트업 시절보다 재정적으로 더 강력하고 운영적으로 더 현명해졌습니다.