За останнє десятиліття необанки – повністю цифрові виклики для банків – еволюціонували з фінтех стартапів у деякі з найвпливовіших гравців у фінансовій галузі.
Народжені в епоху мобільного інтернету, ці банки без фізичних відділень залучили мільйони клієнтів по всьому світу. У регіонах від Європи до Азії і Америки, необанки пропонують сучасний банківський досвід, що резонує з технічно просунутими споживачами й людьми, які давно були позбавлені послуг традиційних банків.
Їхнє зростання переглядає, як люди керують грошима, здійснюють платежі та отримують кредити у XXI столітті.
Цей швидкий злет необанків був стимулюваний ідеальною бурею факторів. Незадоволеність клієнтів традиційними банками – від високих комісій до незручних додатків – створила можливість для альтернатив цифрового першого плану. Венчурний капітал та технічні інвестори вклали мільярди в фінтех стартапи з сміливими баченнями "перетворення банкінгу."
Тим часом, поширення смартфонів і інтернет-зв'язок по всьому світу дали цим додаткам-базованим банкам величезний адресуований ринок з низькими витратами на придбання клієнтів. Використовуючи технології та дані, необанки змогли рости з темпами, неуявимими для традиційних банків, досягнувши оцінки в десятки мільярдів доларів усього за декілька років.
Станом на 2025 рік необанки обслуговують більш ніж 600 мільйонів клієнтів по всьому світу, де провідні гравці, такі як Nubank, WeBank і Revolut, лідирують у цьому зростанні. Незважаючи на їх швидке зростання, необанки наразі складають менше 5% від світового ринку банкінгу за обсягом активів під управлінням, хоча їх вплив продовжує швидко зростати як у розвинених, так і в тих, що розвиваються, ринках.
У цій статті ми профілюємо п'ять найпотужніших необанків у світі за ринковою капіталізацією станом на 2025 рік.
Що таке Необанки?
Необанки – це цифрово-нативні банки, що працюють переважно (або виключно) через мобільні додатки та онлайн-платформи замість фізичних мереж відділень. На відміну від традиційних банків, у необанків немає спадкованих ІТ-систем або дорогих інфраструктур відділень для підтримки.
Це означає, що вони можуть надавати банківські послуги – такі як поточні та ощадні рахунки, платежі та кредити – з нижчими комісіями та плавним користувацьким досвідом, що створений для смартфонів. По суті, необанк дозволяє клієнтам носити цілий банк у кишені.
Важливо, що необанки відрізняються від традиційних банків своїм технологічним підходом та бізнес-моделями.
Вони мають тенденцію використовувати сучасні хмарні системи й методи гнучкої розробки, дозволяючи їм випускати нові функції та оновлення набагато швидше, ніж старі банки. Багато необанків використовують розширену аналітику та штучний інтелект для персоналізації послуг або оцінки кредитного ризику новаторськими способами. Відкриття рахунку та онбординг зазвичай здійснюються через додаток за кілька хвилин, що є значним відходом від оформлення документів і часу очікування, яких часто вимагають спадкові банки. Етос необанків полягає у видаленні болючих точок банківських послуг – чи то усунення прихованих комісій, 24/7 підтримка клієнтів всередині додатку, чи надання оперативних сповіщень та інсайтів у витрати.
Більшість необанків починали з фокусування на конкретному ніші або продукті, щоб залучити клієнтів. Наприклад, деякі починали з передплачених карт або простих поточних рахунків на основі додатків, орієнтуючись на молодих дорослих або недостатньо обслуговуваних великими банками. Інші пропонували безкоштовний обмін валюти для мандрівників або рахунки з високими відсотками на заощадження. Відзначаючи успіхи в ніші, вони створювали віддану базу користувачів, а згодом поступово розширювали свій асортимент продуктів. Сьогоднішні провідні необанки розрослися в єдині фінансові платформи, що пропонують не лише базові рахунки, але й кредити, інвестиції, страхування і навіть переваги для способу життя – все це доступне через один додаток.
Ще однією ознакою необанків є їхня ефективність витрат. Без відділень і з меншою кількістю персоналу (що більше покладається на автоматизацію), необанки мають значно нижчі операційні витрати на одного клієнта. Ця гнучка структура витрат дозволяє їм пропонувати кращі ставки та нижчі комісії.
Регулювання – ще один фактор, що відрізняє необанки. Деякі необанки отримали повні банківські ліцензії або чартери (або співпрацюють з існуючими банками) для зберігання депозитів та надання кредитів безпосередньо, тоді як інші діють за ліцензіями електронних грошових установ або подібними рамками, які йдуть із легшими регуляторними вимогами.
Оскільки необанки стають системно важливими в деяких ринках, їм все частіше доводиться відповідати стандартам традиційних банків – ознака їх становлення.
Топ 5 Найбільших Необанків за Ринковою Капіталізацією (2025)
Нижче ми профілюємо п'ять найбільших необанків у світі, виміряних за їх ринковою капіталізацією в доларах США (для публічних компаній) або найостаннішої оцінки (для приватних компаній).
Кожен з цих цифрових банків не лише досяг величезного масштабу за кількістю клієнтів, але й заслужив довіру інвесторів, що відображається у багатомільярдних оцінках. Вони походять з ряду країн, підкреслюючи глобальний характер революції необанків.
Nubank
Ринкова капіталізація: ~$60 мільярдів
Країна: Бразилія
Nubank є найбільш цінним необанком у світі та піонером цифрового банкінгу в Латинській Америці.
Заснований у 2013 році в Сан-Паулу, Бразилія, Nubank почав з пропозиції простий фіолетової кредитної картки Mastercard без щорічної плати, якою повністю управляють через мобільний додаток.
Це був радикальний відхід від банківського ринку Бразилії, який давно домінував декілька великих банків, відомих своїми високими комісіями та незадовільним обслуговуванням клієнтів. Харизматичний засновник та генеральний директор Nubank, Девід Велес, часто згадує, як його розчарування через складний процес відкриття банківського рахунку в Бразилії надихнуло його на створення "орієнтованого на клієнта банку без комісій."
Впораючись із величезною проблемою споживачів, Nubank влучив у струни молодої, технічно просунутої частини населення Бразилії та швидко зростав завдяки усній рекламі.
У свої перші роки Nubank працював без банківської ліцензії, зосереджуючись лише на кредитних картах. Стратегія окупилася: мільйони бразильців подали заявки на фіолетову карту Nubank, бажаючи уникнути збитків від традиційних банків.
Компанія потім розширила свою діяльність, включивши цифрові поточні та ощадні рахунки (з привабливими процентними ставками), особисті кредити, а також страхові та інвестиційні продукти. Поступово розширюючи асортименту продуктів, Nubank поглиблювала свої відносини з клієнтами. Станом на 2025 рік, Nubank обслуговує більше 100 мільйонів клієнтів у Бразилії, Мексиці та Колумбії – приголомшуюча кількість, що робить його одним із найбільших фінансових інститутів в Америці за кількістю клієнтів.
Фактично, опитування показують, що майже 30% дорослих бразильців зараз вважають Nubank своїм первинним банком, що свідчить про те, як глибоко цей необанк проник на ринок всього за понад десятиліття.
Зростання Nubank стало відзначено ентузіазмом інвесторів з усього світу. Компанія залучила високопрофільних підтримувачів, таких як Sequoia Capital та Tencent на етапі стартапів, зокрема, у 2021 році Nubank отримав інвестицію в $500 мільйонів від Berkshire Hathaway Уоррена Баффета – потужний вотум довіри з боку одного з найспритніших інвесторів у світі. Nubank вийшов на публічний ринок на Нью-Йоркській фондовій біржі наприкінці 2021 року, в одній із найбільших банківських IPO того року. Після лістингу ринкова капіталізація Nubank зросла до приблизно $45 мільярдів, тимчасово ставши більш цінним, ніж найбільший банк Бразилії. Відтоді вартість Nubank продовжувала зростати; на початок 2025 року ринкова капіталізація становить приблизно $60 мільярдів, відображаючи позитивний ринковий настрій, оскільки компанія показала зростання доходів і зробила перші кроки до постійної прибутковості.
Ключовим фактором успіху Nubank є його технологічно обґрунтована, недорога операційна модель. Без відділень і з великою часткою автоматизації, коефіцієнт витрат-доходів Nubank значно нижчий, ніж у традиційних банків. Financial Times зазначає, що Nubank є прикладом, як цифрова модель може "драматично знизити непрямі витрати" – ефективність банку дозволяє йому пропонувати багато безкоштовних послуг, зберігаючи при цьому швидке зростання.
Nubank, за інформацією, витрачає лише кілька доларів на залучення нового клієнта (переважно через рекомендації та органічний інтерес), порівняно з набагато вищими витратами, з якими стикаються інші банки. Ця ефективність, поєднана з високою процентною ставкою в Бразилії, дозволила Nubank почати прибутково працювати на домашньому ринку. До 2022 року бразильська операція Nubank стала прибутковою, а компанія в цілому продовжила покращувати свій фінансовий результат, продовжуючи швидке зростання.
Revolut
Ринкова капіталізація: ~$48 мільярдів
Країна: Велика Британія
Revolut є провідним необанком Європи і одним з найбільш високо оцінених фінтех компаній у світі.
Запущений у 2015 році з головним офісом у Лондоні, Revolut починав як орієнтований на подорожі грошовий додаток, що пропонував клієнтам мультивалютний рахунок і змінну дебетову карту.
На початкових етапах, виділеною характеристикою Revolut було надання користувачам можливості витрачати та обмінювати гроші в різних валютах за міжбанківськими курсами обміну, з мінімальними комісіями – великий козир для частих мандрівників та емігрантів, втомлених від платежів за транзакції в іноземних валютах, висунутих традиційними банками.
Це ціннісне пропозиція швидко привернула мільйони користувачів, а Revolut скористався моментом, швидко розширивши асортимент своїх послуг. Сьогодні додаток Revolut часто описують як "фінансовий супердодаток." вміст: "покупка криптовалюти, р2р-платежі та більше в одному місці."
Зростання Revolut було вибуховим. До кінця 2024 року Revolut заявила про наявність понад 50 мільйонів користувачів у всьому світі, що зросло з приблизно 15 мільйонів всього кілька років тому.
Компанія агресивно розширилась за межі своєї бази в Великобританії до Європейського Союзу (використовуючи банківську ліцензію ЄС, отриману через Литву), а також до ринків Японії, Австралії та Сполучених Штатів. База користувачів необанку займає понад 35 країн.
Генеральний директор та співзасновник Revolut, Ніколай Сторонський, колишній інвестиційний банкір, невпинно спрямовує глобальне розширення. Це включає запуск локалізованих версій додатка, отримання ліцензій у різних юрисдикціях та адаптацію послуг до нових ринків (наприклад, інтеграцію з японськими внутрішніми платіжними системами чи підтримку торгівлі акціями США для американських користувачів).
Амбіція Сторонського полягає в тому, щоб Revolut став "Amazon у банківській сфері" – універсальною платформою для всіх фінансових потреб, доступною для кожного, в будь-якому місці.
Що стосується фінансової продуктивності, Revolut здійснив значні кроки, що підтверджують його високу оцінку. Дохід компанії стрімко зростав завдяки додаванню нових платних послуг та збільшенню активності клієнтів. Варто зауважити, що Revolut став прибутковим у 2021 році на річній основі, і ця тенденція тільки прискорилася.
До 2024 року Revolut оголосив про передподатковий прибуток понад £1 мільярд за рік – це знаковий момент, який підтвердив, що їх бізнес-модель може генерувати серйозні доходи в масштабі. Доходи в 2024 році приблизно подвоїлись порівняно з попереднім роком і склали близько £3.3 мільярда, що було зумовлене зростанням у кількох напрямках: комісії за транзакції картками, абонентські плати за преміальний рахунок, комісії за обмін валют, спреди торгівлі криптовалютою та процентні доходи від кредитування і депозитів.
Довіра інвесторів до Revolut очевидна з траєкторії його оцінки. У своєму останньому раунді фінансування у 2021 році, Revolut був оцінений у $33 мільярди, що зробило його найціннішим стартапом Великобританії на той час. Відтоді внутрішні оновлення для акціонерів та інтерес на вторинному ринку натякнули на ще вищу оцінку. До 2025 року деякі оцінки оцінювали ринкову вартість Revolut приблизно в $48 мільярдів. З'явилися повідомлення, що на початку 2025 року Revolut навіть відхилив можливий продаж акцій, який мав оцінити компанію в приголомшливі $60+ мільярдів, що свідчить про те, що менеджмент і інвестори вірять у подальший зростання.
Незважаючи на те, що Revolut залишається приватною компанією, його часто порівнюють з публічною компанією Nubank. На початок 2025 року ринкова капіталізація Nubank (близько $60 мільярдів) дещо вища, але темпи зростання Revolut на розвинених ринках змусили аналітиків стверджувати, що вони можуть виправдати таку ж або більшу оцінку в майбутньому, якщо продовжать свою траєкторію. Успіх Revolut також зробив його засновників фінтех-міліонерами та привернув увагу відомих інвесторів, включаючи венчурні фонди та компанії як-от SoftBank та Tiger Global, які влили капітал для підтримки зростання.
Незважаючи на свій успіх, Revolut зіткнувся з деякими труднощами у зростанні та регуляторними перешкодами. Компанія очікує на повну банківську ліцензію у Великобританії протягом тривалого часу – заявку, за якою пильно стежать регулятори через занепокоєння з приводу дотримання законодавства та управління ризиками, оскільки Revolut зростав надзвичайно швидко.
Затримка з отриманням цієї ліцензії в їхній рідній країні (станом на 2025 рік) означає, що Revolut діє на основі ліцензії електронної грошової установи у Великобританії, що дещо обмежує його діяльність (наприклад, поки що він не може пропонувати кредити безпосередньо у Великобританії).### Переклад
America’s найбільший цифровий банк, відомий своєю місією надавати недороге банківське обслуговування звичайним людям.
Заснований у 2013 році у Сан-Франциско, Chime ставить собі за мету кинути виклик високим зборам та складнощам банківської індустрії США. Його формула була простою, але потужною: безкоштовний чековий рахунок, без мінімального залишку, дебітова картка з широким доступом до банкоматів та зручними функціями, такими як отримання зарплати на два дні раніше через пряму депозит.
З самого початку, цільовою аудиторією Chime були ті, кого дратували банківські збори - включаючи молодих клієнтів та домогосподарства, які живуть від зарплати до зарплати і які ледве можуть дозволити собі щомісячні обслуговування рахунків або збори за перевитрату. Партнерство з регіональними банками для розміщення депозитів (замість отримання повної банківської ліцензії спочатку) дозволило Chime пропонувати рахунки з гарантією від FDIC, зосередившись при цьому на наданні зручного мобільного додатку.
До 2025 року Chime залучила понад 20 мільйонів клієнтів, що зробило її найбільшим необанком у Сполучених Штатах за чисельністю користувачів.
Це швидке зростання стало можливим завдяки агресивному маркетингу та періоду під кінець 2010-х, коли прямі депозити зарплат у рахунки Chime стали трендом серед працівників гіг-економіки та інших, хто хотів отримувати зарплату швидше. Функція Chime "Отримуйте оплати раніше", яка дозволяє користувачам отримувати зарплату щойно файли по зарплаті від роботодавця прийдуть (часто за два дні до звичайного дня виплат), виявилася великим привабливим фактором.
Крім того, Chime впровадила інноваційні функції, такі як SpotMe, яка дозволяє клієнтам, що мають право на цю послугу, перевищити дебетовий баланс рахунку на невелику суму (наприклад, $20, пізніше збільшено до $200 для деяких) без стягнення плати за перевищення. Ці зручні для споживача функції заробили Chime лояльну аудиторію, особливо серед мілленіалів та користувачів покоління Z, які шукають простоту і справедливість у банківських послугах.
Фінансово, Chime була улюбленцем венчурного капіталу. Вона залучила численні раунди фінансування, оскільки її база користувачів зростала, досягнувши пікової оцінки близько $25 мільярдів у 2021 році на хвилі зацікавленості у фінтех. Це зробило Chime однією з найцінніших фінтех-стартапів у світі на той час, навіть перевищивши оцінку деяких середніх публічно торгованих банків у США. Основним джерелом доходів Chime були інтерчейнджеві збори, які отримуються коли клієнти використовують свої дебетові картки Chime – модель, що покладається на обсяг транзакцій, оскільки Chime не стягує щомісячні збори або збори за перевищення.
Ця модель, хоча й масштабована при наявності достатньої кількості користувачів, означала, що Chime спочатку працювала на тонких маржах і вкладала значні кошти в зростання. Протягом кількох років компанія була зосереджена на залученні користувачів (зазвичай через великі реферальні бонуси та маркетинг, включаючи високопрофільні спонсорства, такі як партнерство з командою НБА) і не була прибутковою.
Однак, коли Chime досягла зрілості, вона почала робити кроки до стійкого фінансового становища. Компанія повідомила про понад $1.7 мільярдів доходу за 2024 рік, що на 30% більше, ніж попереднього року, завдяки зростанню активності клієнтів.
Найважливіше, що Chime значно скоротила свої втрати. У 2023 році чистий збиток Chime становив близько $200 мільйонів - значна величина в абсолютних показниках, але значно покращена в порівнянні з майже $500 мільйонів втратою роком раніше.
До першого кварталу 2025 року Chime досягла важливого етапу: вона досягла чистого прибутку за квартал (близько $13 мільйонів прибутку від $519 мільйонів квартального доходу). Це стало ясним сигналом для ринку, що бізнес Chime може приносити прибуток, коли досягається масштаб і контролюються витрати. Покращення відбулося завдяки ряду факторів: зростання кількості користувачів (більше транзакцій з картками та, таким чином, більше інтерчейнджевого доходу), запровадження нових послуг (таких як продукт забезпечення кредитної картки, яка може приносити доходи від відсотків та зборів), та зменшення великомасштабних маркетингових витрат, оскільки бренд Chime став усталеним. Генеральний директор Chime, Кріс Брітт, вказував, що компанія зосереджена на демонстрації її економіки одиниці і готовності стати публічною компанією.
На справді, у 2025 році Chime зробила суттєвий крок, подавши заявку на первинне публічне розміщення акцій (IPO), сигналізуючи про готовність стати публічною компанією. Цей крок очікували вже кілька років, але ринкові умови і бажання компанії закріпити прибутковість затягнули його. З відновленням фондового ринку і першого прибуткового кварталу Chime, цей час здавався правильним. Якщо IPO буде успішним, це може дати чіткіше уявлення про справжню ринкову вартість Chime.
SoFi
Ринкова капіталізація: ~$14 мільярдів
Країна: Сполучені Штати
SoFi (скорочено від “Social Finance”) – це американський необанк та фінтех-компанія, яка одержала унікальне місце, пропонуючи широкий спектр фінансових послуг під одним дахом.
На відміну від багатьох необанків, які почали з простих банківських рахунків, SoFi своє походження бере у рефінансуванні студентських позик. Заснована у 2011 році в Каліфорнії, SoFi спочатку допомагала випускникам університетів рефінансувати студентські позики з високими процентами за нижчими ставками, використовуючи інноваційну модель кредитування, що фінансується випускниками. З часом компанія розширила свою діяльність в області особистих кредитів, іпотечного кредитування та інвестиційних продуктів, врешті-решт перетворившись на комплексну цифрову фінансову платформу.
Зараз SoFi пропонує чекові та ощадні рахунки, кредитні та дебетові картки, торгівлю акціями та криптовалютою, інвестування з автоматичним порадником, страхування і більше – справжній універсальний центр для управління особистими фінансами. У 2022 році SoFi навіть одержала національну банківську ліцензію у США (завдяки придбанню невеликого громадського банку), що стало вирішальною точкою в еволюції компанії від фінтех-стартапу до регульованої банківської холдингової компанії.
До 2025 року SoFi виросла до обслуговування понад 5 мільйонів клієнтів (або “учасників,” як називає їх компанія) і має ринкову капіталізацію близько $14–15 мільярдів. Це один із небагатьох необанків, що були публічно розміщені – SoFi стала публічною у 2021 році через злиття з SPAC (компанією з особливою метою придбання).
Хоча ціна акцій з моменту лістингу переживала злети та падіння, відображаючи загальну волатильність сектора акцій, ріст доходів SoFi був стабільно сильним. У 2024 році компанія згенерувала приблизно $1.6 мільярда загального доходу, і ця цифра зростає двозначними темпами щороку, оскільки SoFi розширює свої пропозиції та робить крос-продажі на базу своїх учасників. Значним фактом є те, що рішення стати банком (через свою дочірню компанію SoFi Bank) дозволило SoFi почати фінансувати більшу частину своїх кредитів коштом вкладників, а не покладатися виключно на оптові ринки. Ця стратегія покращила маржі SoFi, тому що депозити є дешевшим джерелом фінансування для кредитів. На початок 2025 року SoFi зібрала понад $10 мільярдів у вигляді депозитів клієнтів, відображаючи довіру користувачів до неї як банківського дому, а не лише додатку для кредитування чи інвестування.
Однією з основних сильних сторін SoFi є її бізнес-модель “flywheel” – компанія прагне захопити клієнтів через один продукт і тоді заохотити їх використовувати інші в екосистемі SoFi.
Наприклад, новий випускник може звернутися в SoFi для рефінансування студентської позики, потім відкрити рахунок SoFi Money, а тоді почати інвестувати через SoFi Invest, а ще пізніше отримати іпотеку через SoFi – все це керується через додаток і сайт SoFi. Генеральний директор SoFi, Ентоні Ното, підкреслював, що надання повного спектру послуг є ключовим для збільшення вартості кожного клієнта на протязі життя.
Компанія активно сприяє цій поведінці крос-покупок, пропонуючи пільги, такі як знижки на кредити, якщо ви використовуєте прямий депозит в банківському рахунку SoFi, або додаткові винагороди, якщо ви інвестуєте через SoFi. SoFi також диференціює себе, називаючи своїх клієнтів “членами” і надаючи їм переваги поза банківськими послугами: кар'єрні консультації, фінансові планування, бонуси за реферали і навіть ексклюзивний доступ до подій (SoFi знаменито придбала права на ім'я до стадіону SoFi в Лос-Анджелесі, де відбувся Суперкубок 2022 року, частково як маркетинговий крок для покращення обізнаності бренду). Усі ці зусилля спрямовані на побудову цілісних відносин із клієнтами, заохочення їхньої лояльності та залучення в фінансову сферу.
До кінця 2023 року SoFi почала звітувати про позитивний скоригований EBITDA (показник основної прибутковості), і публічно направила на те, що вона очікує досягнути чистого прибутку за GAAP до кінця 2023 або початку 2024 року. Аналітики в основному згодні, що SoFi на значному шляху до досягнення стійкої прибутковості, завдяки зростанню доходів та покращенню операційної ефективності. Насправді, у примітці від банківських аналітиків KBW середині 2024 року був позитивний тон, заявляючи, що SoFi “заклала основу для кількох років передового зростання доходів у галузі,” завдяки своїм розширеним банківським можливостям і різноманітним бізнес-лініям. Стати банком не уповільнило SoFi – натомість, воно відкрило новий ріст.
Відтоді, як Ентоні Ното (колишній COO Twitter та банкір Goldman Sachs) очолив кермо у 2018 році, SoFi перефокусувалася та агресивно розширилася. Одним з найбільших зовнішніх викликів стала загроза у 2020–2021 роках: федеральний мораторій на виплати студентських позик у США (як частина пакету допомоги під час пандемії) стримав значний сегмент бізнесу SoFi майже на два роки. SoFi відповіла, ще швидше розширюючись у такі області, як особисті позики, інвестування та банківські послуги, зменшуючи свою залежність від рефінансування студентських позик.
Коли цей мораторій закінчується у 2025 році, SoFi фактично має виграти з нормалізації, оскільки багато позичальників знову будуть шукати рефінансування студентського боргу – потенційно даючи SoFi новий виток в її початковому бізнесі.
Іншою відмінною рисою SoFi є те, що це не лише додаток для споживачів, але й постачальник технологій для інших фінтех-компаній та банків. SoFi має підрозділ під назвою SoFi Technologies, який включає в себе Galileo (aКонтент: платформа обробки платежів, яка була придбана у 2020 році) та Technisys (постачальник програмного забезпечення для основного банкінгу, придбана у 2022 році). Ці B2B сервіси забезпечують фонову роботу численних фінтех-додатків і навіть деяких традиційних фінансових установ. Це означає, що SoFi певною мірою є схожим на "AWS у фінтех" на додачу до того, що це споживчий банк.
Станом на 2025 рік, SoFi займає лідируючу позицію серед необанків США. З ринковою капіталізацією близько $14 мільярдів, це не так високо оцінюється, як приватна ринкова висота Chime чи глобальний масштаб Nubank або Revolut, але має те, чого жодна з них поки що не має: довіру бути публічною компанією з банківською ліцензією та диверсифікованими доходами. Акції SoFi торгуються на NASDAQ, надаючи рівень прозорості в її продуктивність, що дозволяє порівнювати її з традиційними банками. На даний момент цінові коефіцієнти доходу SoFi вказують на те, що ринок вважає її швидкозростаючим банком з інноваційними технологіями. Наступні роки будуть випробовуванням, чи зможе SoFi виправдати високі очікування зростання і прибутку.
Closing Thoughts
Підйом необанків став трансформаційною силою в глобальних фінансах.
Менш ніж за десятиліття ці цифрові банки виросли з маргінальних експериментів до мейнстрімних інституцій, що обслуговують десятки мільйонів людей і мають оцінки, порівняні з багатовіковими банківськими групами. Завдяки непохитному фокусу на технології, користувацькому досвіді та незадоволених ринках, необанки розширили доступ до фінансових послуг і змусили традиційні банки підвищити свій рівень.
Топ п'ять необанків, які ми описували – Nubank, Revolut, WeBank, Chime і SoFi – являють собою як досягнення, так і амбіції цього сектора. Кожен з них стартував з сміливої ідеї вирішити те, що було порушено в традиційному банкінгу, будь то великі збори, поганий сервіс або відсутність доступу.
Завдяки інноваціям та чистому виконанню, вони зростали з вражаючою швидкістю, доводячи, що клієнти були готові до іншого роду відносини з грошами. По дорозі ці компанії також повинні були довести, що ефектне зростання може перетворитися в життєздатні бізнес-моделі. Станом на 2025 рік ми бачимо чіткі докази того, що це можливо: кілька необанків тепер є прибутковими, а всі п'ять лідерів є фінансово сильнішими та операційно мудрішими, ніж у свої ранні стартаповські дні.